Årsregnskap 2017 ly forsikring asaly forsikring asa noter 2017 noter for ly forsikring asa...

Årsregnskap

2017

Ly Forsikring ASA

Org.nr.: 996547639

Utarbeidet av:

Sparebank1 Regnskapshuset Østlandet AS Autorisert regnskapsførerselskap

Storgata 107 2390 MOELV

Org.nr.: 967661643

Ly Forsikring ASA

Resultatregnskap

Note 2017 2016

Årsregnskap for Ly Forsikring ASA Organisasjonsnr. 996547639

TEKNISK REGNSKAP

Premieinntekter Forfalte bruttopremier 7 157 628 280 107 653 588 - Gjenforsikringsandel av opptjente bruttopremier 7 -82 485 469 -55 389 458

Sum premieinntekter for egen regning 75 142 811 52 264 130

Andre forsikringsrelaterte inntekter 1 415 774 1 512 337

Erstatningskostnader Brutto erstatningskostnader 7 -136 564 460 -124 640 959 - Gjenforsikringsandel av brutto erstatningskostnader 7 69 507 621 73 028 338

Sum erstatningskostnader for egen regning -67 056 839 -51 612 621

Forsikringsrelaterte driftskostnader Salgskostnader 1 -28 323 690 -27 156 440 Fors.rel. adm.kostn. inkl. prov. for mottatt gjenforsikr. 1, 2, 10 -14 603 153 -11 485 339 - Mottatte provisjoner for avgitt gjenforsikr./gevinstandeler 7 15 244 881 10 416 755 Sum forsikringsrelaterte driftskostnader -27 681 962 -28 225 024

Resultat av teknisk regnskap -18 180 216 -26 061 177

IKKE-TEKNISK REGNSKAP

Netto inntekter fra investeringer Renteinntekt og utbytte mv. på finansielle eiendeler 1 382 360 1 233 661 Verdiendringer på investeringer 8 14 843 998 -1 343 879 Realisert gevinst og tap på investeringer -951 492 1 473 154 Administrasjonskostnader knyttet til investeringer, herunder rentekostnader -197 729 -92 217

Sum netto inntekter fra investeringer 15 077 137 1 270 719

Andre inntekter 800 000 0 Andre kostnader -5 689 -52 973

Resultat av ikke-teknisk regnskap 15 871 448 1 217 746

Resultat før skattekostnader -2 308 768 -24 843 431

Skattekostnad 3 0 0

Resultat før andre resultatkomponenter -2 308 768 -24 843 431

TOTALRESULTAT -2 308 768 -24 843 431

Ly Forsikring ASA

Balanse pr. 31.12.2017

Note 31.12.2017 31.12.2016

Årsregnskap for Ly Forsikring ASA Organisasjonsnr. 996547639

EIENDELER

Immaterielle eiendeler Andre immaterielle eiendeler 2 409 272 1 141 734 Sum immaterielle eiendeler 409 272 1 141 734

Investeringer

Datterforetak, tilknyttede foretak og felleskontrollerte foretak Aksjer i Ly Invest AS 8 0 2 000 000

Finansielle eiendeler som måles til virkelig verdi Aksjer og andeler (inkl. aksjer og andeler målt til kost) 8 22 773 025 0 Obligasjoner og andre verdipapirer med fast avkastning 8 37 094 673 36 486 814 Sum investeringer 59 867 698 38 486 814

Gjenforsikringsandel av brutto forsikringsforpliktelser Gjenforsikringsandel av ikke opptjent bruttopremie 11 53 465 109 28 292 708 Gjenforsikringsandel av brutto erstatningsavsetning 11 75 267 717 70 153 748 Sum gjenforsikringsandel av brutto forsikringsforpliktelser 128 732 826 98 446 456

Fordringer

Fordringer i forbindelse med direkte forretninger Forsikringstakere 9 63 552 048 39 481 840 Andre fordringer 4 901 210 109 981 Sum fordringer 64 453 258 39 591 821

Andre eiendeler Anlegg og utstyr 2 1 276 952 1 396 331 Kasse, bank 4 68 297 742 59 866 131 Sum andre eiendeler 69 574 694 61 262 462

Forskuddsbetalte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter Andre forskuddsbetalte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter 549 340 627 743 Sum forskuddsbetalte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter 549 340 627 743

SUM EIENDELER 323 587 088 239 557 031

Ly Forsikring ASA

Noter 2017

Noter for Ly Forsikring ASA Organisasjonsnr. 996547639

Regnskapsprinsipper

Selskapets regnskap er utarbeidet i overensstemmelse med Lov om Årsregnskap mv. av 17. juli 1998 nr. 56 (regnskapsloven), forskrift om årsregnskap m.m. for forsikringsselskaper av 18. desember 2015 nr. 1775, samt god regnskapsskikk.

Presiseringer av regnskapsprinsipper:

Selskapet har brukt estimater og gjort vurderinger som kan ha effekt på eiendeler og gjeld også i neste regnskapsår. Estimater og vurderinger er basert på tidligere erfaringer og andre tilgjengelige faktorer, og blir fortløpende vurdert. Vurderingene inkluderer forventninger om framtidige hendelser som man antar har betydning for selskapet.

Prinsipper for inntektsføring

Premieinntekter

Forsikringspremie inntektsføres i takt med forsikringsperioden. Forfalte bruttopremier omfatter alle beløp selskapet har mottatt eller har til gode for forsikringsavtaler hvor forsikringsperioden er påbegynt før regnskapsårets avslutning.

Forsikringskontrakter

Inngåelse av alle typer forsikringskontrakter og kjøp av reassuranse er basert på at forsikringsrisiko prises etter prinsippet om brutto lønnsomhet, samt prinsippet om høyest mulig egenandel for kunden og høyest mulig egenpremie for selskapet.

Servicetillegg

Inntekter fra servicetillegg er trukket ut av premieinntekter og er inkludert i posten andre forsikringsrelaterte inntekter.

Provisjoner

Mottatte provisjoner fra reassurandører innregnes i resultatregnskapet i takt med den tilhørende gjenforsikringsandelen av opptjent premie.

Kontantstrømoppstilling

Kontantstrømoppstillingen er utarbeidet etter den direkte metode. Kontanter og kontantekvivalenter omfatter kontanter, bankinnskudd og andre kortsiktige, likvide plasseringer.

Verdsettelse av investeringer

Selskapets investeringer består av aksjer, obligasjoner og obligasjonsfond og er vurdert til markedsverdi.

Forsikringstekniske avsetninger i skadeforsikring

Gjenforsikringsandelen av de forsikringstekniske avsetninger er ført som en eiendel i balansen. Avsetning til Naturskadepoolen og avsetning til Garantiordningen for skadeforsikring er ikke en del av forsikringsforpliktelsene, og er klassifisert som egenkapital.

Avsetning for ikke opptjent premie

Forsikringspremien forfaller til betaling forskuddsvis, og en del av premien vil derfor gjelde perioden etter regnskapsårets slutt. Denne delen av premien avsettes som ikke opptjent premie.

Ly Forsikring ASA

Noter 2017


Erstatningsavsetning

Avsetningen dekker skader som er oppstått og meldt ved utgangen av regnskapsåret. Avsetningen skal utgjøre et best mulig estimat på utbetalinger på disse skadene. I tillegg skal avsetningen dekke skader som er inntruffet, men ikke meldt til selskapet. For inntrufne, ikke meldte skader avsettes ved hjelp av statistiske metoder et beløp som skal dekke disse skadene. Erstatningsavsetningene inkluderer også avsetning for framtidige skadebehandlingskostnader.

Naturskadepoolen

Alle norske forsikringsselskaper som tegner brannforsikring er pålagt å delta i Norsk Naturskadepool. Driftsoverskuddet på denne ordningen settes av til et eget naturskadefond. Avsetningen kan bare benyttes til å dekke erstatninger etter naturskade.

Avsetning til Garantiordningen for skadeforsikring

Det er opprettet en garantiordning for skadeselskapene. Denne avsetningen er en garanti for at forsikringstakernes krav blir oppfylt. Inntil fondet har oppnådd kravet om 1,5 % av summen av de tre siste års direkte brutto opptjent premie, er det avsatt 1 % av årets direkte opptjent premie.

Gjenforsikringsandel

Gjenforsikringsandel av ikke opptjent premie for erstatningsavsetning er ført som eiendeler, og viser reassurandørenes andel av forsikringsrelaterte inntekter for erstatningskostnader.

Balanseføring og avskrivning av driftsmidler

Varige driftsmidler

Varige driftsmidler balanseføres og avskrives over driftsmidlets forventede levetid. Direkte vedlikehold av driftsmidler kostnadsføres løpende under driftskostnader, mens påkostninger og forbedringer tillegges driftsmidlets kostpris og avskrives i takt med driftsmidlet.

Immaterielle eiendeler

Immaterielle eiendeler balanseføres når det er sannsynlig at de framtidige økonomiske fordelene knyttet til eiendelen vil tilflyte foretaket, og når anskaffelseskost for eiendelen kan måles pålitelig.

Skattekostnad

Skattekostnaden i resultatregnskapet omfatter periodens betalbare skatt i tillegg til endring i utsatt skatt. Utsatt skatt er beregnet med skattesatsen ved utgangen av regnskapsåret (25 %) på grunnlag av skattereduserende og skatteøkende midlertidige forskjeller som eksisterer mellom regnskapsmessige og skattemessige verdier. I beregningen er det også medtatt ligningsmessig framførbart underskudd ved regnskapsårets utgang. Skatteøkende og skattereduserende midlertidige forskjeller som reverserer eller kan reversere i samme periode er utlignet og nettoført. Utsatt skattefordel balanseføres i den grad det antas sannsynlig å kunne nyttiggjøre seg denne.

Ly Forsikring ASA

Noter 2017


Note 1 – Lønnskostnader

Selskapet har hatt 28,67 årsverk i regnskapsåret.

2017 2016

Lønn 25 102 045 22 893 752 Arbeidsgiveravgift 4 897 216 3 529 887 Pensjonskostnader 683 478 572 966 Andre lønnsrelaterte ytelser 533 713 378 513

Totalt 31 216 452 27 375 118

Totale lønnskostnader inkluderer utbetalt styrehonorar for 2016 på kr 450 000 og avsetning styrehonorar for 2017 på kr 390 000. Merk at lønnskostnader knyttet til skadeavdelingen presenteres som erstatningskostnad i resultatregnskapet. Lønnskostnader knyttet til administrasjon presenteres som forsikringsrelaterte administrasjonskostnader.

Lønn og styregodtgjørelse mv til ledende personer og revisor

Daglig leder 1 843 453 Pensjonskostnader daglig leder 31 800 Andre godtgjørelser daglig leder 9 477 Styremedlemmer 450 000

Godtgjørelse til styremedlemmene for 2016, utbetalt i 2017, fordeler seg slik: Styrets leder, Jan Tore Meren 120 000 Styrets nestleder, Tore Thorstensen 60 000 Styremedlem, Tor Kolden 60 000 Styremedlem, Geir Jostein Horten 60 000 Styremedlem, Kristian Holth 60 000 Styremedlem, Thorleif Sørhol Nielsen 60 000 Styremedlem ansattrepresentant, Ive Isaksen 30 000 Revisjonshonorar (inkludert MVA), som består av:

Revisjon 343 750 Andre tjenester 40 558 Samlet honorar til revisor 384 308

Daglig leder har i sin ansettelseskontrakt at det skal etableres en incentivordning. Han har krav på lønn i 12 måneder ved en eventuell avskjedigelse.

Selskapet har etablert en innskuddsbasert pensjonsordning for sine ansatte, med 3 % innskudd. Kostnadene løper fra ansettelsesdato for de ansatte.

Ly Forsikring har etablert et aksjeprogram for enkelte ansatte. I 2016 ble det utstedt 2 624 aksjer til kurs 152,47 til én ansatt. Det er ikke utstedt aksjer til ansatte i 2017.

Ly Forsikring ASA

Noter 2017


Note 2 – Immaterielle eiendeler og andre eiendeler Andre immaterielle Anlegg og

eiendeler utstyr

Anskaffelseskost pr. 1/1 3 662 312 2 516 056 + Tilgang 0 484 696 - Avgang 0 0 Anskaffelseskost pr. 31/12 3 662 312 3 000 752 Akk. av/nedskr. pr 1/1 2 520 578 1 119 724 + Ordinære avskrivninger 732 462 604 075 Akk. av/nedskr. pr. 31/12 3 253 040 1 723 799 Balanseført verdi pr 31/12 409 272 1 276 953 Prosentsats for ord.avskr 20 10-33

Avskrivningsmetode lineær lineær

Note 3 – Skattekostnad

Spesifikasjon av årets skattegrunnlag:

Resultat før skattekostnader -2 308 768 + Permanente og andre forskjeller -13 960 859 + Endring i midlertidige forskjeller -1 332 837

= Inntekt -17 602 464

Spesifikasjon av årets skattekostnad:

Beregnet skatt av årets resultat 0

= Sum betalbar skatt 0

+/- Endring i utsatt skatt / utsatt skattefordel 0

= Ordinær skattekostnad 0

Skattesats i inntektsåret 25

Betalbar skatt i balansen består av

Sum betalbar skatt 0 = Betalbar skatt i balansen 0

Ly Forsikring ASA

Noter 2017


Utsatt skatt/utsatt skattefordel

2017 2016

+ Driftsmidler inkl. goodwill -50 866 192 576 + Avsetning sikkerhetsfond 6 889 393 6 889 393 + Aksjer og andre verdipapirer 353 701 -326 672 - Skattem. fremf. underskudd som utlignes 100 062 383 82 459 916

= Grunnlag utsatt skatt -92 870 155 -75 704 619

Utsatt skatt 0 0

Negativt grunnlag utsatt skatt 92 870 155 75 704 619

= Grunnlag utsatt skattefordel 92 870 155 75 704 619

Forskjeller som ikke inngår i grunnlaget for

utsatt skatt 3 183 223 1 606 939

Grunnlag ikke bokført utsatt skattefordel 92 870 155 75 704 619

Ikke bokført utsatt skattefordel 23 217 539 18 926 155

Skatteprosent 25 % 25 %

Utsatt skattefordel er ikke balanseført da selskapet har vært i en oppstartsfase og utnyttelsen av utsatt skattefordel har derfor ikke vært sannsynliggjort i tilstrekkelig grad.

Note 4 – Bankinnskudd – bundne midler

Skattetrekkinnskudd utgjør pr 31.12. i år kr 1 463 488 og utgjorde pr 31.12. i fjor kr 1 392 904.

Depositumkonto leiekontrakt utgjør pr. 31.12. i år kr 294 886 og utgjorde pr. 31.12 i fjor kr 292 946.

Depositum leiekontrakt inkludert i andre fordringer utgjør pr. 31.12. i år kr 33 375 og utgjorde pr. 31.12 i fjor kr 33 375.

Bankgaranti kontantdepot utgjør pr 31.12 i år kr 3 300 000 og utgjorde pr 31.12 i fjor kr 0.

Ly Forsikring ASA

Noter 2017


Note 5 – Aksjekapital

Selskapet har 1 352 004 aksjer pålydende kr 1 pr. aksje, samlet aksjekapital utgjør kr 1 352 004.

Selskapet har 44 aksjonærer. De 21 største aksjonærene som eier mer enn 1 % av aksjene er:

Navn Foretaksnr Antall Eierandel

Annual Classics AS 979 656 459 135 200 9,99 % ØMF Holding AS 989 041 398 135 200 9,99 % Constructio AS 997 196 511 135 200 9,99 % Kador AS 995 945 266 108 462 8,02 % Mustelidae AS 979 791 674 95 196 7,04 % Torbjørn Seielstad Holding AS 989 028 235 70 962 5,25 % Storgata 86 AS 989 274 384 64 500 4,77 % Erling Tvete AS 989 212 915 62 962 4,66 % Tor Kolding Holding AS 989 208 047 58 849 4,35 % Meren Consulting AS 989 208 136 58 849 4,35 % Aabakken Holding AS 996 774 724 56 827 4,20 % AB Investment AS 989 348 612 37 410 2,77 % Arne Kolden Holding AS 989 241 001 36 824 2,72 % Snog AS 984 255 942 34 588 2,56 % Jan Henning Røisland 22 748 1,68 % Ånung Løype Holding AS 989 204 904 20 682 1,53 % Stramrud Holding AS 989 189 174 19 393 1,43 % Horten Hus Finans AS 918 725 342 19 021 1,41 % Linda Røisland 15 165 1,12 % Steinar Bolstad 14 300 1,06 % Lars Medby Holding AS 989 183 893 13 786 1,01 % Øvrige aksjonærer 135 879 10,10%

Av selskapets tillitsmenn eier følgende aksjer:

Styreleder Jan Tore Meren, Meren Consulting AS 63 033

Styremedlem Tor Kolden, Tor Kolden Holding AS 63 033

Styremedlem Thorleif Sørhol Nielsen, Mustelidae AS 95 196

Adm.dir. Terje Aabakken, Aabakken Holding 100 % og 10 % i Storgt 86 63 277

I henhold til avtaler mellom aksjonærene har de opprinnelige 6 aksjonærene, Meren Consulting AS, Tor Kolden Holding AS, Aabakken Holding AS, AB Investment AS, Kador AS og Arne Kolden Holding AS, rett til å tegne til sammen 78 703 aksjer i selskapet til pålydende kr. 1 pr aksje når selskapet har oppnådd et akkumulert positivt resultat før skatt.

Ly Forsikring ASA

Noter 2017


Note 6 – Kapitalkrav

Kapitaldekning per 31.12:

2017 2016

Solvensdekning Minstekapitalkrav Utregnet

kapitalkrav Minstekapitalkrav

Utregnet kapitalkrav

Solvensmarginkrav (1 000 NOK)

35 238

32 487

34 754

32 073

Solvensmarginkapital etter begrensningsregler (1 000 NOK)

51 899

51 899

27 217

27 217

Dekningsprosent

147 %

160 %

78 %

85 %

Utregnet solvenskapitalkrav per 31.12.2017:

Markedsrisiko 15 979 629 Motpartsrisiko 8 830 091 Helseforsikringsrisiko 9 103 792 Skadeforsikringsrisiko 19 960 163 Sum av risikoene 53 873 675 Diversifiseringseffekter -17 352 255 Justering for utsatt skatt -9 704 028 Operasjonell risiko 5 669 977 Solvenskapitalkrav 32 487 369

Absolutt minstekapitalkrav per 31.desember 2017 er MEUR 3,7, som omregnet til NOK med kurs per 30.oktober 2017 blir MNOK 35,238. Utregnet solvenskapitalkrav er dermed lavere enn det absolutte minstekapitalkravet og det er derfor det absolutte minstekravet som gjelder for Ly Forsikring AS.

Ansvarlig kapital består kun av basiskapital og beregnes som differansen mellom verdien av eiendeler og forpliktelser i Solvens II-balansen. Eiendeler og forpliktelser måles til virkelig verdi.

Forskjellen i brutto forpliktelser og gjenforsikringsandel mellom Solvens II og regnskapsbalansen skyldes utelukkende effekt av neddiskontering. Videre inngår ikke immaterielle eiendeler i Solvens II-balansen. Avsetning til garantifondet vises som en forpliktelse i Solvens II-balansen.

Forskjeller Solvens II og regnskapsbalanse (1000 NOK) Solvens II Regnskap Differanse

Beste estimat premieavsetning, brutto

74 791 77 721 2 930

Beste estimat erstatningsavsetning, brutto 115 618 120 805 5 187

Risikomargin

5 112 0 -5 112

Avsetning garantifond 3 183 0 -3 183

Beste estimat premieavsetning, gjenforsikring 51 414 53 465 2 051

Beste estimat erstatningsavsetning, gjenforsikring 72 380 75 268 2 888

Immaterielle eiendeler 0 409 409

Egenkapital i årsregnskapet og ansvarlig kapital i Solvens II-balansen

51 899 57 425 -5 526

Ly Forsikring ASA

Noter 2017


Note 7 – Premieinntekter og erstatningskostnader

Motorvogn trafikk

Motorvogn øvrig

Brann og skade på eiendom

Yrkesskade Annet næring Totalt

Forfalte premier Brutto forfalte premier 22 528 624 52 566 790 46 220 896 25 304 297 32 243 472 178 864 078 Gjenforsikringsandel 13 452 373 31 388 871 28 326 455 15 221 735 19 268 436 107 657 870

Forfalte premier f.e.r 9 076 251 21 177 919 17 894 441 10 082 562 12 975 036 71 206 208

Opptjente premier Brutto opptjente premier 19 725 130 46 025 303 40 864 236 22 368 993 28 644 618 157 628 280 Gjenforsikringsandel 10 010 867 23 358 689 22 624 478 11 511 059 14 980 376 82 485 469

Opptjent premie f.e.r. 9 714 263 22 666 613 18 239 758 10 857 935 13 664 243 75 142 811

Inntrufne erstatninger Brutto erstatninger 21 006 478 49 015 115 38 793 115 13 244 933 14 504 819 136 564 460 Gjenforsikringsandel 10 211 990 23 827 976 23 694 463 6 126 585 5 646 607 69 507 621

Inntrufne erstatninger f.e.r 10 794 488 25 187 139 15 098 652 7 118 348 8 858 211 67 056 839

Mottatte provisjoner fra gjenforsikring

1 968 902

4 594 104

4 150 041

2 091 706

2 440 128

15 244 881

Påløpne erstatninger, brutto Inntruffet i år 20 387 287 47 570 336 27 559 754 15 200 463 14 924 891 125 642 731 Inntruffet tidligere år 619 191 1 444 779 11 233 361 -1 955 530 -420 072 10 921 729

Totalt regnskapsår 21 006 478 49 015 115 38 793 115 13 244 933 14 504 819 136 564 460

Avviklingsgevinst (+)/tap (-) -619 191 -1 444 779 -11 233 361 1 955 530 420 072 -10 921 729

Naturskadepool (alt er egen regning): Brutto avsetning for ikke opptjent premie 1 527 219 Brutto erstatningsavsetning 1 242 327

Ly Forsikring ASA

Noter 2017


Note 8 – Aksjer og andeler, obligasjoner og andre verdipapirer

Investeringene er vurdert til markedsverdi. Risikovurdering Styring av finansiell risiko Selskapets styre har fastsatt en strategi for selskapets kapitalforvaltning med utgangspunkt i å få best mulig egenkapitalavkastning gitt vedtatt risikovilje. Strategien setter begrensninger og rammer for aktivaklasser, renterisiko, kredittrisiko, ratingfordeling, valuta, etiske retningslinjer, belåning og rapportering. Derivatforretninger er kun tillatt for å redusere risiko. Selskapets kapital er satt ut til aktiv forvaltning hos en forvalter, regulert i forvaltningsavtaler med spesifisert mandat innenfor rammene av kapitalforvaltningsstrategien. Forvalter leverer rapporter månedlig til selskapets ledelse. Rapporten viser sammensettingen av aktiva i forhold til strategien. I tillegg er det inkludert stresstester som viser påvirkningen av gitte fall i aksjekurs og endringer i rentenivå. Styret mottar rapport basert på tilsvarende rapport sendt til administrasjonen i selskapet. Markedsrisiko Markedsrisikoen knyttet til selskapets finansportefølje består av renterisiko og aksjekursrisiko. Beholdningen av norske og globale aksjer vurderes å ha middels risiko. Aksjeporteføljen skal i all hovedsak bestå av veldrevne selskaper med sterke balanser og være veldiversifisert. Ly Forsikring solgte hele aksjeporteføljen i mars 2016 og plasserte midlene i bank. Renterisikoen defineres som verdiendring som følge av endringer i rentenivå. Gjennomsnittlig durasjon for beholdning i rentefondene er 0,33 år. En renteøkning på 1 % medfører en negativ endring i verdien på porteføljen på ca. kr. 126 000,-. Renterisikoen styres ved gitte rammer i kapitalforvaltningsstrategien. Valutarisiko Valutarisiko defineres som tap som følge av endringer i valutakurser. Finansporteføljen skal søke lavest mulig valutarisiko. Kredittrisiko Kredittrisiko er sannsynligheten for at en utsteder av en obligasjon ikke vil være i stand til å betale tilbake lånene når obligasjonen forfaller. Renteporteføljen er i all hovedsak plassert i obligasjoner der motparten betraktes som "Investment grade". I tillegg er en mindre andel plassert i nordiske høyrenteobligasjoner. Likviditetsrisiko Likviditetsrisiko defineres som manglende evne til å møte betalinger ved forfall, eller ved at en må realisere investeringer til en høy kostnad som følge av perioder med få transaksjoner i markedet. Selskapets finansportefølje er utelukkende investert i likvide papirer og fond med daglig likviditet. Finansporteføljens likviditetsrisiko vurderes derfor som lav. Risikoprofil gjennom året Finansporteføljen ble etablert per 31. januar 2014 i henhold til gitte allokeringsrammer definert i kapitalforvaltningsstrategien. Selskapet hadde ingen fond eller verdipapirer før dette. Aktivaallokeringen vil alltid variere gjennom året grunnet markedsmessige bevegelser. I mars 2016 solgte Ly Forsikring alle aksjene og plasserte kapitalen i bank.

Ly Forsikring ASA

Noter 2017


AKSJER OG ANDELER

Beholdning Kostpris Markedsverdi Bokført verdi

Aksjer

Næringsbanken ASA 910 921 8 609 400 22 773 025 22 773 025

Sum aksjer og aksjefond 8 609 400 22 773 025 22 773 025

Herav andel børsnoterte verdipapirer

0

OBLIGASJONER OG ANDRE VERDIPAPIRER MED FAST AVKASTNING

Beholdning Kostpris Markedsverdi Virkelig verdi

Obligasjoner

Sparebank 1 Østlandet 2 000 000 2 010 800 2 013 777 2 013 777

Sparebanken Sør 2 000 000 2 012 580 2 011 983 2 011 983

Gjensidige Bank ASA 2 000 000 2 010 760 2 010 480 2 010 480

Sparebank SR-Bank ASA 2 000 000 2 036 900 2 031 535 2 031 535

Sandnes Sparebank 2 000 000 1 982 400 2 009 885 2 009 885

Sparebank 1 Østfold Akershus 2 000 000 1 988 800 2 010 832 2 010 832

Sparebank Sogn og Fjordane 2 000 000 1 985 460 2 012 703 2 012 703

DNB Bank ASA 2 000 000 1 979 600 2 009 446 2 009 446

Sparebank 1 Nord-Norge 2 000 000 1 972 360 2 008 523 2 008 523

Sparebanken Vest 2 000 000 1 968 760 2 007 961 2 007 961

Sparebanken Møre 2 000 000 2 008 260 2 006 204 2 006 204

Nordea Bank Norge ASA 2 000 000 2 012 000 2 008 817 2 008 817

Storebrand Bank ASA 2 000 000 1 950 000 2 007 695 2 007 695

OBOS-banken AS 2 000 000 1 952 200 2 008 205 2 008 205

Sparebanken Telemark 2 000 000 1 946 200 2 003 911 2 003 911

Rentefond

Pareto Nordic Corporate Bond 6 505,2177 6 875 780 6 884 604 6 884 604

Sum obligasjoner og obligasjonsfond

36 692 860 37 046 561 37 046 561

Kontantdel Pareto Høyrente 48 112

Sum obligasjoner og andre verdipapirer med fast avkastning 37 094 673

Verdihierarkiet for verdipapirer:

Aksjefond, obligasjoner og obligasjonsfond inngår i nivå 2.

Aksjer i Næringsbanken ASA inngår i nivå 3.

Ly Forsikring ASA

Noter 2017


AKSJER I NÆRINGSBANKEN ASA

Ly Forsikring ASA eide ved utgangen av 2016 100 % av aksjene i Ly Invest AS. Ly Invest AS skiftet

i løpet av 2017 navn til Næringsbanken ASA. Ly Forsikring sin eierandel i dette selskapet ble i

november 2017 redusert gjennom en emisjon og Ly Forsikring er ikke lenger et konsern med

datterselskap.

Verdivurdering aksjer i Næringsbanken ASA:

Aksjene er verdsatt til emisjonskurs på kr 25 pr aksje. Dette gir en virkelig verdi på kr 22 773 025. Med 910 921 aksjer gir dette en verdiøkning på kr 14 163 625 som er resultatført i ikke-teknisk

regnskap.

Note 9 – Fordringer forsikringstakere

2017 2016 Fakturert, ikke betalt forfalt premie 27 157 044 15 231 044 Forfalt, ikke fakturert premie 36 395 004 24 250 796 Sum forsikringstakere 63 552 048 39 481 840

Note 10 – Leieavtaler

Ly Forsikring AS leier lokaler på Moelv av Finanshuset Moelv AS. Dette selskapet ble i 2016 kjøpt og eies nå 10,5 % av daglig leder i Ly Forsikring AS Terje Aabakken gjennom selskapene Aabakken Holding AS og Storgata 86 AS. Leieforholdet med Finanshuset Moelv AS løper fra 01.04.2013 til 31.03.2019 med opsjon på ytterligere 5 år. Årlig leie før justering iht. konsumprisindeks er kr. 616 860 pr år. Leietaker betaler også fellesutgifter.

Ly Forsikring ASA

Noter 2017


Note 11 – Forsikringsforpliktelser

Motorvogn trafikk

Motorvogn øvrig

Brann og skade på eiendom

Yrkesskade Annet næring Totalt

Avsetning for ikke opptjent bruttopremie

Premieavsetning 01.01 7 402 802 17 273 204 14 122 133 8 288 364 9 398 253 56 484 756 Premieavsetning 31.12 10 207 465 23 817 419 19 348 151 11 223 747 13 123 771 77 720 554

Endring ikke opptjent premie 2 804 663 6 544 215 5 226 018 2 935 383 3 725 518 21 235 798

Gjenforsikringsandel av ikke opptjent bruttopremie

Premieavsetning 01.01 3 701 401 8 636 603 6 973 316 4 144 182 4 837 207 28 292 708 Premieavsetning 31.12 7 145 212 16 672 161 12 606 768 7 856 608 9 184 361 53 465 109

Endring gjenforsikringsandel 3 443 811 8 035 558 5 633 452 3 712 426 4 347 154 25 172 400

Brutto erstatningsavsetning Erstatningsavsetning 01.01 7 585 654 17 699 858 48 701 924 19 563 167 14 790 672 108 341 275 Erstatningsavsetning 31.12 7 576 245 17 677 905 51 941 542 28 668 472 14 940 850 120 805 014

Endring brutto erstatningsavsetning

-9 409 -21 953 3 239 617 9 105 305 150 178 12 463 739

Gjenforsikringsandel av brutto erstatningsavsetning

Erstatningsavsetning 01.01 4 247 966 9 911 921 35 803 302 10 955 374 9 235 186 70 153 748 Erstatningsavsetning 31.12 3 564 000 8 316 000 10 005 433 12 834 389 40 547 894 75 267 717

Endring gjenforsikringsandel brutto erstatningsavsetning

-683 966 -1 595 920 -25 797 869 1 879 016 31 312 708 5 113 969

Erstatningsavsetningen består av avsetning for meldte og ikke-meldte inntrufne skader samt

avsetning for indirekte skadebehandlingskostnader. Avsetning for ikke-meldte inntrufne skader er

gjort etter aktuarielle metoder og erfaringer. Erstatningsavsetningen er ikke neddiskontert.

Avsetning for meldte skader gjøres av skadebehandler etter beste skjønn utfra den informasjonen

som foreligger om hver enkelt skade.

Ly Forsikring ASA

Noter 2017


Kontantstrømsoppstilling

2017 2016 Likviditet fra forsikringsdrift

Innbetalt premier o.a. 155 418 415 115 813 331

Avregning reassurandør -5 129 012 -15 218 935

Betalte erstatninger -124 100 721 -46 828 032

Betalte salgskostnader -27 503 923 -25 037 906

Betalte administrasjonskostnader -12 354 097 -9 660 800

Investert i inventar, immaterielle eiendeler o.a. -484 696 -521 893

Netto kontantstrøm fra forsikringsdrift -14 154 034 18 545 765

Likviditet fra investeringer

Løpende avkastning investeringer 1 382 360 1 233 661

Endring inn- og utbetalinger finansinvesteringer -6 891 795 10 477 353

Netto kontantstrøm fra investeringer -5 509 435 11 711 014

Innskutt egenkapital

28 095 080

20 400 132

Netto kontantstrøm i perioden 8 431 611 50 656 911

Bankbeholdning 01.01 59 866 131 9 209 220

Bankbeholdning 31.12 68 297 742 59 866 131

Endring i egenkapital - Ly Forsikring AS

Aksjekapital OverkursAnnen

innskutt EKGarantiordning Naturskadefond

Annen opptjent

egenkapitalSum egenkapital

Egenkapital per 31.12.2014 787 030 80 918 689 97 330 81 908 -24 318 406 57 566 551

Sikkerhetsavsetning 31.12.2014 2 000 000 2 000 000

Egenkapital per 01.01.2015 787 030 80 918 689 97 330 81 908 -22 318 406 59 566 551

Endring garantiordningen 433 073 -433 073 -

Endring naturskadefond -81 908 81 908 -

Årets resultat -23 484 148 -23 484 148

Egenkapital per 31.12.2015 787 030 80 918 689 530 403 - -46 153 719 36 082 403

Egenkapital per 01.01.2016 787 030 80 918 689 530 403 - -46 153 719 36 082 403

Emisjon 131 172 19 868 879 20 000 051

Uregistrert aksjekapital 400 081 400 081

Endring garantiordningen 1 076 536 -1 076 536 -

Endring naturskadefond - - -

Årets resultat -24 843 431 -24 843 431

Egenkapital per 31.12.2016 918 202 100 787 568 400 081 1 606 939 - -72 073 686 31 639 104

Egenkapital per 31.12.2016 918 202 100 787 568 400 081 1 606 939 - -72 073 686 31 639 104

Emisjon 433 802 28 061 359 -400 081 28 095 080

Endring garantiordningen 1 576 284 -1 576 284 -

Endring naturskadefond - - -

Årets resultat -2 308 768 -2 308 768

Egenkapital per 31.12.2017 1 352 004 128 848 927 - 3 183 223 - -75 958 738 57 425 416

Årsregnskap 2017 ly forsikring asaly forsikring asa noter 2017 noter for ly forsikring asa...

Documents