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Los avances del PNI
Liberando el potencial de la infraestructura
Parte 3 (de 4)
Servicio de Estudios Económicos de México
Septiembre, 2012
Eduardo Torres [email protected]
Mensajes clave • Si se mide por el monto de inversión, puede decirse que el Programa Nacional de
Infraestructura (PNI) alcanzó sus objetivos. En su mayor parte, ello refleja el impulso que dio el gobierno federal, ya que excedió lo que había comprometido inicialmente, y por contrario, la inversión privada se quedó un tanto corta
• El mayor avance en términos de la inversión se dio en carreteras, si bien siguiendo una ruta un tanto distinta a la planeada inicialmente. En infraestructura hidráulica, es destacable el aumento en la inversión (casi 2.5 veces lo registrado en el sexenio anterior), pero aún más los resultados, como el tratamiento de aguas residuales
• En electricidad se cumplió la meta de generación, aunque el reto está en las fuentes renovables y avanzar en otras áreas, como la modernización de la red, la transmisión y la distribución. En hidrocarburos, el PNI ya apuntaba a una reducción importante en capacidad de producción, si bien en gas natural se superaron las previsiones
• A futuro, algunos proyectos que se plantearon inicialmente, deben incorporar el avance tecnológico y las tendencias de crecimiento de mediano plazo, que modificarán las necesidades de infraestructura, la forma de atenderlas y financiarlas.
• Por último, la experiencia del PNI muestra que el éxito de los proyectos de infraestructura depende de una combinación de factores, que incluyen la experiencia en el armado de los proyectos, el marco institucional y jurídico, y los mecanismos de financiamiento. 2
Nota: Para 2011 cifras preliminares, y para 2012 estimadas
*Incluye agua potable, drenaje, saneamiento, inraestructura hidroagrícola y prevención de inundaciones
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República
Proyectado PNI (2007-2012)
Registrado (2007-2011)
Avance (%)
Total Pública Privada Total Pública Privada Total Pública Privada
Carreteras 287 159 128 295 269 26 102.7 169.3 20.1
Ferrocarriles 49 27 22 38 14 24 94.8 75.0 119.1
Puertos 71 16 55 44 24 20 50.5 151.1 36.3
Aeropuertos 59 32 27 21 10 11 35.7 30.5 41.9
Telecoms. 283 19 264 280 11 269 99.1 60.6 101.9
Agua* 202 144 58 192 192 ---- 94.9 133.1 ----
Electricidad 380 380 ---- 249 249 ---- 65.2 65.2 ----
Hidrocarburos 1,201 1,201 ---- 1,323 1,323 ---- 91.2 91.2 ----
Total 2,532 1,978 554 2,464 2,099 366 97.3 106.1 66.0
Programa Nacional de Infraestructura (Inversión planeada vs. ejercida, M. Millones de pesos de 2007)
La inversión en infraestructura alcanzó los montos proyectados en el PNI, especialmente del sector público
3
4
Inversión en carreteras (Millones de pesos de 2012)
La inversión pública ha sido creciente, en tanto que la privada se ha mantenido por debajo de lo previsto
*Estimado al cierre
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República
En términos de la inversión realizada, el mayor grado de avance del PNI se ha dado en carreteras
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*
Privada
Pública
Carreteras: construcción y modernización (Miles de kilómetros)
*Carreteras libres y de peaje
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República y PNI
crecimiento estuvo más en obras estatales
Infraestructura carretera (Miles de kilómetros)
Meta PNI
2007-2012 Avance a 2011
Total 17.6 17.4
Red troncal federal* 12.3 0.9
Caminos rurales y carreteras alimentadoras 4.0 9.8
Brechas mejoradas --- 6.7
Obras complementarias 1.3 --- 75.3 68.6
249.8 244.1
49.2 61.5
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2012* Meta PNI
Brechas mejoradas
Alimentadoras estatales y caminos rurales
Red troncal federal
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Red carretera: 1980-2012 (Miles de kilómetros)
*Estimado al cierre
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República y PNI
En general, el desarrollo carretero ha sido una prioridad para el gobierno desde 1990
Aumento en la red carretera: 2012 vs. 2000 (Miles de kilómetros)
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1980 1990 2000 2006 2012*
Carreteras de cuota
Carreteras libres
Alimentadoras estatales
Caminos rurales
Brechas mejoradas
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2007-2012
2001-2006
Entre 1990 y 2012: • La red carretera aumentó 56% • Se construyó el 80% de la red de peaje actual
6
Inversión en telecomunicaciones (Millones de pesos de 2012)
La participación del sector público en la inversión total del sector ha sido baja, aunque no muy distinta a como se planteó desde el inicio en el PNI (7% del total)
*Estimado al cierre
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República
El segundo sector en importancia, las telecomunicaciones, avanza al ritmo de la inversión privada
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* Privada
Pública
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Telefonía (Millones de usuarios)
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República y PNI
... Aunque en algunas áreas, especialmente el acceso a Internet, los alcances fueron menores a lo previsto
Internet (Millones de usuarios)
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Líneas fijas Líneas móviles
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2012
Usuarios Internet Usuarios banda ancha
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Inversión en infraestructura hidráulica (Mill. pesos de 2012)
La distribución de la inversión también ha registrado cambios importantes: el saneamiento y las mejoras en eficiencia han adquirido mayor peso
*Estimado al cierre
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República
En infraestructura hidráulica, las inversiones se duplicaron respecto en el gobierno actual vs. el anterior
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*
Protección vs. desastres naturales
Infraestructura hidroagrícola
Agua potable, drenaje y saneamiento
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Mejoramiento de eficiencia
Saneamiento
Alcantarillado
Agua potable
Inversión en agua potable, drenaje y saneamiento (Distribución %)
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Aguas tratadas (% de aguas residuales recolectadas)
*Porcentaje de población con acceso
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República y PNI
Los avances en alcantarillado y sobre todo en tratamiento de aguas residuales, fueron muy significativos
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1995 2000 2006 Estimado Meta PNI
2012
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2000 2006 Estimado Meta PNI
Agua potable Alcantarillado
Agua potable y alcantarillado (% de cobertura*)
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Inversión en puertos (Millones de pesos de 2011)
Nota: para 2011 cifras estimadas
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República
La inversión en puertos y aeropuertos, especialmente del sector privado, superó ampliamente a la del sexenio previo
Inversión en aeropuertos (Millones de pesos de 2011)
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*
Privada
Pública
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Muelles para cruceros (2007-2012, nuevos)
*Avance estimado de 71% al cierre de 2012
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República y PNI
Meta PNI Observado
Guaymas, Son. 1 1 Loreto, BC 1 Puerto Cortés, BCS 1 Cabo San Lucas, BCS 1 Mazatlán, Sin. 2 1 Puerto Vallarta, Jal. 2 2 Manzanillo, Col. 1 1 Zihuatanejo, Gro. 1 Punta Brava 1 Playa del Carmen, Cam. 1 Cozumel, QR 1 Total 13 5
Puertos (2007-2012, nuevos)
Meta PNI Observado
Colonet (Ensenada, BC) 1
Manzanillo, Col. 1 1
Veracruz, Ver. 1
Puerto Morelos, QR 1
Soybaplaya, Cam. 1 1*
Total 5 2
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Ampliaciones
*El planteamiento original para el aeropuerto de la Ciudad de México era
una solución definitiva, no una nueva terminal
**No se planteó originalmente en el PNI la ampliación de este aeropuerto
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República y PNI
ampliaciones, y quedaron pendientes algunos nuevos
Meta PNI Observado
Loreto, BCS 1 1 San José del Cabo, BCS 1 1 Puerto Vallarta, Jal. 1 1 Guadalajara, Jal. 1 1 Toluca, Méx. 1 1 Ciudad de México* 1 1 Cuernavaca, Mor. 1 1 Cancún, QR 1 1 Querétaro** ---- 1 Monterrey, NL 1 1 Nuevo Laredo, Tam. 1 Total 10 10
Nuevos
Meta PNI Observado
Ensenada, BC 1
Puerto Peñasco, Son. 1 1
Riviera Maya, (Tulúm, QR) 1
Total 3 1
Aeropuertos: 2007-2012
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Inversión en ferrocarriles (Millones de pesos de 2012)
La inversión pública ha sido importante para el sector, si bien el monto estimado de inversión privada se ha completado ya en más de 90%.
Los rezagos en el sector son significativos y su potencial de crecimiento es aún muy importante
*Estimado al cierre
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República
En ferrocarriles, la inversión se ha centrado en proyectos para el transporte de pasajeros, más que de carga
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2,000
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12,000
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* Privada
Pública
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Red ferroviaria (Miles de Kms)
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República y PNI
crecimiento en la red ferroviaria ha sido marginal
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1980 1990 2000 2006 Estimado Meta PNI
2012
Uso de la red ferroviaria (Mill. de pasajeros y de tons)
0
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100
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1980 1985 1990- 1994*
1995- 2000*
2006 2012
Carga
0
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40
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Pasajeros
*Promedio anual
El impulso del sector público a lo largo del último sexenio fue para el desarrollo del transporte de pasajeros, a través del Tren Suburbano
15
Inversión en electricidad (Millones de pesos de 2011)
*Estimado al cierre
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República
En el sector energético, los hidrocarburos concentran más del 80% del total de inversiones
Inversión en hidrocarburos (Millones de pesos de 2011)
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150,000
200,000
250,000
300,000
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*
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Electricidad: capacidad de generación (Tw)
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República y PNI
La capacidad de generación de electricidad estuvo cerca de la meta
Generación de electricidad por fuente (2012, %)
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Fotovoltaica
Eoloeléctrica
Nucleoeléctrica
Carboeléctrica
Geotérmica
Hidroeléctrica
Termoeléctrica
2012 * Meta PNI
Fósiles 99 75
Renovables 1 25
La generación de energía eléctrica a través de fuentes limpias de energía no ha sido fácil: se esperaba que representara 25% del total, pero logró solo 1%
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2000 2006 Estimado Meta PNI
2012
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Producción de gas natural (Mpcd)
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República y PNI
En hidrocarburos, la declinación en la producción de crudo era anticipada, pero la producción de gas superó la meta
Producción de crudo (Mbd)
0
1
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3
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5
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2000 2006 Estimado Meta PNI
2012
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0.5
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1.5
2.0
2.5
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3.5
2000 2006 Estimado Meta PNI
2012
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Reservas de crudo (Años)
Fuente: BBVA Research con datos de Presidencia de la República y PNI
La inversión de los últimos años ha permitido compensar parcialmente la declinación de los yacimientos maduros
59 54 52
48
8 9 10 13
14 10 11
9
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10 10 10
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60
1980 1985 1990 1995 2000 2005 2010 2011
Probadas
Probables
Posibles
Total
Las reservas probadas equivalen a 10 años de producción
El reciente descubrimiento de crudo en aguas profundas (Cinturón Plegado Perdido), agregaría alrededor de 350 millones de barriles, o algo cercano a medio año, al total de reservas,
19
Referencias Banco Mundial (2012). Private Infastructure Projects Database.
BBVA Research (2012). Ley de Asociaciones Público-Privadas: en la dirección correcta, con resultados a mediano plazo
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Secretaría de energía (2012). Programa Nacional de Energía 2012-2026
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Los avances del PNI
Liberando el potencial de la infraestructura
Parte 3 (de 4)
Servicio de Estudios Económicos de México
Septiembre, 2012
Eduardo Torres [email protected]