Párhuzamos Chartolás

PitchforkJTTL

© 2010, Deák Bárdos Andráshttp://traderklub.com

Párhuzamos chartolás és a kitüntetett sebességű csatornák

Minden papír trendszerű mozgásának van egy papírra jellemző sebesség értéke. Rövid, közép és hosszú távon más-más értékeket használ és emelkedésre és esésre is más értékeket használ, de ezeket a sebesség értékeket igen hosszú távon képes megtartani. Ennek az elméletnek a megfigyelői és felhasználói W.D. Gann, Don Hall, T.H. Murrey és Michael S. Jenkins, akik a világ leghíresebb traderei lettek ennek segítségével.

A bevezető mondat állítását leginkább alátámasztó jelenség, a Dow Jones index 1929-től látható chartja, ahol 80 éve változatlan sebességű felfutások és középtávú csatornák láthatók.

A Dow Jones elmúlt 30 évének kinagyított képén jól

láthatók, a középtávú csatornának a használata.

Talán a legmegdöbbentőbb a 87-es beszakadás és a 2009. márciusi alj

tickre pontos rímelése. Mindkettő az elmúlt 80 év legnagyobb beszakadásának az alsó pontja volt.

A következő slide-ok különböző papírok emelkedő és eső trendjeinek közép és rövid távú sebesség vonal szerinti chartolását mutatják.

A POT nevű papírt kiemelném, hogy a középtávú csatornáját igen hosszú távon megtartotta: már 2-3 dolláros korában is ugyanazt a sebességet használta a felfutásokban, mint később a 200 dolláros értéknél.

A párhuzamos chartolás egyik nagy segédeszköze a range chart, amelyik kiveszi a zajt és az oldalazást a chartokból, és ez által sokkal sarkosabb, trendszerűbb mozgásokat mutató chartokat lehet kreálni. Az ilyen chartokon a sebességvonal szerinti chartolás sokkal könnyebb.

Ez a kép az Apple ugyanazon időszakát mutatja mint az előző, csak két órásbárokkal és jól lehet látni a megnövekedett zajt, ezáltal a hamis kitöréseket.

Pitchforkok: A BC. szoftver két típusú Pitchforkot is tartalmaz, az egyik a Schiff, amelyiknek a használata egyszerűbb és egy sima párhuzamos csatorna rajzolására alkalmas. A másik az Andrew’s Pitchfork; egy összetettebb eszköz, melynek a többféle használatát a slide-okon részletezem.

A Schiff Pitchfork megrajzolásához minimum 3 pont kell, de effektív minél több érintési pont van, annál stabilabb csatornának vehetjük. A shadow-ok kiszőrözése a vonalon, a piaci volatilitástól és zajtól függően.

Alapvetően rövid és hosszú távú trendtörések megállapítására

használjuk.

A kitörések utáni visszatesztek is mutatják a berajzolás helyességét.

Az Andrew’s Pitchfork kétféle beállítási módjából a standard, egy kiinduló swingpontból lekövetve a chart mozgását, a következő korrekció aljáig húzzuk. Ebben az esetben maga a swing geometriája határozza meg a Pitchfork szárait.

A felhasználási módok közül a villa belső vonalait is lehet párhuzamos

csatornákként, vagy korrekciós vonalakként használni.

A másik felhasználási terület a külső vonalai, amelyek főleg korrekciós vonalakként használhatók, de néha párhuzamos csatornaként is, úgymond sávváltás esetére is jól használhatók.

A másik beállítási mód, ahol a kiinduló swing csúcsot nem vesszük alapul, hanem mint a Schiff Pitchforknál, csak a főcsatorna kitöltésére koncentrálunk a beállításánál. Ebben az esetben a csatorna belső vonalait csak hosszú trend esetén tudjuk jól használni. Ez ritka eset, ilyen látható a Caterpillar ez évi chartján.

Amire leginkább használható egy többérintős csatornából való kitörés után: a korrekciós vonalainak a használata célárként, vagy meginduló korrekció counter trendes kereskedésére.

Ez az eszköz geometrikusan adaptálódik a piachoz az által, hogy szélessége és meredeksége kihat a külső párhuzamos vonalak méretére és szögére is. Ez a legnagyobb értéke.

Az idők folyamán több Pitchfork is fölkerül majd a chartokra.Az itt szereplő példákon csak a külső korrekciós vonalait használtuk,korrekciók kereskedéséhez.

JTTL A Jenkins True Trend Line - Jenkins féle valódi trendvonal, lényege: Ugyanazt az elméletet használja, amit a párhuzamos chartolásnál leírtunk, csak kitüntetett szögeket használ. Ezek a szögek a Gann Square of Nine segítségével és egy-két más kitüntetett Fibonacci érték segítségével lettek meghatározva. Ezek az értékek a természetben meglévő harmóniákhoz rímelnek és ez által az emberek tömegének a tőzsdén való viselkedését is leképezik. Legnagyobb előnye, hogy míg a szabadon behúzott sebességű párhuzamos vonalak végtelen számú szögben és ez által eléggé szubjektíven behúzhatóak, ezzel szemben ez a rendszer vezeti a tradert és adott körülmények között egy-egy fix értéket ad meg. Ezzel csökkenek a szubjektivitás hibái és a hamis kitörések száma.

JTTL

A jellemző használt értékek bull és bear piacon mások lehetnek. Ezért érdemes megkülönböztetni emelkedésben rövid, közép és hosszú távú trendeket. Ugyanígy esésben is más értékeket fog generálni a piac.

A trendkövető stratégiákhoz jellemzően középtávú trendtöréseket használunk, míg a trendben való bennmaradáshoz rövid trendű JTTL sebességvonalát érdemes használni.

JTTL beállításai: Az egyik sajátossága a JTTL-nek, amit tudni kell róla, hogy a szög kiszámításáhozhasználja a kiindulási swing ár értékét. Ezen a képen látható, hogy ugyanaz a 8-as sebességértékű JTTLvalahol a 10 dollár környéki értéknél lesz párhuzamos a chartra behúzott trendvonalakkal. Alatta és fölötte pozitív - negatív elhajlásokat lehet tapasztalni. 50-100 dollárnál, már igen jelentős mértékűt.

Ebből az következik, hogy a JTTL mint jellemző sebességvonal, csak szűkebb tartományban használható, amíg az ár nem mozog úgymond többszörösére. Abban

az esetben a JTTL-t újra be kell hangolni.

A megfelelő JTTL érték megkeresésének a javasolt módszere a BFan rajzeszköz, több swinghez való odaillesztés közben leolvashatók a leginkább használt rövid, közép és hosszú távú sebességértékek.

Az ACY több swing-jéhez történő odaillesztése után láthatóvá válnak a jellemzőenhasznált sebességértékek, melyek az info ablakban papírhoz és time frame-hez elmenthetőek.

A BFan aktív állapotában megmutatja a kurzorral megérintett vonalánaksebesség értékét. (Ld. csomóponti számérték)

Aktív JTTL esetén jobb klikk az info ablakban menti az értéket, és bal klikkel pedigbehívható a chartra a használni kívánt JTTL beállítás (sebesség, hosszúság, szín)

A helyes beállítás visszaellenőrzésének módjai:

A kitörési pontokon heves mozgások lehetnek.

Kitörés után pull-back szerűen visszateszteli a sebességvonalat.

Ha jó a sebesség, akkor ehhez igazodó sebességgel csatornák alakulnak ki a

charton.

Az első hirtelen nekiütközésekkor korrekciós vonalként működik, némi

zajszerű túlmozgás mentén.

Ha oldalazva közelíti meg a vonalat, akkor sokkal nagyobb a kitörés,vagy a letörés esélye.

Ha először és hevesen közelít egy JTTL vonalhoz az ár, akkor inkább korrekció lesz belőle. Ha oldalazva, akkor kitörés vagy letörés várható többnyire.

JTTL Kereskedés szabályai

Ha az ár messziről fut neki a JTTL vonalnak, nagy sebességgel - inkább korrekció várható. A BFan mutatja be igazán ezt a jelenséget.

Ha az ár neki oldalaz - inkább áttörés várható JTTL az SQ9-től lévő távolsága ritkítja a

beszállási lehetőégeket, de javít a hatékonyságon.

Az áttörés utáni pozició követés egyik eszköze pl. egy gyorsabb JTTL

A JTTL eszközzel való kereskedést stabilabbá lehet tenni a SQ9 vízszintes support rendszerrel kiegészítve. Ahol az SQ9 azon tulajdonságát használjuk ki, hogy az árakat szívesen magukhoz vonzzák.

Ez azt jelenti, hogyha a kitörés az SQ9 vonalak között félúton történik, az a

legoptimálisabb, mert akkor elfogadhatóan nagy mozgás történik a következő supportig. Ez az elsődleges target.

Ha az SQ9 vonal közelében vagyunk, akkor annak a vissza tesztje erősen

valószínűsíthető.

Van egy másik jelenség, aminek a használatát szabályozott körülmények között érdemes alkalmazni.Ez a heves trendben a JTTL után igazítását jelenti. Ezt a fenti ábrán szemléltetett módon akkor javaslom,ha a trendben lévő pull-back után legalább egy fél SQ9 mértékű, nagysebességű többletmozgás történt.

Az áttörés utáni követés egyik eszköze a gyorsabb JTTL alkalmazása.

A JTTL trend fordulók, trend változások előre jelzőjeként:

Vízszintes support vonalak segítségével.

vagy JS9 felhasználásával

A JTTL és vízszintes supportok használata timerként. Ehhez a módszerhez a hosszú távú JTTL trendvonalat használjuk, és a high vagy low-hoz húzott vízszintes trendvonalak metszését, vetítve az idő koordinátára,jövőbeni trendváltozási pontokra találhatunk rá. A következő diák ezt mutatják be.

A chart hosszú távú trendvonalat érintő pontjai is fordulást jelezhetnek, elsődlegestrendfolytatólagos mozgásként. A hosszú távú trend letörése után, a régi high környéki értékek kivetítése is hasznos lehet.

A hosszú távú trend letörése után, a régi High környéki értékek kivetítése is

hasznos lehet.

Nem szükséges minden parányi mozgásra vízszintest húzni, a valójában behúzandósupport vonalakat használjuk!

A nagyobb swingek árnyékában megbújó oldalazás sarokpontjait hagyjuk ki!

JTTL+JS9: Ennél az idő előre jelzésnél, a JS9 és a JTTL ugyancsak a hosszú távú trend változatának a metszési pontjait használjuk. Ehhez a módszerhez ismerni kell a JS9 optimális beállításának módszerét is.

A JS9 áthelyezését nagyobb mozgások trendtörések után, mindenképpen el kell végezni. Lásd következő dia – >

A JS9 áthelyezését nagyobb mozgások trendtörések után, mindenképpen el kell végezni. Lásd következő dia – >

Ezeket a timereket érdemes hosszabb timefremen, pl. heti charton alkalmazniés rövidebb timefremen, szoros trendtöréssel megjátszani. Nem szükséges minden esetben counter trenddel kereskedni őket

Természetesen napi vagy közvetlen idő charton is élnek a szignáljelek és ittis jól használhatóak. Sűrűbben adnak jelzéseket, de többnyire kisebb mozgásokra mutatnak.

Ezeknek a timereknek a használata hosszabb trendekben ajánlott és könnyebb. Jellemzőenhosszabb trendek inkább long piacokon alakulnak ki. Bear piaci időszakok rövidsége miatt,hosszú távú nagy short trendek ritkán alakulnak ki. Kivétel pl 2008-2009.