1)

"CHITAL S.A.C"Balance General

Al 31 de Diciembre del 2003(Expresado en Nuevos Soles)

S/.Activo PASIVO Y PATRIMONIOCaja y Bancos Deudas a Largo PlazoCuentas por Cobrar Comerciales 30000 CapitalExistencias 40000Inmuebles, Maquinarias y Eq. (Neto) 160000Total Activo S/. 230,000.00 Total Pasivo y Patrimonio

2) Proyección de las Ventas

Año 2004 S/. 260.00Año 2005 S/. 310.00Año 2006 S/. 370.00Año 2007 S/. 420.00Año 2008 S/. 480.00TOTAL S/. 1,840.00

3) Proyección de los Gastos de Administración y de Ventas

Concepto 2004 2005 2006Costo de Ventas 40% 38% 38%Sueldos 32% 32% 32%Otros Gastos 15% 15% 16%

4) Depreciación

Concepto 2004 2005 2006Depreciación 16000.00 16000.00 18000.00

5) Gatos Financieros

Concepto 2004 2005 2006Gatos Financieros 9000.00 11000.00 13000.00

Se pide:

1) Con la información anteriormente propuesta, efectúe la proyección del Estado de Ganancias y Pérdidaspara los años 2004, 2005, 2006. 2007 y 2008.

Estados de Ganancias y Pérdidas 2004 2005 2006S/. S/. S/.

Ventas 260000 310000 370000Costo de Ventas -104000 -117800 -140600Utilidad Bruta 156000 192200 229400Sueldos -83200 -99200 -118400Otros Gastos -39000 -46500 -59200Depreciación -16000 -16000 -18000Gastos Financiero -9000 -11000 -13000Utilidad antes de impuestos 8800 19500 20800

2) Comente Ud. Si la rentabilidad es la deseada por los inversionistas.

Determinamos si la rentabilidad cumple las espectativas de los inversionistas, la cual debe ser igual o superior al 15%.

RENTABILIDAD

2004 2005 2006UTILIDAD 8800 19500 20800CAPITAL 115000 115000 115000

8% 17% 18%

Se puede observar que el plan cumple con la rentabilidad de los accionistas, a partir del año 2005 por lo cual se recomienda adoptar las medidascorrectivas para el año 2004, para generar a partir de ese año la rentabilidad que desean los inversionistas.

𝑈𝑡𝑖𝑙𝑖𝑑𝑎𝑑/𝐶𝑎𝑝𝑖𝑡𝑎𝑙

S/.PASIVO Y PATRIMONIODeudas a Largo Plazo 115000

115000

Total Pasivo y Patrimonio S/. 230,000.00

2007 200832% 32%29% 29%13% 13%

2007 200821000.00 24000.00

2007 200815000.00 18000.00

Con la información anteriormente propuesta, efectúe la proyección del Estado de Ganancias y Pérdidas

2007 2008S/. S/.420000 480000

-134400 -153600285600 326400

-121800 -139200-54600 -62400-21000 -24000-15000 -1800073200 82800

Determinamos si la rentabilidad cumple las espectativas de los inversionistas, la cual debe ser igual o superior al 15%.

2007 200873200 82800

115000 11500064% 72%

Se puede observar que el plan cumple con la rentabilidad de los accionistas, a partir del año 2005 por lo cual se recomienda adoptar las medidascorrectivas para el año 2004, para generar a partir de ese año la rentabilidad que desean los inversionistas.

ACTIVOCaja y BancosAnticipo a ProveedoresCuentas por Cobrar ComecialesMercaderíasACTIVO NO CORRIENTEAutomóvil 30000Depreciación Acumulada -10000

TOTAL ACTIVO

Datos Adicionales

1) La proyección deventas para los próximos meses es:

PRECIO DE VENTA COSTOJan-04 25000 15000Feb-04 30000 18000Mar-04 30000 18000Apr-04 28000 16800May-04 35000 21000

Las ventas de los meses anteriores a ENE.2004 fueron:

Nov-03 15000 9000Dec-03 18000 10800

2) Las condiciones normales de cobro de los créditos son 50% a 30 días y 50% a 60 días (Ventas al contado el 30% y el saldo al crédito).3) La utilidad bruta normal de la empresa es de 40%4) La tasa de depreciación es del 2% mensual sobre los bienes de activos fijos existentes al comienzo del mes. Los bienes adquiridos en el mes se comienzan a depreciar al mes siguiente de su adquisición.5) Durante el mes de Febrero 2004 se pagarán honorarios por la promoción de un producto por S/. 30000, los cuales se diferirán en 10 meses a partir de dicho mes.6) La política de inventarios de la empresa es recepcionar la mercadería 30 días antes de su venta, debiendo efectuar el pedido de compra: proveedor 30 días de su recepción.

Es decir que la compra se efectuará 60 días antes de su venta.

7) La política de pagos a proveedores es 10% por anticipado 30 días antes de la entrega (es decir en el momento de la compra) 40% en el momento de la entrega y el 50% restante a 30 días.8) En el mes de Enero del año 2004 se compra una computadora por S/. 6000 que se pagará en el mes de Marzo del año 2004.9) Los gastos fijos mensuales son de S/. 6000 y se pagan en el mismo mes en que se devengan.10) La tasa del Impuesto a la Renta proyectada es del 3% de las ventas mensuales (Pagos a Cuenta).11) La provisión del Impuesto a la Renta (Pago a Cuenta) pendiente al 31 de Diciembre del 2003, fue cancelada en el mes de Enero del año 2004.12) La empresa tiene la posibilidad, en caso de tener problemas financieros, de acceder a préstamos de corto plazo por un período no menor de 30 días

ni mayor de 60 días al 2% mensual directo sobre préstamo. El mismo no puede ser inferior a S/. 15000, y la amortización del préstamo no puede ser menor a S/. 1100013) El nivel mínimo deseado de caja es S/. 7000

Se pide:a. Presupuesto de Caja al 31 de marzo del año 2004.b. Balance General y Estado de Ganancias y Pérdidas Proyectado al 31 de Marzo del año 2004.

P.1 PRESUPUESTO DE VENTAS

DETALLE NOV. DIC. ENE.Contado 30% 4500 5400 7500Crédito 70% 10500 12600 17500

15000 18000 25000

P.2 PRESUPUESTO DE COBRANZAS

DETALLE NOV. DIC. ENE.Contado 4500 5400 7500Crédito 30 d. (50%) 5250 6300Crédito 60 d. (50%) 5250TOTAL 19050

c.x.a.c.inicial 16800cobradoc.x.c. final

Facturación de Enero - Marzo = 85000Cobranzas Ventas Contado = -25500Ventas al Crédito = -28000Pendiente de Pago = 31500

P.3. PRESUPUESTO DE COMPRAS

C * C.S. Inicial 25500 - Cobrado 17850 = C* C.S. Final 7650Cuentas por Cobrar 31.03.2004 = 7650 + 31500 = 39150

DETALLE NOV. DIC. ENE.Compras 15000 18000 18000Saldo 01.01.2004 15000Saldo 31.03.2004 16800 * No hay stock mínimo.

P.4. PRESUPUESTO DE PAGOS

DETALLE NOV. DIC. ENE.Costos 10800 15000 18000Pagos10% Anticipos 1500 1800 180040% Entrega 6000 720050% 30 días entrega 7500Total 16500Anticipos a Proveedores 31.03.2004 2100Cuentas por Pagar 31.03.2004 8400

P.5. PRESUPUESTO DE CAJA

INGRESOS ENE. FEB. MAR.

Saldo Inicial (Balance General Inicial) 17000 13010 7430

Cobranzas (P.2) 19050 24050 28250

Total Ingresos 36050 37060 35680

EGRESOSPagos por Compras (P.4) 16500 17880 17820

Honorarios (Dato N° 5) 30000

Computadora (Dato N°8) 6000

Impuesto a la Renta (Dato N° 11 y 10) 540 750 900

Gastos Fijos (Dato N° 9) 6000 6000 6000

Egresos - Subtotal 23040 54630 30720

Caja Mínima 7000 7000 7000

Total Egresos 30040 61630 37720

Exceso (Déficit) 6010 -24570 -2040

Financiamiento (Dato N° 12) 25000 15000

Amortización del Préstamo -11000

Intereses -500

Saldo Final 13010 7430 8460

TOLDO S.A.ESTADO DE GANANCIAS Y PÉRDIDAS PROYECTADO

AL 31 DE MARZO DEL AÑO 2004

VentasCosto de VentasUtilidad BrutaGastos FijosHonorariosIntereses FinancierosDepreciaciónUTILIDAD PROYECTADA

desde aki todo esta sin formula ANEXO 1: Depreciación de Inmuebles, Maquinaria y Equipo

Detalle ENE. FEB. MAR.2% Dep. Maquinaria 600 600 6002% Computadora 120 120

600 720 720Depreciación InicialDepreciación Acumulada Final

ANEXO 2: Otras Cuentas por Cobrar

Detalle ENE. FEB. MAR.Ventas 25000 30000 30000Pagos a CuentaImpuesto a la Renta 3% 750 900 900

ANEXO 3: Resultados Acumulados

Resultados Acumulados (B.G. Inicial) 1300Estado de Ganancias y Pérdidas (Final) 7460Total Resultados Acumulados 8760

TOLDO S.A.BALANCE GENERAL PROYECTADOAL 31 DE MARZO DEL AÑO 2004

ACTIVO S/.Caja y Bancos 8460Créditos por Ventas 39150Otras cuentas por cobrar 2550Mercaderías 16800Anticipos a Proveedores 2100Gastos pagados por anticipado 24000Inmuebles, Maquinari y Equipo 36000Depreciación Acumulada -12040 23960

TOTAL ACTIVO 117020

TOLDO S.A.BALANCE GENERAL AL 31 DE DICIEMBRE DEL 2003

PASIVO Y PATRIMONIO17000 Cuentas por Pagar 7500

1800 Deudas por Compra de Activo Fijo 2032025500 Tributos por Pagar-Impuesto a la Renta 54015000 PATRIMONIO

Capital 25640Reservas 24000

20000 Resultados Acumulados 1300Total Patrimonio 50940TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 79300

79300

Las condiciones normales de cobro de los créditos son 50% a 30 días y 50% a 60 días (Ventas al contado el 30% y el saldo al crédito).

La tasa de depreciación es del 2% mensual sobre los bienes de activos fijos existentes al comienzo del mes. Los bienes adquiridos en el mes se comienzan a depreciar al mes siguiente de su adquisición.Durante el mes de Febrero 2004 se pagarán honorarios por la promoción de un producto por S/. 30000, los cuales se diferirán en 10 meses a partir de dicho mes.La política de inventarios de la empresa es recepcionar la mercadería 30 días antes de su venta, debiendo efectuar el pedido de compra: proveedor 30 días de su recepción.

La política de pagos a proveedores es 10% por anticipado 30 días antes de la entrega (es decir en el momento de la compra) 40% en el momento de la entrega y el 50% restante a 30 días.En el mes de Enero del año 2004 se compra una computadora por S/. 6000 que se pagará en el mes de Marzo del año 2004.

La tasa del Impuesto a la Renta proyectada es del 3% de las ventas mensuales (Pagos a Cuenta).La provisión del Impuesto a la Renta (Pago a Cuenta) pendiente al 31 de Diciembre del 2003, fue cancelada en el mes de Enero del año 2004.La empresa tiene la posibilidad, en caso de tener problemas financieros, de acceder a préstamos de corto plazo por un período no menor de 30 díasni mayor de 60 días al 2% mensual directo sobre préstamo. El mismo no puede ser inferior a S/. 15000, y la amortización del préstamo no puede ser menor a S/. 11000

b. Balance General y Estado de Ganancias y Pérdidas Proyectado al 31 de Marzo del año 2004.

FEB. MAR. ABR. MAY.9000 9000 8400 10500

21000 21000 19600 2450030000 30000 28000 35000

FEB. MAR. ABR. MAY.9000 90008750 10500 105006300 8750 10500 10500

24050 28250 21000 10500

C * C.S. Inicial 25500 - Cobrado 17850 = C* C.S. Final 76507650 + 31500 = 39150

FEB. MAR. ABR. MAY.16800 21000

* No hay stock mínimo.

FEB. MAR. ABR.18000 16800 21000

1680 21007200 67209000 9000 8400

17880 17820

TOLDO S.A.ESTADO DE GANANCIAS Y PÉRDIDAS PROYECTADO

AL 31 DE MARZO DEL AÑO 2004

85000-5100034000

-18000-6000

-500-20407460

0

TOTAL1800

2402040

1000012040

TOTAL85000

2550

TOLDO S.A.BALANCE GENERAL PROYECTADOAL 31 DE MARZO DEL AÑO 2004

PASIVO S/.Cuentas por Pagar 8400Cuentas por Pagar Bancos 29000Deudas por compra de Activo Fijo 20320Tributos por Pagar - Impuesto a la Renta 900Total Pasivo 58620PATRIMONIOCapital 25640Reservas 24000Resultados Acumulados 8760Total Patrimonio Neto 58400TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 117020

PRECIO DE VENTA PROMEDIO S/. 56.00 Ventas por Periodo

Enero 67500+80000+35000+101000+91500 =Febrero 64000+89500+41000+97500+87500 =Marzo 70500+86000+29500+112000+110500 =

Inventarios deseados en artículos terminados (Unidades)1-Jan 204650 (Costo S/. 9847758)1-Jan 201500 Febrero 195900

Costo de material por unidad S/. 44Inventario final deseado de materia prima 55%

Producción Abril 216710 (unidades)

MES HORAS COSTO HORASEnero 0.834409 S/. 3.595359Febrero 0.830115 S/. 3.613957Marzo 0.856078 S/. 3.504352

Las tasas de gastos de fabricación variables por hora de mano de obra directa mensuales son:

Mano de obra indirectaContribuciones e impuestos sobre planillasMantenimientoAlumbrado y similaresEnergíaVarios

Los gastos de ventas variables, como porcentajes del total de ventas en S/. , son:

Comisiones 0.04%Viajes 0.02%Anuncios 0.03%Cuentas Incontrolables 0.01%

Los gastos fijos por mes son:

Salarios S/. 3,400Sueldos (Ejecutivos) S/. 2,800Contribuciones e Impuestos de Administración S/. 250contribuciones e Impuestos de Fábrica S/. 1,000Material Indirecto S/. 1,500Supervisión de Fábrica S/. 950Alumbrado de Fábrica S/. 400Sueldos (oficina) S/. 650Depreciación fábrica S/. 2,500Seguros Administrativos S/. 500Mano de Obra Indirecta S/. 700Seguros Fábrica S/. 700Mantenimiento Fábrica S/. 600Energía Fábrica S/. 350

Suponga que:Todos losgstos fijos se pagan cuando se incurrenLas materias primas se pagan cuando se recibenLas ventas se hacen en efectivoLos impuestos estimados sobre la utilidad se pagan mensualmente.El saldo de caja el 1ro. De Enero 2004 es de S/. 500000

Se solicita:Dadala información anterior, prepare los siguientes presupuestos para la empresa en el primer trimestre del 2004.

1. Presupuesto de Ventas en unidades y en S/.2. Producción3. Compra de materias primas4. Uso de materia prima5. Mano de obra directa6. Costo indirectos de fabricación7. Costo de ventas8. Gastos de ventas9. Gastos de Administración10. Presupuesto de caja11. Estado de Ganancas y Pérdidas presupuestados considerando participación de trabajadores 10% y suponiendo una tasa de Impuesto a la Renta 3% de las ventas mensuales.

Empresa manufacturera "FUERZA S.A.C."

A continuación se van a elaborar los siguientes presupuestos:

1. PRESUPUESTO DE VENTAS (En unidades y S/.)

DETALLE ENERO FEBRERO67500 6400080000 8950035000 41000

101000 9750091500 87500

Unidades 375000 379500P. Vta. Unitario 56 56

TOTAL S/. 21000000 21252000

2. PRESUPUESTO DE PRODUCCIÓN (Unidades a Producir)

Para determinar las unidades a producir consideramos la siguiente ecuación:

Costo de venta = I.I.P.T + Costo de Producción - I.F.P.TCosto de Producción = Costo de venta + I.F.P.T - I.I.P.TUnidades Producidas = Unidades vendidas + I.F.P.T - I.I.P.T

DETALLE ENERO FEBREROTotal Unidades Vendidas 375000 379500I.F.P.T 201500 195900Total Unidades Vendidas 576500 575400(-) I.I.P.T -204650 -201500Total Unidades a Producir 371850 373900

3. PRESUPUESTO DE COMPRAS DE MATERIA PRIMAS (Unidades y S/.)

DETALLE ENERO FEBREROUnidadesProducidas 371 373900I.F.P.T Mat. Prima (A-1) 205645 230285Total 206016 604185(-) I.I. Mat. PrimaCompras UnidadesCosto Unitario M.P.Total compras S/.

Ventas por Periodo

Marzo 206100

de la producción del mes siguiente

Las tasas de gastos de fabricación variables por hora de mano de obra directa mensuales son:

S/. 0.50S/. 0.20S/. 0.25S/. 0.05S/. 0.10S/. 0.20

Dadala información anterior, prepare los siguientes presupuestos para la empresa en el primer trimestre del 2004.

11. Estado de Ganancas y Pérdidas presupuestados considerando participación de trabajadores 10% y suponiendo una tasa de Impuesto a la Renta 3% de las ventas mensuales.

SOLUCIÓN

Empresa manufacturera "FUERZA S.A.C."

MARZO705008600029500

112000110500408500

5622876000

Para determinar las unidades a producir consideramos la siguiente ecuación:

I.I.P.T + Costo de Producción - I.F.P.T

Unidades vendidas + I.F.P.T - I.I.P.T

MARZO408500206100614600-195900418700

MARZO418700119191537891

CASO PRÁCTICO

LA CUMBRE S.ADatos presupuestados para el año 2012

MATERIA PRIMA COSTO UNITARIOA S/. 1.50B S/. 2.10

MANO DE OBRA DIRECTA S/. 2.30 Horas Hombre

Productos Terminados P QMateria Prima "A" 10 8Materia Prima "B" 8 6

Mano de Obra Directa 16 18

Empresa "LA CUMBRE" S.ABalance al 31.12.11(En nuevos Soles)

ACTIVO CORRIENTE PASIVO CORRIENTECaja S/. 15,640.00 Cuentas por pagarCuentas por Cobrar S/. 26,000.00 Tributos por PagarExistenciasMateria Prima S/. 16,200.00Productos Terminados S/. 15,160.00 PATRIMONIOACTIVO NO CORRIENTE Capital socialTerreno S/. 55,000.00 Reultados AcumuladosMaquinaria S/. 400,000.00 Total PatrimonioDepreciacion Acumulada -S/. 60,000.00TOTAL ACTIVO S/. 468,000.00 TOTAL PASIVO Y PATR.

GASTOS DE FABRICACIONSUMNISTROS DIVERSOS S/. 35,000.00MANO DE OBRA INDIRECTA S/. 78,000.00BENEFICIOS ADICIONALES S/. 30,000.00ENERGIA S/. 25,000.00MANTENIMIENTO Y REPARACION S/. 35,000.00GASTOS DE DEPRECIACION S/. 35,000.00SEGUROS SOBRE LA PRODUCCION S/. 5,800.00IMPUESTO SOBRE LA PROPIEDAD S/. 4,600.00SUPERVISION DE LA FABRICA S/. 25,000.00

S/. 273,400.00

El presupuesto de caja elaborado en términos trimestrales es producto de la experiencia en cobranza y a su vez considera los compromisos con los proveedores, personal, la SUNAT, AFP y otras entidades públicas

TRIMESTREIngresos 1 2Cobros S/. 160,000.00 S/. 180,000.00EgresosPago de Mteria Prima S/. 30,000.00 S/. 46,000.00Otros costos y gastos S/. 32,000.00 S/. 31,000.00Salarios S/. 103,000.00 S/. 105,000.00Pagos a cta del imp. A la renta S/. 6,000.00compra de maquinaria

Se pide:Elaborar el Presupuesto Maestro que contenga los siguiente

PRESUPUESTO MAESTROI-Presupuesto Maestro II-Presupuesto Financiero1-Presupuesto de Ventas 1- Presupuesto de Ingresos2-Presupuesto de Produccion 1.1 Saldo Inicial de Efectivo3-Presupuestos Adicionales 1.2 Ingresos en efectivo: cobranzas, ventas al conado,alquileres, regalias3.1 Consumo y compra de Materiales Directos 2- Presupuesto de Egresos3.2 Costos de M.O.D 2.1 Compras de Materiales3.3 Gastos de Fabricacion 2.2 Mano de Obra Directa y otros Desembolsos por Salarios3.4 Niveles de inventario 2.3 Otros Desembolsos: compras de activos fijos inversiones a largo plazo4-Presupuesto de Costo de Mercadería Vendida 2.4 Otros costos y gastos5-Presupuesto de Gastos de venta, administ. Y otros 3- Necesidades de Financiamiento6-Estado de Ganancias y perdidas proyectos 4-Saldo Final de Efectivo

5- Balance General Proyectado al 31.12.12

SOLUCIÓNCedula 1: LA CUMBRE S.A

resumen del plan tactico de ventas

Precio UnidadesProducto P S/. 120.00 6000Producto Q S/. 150.00 1500

Cedula 2: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de producción

Producto Pventas presupuestadas 6000 + Inventario final 900total unidades requeridas 6900 - Inventario Inicial 100

Unidades a producir 6800

Cedula 3: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de Materia Prima Directa

Materia prima directaA

ProductoP 6800 68000Q 1550 12400

80400costo de material S/. 1.50

S/. 120,600.00

Cedula 4: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de Compras

AUnidades mm pp. requeridas 80400 + Inventario final 5500total unidades requeridas 85900 - Inventario Inicial 4500Unidades a comprar 81400Precio Unitario de compra S/. 1.50

costo total de compras S/. 122,100.00

Cedula 5: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de Mano de obra Directa

UnidadesProducto a producir

P 6800Q 1550

Cedula 6: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de Gastos Indirectos de fabricación

Suministros diversosMano de Obra IndirectaBeneficios socialesEnergíaMantenimiento y reparaciónGastos de DepreciaciónSeguros sobre la producciónimpuestos sobre la propiedad

supervisión de la fábricaTotal Gatos Indirect. Fabricación(-)depreciación

PAGO en EFECTIVO

Cedula 7: LA CUMBRE S.ACuadro de costos unitarios

Producto Pmaterial directo S/. 216,240.00MOD S/. 250,240.00Gastos Ind Fcacion S/. 217,600.00total S/. 684,080.00Unidades a producir 6800

costos unitarios S/. 100.60

Cedula 8: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de Inventarios Iniciales y Finales

materias primasMaterial AMaterial BTotal

Producción en proceso

Productos TerminadosProducto PProducto QTotal

Cedula 9: LA CUMBRE S.Aresumen del plan del costo de ventas

uso materia primainventario inicial de mat prima S/. 16,200.00 + compras materia prima S/. 247,470.00Total S/. 263,670.00(-) inventario final de mat prima S/. 9,300.00costo del uso de mater primaMano de Obra DirectaGastos Indirectos de fabricación

Cargos totales de manufactura + Inventario Inicial Produc Proceso

(-) Inventario final Produc ProcesoCosto Total de articulos producidos + Inventario Inicial Produc Terminados

(-) Inventario final Produc TerminadosCosto de lo vendido

Cedula 10: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de Gastos de distribucion y ventas

Gastos venta

Comisiones por ventas S/. 22,000.00Publicidad S/. 3,500.00Sueldo de Vendedores S/. 10,000.00gastos de representación S/. 5,500.00

Total S/. 41,000.00

Cedula 11: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de Gastos de Administración

Gastos Administracion

Sueldo de administración S/. 35,000.00Suministros de oficina S/. 1,500.00otros gastos de oficina S/. 2,500.00

Total S/. 39,000.00

Cedula 12: LA CUMBRE S.AEstado de resultados presupuestados

VentasCosto de ventasUtilidad brutamenos gastos operativos: Gastos de Distribuc y ventas S/. 41,000.00 Gastos de Administración S/. 39,000.00Utilidad de operación + / - otros ingresos y gastos Gastos financieros ingresos excepcionales ingresos financierosUtilidad antes de impuetosimpuesto a la rentaUtilidad Neta

Cedula 13: LA CUMBRE S.AResumen del Presupuesto del flujo de efectivo

Trimestre 1Saldo inicial de caja S/. 15,640.00Fuentes de efectivo presupuestadas cobros de cuentas por cobrar S/. 160,000.00 Otros ingresos -

Total de ingresos presupuestados S/. 160,000.00Total de efectivo disponible S/. 175,640.00

Usos de efectivo presupuestados pago de compras de materias primas S/. 30,000.00 Otros Costos y gastos S/. 32,000.00 Salarios S/. 103,000.00 Pagos a cta del impto a la renta S/. 6,000.00 compra de maquinaria S/. 0.00

Total de desembolsos presupuestados S/. 171,000.00saldo final de caja deseado S/. 15,000.00

Total efectivo necesitado S/. 186,000.00Exceso o Deficit -S/. 10,360.00Financiamiento

Préstamo S/. 10,400.00reembolsos o devolucionesGastos financieros o interesesEfecto de financiación S/. 10,400.00saldo final de caja S/. 15,040.00

TEA 8.06% TE TRIMTRIMESTRE 1 TRIMESTRE 2

EFECTIVANOMINAL

EFECTIVANOMINAL

Cedula 14: LA CUMBRE S.ABalance General Presupuestado

ACTIVOActivo Corriente Caja Cuentas x cobrar Inventario Materias primas Inventario Productos en proceso

Inventario Productos TerminadosTotal Activo Corriente

Activo No Corriente Terreno Maquinaria y Equipo (-) Depreciación acumulada de Maq y Eq

Total Activo OperacionalTOTAL ACTIVO

PASIVO Y PATRIMONIOPasivo Corriente Cuentas x pagar Impuesto a la renta x pagar

Total Pasivo CorrientePasivo No Corriente Documentos por pagar a largo plazo

TOTAL PASIVOPatrimonio Capital Social Resultados acumulados

Total PatrimonioTOTAL PASIVO Y PATRIMONIO

Gastos de Fabricacion se aplica sobre la base HorasHombre de M.O Directa

unidades

Empresa "LA CUMBRE" S.ABalance al 31.12.11 DATOS ADICIONALES:(En nuevos Soles)

DETALLES/. 8,000.00 Volumen de VentasS/. 6,000.00 Valor de Venta Unitario

Inventario Final UnidadesInventario Inicial Unidades

S/. 400,000.00 MATERIA PRIMAS/. 54,000.00 Inventario Inicial

S/. 454,000.00 Inventario Final

S/. 468,000.00

GASTOS DE VENTAS Y ADMINISTRACIONCOMISIONES POR VENTAS S/. 22,000.00PUBLICIDAD S/. 3,500.00SUELDOS DE VENDEDORES S/. 10,000.00GASTOS DE REPRESENTACION S/. 5,500.00SUELDOS DE ADMINISTRACION S/. 35,000.00SUMINISTROS DE OFICINA S/. 1,500.00OTROS GASTOS DE OFICINA S/. 2,500.00

S/. 80,000.00

El presupuesto de caja elaborado en términos trimestrales es producto de la experiencia en cobranza y a su vez considera los compromisos con los proveedores, personal, la SUNAT, AFP y otras entidades públicas

TRIMESTRE3 4

S/. 250,000.00 S/. 310,000.00

S/. 51,000.00 S/. 70,000.00S/. 35,000.00 S/. 28,000.00

S/. 120,000.00 S/. 135,000.00

S/. 500,000.00

1- Presupuesto de Ingresos1.1 Saldo Inicial de Efectivo1.2 Ingresos en efectivo: cobranzas, ventas al conado,alquileres, regalias

2.1 Compras de Materiales2.2 Mano de Obra Directa y otros Desembolsos por Salarios2.3 Otros Desembolsos: compras de activos fijos inversiones a largo plazo

3- Necesidades de Financiamiento

5- Balance General Proyectado al 31.12.12

SOLUCIÓNCedula 1: LA CUMBRE S.A

resumen del plan tactico de ventas

importeS/. 720,000.00S/. 225,000.00S/. 945,000.00

Cedula 2: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de producción

Producto Q1500100

160050

1550

Cedula 3: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de Materia Prima Directa

Materia prima directaB

544009300

63700S/. 2.10 Producto

S/. 133,770.00 S/. 254,370.00 PQ

Cedula 4: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de Compras

B63700

500642004500

59700S/. 2.10

S/. 125,370.00 S/. 247,470.00

Cedula 5: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de Mano de obra Directa

Hora estandar Horas estandar cuota costo MO totales promedio MOD

16 108800 S/. 2.30 S/. 250,240 18 27900 S/. 2.30 S/. 64,170

136700 S/. 314,410

Cedula 6: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de Gastos Indirectos de fabricación

TotalS/. 35,000.00S/. 78,000.00S/. 30,000.00 Horas estandarS/. 25,000.00 totalesS/. 35,000.00 P 108800S/. 35,000.00 Q 27900S/. 5,800.00S/. 4,600.00

S/. 25,000.00S/. 273,400.00 cuota estándar S/. 2.00

S/. 35,000.00S/. 238,400.00

Cedula 7: LA CUMBRE S.ACuadro de costos unitarios

Producto Q Producto P Producto QS/. 38,130.00 mat prima S/. 31.80 S/. 24.60S/. 64,170.00 MOD S/. 36.80 S/. 41.40S/. 55,800.00 GIF S/. 32.00 S/. 36.00

S/. 158,100.00 S/. 100.60 S/. 102.001550

S/. 102.00

Cedula 8: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de Inventarios Iniciales y Finales

Inventario Inicial Inventario FinalUnidades Costo unitario Valor total Unidades

4500 - 55004500 - 5009000 S/. 16,200.00 6000

0 S/. 0.00 0

100 90050 100

S/. 15,160.00 1000

Cedula 9: LA CUMBRE S.Aresumen del plan del costo de ventas

Total Anual

S/. 254,370.00S/. 314,410.00S/. 273,400.00S/. 842,180.00

S/. 0.00S/. 842,180.00

S/. 0.00S/. 842,180.00S/. 15,160.00

S/. 857,340.00S/. 100,740.00S/. 756,600.00

Cedula 12: LA CUMBRE S.AEstado de resultados presupuestados

Importe % de ventasS/. 945,000.00 100.0%S/. 756,600.00 80.1%S/. 188,400.00 19.9%

4.34%4.13%

S/. 108,400.00 11.47%

-S/. 450.00 -0.05%

S/. 107,950.00 11.42%S/. 18,000.00 1.90%S/. 89,950.00 9.52%

Cedula 13: LA CUMBRE S.AResumen del Presupuesto del flujo de efectivo

Trimestre 2 Trimestre 3 Trimestre 4 TotalS/. 15,040.00 S/. 15,040.00 S/. 46,190.00 S/. 91,910.00

S/. 180,000.00 S/. 250,000.00 S/. 310,000.00- - - -

S/. 180,000.00 S/. 250,000.00 S/. 310,000.00S/. 195,040.00 S/. 265,040.00 S/. 356,190.00

S/. 46,000.00 S/. 51,000.00 S/. 70,000.00 S/. 197,000.00S/. 31,000.00 S/. 35,000.00 S/. 28,000.00 S/. 126,000.00

S/. 105,000.00 S/. 120,000.00 S/. 135,000.00 S/. 463,000.00S/. 0.00 S/. 0.00 S/. 0.00 S/. 6,000.00S/. 0.00 S/. 0.00 S/. 50,000.00 S/. 50,000.00

S/. 182,000.00 S/. 206,000.00 S/. 283,000.00 S/. 842,000.00S/. 15,000.00 S/. 15,000.00 S/. 15,000.00 S/. 15,000.00

S/. 197,000.00 S/. 221,000.00 S/. 298,000.00-S/. 1,960.00 S/. 44,040.00 S/. 58,190.00

S/. 2,000.00 S/. 12,400.00-S/. 12,400.00 -S/. 12,400.00

-S/. 450.14 -S/. 450.14S/. 2,000.00 -S/. 12,850.00 -S/. 450.14

S/. 15,040.00 S/. 46,190.00 S/. 73,190.00 S/. 73,190.00

1.956810444%

Cedula 14: LA CUMBRE S.ABalance General Presupuestado

Sub Total Total

S/. 73,190 S/. 71,000 S/. 93,000

S/. 100,740 S/. 254,230

S/. 55,000 S/. 450,000 S/. -95,000

S/. 410,000

se aplica sobre la base HorasHombre de M.O Directa

P Q6000 1500

S/. 120.00 S/. 150.00900 100100 50

A B4500 45005500 500

A B10 88 6

GIFS/. 217,600.00S/. 55,800.00

S/. 273,400.00

Cedula 8: LA CUMBRE S.Aresumen del plan de Inventarios Iniciales y Finales

Inventario FinalCosto unitario Valor total

S/. 1.50 S/. 8,250.00S/. 2.10 S/. 1,050.00

S/. 9,300.00

S/. 0.00

S/. 100.60 S/. 90,540.00S/. 102.00 S/. 10,200.00

S/. 100,740.00

Bce Inicial

BCE FINAL

CASO PRACTICO DE PRESUPUESTOS

ACTIVO PASIVO Y CAPITAL CONTABLEEFECTIVO 9000 INTERESES POR PAGAR

CUENTAS POR COBRAR 48000 DOCUMENTOS POR PAGARINVENTARIO 12600 CUENTAS POR PAGAR

PLANTA Y EQUIPO 200000 CAPITAL SOCIALUTILIDADES RETENIDAS

ACTIVO TOTAL 269600 PASIVO Y CAPITAL CONTABLE

GASTOS PRESUPUESTADOS

SUELDOS Y SALARIOS 7500FLETE 6%

PUBLICIDAD 6000DEPRECIACION 2000OTROS GASTOS 4%

POLITICA DE INVENTARIO MINIMO 30%VENTAS PRESUPUESTADAS

DICIEMBRE 60000ENERO 70000FEBRERO 85000MARZO 90000ABRIL 50000

SALDO DE EFECTIVO MINIMO 8000MEZCLA DE VENTAS

EFECTIVO 20%CREDITO 80%

PORCENTAJE DE UTILIDAD BRUTA 40%TASAS DE INTERES 12%

INVENTARIO PAGADO EN:MES EN QUE SE COMPRA 50%

MES DESPUES DE LA COMPRA 50%

A. PRESUPUESTO DE VENTAS

ENERO FEBRERO MARZO TOTALVENTA AL CREDITO(80%) 56000 68000 72000 196000

VENTA EN EFECTIVO(20%) 14000 7000 18000 39000VENTA TOTALES 70000 75000 90000 235000

B. PRESUPUESTO DE COBRANZA EN EFECTIVO

ENERO FEBRERO MARZO TOTALVENTA EN EFECTIVO 14000 17000 18000 49000

COBRANZA DEL MES ANTERIOR 48000 56000 68000 172000COBRANZA TOTAL 62000 73000 86000 221000

C. PRESUPUESTO DE COMPRAS

ENERO FEBRERO MARZO TOTALINVENTARIO FINAL DESEADO 15300 16200 9000 9000COSTO DE BIENES VENDIDOS 42000 51000 54000 147000

TOTAL NECESARIO 57300 67200 63000 156000INVENTARIO INICIAL 12600 15300 16200 12600COMPRAS TOTALES 44700 51900 46800 143400

D. PRESUPUESTO DE DESEMBOLSOS EN EFECTIVO POR COMPRAS

ENERO FEBRERO MARZO TOTALPARA DICIEMBRE 18300 18300

PARA ENERO 22350 22350 44700PARA FEBRERO 25950 25950 51900PARA MARZO 23400 23400

DESEMBOLSOS TOTALES 40650 48300 49350 138300

E. PRESUPUESTO DE GASTOS DE OPERACIÓN

ENERO FEBRERO MARZO TOTALSUELDOS Y SALARIOS 7500 7500 7500 22500FLETE DE SALIDA(6%) 4200 5100 5400 14700

PUBLICIDAD 6000 6000 6000 18000DEPRECIACION 2000 2000 2000 6000OTROS GASTOS 2800 3400 3600 9800

GASTOS TOTALES 22500 24000 24500 71000

F. PRESUPUESTO DE DESMBOLSO POR GASTOS

ENERO FEBRERO MARZO TOTALSUELDOS Y SALARIOS 7500 7500 7500 22500FLETE DE SALIDA(6%) 4200 5100 5400 14700

PUBLICIDAD 6000 6000 6000 18000OTROS GASTOS 2800 3400 3600 9800

GASTOS TOTALES 20500 22000 22500 65000

G. GASTOS DE RESULTADOS PRESUPUESTADOS

ENERO FEBRERO MARZO TOTALVENTAS 70000 85000 90000 245000

COSTO DE BIENES VENDIDOS 42000 51000 54000 147000UTILIDAD BRUTA 28000 34000 36000 98000

GASTOS DE OPERACIÓNSUELDOS Y SALARIOS 7500 7500 7500 22500

FLETES DE SALIDA 4200 5100 5400 14700PUBLICIDA 6000 6000 6000 18000

OTROS GASTOS 2800 3400 3600 9800INTERESES 179 154 333

DEPRECIACION 2000 2000 2000 6000GASTO TOTAL 22500 24179 24654 71333

UTILIDAD NETA 5500 9821 11346 26667

2 PRESUPUESTO FINANCIERO

A. PRESUPUESTO DE EFECTIVO

ENERO FEBRERO MARZOSALDO INICIAL DE EFECTIVO 9000 8000 8000

COBRANZAS 62000 73000 86000EFECTIVO DISPONIBLE 71000 81000 94000

DESEMBOLSOSPOR COMPRAS 40650 48300 49350POR GASTOS 20500 22000 22500

COMPRA DE EQUIPO 19750 0 0DIVIDENDOS 0 0 4000INTERESES 0 179 154

DESEMBOLSOS TOTALES 80900 70479 76004SALDO MINIMO DE EFECTIVO 8000 8000 8000

EFECTIVO TOTAL 88900 78479 84004SUPERAVIT -17900 2521 9996

FINANCIAMIENTOPRESTAMOS 17900 0 0

REEMBOLSOS 0 -2521 -9996EFECTIVO TOTAL 17900 -2521 9996

SALDO FINAL 8000 8000 8000

INTERESES = ((C*%*T)/12)

PARA EL MES DE ENERO 179PARA EL MES DE FEBRERO 153.79

B. BALANCE GENERAL PRESUPUESTADO

ENERO FEBRERO MARZOACTIVO

ACTIVO CORRIENTEEFECTIVO 8000 8000 8000

CUENTAS POR COBRAR 56000 68000 72000INVENTARIO 15300 16200 9000

ACTIVO CORRIENTE TOTAL 79300 92200 89000PLANTA 217750 215750 213750

ACTIVO TOTAL 297050 307950 302750PASIVO Y CAPITAL

PASIVO CUENTAS POR PAGAR 22350 25950 23400

DOCUMENTOS POR PAGO 17900 15379 5383PASIVO TOTAL 40250 41329 28783PATRIMONIO

CAPITAL SOCIAL 180000 180000 180000UTILIDADES RETENIDAS 76800 86621 93967

CAPITAL CONTABLE 256800 266621 273967PASIVO Y CAPITAL CONTABLE 297050 307950 302750

00

18300180000

71300269600

TOTAL9000

221000230000

1383006500019750

4000333

2273838000

235383-5383

17900-12517

53838000