plan de reorganizare bat sa - euroconsult · arad a decis deschiderea procedurii insolventei asupra...
TRANSCRIPT
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
PLAN DE REORGANIZARE
BAT SA
�Societate in insolventa, in insolvency, en procedure collective�
2010
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
2
Plan de reorganizare � Cuprins
1. Prezentare generala .................................................................................................................. 3
2. Principiile planului .................................................................................................................... 5
3. Prezentarea companiei ............................................................................................................. 7
3.1 Scurt istoric - date de identificare ........................................................................................ 7
3.2. Evolutia financiara 2005 - 2009 ........................................................................................... 9
4. Perspective de redresare ........................................................................................................ 11
4.1 Situatia financiara la 30 septembrie 2009 .......................................................................... 11
4.2. Activele societatii ............................................................................................................. 12
4.3. Mijloacele financiare disponibile ...................................................................................... 13
4.4. Cererea pie!ei fa!" de oferta debitorului ........................................................................... 13
4.5. M"suri concordante cu ordinea public" ............................................................................ 13
4.6. Modalitatea de selec!ie, desemnare #i înlocuire a administratorilor #i a directorilor .......... 13
5. Masuri adecvate pentru punerea in aplicare a planului ............................................................ 14
5.1. Restructurarea operationala, financiara si corporativa a debitorului .................................. 14
5.2. Situatia financiara simulata dupa reorganizare judiciara.................................................... 17
6. Categoriile de creante ............................................................................................................. 18
6.1. Creante garantate ............................................................................................................ 18
6.2. Creantele salariale ........................................................................................................... 19
6.3. Creante bugetare ............................................................................................................. 19
6.4. Creante chirografare ........................................................................................................ 19
6.5. Creante chirografare speciale ........................................................................................... 19
6.6. Creante curente ............................................................................................................... 19
6.7. Categorii de creante nedefavorizate ................................................................................. 20
6.8. Categorii de creante defavorizate si tratamentul acestora ................................................. 20
7. Programul de plata a creantelor .............................................................................................. 22
7.1. Bugetul de venituri si cheltuieli, flux de numerar, desfasurator plati .................................. 22
7.2. Desp"gubiri in caz de faliment .......................................................................................... 22
8. Concluzii ................................................................................................................................. 25
Anexe ........................................................................................................................................ 27
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
3
1. Prezentare generala
Prezentul plan are ca scop fundamental reorganizarea judiciara a societatii BAT SA, societate aflata in
stare de insolventa. Cauzele care au condus societatea la starea de insolventa pot fi sintetizate dupa
cum urmeaza:
· Blocajul pietei imobiliare si implicit a constructiilor, ceea ce a avut o influenta negativa asupra
contractarii de lucrari si realizarii obiectului de activitate a societatii - Fabricarea de constructii
metalice si parti componente ale structurilor metalice;
· Volumul ridicat in total datorii a obligatiilor aferente creditelor bancare, respectiv a
dobanzilor si comisioanelor pe care acestea le-au generat;
· Supraincarcarea cu active nefolositoare obiectului propriu de activitate, ceea ce a condus la
acumularea de impozite si taxe locale, respectiv a generat costuri inutile;
· Termene mari de incasare a creantelor;
· Lichiditate scazuta;
· Pierderile realizate in ultimele doua exercitii financiare.
Asa cum mentioneaza si administratorul judiciar, societatea debitoare a recunoscut existenta starii
de insolventa si si-a exprimat intentia de a-si reorganiza activitatea, considerand ca trebuie sa
intervina in vederea redresarii situatiei.
Principiile care stau la baza intocmirii planului sunt:
· Valorificarea activelor excedentare
Avand in vedere faptul ca SC BAT SA detine cca 32.000 mp terenuri, din care cca 9.000 mp sunt
suprafete construite, planul prevede vanzarea a cca 90% din cladiri si terenuri, acoperindu-se in acest
fel cca 81% din datorii.
· Exploatarea eficienta a contractelor
Activitatea de productie isi va pastra continuitatea, cu personal redus, intr-o singura hala de
productie, profitul rezultat urmand sa acopere de asemenea creante inscrise la masa credala.
Asupra BAT SA s-a deschis procedura de insolventa ca urmare a cererii depusa la Tribunalul Arad de
catre creditorul S.C. EURO BST Company S.R.L., in cadrul dosarului 1138/108/2009 pentru creanta
acestuia in valoare de 21.330 lei.
Debitoarea nu a constestat starea de insolventa in termen de 10 zile de la primirea citatiei. Tribunalul
Arad a decis deschiderea procedurii insolventei asupra BAT SA prin sentinta comerciala nr.
1484/22.06.2009, lichidator numit in dosar Euroconsult SPRL.
Ca urmare a depunerii de catre administratorul judiciar a tabelului definitiv de creante, la data de
23.12.2009, debitoarea si-a manifestat in continuare interesul in depunerea unui plan de
reorganizare. Valoarea totala a creantelor propuse pentru a fi achitate de debitoare in urma
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
4
aprobarii planului de reorganizare este de 12.043.155 lei, reprezentand 89% din totalul datoriilor
inscrise la masa credala 13.587.139 lei.
Procedura fiind deschisa de unul din creditori, iar debitoarea nu a contestat, in urma aprobarii
adun!rii generale a actionarilor, în termen de 30 de zile de la afi"area tabelului definitiv de crean#e,
poate depune un plan de reorganizare1.
Planul prevede restructurarea "i continuarea activit!#ii debitorului, precum si lichidarea unor bunuri
din averea acestuia.
Continutul prezentului plan atinge cerintele Sectiunilor 5 si 6 din legea 85/2006. Datorita
propunerilor comerciale pe care debitoarea le-a formulat prin prezentul plan, incercand ca in aceasta
perioada sa isi valorifice etapizat activele sale (creantele comerciale) si sa coopteze un eventual
investitor in vederea acoperirii integrale a pasivului, exista certe premise ca adunarea creditorilor sa
voteze pozitiv planul de reorganizare, si in aceste conditii acesta sa fie confirmat si de judecatorul
sindic.
Conform Art. 101. din Legea 85/2006 planul urmareste un tratament corect "i echitabil pentru toate
categoriile de creditori, respectand urmatoarele conditii:
a) nici una dintre categorii nu primeste mai pu#in decât ar fi primit în cazul falimentului;
b) nici o categorie sau nici o crean#! apar#inând unei categorii nu prime"te mai mult decât valoarea
total! a crean#ei sale;
c) în cazul în care o categorie defavorizat! respinge planul, nici o categorie de crean#e cu rang
inferior categoriei defavorizate neacceptate, astfel cum rezult! din ierarhia prev!zut! la art. 100 alin.
(3), nu prime"te mai mult decât ar primi în cazul falimentului.
1 Art. 94. - (1) Urm!toarele categorii de persoane vor putea propune un plan de reorganizare:
a) debitorul, cu aprobarea adun!rii generale a ac#ionarilor/asocia#ilor, în termen de 30 de zile de la afi"area tabelului definitiv de crean#e,
cu condi#ia formul!rii, potrivit art. 28, a inten#iei de reorganizare, dac! procedura a fost declan"at! de acesta, "i potrivit art. 33 alin. (6), în
cazul în care procedura a fost deschis! ca urmare a cererii unuia sau a mai multor creditori;
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
5
2. Principiile planului
Planul de reorganizare este intocmit de catre debitor in temeiul si cu respectarea art. 94 alin (1) litera
(a) si anume, cu aprobarea adun!rii generale a ac#ionarilor/asocia#ilor, în termen de 30 de zile de la
afi"area tabelului definitiv de crean#e, cu condi#ia formul!rii, potrivit art. 28, a inten#iei de
reorganizare, dac! procedura a fost declan"at! de acesta, "i potrivit art. 33 alin. (6), în cazul în care
procedura a fost deschis! ca urmare a cererii unuia sau a mai multor creditori.
In temeiul art. 94 alin (3) planul de reorganizare prevede restructurarea si continuarea activitatii
debitorului si anume �planul va putea s! prevad! fie restructurarea "i continuarea activit!#ii
debitorului, fie lichidarea unor bunuri din averea acestuia, fie o combina#ie a celor dou! variante de
reorganizare�.
Obiectivul principal al planului il constituie mentinerea activitatii firmei si achitarea intr-o masura cat
mai mare a creantelor.
Reorganizarea opera#ional! "i financiar! are in vedere achitarea în cea mai mare parte a crean#elor
restante, prezentand o situatie de restituire a obliga#iilor fa#! de creditori, într-un cuantum net
superior cu cel la care s-ar fi îndestulat ace"tia în cazul în care s-ar fi ini#iat procedura de faliment.
Strategia de reorganizare se bazeaza pe stingerea tuturor creditelor peste nivelul considerat optim
(500.000 lei) prin valorificarea activelor care nu sunt necesare in mod direct activitatii curente.
Surse de finantare
Restituirea datoriilor conform tabelului definitiv de creante, se bazeaza pe cele 3 surse de finantare
la dispozitia companiei:
1. venituri rezultate din activitatea de exploatare: contracte in derulare, de executie si montaj,
conform obiectului principal de activitate al societatii;
2. recuperarea creantelor existente: asa cum rezulta din situatia creantelor societatii si
termenele de recuperare;
3. venituri (incasari) rezultate in urma valorificarii unor active
Lichidarea par#ial! sau total! a activului debitorului în vederea execut!rii planului se face potrivit art.
116 � 120.
Surse de finantare I II III IV Total
Activitatea de baza 2.783.171 3.251.651 3.542.295 5.098.791 14.675.908
Vanzari active imobilizate 0 0 8.172.270 4.655.941 12.828.211
Recuperarea de creante 318.321 0 0 318.321
Total 3.101.492 3.251.651 11.714.565 9.754.732 27.822.441
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
6
Durata planului
Conform art. 95 alin 3 din L85/2006, executarea planului de reorganizare se va intinde pe o perioada
de maxim 3 ani de zile. In conditiile in care nu se va reusi valorificarea tuturor activelor in termen de
3 ani, cu acordul a doua treimi din creditorii aflati in sold dupa 18 luni, se va analiza oportunitatea
prelungirii planului cu inca 12 luni. In varianta actuala calculele (BVC, flux numerar, program plati
pe grupe) se prezinta situatia planului prelungit de la 3 ani la 4 ani.
Sursele de rambursare, asigura o despagubire dupa cum urmeaza:
ü creantele garantate 100%
ü creantele salariale 100%
ü creantele bugetare 100%
ü chirografari speciali conform art 96 alin.(1) 90%
ü alte creante chirografare 30%
ü creante nascute in timpul procedurii 100%
Aceasta maniera de despagubire reprezinta o situatie net superioara fata de cea in care ar fi fost
despagubiti in caz de faliment.
In acest caz, iar procentele de indestulare ar fi:
ü creantele garantate 83%
ü creantele salariale 0%
ü creantele bugetare 0%
ü chirografari speciali conform art 96 alin.(1) 0%
ü alte creante chirografare 0%
ü creante nascute in timpul procedurii 0%.
Simularea situatiei de faliment a fost efectuata pe baza evaluarii din decembrie 2009, in conditiile in
care activele urmeaza a fi valorificate pana la finalul anului 2010 la valoarea de lichidare din raport, la
un curs mediu de 4.50 lei/euro.
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
7
3. Prezentarea companiei
3.1 Scurt istoric - date de identificare BAT ARAD S.A este o societate comerciala pe actiuni, cu capital integral privat, care a luat fiinta in
anul 1991 prin desprinderea din cadrul Trustului de Foraj Extractie Arad ca urmare a H.G. 1361/91.
Este inscrisa la Registrul Comertului sub nr. J02/373/1991 avand un capital social de 8.782.870 lei.
Lucrarile executate in cadrul societatii sunt in conformitate cu sistemul de Management al Calitatii
conform ISO 9001/2000 certificat de AEROQ, si Sistem de Management al Mediului 140001/2005.
De asemenea societatea poseda autorizatie ISCIR pentru executia reparatiei la utilaje sub presiune si
autorizatie eliberata de Institutul National pentru Metrologie pentru executia rezervoarelor pentru
depozitarea carburantilor. Lucrarile de sudura sunt executate de sudori autorizati ISCIR, ISIM (EWF)
sub supravegherea responsabilului cu sudura autorizat ISIM (EWF).
Obiectul de activitate
Principalele activitati ale societatii sunt :
ü executia de hale industriale (sedii de firme, depozite, hale industriale); ü executia si montajul de confectii metalice de mare complexitate (estacade, stalpi, grinzi,
grinzi cu zabrele, pasarele, trasee tehnologice de conducte supraterane si subterane); ü executia completa de statii distributie carburanti; ü executia de rezervoare de orice capacitate, cu pereti dubli sau simpli, verticale sau
orizontale; ü executia si montajul de campamente simple si modulate construite din materiale usoare
din import pentru organizari de santier; ü amenajari si compartimentari interioare utilizand materiale adecvate (tavane suspendate
tip Armstrong, pereti din panouri gips�carton, etc ).
1. Societatea SC BAT ARAD S.A.
2. Sediul social Strada Poetului, nr. 131/A, ARAD
3. Forma juridica si data infiintarii
Societate pe actiuni, inmatriculata la Oficiul Registrului Comertului Arad, sub nr. J02/373/1991; Codul de inregistrare fiscala: RO 1691150
4. Structura actionarilor* Alti actionari � 2.182.999 actiuni � 62,1380% Goia Ruxandra-Maria � 455.000 actiuni � 12,9513% Stroian Petru � 449.999 actiuni � 12,8090% Casa de Investitii Alianta SRL Bistrita Alba � 425150 actiuni� 12,1017%
5. Conducerea societatii Administrator special: Radu Hanga Ioan
6. Obiect principal de activitate
Cod CAEN � 2511 � Fabricarea de constructii metalice si parti componente ale structurilor metalice
7. Capital social 8.782.870 lei � capital integral privat
8. Numar de actiuni si valoarea nominala
3.513.148 actiuni cu o valoare nominala de 2.5 lei fiecare
*sursa BVB � Depozitarul Central la data de 30.06.2009
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
8
Activele societatii sunt reprezentate in cea mai mare parte din active imobilizate, terenuri si cladiri,
precum si din mijloace fixe specifice prezentate pe larg la capitolul �4.2. Activele societatii�.
Personalul BAT S.A. este specializat în domeniul executiei si montajului de structuri metalice.
Angaja#ii, de"i în majoritatea lor tineri, au experien#a necesar! "i o atitudine corespunzatoare privind
modul de lucru, calitatea "i în#elegerea solicit!rilor clientului. Aceast! atitudine este vizibil! prin
ac#iunile Managementului fa#! de angaja#i în sensul motiv!rii lor prin acordarea deleg!rii de decizie
pân! la cel mai mic nivel.
Obiectivele societatii au fost inca de la infiintare mentinerea calitatii superioare a serviciilor,
respectarea termenelor de executie si livrare a lucrarilor, motivarea personalului in vederea obtinerii
de performante, promovarea unui management dinamico-constructiv, intampinarea solicitarilor
clientilor si evidentierea unor solutii tehnice si comerciale care sa onoreze aceste solicitari.
Prin aceasta strategie, societatea a câ"tigat aprecierea clien#ilor s!i si a dezvoltat un portofoliu vast
de lucrari in domeniul de activitate vizat.
Specificul societatii BAT SA � executia si montajul de structuri metalice. In cursul timpului echipa de
management a reusit sa formeze muncitori profesionisti cu un grad mare de pregatire. Portofoliul de
clienti, destul de variat, reprezentat din societati economice private, asigura o mare parte din
volumul de activitate necesar. Din lucrarile mai importante executate de SC BAT ARAD SA, amintim
urmatoarele:
Confectii metalice
Nr.
crt. Denumire produs Greutate
Durata de
executie
1. Structura metalica pentru magazinul tip Metro
(Oradea, Sibiu, Suceava, Bucuresti-Berceni, Tg.Mures,
Pitesti, Sibiu, Brasov, Constanta, Belgrad, Chisanau)
495.0 10 zile cu
montaj/locatie
2. Hala metalica �CONTITECH Timisoara
SC PAB Romania
207.0 3 luni cu montaj
3. Hala productie cablaje Drexen Meyer � Hunedoara SC
PAB Romania
390.0 6 luni cu montaj
4. Structura metalica copertina, cabina, spalatorie
benzinarii ROMPETROL (Cluj, Suceava, Bistrita,
Oradea, Turnu Severin)
Cluj � 18.5
Suceava � 16.3
Oradea � 21.3
Bistrita � 31.2
Turnu Sev. � 31.2
20 zile cu
montaj/locatie
5. Structura metalica complex GEMI � CENTER Arad -
SC Tehnodomus
165.0 3 luni cu montaj
6. Hala productie COTTA, SC TEHNODOMUS 390 to 4 luni cu montaj
7. Executie si montaj structura metalica hala WK
Siemens Sibiu
350 to 4 luni cu montaj
8. Executie si montaj hale SC IMOTRUST 336 to 5 luni cu montaj
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
9
la cheie (7800 mp)
9. Executie montaj hale ARCONSERV la cheie (3900 mp) 184 to 4 luni cu montaj
10. Executie si montaj hale SC UTA SA la cheie (3800 mp) 143 to 3 luni cu montaj
Rezervoare
Nr.
crt. Tip rezervor U.M. Cant Obs.
1.
Rezervoare cilindrice orizontale cu pereti
dubli pentru depozitat carburanti cu
capacitati de 20 � 60 mc
monocompartimentate sau
compartimentate
buc
895
Izolatia anticoroziva exterioara se
poate executa cu: membrana
bituminoasa sau cu rasina
poliesterica armata cu fibra de sticla
2. Rezervoare cilindrice verticale pentru
depozitat apa sau produse petroliere cu
capacitati intre : 100 mc si 1000 mc.
Executie conform STAS 6579-71
buc
37
Rezervoarele pentru carburanti pot fi
dotate cu accesoriile prevazute in
STAS 6578-78
Reparatii utilaj petrolier � SC BAT SA ARAD a asigurat reparatia utilajului petrolier pentru toata zona de vest a tarii pe o perioada mai mare de 25 ani , reparatii CE, CP, unitatii de pompare, pompe 2PN 160, 2 PN400, ecologizari de sonde, drumuri petroliere si multe alte activitati adiacente.
In prezent se efectueaza constructia unei hale de prefabricate borduri in localitatea Ghioroc, jud.
Arad, conform contractului in derulare cu HYDRO-BG si pentru clientul nostru INFOGO SRL
constructia unei statii de distributie carburanti. Se afla in curs de negociere o noua colaborare cu
acelasi client HYDRO-BG pentru refacerea acoperisului si suprainaltarii halei acestora, cu ICIM SA
Arad pentru montajul structurii metalice la Aeroportul din Timisoara, cu societatea D&T Timisoara
pentru realizarea de structuri metalice in orasul Calarasi si de asemenea cu firma Confort
Dr.Tr.Severin pentru dotarea unei statii de distributie carburanti si montarea de rezervoare.
3.2. Evolutia financiara 2005 - 2009
DENUMIRE INDICATOR 2005 2006 2007 2008 30.06.2009
Cifra de afaceri neta 29.174.855 33.668.152 16.456.660 10.585.586 1.851.686
Venituri din exploatare 28.667.088 37.463.348 18.231.086 12.428.673 1.121.808
Cheltuieli din exploatare 27.840.415 36.713.562 28.805.176 12.734.848 2.455.599
Rezultatul din exploatare 826.673 749.786 -9.574.090 -306.175 -1.333.791
Venituri financiare 1.009 636 9.780 15.300 11
Cheltuieli financiare 674.085 622.373 1.179.189 1.097.123 830.614
Rezultatul financiar -673.076 -621.737 -1.169.409 -1.081.823 -830.603
Venituri extraordinare 0 0 0 0 0
Cheltuieli extraordinare 0 0 0 0 0
Rezultatul brut 153.597 128.049 -11.743.499 -1.387.998 -2.164.394
Impozit pe profit 34.372 49.983 0 0 0
Rezultatul net 119.225 78.066 -11.743.499 -1.387.998 -2.164.394
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
10
Analizand cifra de afaceri, observam, o evolutie ascendenta a acesteia pana in anul 2006, iar in anul
2008 datorita reducerii activitatii din exploatare ca urmare a conditiilor economice dificile CA a scazut
la 10.585.586 lei, atingand nivelul de 1.851.686 lei, la jumatatea anului 2009. Societatea a reusit sa
obtina un rezultat pozitiv din activitatea desfasurata pana in anul 2007, cand, datorita inregistrarii
unor ajustari privind provizioanele, a cresterii semnificative a cheltuielilor cu despagubirile, activele
cedate, debitoarea a realizat o pierdere din exploatare de 10 milioane lei la care s-au adaugat
cheltuielile privind dobanzile in valoare de peste 1 milion lei ajungand ca in final pierderea neta sa fie
de 11.74 milioane lei. Cu toate acestea se observa ca societatea a reusit in 2008 sa isi redreseze
activitatea obtinand o pierdere de doar 1.38 milioane lei. Acest rezultat negativ din anul 2008 s-a
datorat in mare parte cheltuielilor financiare ale societatii, aceasta avand cheltuieli privind dobanzile
de 1.09 milioane lei.
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
11
4. Perspective de redresare
Pentru a putea intelege si aprecia perspectivele reale de redresare ale societatii, trebuie pornit de la
analiza financiar! a situatiei actuale, diagnosticul economic, activele societatii, mijloacele financiare
disponibile, precum si aspecte legate de alte constrangeri interne si externe la nivelul societatii si a
pietei.
4.1 Situatia financiara la 30 septembrie 2009
ACTIV 30.09.2009 % PASIV 30.09.2009 %
Cash si echivalent 18.486 0,11% Credite pe termen scurt 6.477.498 39,80%
Creante curente 2.342.903 14,39% Furnizorii 1.466.942 9,01%
Creante incerte 0,00% Efecte de platit 1.224.720 7,52%
Valori de incasat 50.685 0,31% Salarii+Buget 1.893.165 11,63%
Debitori diversi 25.052 0,15% Creditori diversi 78.277 0,48%
Provizioane (112.513) (0,91%) Scadenta curenta a DTL 524.425 3,22%
ACTIVE CURENTE 2.324.613 14,28% Datorii curente 11.665.027 71,67%
Marfuri si Produse finite 217.789 1,34% Credite pe termen lung 2.097.348 12,89%
Materiale 645.741 3,97% Decontari cu actionarii 65.747 0,40%
Lucrari in curs 455.859 2,80% DTL 2.163.095 13,29%
STOCURI TOTAL 1.319.389 8,11% DATORII 13.828.122 84,96%
ACTIVE CIRCULANTE 3.644.002 22,39%
IMOB. NECORPORALE 0,00% Venituri inreg. avans 30.333 0,19%
Terenuri 884.734 5,44% Operat.curs de regularizare 0,00%
Cladiri 7.207.695 44,28% Alte pasive 30.333 0,19%
Masini, utilaje, mijl. transp. 3.667.837 22,53%
Mobilier, birotica, etc 57.005 0,35% Capital social 8.782.870 53,96%
Imobilizari corporale in curs 553.454 3,40% Rezerve 9.191.881 56,47%
IMOB. CORPORALE 12.370.725 76,00% Profit/pierdere (2.436.097) (14,97%)
IMOB. FINANCIARE 0,00% Rezultatul reportat (13.120.493) (80,61%)
ACTIVE IMOBILIZATE 12.370.725 76,00% CAPITALURI PROPRII 2.418.161 14,86%
Chelt inregistrate in avans 261.889 1,61% Capitalul permanent 4.581.256 28,15%
ACTIV 16.276.616 PASIV 16.276.616
Obiectivele societatii au fost inca de la inceput mentinerea calitatii superioare a serviciilor, motivarea
personalului in vederea obtinerii de performante, promovarea unui management
dinamico-constructiv, intampinarea solicitarilor clientilor si evidentierea unor solutii tehnice si
comerciale care sa onoreze aceste solicitari, iar obiectivul nostru principal, mentinerea pe una dintre
primele pozitii in domeniul executiei si montajului de structuri metalice.
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
12
4.2. Activele societatii
Imobilizari corporale � terenuri si cladiri
Sec
t Descriere
Suprafata (m2) Ipotecat
in
favoarea
Valoare evaluata (Euro) Stategie de
vanzare teren
const
ruit de piata
de
lichidare
1 Intravilan cladire nefinalizata
991 887 Piraeus 150.000 97.500 vanzarea in trim.II an III
2 Intravilan cu sediu administrativ si hala
6.600 3.833 BT + Vopex 1.140.000 741.000 plata in rate
3 Benzinarie 1.988 127 BT 150.000 97.500 vanzarea in trim.I an IV
4 Intravilan cu atelier tamplarie aluminiu si platforma depozitare
6.600 721 BRD + Vopex
300.000 195.000 vanzarea in trim.IV an III
5 Hala reparatii 3.600 918 BRD 250.000 162.500 vanzarea in trim.III an III
6 Hala utilaj greu 3.097 1.146 BRD 360.000 234.000 vanzarea in trim.I an III
7 Atelier material tubular 6.550 810 BRD 280.000 182.000 vanzarea in trim.II an III
8 Atelier intretinere-strungarie
3.400 1.035 BRD 210.000 136.500
Total 32.826 9.477 2.840.000 1.846.000
Schita imobilizarilor corporale este prezentat in anexa �Plan de situatie�. Toate aceste imobile se situeaza la sediul societatii, pe soseaua de centura a Aradului, ce leaga comunicatiile: Bucuresti � Deva, Oradea, Timisoara de soseaua Arad � Nadlac, cu punctul de frontiera spre Ungaria. Dotarile specifice ale societatii sunt prezentate in anexa �Utilaje�.
Mijloacele de transport aflate in dotarea societatii sunt :
- trailere 28 tone 3 buc
- autosa 20 tone 1 buc
- autocamioane 6 tone 2 buc
- automacara hidraulica 18 tone 1 buc
- automacara hidraulica 12.5 tone 1 buc
- macara KS 25. Tone 1 buc
- microbuze pentru transport persoane 9 locuri 3 buc
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
13
4.3. Mijloacele financiare disponibile
Contracte si prognoze SC BAT SA (2009-2012)
Beneficiar Sume (lei exclusiv TVA)
HYDRO-BG 925.722
INFOGO SRL 750.000
D&T Timisoara 2.125.000
CONFORT Dr.TR.Severin 735.000
ICIM SA Arad 220.500
TOTAL CONTRACTE 4.756.222
4.4. Cererea pie!ei fa!" de oferta debitorului
Cererea prezinta un regres fata de anii precedenti, activitatea fiind asimilata constructiilor, insa nisa
executiei si montajului de structuri metalice, cat si executia si dotarea statiilor de distributie
carburanti ramane una activa si suficient de mare pentru a fi exploatata. Activand pe piata intregii
tari oportunitatiile raman variate. Din punctul de vedere al pretului oferit si al complexitatii
produsului, SC BAT SA prezinta o serie de avantaje, inclusiv cel de taxare inversa pana la 01.01.2010,
ca masura simplificata in cadrul procedurii de insolventa.
4.5. M"suri concordante cu ordinea public"
Planul de redresare respecta legislatia in vigoare, administratorul judiciar si cel special avand ca
responsabilitati respectarea tuturor prevederilor legale.
4.6. Modalitatea de selec!ie, desemnare #i înlocuire a administratorilor #i a directorilor
Prin plan nu sunt propuse masuri cu privire la schimbarea sau inlocuirea administratorului special al
debitoarei. Din contra, se considera ca succesul acestui plan depinde de pastrarea administatorului in
functia de conducere.
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
14
5. Masuri adecvate pentru punerea in aplicare a planului
Masurile adecvate sunt stabilite conform art. 95 alin (6). si se refera la:
5.1. Restructurarea operationala, financiara si corporativa a debitorului
Principalele masuri au in vedere:
A. p"strarea, în întregime de c"tre debitor, a conducerii activit"!ii sale, inclusiv dreptul de
dispozi!ie asupra bunurilor din averea sa, cu supravegherea activit"!ii sale de c"tre administratorul
judiciar desemnat în condi!iile legii;
Tinand cont de specificul societatii, de modul in care conducerea activitatii cunoaste si administreaza
situatia, de cauzele ce au generat starea de insolventa, se doreste pastrarea in intregime a conducerii
activitatii de catre actuala echipa de management - administrare, dreptul de a dispune de bunuri
fiind sub supravegherea administratorului judiciar. Aceasta conditie este deosebit de importanta
pentru asigurarea succesului planului de reorganizare.
B. ob!inerea de resurse financiare pentru sus!inerea realiz"rii planului #i sursele de provenien!" a
acestora;
Planul de reorganizare se bazeaza pe cele 3 surse de finantare la dispozitia companiei:
1. venituri rezultate din activitatea de exploatare: contracte in derulare, de executie si montaj,
conform obiectului principal de activitate al societatii � 11.424.258 lei;
2. recuperarea creantelor existente: asa cum rezulta din situatia creantelor societatii si
termenele de recuperare 318.321 lei;
3. venituri rezultate in urma valorificarii unor active (teren intravilan cu hale, ateliere si
constructii aferente de cca 32.000 mp � Arad, str. Poetului, nr.131/A). Lichidarea par#ial! sau
total! a activului debitorului în vederea execut!rii planului se face potrivit art. 116 � 120.
Venituri (conform BVC) Sume (lei)
Activitatea de exploatare 14.675.908
Creante existente 318.321
Valorificare activelor (inclusiv utilaje) 14.253.568
Total 29.247.797
C. transmiterea tuturor sau a unora dintre bunurile averii debitorului c"tre una ori mai multe
persoane fizice sau juridice, constituite anterior ori ulterior confirm"rii planului;
Nu este cazul. In conditiile in care se va considera oportun, cu acordul administratorului judiciar pot fi
luate in considerare si astfel de operatiuni.
D. fuziunea debitorului, în condi!iile legii;
Nu este cazul.
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
15
E. lichidarea tuturor sau a unora dintre bunurile averii debitorului, separat ori în bloc, libere de
orice sarcini, sau distribuirea acestora c"tre creditorii debitorului, în contul crean!elor pe care
ace#tia le au fa!" de averea debitorului;
Se urmareste valorificarea pe parcele a unui teren intravilan de cca 32.000 mp impreuna cu
constructiile aferente de cca 9.000 mp, la pretul de 50-60 euro/mp. Terenul este situat in Arad, str.
Poetului nr.131/A.
Strategia de vanzare a activelor este o combinatie a celor doua tendinte antagonice:
- tendinta legata de piata imobiliara: care are scopul de a amana vanzarile pentru o perioada in
care piata imobiliara se va debloca, in vederea obtinerii unor venituri din valorificare cat mai
mari;
- tendinta legata de nevoia de finantare a activitatii conform programului de plati, care
actioneaza in mod opus, incercand a obtine cat mai rapid venituri din valorificari de active.
Din combinarea celor doua forte se naste strategia de valorificare a activelor societatii, care nu
concura la realizarea productiei. Astfel, vanzarile se vor face in mod treptat, incepand cu primul
trimestru din 2011. Activele cele mai valoroase, cu o capacitate certa de crestere a valorii in timp, vor
fi lasate spre a fi vandute cat mai tarziu, in timp ce activele considerate mai putin valoroase si cu
potential redus de crestere, vor fi scoase la ofertare - licitatie imediat dupa aprobarea planului.
F. lichidarea par!ial" sau total" a activului debitorului în vederea execut"rii planului se face potrivit
art. 116-120;
Vanzarea activului se doreste a fi efectuata prin ofertare directa la companii, organizari de licitatii,
anunturi, agentii de intermediere. Astfel, potentialilor cumparatori li se vor acorda eventuale
posibilitati de plata in rate. De asemenea se au in vedere diverse forme de re-parcelare a sectoarelor,
in functie de eventualele solicitari, scopul fiind o valorificare � lichidizare ce sa asigure urmatorul
program de incasari (lei):
III
trim I 1.861.200
trim II 2.275.600
trim III 1.292.500
trim IV 3.651.000
IV
trim I 250.000
trim II 250.000
Trim III 250.000
trim IV 4.423.268
G. modificarea sau stingerea garan!iilor reale, cu acordarea obligatorie, în beneficiul creditorului
garantat, a unei garan!ii sau protec!ii echivalente, în condi!iile prev"zute la art. 39 alin. (2) lit. c);
Responsabil administratorul special si cel judiciar.
H. prelungirea datei scaden!ei, precum #i modificarea ratei dobânzii, a penalit"!ii sau a oric"rei alte
clauze din cuprinsul contractului ori a celorlalte izvoare ale obliga!iilor sale;
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
16
Una din cauzele care au generat starea de insolventa a reprezentat-o gradul mare de indatorare si
implicit dobanzile, ca centru mare de cost. Cheltuielile privind dobanzile si comisioanele bancare au
reprezentat in 2009 aproximativ 30% din totalul veniturilor, in conditii in care cheltuielile salariale au
fost 25%, iar cele cu materiile prime 26%.
Astfel, reorganizarea societatii nu poate avea loc fara o reorganizare a creditelor bancare, a costurilor
generate de acestea.
In primul rand se impune o redimensionare corecta a creditelor in functie de noile dimensiuni ale
afacerii. Tinand cont de:
· un volum preconizat de 3 milioane lei/an pana in 2012,
· termene de incasare medii de 60 zile, termene de plata 0-30 zile
· viteza de rotatie a stocurilor de 30 de zile
s-a stabilit ca nivel optim de finantare suma de 1.500.000 lei. La acest nivel dobanda reprezinta o
cheltuiala curenta ce poate fi suportata veniturile societatii.
In aceste conditii, strategia de reorganizare se bazeaza pe stingerea tuturor creditelor peste nivelul
considerat optim (1.500.000 lei) prin valorificarea activelor care nu sunt necesare in mod direct
activitatii curente.
In aceste conditii din totalul creditelor de aprox 9 milioane lei, 1,5 milioane reprezinta credit curent
pentru care se propune a se plati o dobanda curenta de 10 %/an, diferenta fiind considerata �credit
toxic�. Pentru acest credit, rata dobanzii modificata prin planul de reorganizare este de 6,6% pe an,
calculata la sold, pana la rambursare sa integrala.
I. modificarea actului constitutiv al debitorului, în condi!iile legii;
Nu este cazul.
J. emiterea de titluri de valoare de c"tre debitor sau oricare dintre persoanele men!ionate la lit. C
#i D, în condi!iile prev"zute de Legea nr. 31/1990, republicat", cu modific"rile #i complet"rile
ulterioare, #i de Legea nr. 297/2004, cu modific"rile #i complet"rile ulterioare.
Nu exista oportunitati pentru astfel de operatiuni. In cazul in care partile convin, cu acordul
administratorului judiciar pot sa fie luate in considerare.
K. prin derogare de la prevederile lit. J, planul de reorganizare nu poate prevedea conversia
crean!elor bugetare în titluri de valoare;
Nu este cazul � creantele bugetare vor fi achitate in totalitate.
L. inserarea în actul constitutiv al debitorului - persoan" juridic" - sau al persoanelor men!ionate la
lit. C #i D a unor prevederi:
a) de prohibire a emiterii de ac#iuni f!r! drept de vot;
b) de determinare, în cazul diferitelor categorii de ac#iuni ordinare, a unei distribu#ii corespunz!toare
a votului între acestei categorii;
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
17
c) în cazul categoriilor de ac#iuni preferen#iale cu dividend prioritar fa#! de alte categorii de ac#iuni,
de reglementare satisf!c!toare a numirii administratorilor reprezentând categoriile de ac#iuni
respective în ipoteza neonor!rii obliga#iei de plat! a dividendelor.
Nu este cazul.
5.2. Situatia financiara simulata dupa reorganizare judiciara
In urma vanzarii activelor, respectarii planului de plati din cadrul planului de reorganizare, situatia
financiara a societatii la sfarsitul perioadei de reorganizare va prezenta o situatie echilibrata la toate
categoriile de indicatori de echilibru:
- lichiditate curenta: 70%
- profitabilitate: 16%
- solvabilitate: 70%
- grad de indatorare: 30%
ACTIV 31.12.2012 % PASIV 31.12.2012 %
Cash si echivalent 25.000 0,15% Credite pe termen scurt 500.000 3,07%
Creante curente 350.000 2,15% Furnizorii 500.000 3,07%
Creante incerte 0,00% Efecte de platit 0,00%
Valori de incasat 0,00% Salarii+Buget 130.000 0,80%
Debitori diversi 0,00% Creditori diversi 0,00%
Provizioane 0,00% Scadenta curenta a DTL 0,00%
ACTIVE CURENTE 375.000 2,30% Datorii curente 1.130.000 6,94%
Marfuri si Produse finite 200.000 1,23% Credite pe termen lung 0,00%
Materiale 300.000 1,84% Decontari cu actionarii - 0,00%
Lucrari in curs 750.000 4,61% DTL - 0,00%
STOCURI TOTAL 1.250.000 7,68% DATORII 1.130.000 6,94%
ACTIVE CIRCULANTE 1.625.000 9,98%
IMOB. NECORPORALE 0,00% Venituri inreg. avans 0,00%
Terenuri 720.000 4,42% Operat.curs de regularizare 0,00%
Cladiri 630.000 3,87% Alte pasive - 0,00%
Masini, utilaje, mijl. transp. 800.000 4,92%
Mobilier, birotica, etc - 0,00% Capital social 3.400.000 20,89%
Imobilizari corporale in curs - 0,00% Rezerve - 0,00%
IMOB. CORPORALE 2.150.000 13,21% Profit/pierdere 808.000 4,96%
IMOB. FINANCIARE 0,00% Rezultatul reportat (1.563.000) (9,60%)
ACTIVE IMOBILIZATE 2.150.000 13,21% CAPITALURI PROPRII 2.645.000 16,25%
Chelt inregistrate in avans - 0,00% Capitalul permanent 2.645.000 16,25%
ACTIV 3.775.000 PASIV 3.775.000
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
18
6. Categoriile de creante
Conform tabelului definitiv depus de administratorul judiciar Euroconsult SPRL in data de 23.12.2009,
si a tabelului provizoriu al SC BAT SA, structura centralizata se prezinta in felul urmator:
Grupa
crean e!garantate
8.901.071 Grupa I Art. 121, alin. 1, pct. 2 din Legea 85/2006
privind procedura Insolventei
crean e!salariale
388.300 Grupa II, art. 123 pct.2 din Legea 85/2006 privind
procedura insolventei
crean e!bugetare
1.283.745 Grupa III Art. 123 pct. 4 din Legea 85/2006 privind
procedura Insolventei
crean e!chirografare
1.961.389 Grupa IV Art. 123 pct. 7 din Legea 85/2006 privind
procedura Insolventei
alte creante chirografare
249.538 Grupa V, art. 123 pct.8 din Legea 85/2006 privind
procedura insolventei
creante chirografare speciale
357.178 Grupa VI, art. 96 alin.1 din Legea 85/2006 privind
procedura Insolventei
crean e!sub!condi ie
445.918 Grupa VII, art. 68 coroborat cu 125 din Legea 85/2006
privind procedura Insolventei
Total 13.587.139
crean e!curente
743.773 Grupa VIII, art. 123 pct.3 din Legea 85/2006 privind
procedura insolventei
Total 14.330.912
6.1. Creante garantate
Grupa creantelor garantate conform art.121, alin.1, pct.2 din Legea 85/2006 privind procedura
insolventei este formata din:
· garantii reale mobiliare, drept de gaj asupra unor bunuri mobile inscris la A.E.G.R.M. si
cesiune de cont in suma de 138.607 lei � Banca Romaneasca S.A.;
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
19
· garantii reale imobiliare de natura ipotecilor si cesiune pe cont in suma de 2.478.860 lei �
Banca Transilvania S.A.;
· garantii reale imobiliare de natura ipotecilor in suma de 5.946.611 lei � BRD-Group Societe
General, Sucursala Arad;
· creante garantate in suma de 336.993 lei � S.C. Vopex Export Import S.R.L.;
· creanta admisa provizoriu pana la scadenta (sub conditie2), conform art.64, alin.(4) din Legea
85/2006 privind procedura insolventei, in suma de 445.918 lei � Piraeus Bank Romania S.A.
6.2. Creantele salariale
reprezinta sume izvorate din contractele de munca inaintea intrarii in procedura in suma de 388.300
lei.
6.3. Creante bugetare
In aceasta grupa se regasesc creante datorate Autoritatii Natioanale a Vamilor, Comisiei Nationale a
Valorilor Mobiliare, Inspectoratului Teritorial de Munca Arad, Primariei Municipiului Arad- Directia
Venituri si Directiei Generale a Finantelor Publice Arad.
6.4. Creante chirografare
reprezinta creantele rezultate din livr!ri de produse, prest!ri de servicii sau alte lucr!ri conform
art.123, pct.4 din Legea 85/2006 privind procedura insolventei.
6.5. Creante chirografare speciale3
desprinse din grupa de creante chirografare conform art. 96 alin.1 ce cuprind:
Beneficiar Suma (lei)
Biroul Individual de Arhitectura Samoila Cetina
59.928
S.C. Bestexperts Jak&Co S.R.L. 91.933
Afin Leasing IFN S.A. 51.373
S.C. Syntax S.R.L. 124.759
S.C. Compania de Apa S.A. 263
S.C. Enel Energie S.A. 11.571
S.C. E-on Gaz Romania S.A. 6.157
S.C. Romtelecom S.A. 3.642
S.C. Depozitarul Central S.A. 2.538
S.C. FISE �Electrica Serv� S.A. 5.014
TOTAL CREANTE 357.178
6.6. Creante curente
2 Conform actului aditional nr. 7 din 28 august 2009 la Contractul de Credit nr. 9872/1, suma devine scadenta la
30 martie 2010
3 Art. 96. - (1) În vederea administr!rii eficiente a procedurii, planul poate desemna o categorie separat! de
crean#e, compus! numai din acele crean#e chirografare care, în sensul art. 49 alin. (1), apar#in furnizorilor f!r!
de care activitatea debitorului nu se poate desf!"ura "i care nu pot fi înlocui#i
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
20
Reprezinta creditele, dobânzile "i cheltuielile aferente, acordate de institu#ii de credit dup!
deschiderea procedurii, precum "i crean#ele rezultate din continuarea activit!#ii debitorului dup!
deschiderea procedurii conform art. 123, pct.3 din Legea 85/2006 privind procedura insolventei.
6.7. Categorii de creante nedefavorizate
Categoriile de crean#e care nu sunt defavorizate, în sensul legii:
· creantele garantate
· creantele salariale
· creantele bugetare
Crean#ele nedefavorizate prin plan vor fi considerate prezente la votarea planului "i sunt socotite c!
au acceptat planul, asa cum rezulta din art. 101. Din L85/2006 pct D.
6.8. Categorii de creante defavorizate si tratamentul acestora
Conform art 95 din L85 mentionam:
a) tratamentul categoriilor de crean!e defavorizate4;
· creantele chirografare speciale conform art 96 alin.(1) (urmeaza a fi despagubite in
procent de 90% din valoarea creantelor);
· creantele chirografare (urmeaza a fi despagubite in procent de 30% din valoarea
creantelor)
Fiecare categorie defavorizat! de crean#e este supus! unui tratament corect "i echitabil prin plan, adica nici o crean#! nu va primi mai pu#in decât ar fi primit în cazul falimentului si nici o categorie sau nici o crean#! apar#inând unei categorii nu prime"te mai mult decât valoarea total! a crean#ei sale.
b) dac" #i în ce m"sur" debitorul, membrii grupului de interes economic, asocia!ii din societ"!ile
în nume colectiv #i asocia!ii comandita!i din societ"!ile în comandit" vor fi desc"rca!i de
r"spundere;
Cu privire la raspunderea membrilor organelor de conducere si respectiv descarcarea de
raspundere, actiunile privind atragerea raspunderii membrilor organelor de conducere ale
debitoarei pentru faptele prevazute la art. 138 din legea 85/2006 se prescriu in termenul indicat
explicit de legea insolventei. Trebuie mentionat faptul ca, urmare a expertizei contabile efectuate
in cazul actiunii de recuperare a prejudiciului costatat prin lipsa din gestiunea magaziei centrale a
SC BAT SA s-au identificat incalcari ale legii contabilitatii soldate cu raportarea unor profituri
fictive, generatoare de plati nejustificate sub forma de impozite pe profit si dividende distribuite
ilegal (conform Raport expertiza nr. 1051/14.12.2009 in dosarul nr. 1049/108/2009, aflat la
Tribunalul Arad), impunandu-se, in acest caz, verificarea atenta si angajarea raspunderii
membrilor organelor de conducere in cazul in care prejudiciul va fi confirmat. Administratorul
judiciar a intocmit raportul privind cauzele care au condus la insolventa debitoarei, acest raport
4 Categoria de crean!e defavorizate este prezumat! a fi categoria de crean#e pentru care planul de reorganizare prevede cel pu#in una
dintre modific!rile urm!toare pentru oricare dintre crean#ele categoriei respective: a) o reducere a cuantumului crean#ei; b) o reducere a garan#iilor sau a altor accesorii, cum ar fi ree"alonarea pl!#ilor în defavoarea creditorului; c) valoarea actualizat! cu dobânda de referin#! a B!ncii Na#ionale a României,
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
21
fiind analizat in adunarea creditorilor. Urmeaza ca functie de admiterea si respectiv confirmarea
de catre adunarea creditorilor si respectiv judecatorul sindic a planului de reorganizare si
respectiv functie de derularea acestuia in timp, creditorii sa ia o hotarare cu privire la
oportunitatea mandatarii administratorului judiciar in vederea promovarii unei actiuni in
atragerea raspunderii � bineinteles in cadrul termenului de prescriptie prevazut de legea
insolventei.
c) ce desp"gubiri urmeaz" a fi oferite titularilor tuturor categoriilor de crean!e, în compara!ie cu
valoarea estimativ" ce ar putea fi primit" prin distribuire în caz de faliment; valoarea
estimativ" se va calcula la data propunerii planului.
Creditorii garantati si cei bugetari vor fi despagubiti in cuantum de 100% din valoarea totala a
debitului, iar creditorii chirografari in cuantum de 30% din valoarea totala a debitului. Consideram ca
aceste procente sunt net superioare celor obtinute in caz de faliment.
Planul stabileste acela"i tratament pentru fiecare crean#! din cadrul unei categorii distincte, cu
excep#ia cazului în care de#in!torul unei crean#e din categoria respectiv! consimte un tratament mai
pu#in favorabil pentru crean#a sa.
Remunera#iile persoanelor angajate în temeiul art. 10, art. 19 alin. (2), art. 23, 24 "i al art. 98 alin. (3)
"i alte cheltuieli administrative vor fi achitate la momentul prev!zut.
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
22
7. Programul de plata a creantelor5
7.1. Bugetul de venituri si cheltuieli, flux de numerar, desfasurator plati
Prognoza veniturilor si a cheltuielilor pe urmatorii 3 ani, fluxurile de numerar aferente si platile in
cadrul planului sunt prezentate in:
- anexa BVC
- anexa Cash Flow
- anexa Programul de plata al creantelor
Conform Art 3 alin 22 din Legea 85/2006, prin program de plat! a crean#elor se în#elege tabelul de
crean#e care cuprinde cuantumul sumelor pe care debitorul se oblig! s! le pl!teasc! creditorilor, prin
raportare la tabelul definitiv de crean#e "i la fluxurile de numerar aferente planului de reorganizare.
Acesta cuprinde cuantumul sumelor datorate creditorilor conform tabelului definitiv de crean#e pe
care debitorul se oblig! s! le pl!teasc! acestora, precum si termenele la care debitorul urmeaz! s!
pl!teasc! aceste sume.
In conformitate cu prevederile art. 102 alin. (5) si 122 din legea 85/2006 platile catre creditori vor fi
realizate dupa urmatoarele reguli:
- platile se vor efectua trimestrial in cuantumul prezentat in anexe;
- primele plati se vor efectua incepand cu luna a 6-a de la confirmarea planului de reorganizare.
In aceste conditii, in perioada de 36 de luni de derulare a planului de reorganizare, se asigura
recuperarea integrala a creantelor garantate, salariale, a celor bugetare, precum si a celor nascute in
timpul procedurii, inscrise in tabelul definitiv de creante, iar pentru cele chirografare se asigura o
recuperare intr-un cuantum de 30%, respectiv 90% pentru cele stabilite conform art 96 (1).
Veniturile si cheltuielile sunt prezentate trimestrial in Bugetul de Venituri si cheltuieli pe cei 3 ani ai
planului de reorganizare judiciara.
Prognoza Cash flow, scadentarul de plata a datoriilor in cadrul planului de reorganizare pleaca de la
premisa ca planul va fi validat in luna mai 2010 cu derulare din iunie 2010.
Platile se vor efectua trimestrial, in data de 25 a ultimei luni din fiecare trimestru, cu o perioada de
gratie de 6 luni de la aprobarea planului.
7.2. Desp"gubiri in caz de faliment
Despagubiri ce urmeaz! a fi oferite titularilor tuturor categoriilor de crean#e, în compara#ie cu
valoarea estimativ! ce ar putea fi primit! prin distribuire în caz de faliment.
5 anexa Programul de plata al creantelor prezinta detaliat modul de decontare pe fiecare creditor in parte
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
23
Tinand cont de prevederile art 123, crean#ele vor fi pl!tite, în cazul falimentului, în urm!toarea
ordine:
1. taxele, timbrele sau orice alte cheltuieli aferente procedurii instituite prin prezenta lege, inclusiv
cheltuielile necesare pentru conservarea "i administrarea bunurilor din averea debitorului, precum "i
plata remunera#iilor persoanelor angajate în condi#iile art. 10, art. 19 alin. (2), art. 23, 24 "i ale art. 98
alin. (3), sub rezerva celor prev!zute la art. 102 alin. (4);
2. crean#ele izvorâte din raportul de munc!;
3. crean#ele reprezentând creditele, cu dobânzile "i cheltuielile aferente, acordate de institu#ii de
credit dup! deschiderea procedurii, precum !i crean"ele rezultând din continuarea activit#"ii
debitorului dup# deschiderea procedurii;
4. crean#ele bugetare;
5. crean#ele reprezentând sumele datorate de c!tre debitor unor ter#i, în baza unor obliga#ii de
între#inere, aloca#ii pentru minori sau de plat! a unor sume periodice destinate asigur!rii mijloacelor
de existen#!;
6. crean#ele reprezentând sumele stabilite de judec!torul-sindic pentru între#inerea debitorului "i a
familiei sale, dac! acesta este persoan! fizic!;
7. crean#ele reprezentând credite bancare, cu cheltuielile "i dobânzile aferente, cele rezultate din
livr!ri de produse, prest!ri de servicii sau alte lucr!ri, precum "i din chirii;
8. alte crean#e chirografare;
9. crean#ele subordonate.
Dar, conform art. 121, � (1) Fondurile ob#inute din vânzarea bunurilor din averea debitorului, grevate, în favoarea creditorului, de ipoteci, gajuri sau alte garan#ii reale mobiliare ori drepturi de reten#ie de orice fel, vor fi distribuite în urm!toarea ordine: 1. taxe, timbre "i orice alte cheltuieli aferente vânz!rii bunurilor respective, inclusiv cheltuielile necesare pentru conservarea "i administrarea acestor bunuri, precum "i plata remunera#iilor persoanelor angajate în condi#iile art. 10, art. 19 alin. (2), art. 23 "i 24; 2. crean#ele creditorilor garanta#i, cuprinzând tot capitalul, dobânzile, major!rile "i penalit!#ile de orice fel, precum "i cheltuielile. (2) În cazul în care sumele realizate din vânzarea acestor bunuri ar fi insuficiente pentru plata în întregime a respectivelor crean#e garantate, creditorii vor avea, pentru diferen#!, crean#e chirografare care vor veni în concurs cu cele cuprinse în categoria corespunz!toare, potrivit naturii lor, prev!zute la art. 123, "i vor fi supuse dispozi#iilor art. 41. Dac! dup! plata sumelor prev!zute la alin. (1) rezult! o diferen#! în plus, aceasta va fi depus!, prin grija lichidatorului, în contul averii debitorului. (3) Un creditor cu crean#! garantat! este îndrept!#it s! participe la orice distribuire de sum! f!cut!
înaintea vânz!rii bunului supus garan#iei lui. Sumele primite din acest fel de distribuiri vor fi sc!zute
din cele pe care creditorul ar fi îndrept!#it s! le primeasc! ulterior din pre#ul ob#inut prin vânzarea
bunului supus garan#iei sale, dac! aceasta este necesar! pentru a împiedica un astfel de creditor s!
primeasc! mai mult decât ar fi primit dac! bunul supus garan#iei sale ar fi fost vândut anterior
distribuirii.�
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
24
Despagubiri
Tip creanta plan
reorganizare faliment*
creanta garantata (inclusiv creantele sub conditie) 9.346.989 7.810.757
creanta bugetara 1.283.745 0
creanta chirografara 588.417 0
debite in timpul procedurii (creante curente) 743.773 0
salariala 388.300 0
alte creante chirografare 74.861 0
creanta chirografara speciala conform art 96 alin.(1)** 321.460 0
TOTAL 12.747.545 7.810.757
*valoare estimativa
**in cazul falimentului acesta categorie devine chirografara
conform art.123 pct7
Total Plan de reorganizare: 12.747.545 Total Faliment: 7.810.757
In acest caz, iar procentele de indestulare ar fi:
ü creantele garantate 83%
ü creantele salariale 0%
ü creantele bugetare 0%
ü chirografari speciali conform art 96 alin.(1) 0%
ü alte creante chirografare 0%
ü creante nascute in timpul procedurii 0%.
Despagubirea creditorilor prin planul de reorganizare prezinta o valoare cu 183% mai mare ca si in
cazul falimentului.
Strategia de faliment6 a fost elaborata tinand cont de urmatoarele premise:
ü activitatea curenta este intrerupta, veniturile aferente dispar;
ü terenurile intravilane de cca 32.000 mp si constructiile aferente de cca 9.000 mp vor fi
valorificate la pret de lichidare, aprox 65% din pretul care s-ar putea obtine in conditii
normale;
prioritate au debitele nascute in timpul procedurii.
Simularea situatiei de faliment a fost efectuata pe baza evaluarii din decembrie 2009, in conditiile in
care activele urmeaza a fi valorificate pana la finalul anului 2010 la valoarea de lichidare din raport, la
un curs mediu de 4.50 lei/euro.
6 Detalii in anexa �Simulare faliment�
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
25
8. Concluzii
SC BAT SA se afla intr-o stare vadita de insolventa dar in mod evident societatea este solvabila7.
Aceasta tinand cont ca BAT SA dispune de un excedent de spatii de productie si terenuri, in raport cu
volumul de activitate prognozat pe termen mediu.
Exista astfel posibilitatea valorificarii activelor care nu prezinta o importanta determinanta pentru
realizarea obiectivului societatii, ceea ce duce implicit la reducerea costurilor fixe pe care acestea le
produc (dobanzi, amortizari, impozite locale) si pentru ca activitatea societatii sa ramana rentabila la
productii mai mici.
Premisa de baza a planului porneste de la ideea unei deblocari a pietei imobiliare in 12-18 luni,
perioada in care activitatea curenta sustine cheltuielile curente. Aceasta deblocare a pietei imobiliare
nu este iluzorie, ea se bazeaza pe mai multe premise care vor duce la cresterea valorica a zonei de
centura a Aradului:
- Primaria Arad va dezvolta in zona incepand cu 2010 zona Campul Linistii � Soseaua de
centura;
- Se va deschide punctul de frontiera Iratos, care va duce la cresterea traficului din zona;
- Exista deja aprobare de proiect pentru construirea pasajului peste calea ferata de pe centura,
ce va avea rolul de a fluidiza traficul pe centura Aradului;
Planul de reorganizare prezinta o remediere a activitatii societatii in vederea redresarii acesteia
(asigurarea echilibrului financiar, reducerea cheltuielilor, cresterea gradului de utilizare a
capacitatilor de productie corelata cu cererea existenta pe piata).
Planul este intocmit de catre debitoare ca urmare a premiselor reale de redresare a societatii. Solutia
cea mai buna de despagubire a titularilor de creante o reprezinta valorificarea activelor imobilizate
ale debitoarei fara ca aceasta sa afecteze activitatea curenta a societatii, precum si derularea
contractelor existente cat si a celor aflate in negociere.
Planul prevede restructurarea "i continuarea activit!#ii debitorului, precum si lichidarea unor bunuri
din averea acestuia. Reorganizarea opera#ional! "i financiar! are in vedere achitarii în cea mai mare
parte a crean#elor restante, prezentand o situatie de restituire a obliga#iilor fa#! de creditori, într-un
cuantum net superior cu cel la care s-ar fi îndestulat ace"tia în cazul în care s-ar fi ini#iat procedura de
faliment.
Strategia de reorganizare se bazeaza pe stingerea pasivelor, a creditelor peste nivelul considerat
optim (500.000 lei) prin valorificarea activelor care nu sunt necesare in mod direct activitatii curente.
Aceasta operatiune va genera in 3 ani de zile o infuzie de lichiditati de 14,2 milioane lei. Astfel se va
7 Solvabilitatea reprezinta capacitatea unei firme de a-si achita datoriile, chiar in cazul in care prin aceasta operatiune este nevoie de
transmormarea activului imobilizat in activ circulant (cash)
PLAN DE REORGANIZARE BAT SA
27
Anexe
ü Tabel definitiv al creantelor
ü Plan de situatie
ü Utilaje
ü Buget de venituri si cheltuieli
ü Flux de numerar
ü Programul de plata al creantelor
ü Simulare despagubire creante in caz de faliment
ü Raport de evaluare
S.C. B.A.T. ARAD S.A. anexa buget de venituri si cheltuieli
(in insolventa, in insolvency, en procedure collective)
lei
2009
medie
trimestrialatrim I trim II trim III trim IV trim I trim II trim III trim IV trim I trim II trim III trim IV trim I trim II trim III trim IV
VENITURI DIN. EXPLOATARE 1 680.276 14.752.963 662.332 918.223 913.377 757.719 662.332 918.223 913.377 757.719 918.223 918.223 918.223 918.223 927.357 1.259.839 1.317.661 1.071.914
Venituri din produse finite 2 490.804 13.715.908 602.332 833.223 873.377 702.719 602.332 833.223 873.377 702.719 671.169 928.447 973.190 783.029 867.357 1.199.839 1.257.661 1.011.914
Venituri din servicii 3 54.653 960.000 60.000 85.000 40.000 55.000 60.000 85.000 40.000 55.000 60.000 60.000 60.000 60.000 60.000 60.000 60.000 60.000
Venituri din chirii 4 5.513 0
Alte venituri 5 129.306 0
CHELT.DE EXPLOATARE 6 1.196.669 9.986.533 539.345 635.365 652.632 579.249 539.345 635.365 652.632 579.249 635.365 635.365 635.365 635.365 591.374 693.493 711.252 635.774
Chelt. cu mat prime si alte materiale 7 377.838 5.038.555 262.265 358.286 375.552 302.169 262.265 358.286 375.552 302.169 222.002 307.101 321.900 259.002 266.402 368.521 386.280 310.802
Chelt. cu utilitatiile 8 29.088 309.600 18.000 18.000 18.000 18.000 18.000 18.000 18.000 18.000 19.800 19.800 19.800 19.800 21.600 21.600 21.600 21.600
Chelt. cu serviciile executate de terti 9 100.580 342.600 19.500 19.500 19.500 19.500 19.500 19.500 19.500 19.500 22.050 22.050 22.050 22.050 24.600 24.600 24.600 24.600
Cheltuieli privind delegatiile 10 2.746 0
Chelt. imp.taxe locale 11 0 78.000 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875
12 43.727 0
Chelt. cu prime asigurare 13 2.458 9.000 563 563 563 563 563 563 563 563 563 563 563 563 563 563 563 563
Cheltuieli privind paza 14 0 48.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000
Chelt. cu salariile 15 360.544 3.217.692 186.642 186.642 186.642 186.642 186.642 186.642 186.642 186.642 205.305 205.305 205.305 205.305 225.834 225.834 225.834 225.834
Chelt. cu comisioane bancare 16 21.202 112.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000
Chelt. privind amort.imob. 17 101.823 456.000 28.500 28.500 28.500 28.500 28.500 28.500 28.500 28.500 28.500 28.500 28.500 28.500 28.500 28.500 28.500 28.500
Alte cheltuieli de exploatare 18 156.662 144.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000
19 0 0
REZULTATAT DIN EXPLOATARE 20 -516.393 4.766.431 122.987 282.857 260.746 178.470 122.987 282.857 260.746 178.470 282.857 282.857 282.857 282.857 335.984 566.347 606.409 436.141
VENITURI FINANCIARE 21 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
Venituri din dobanzi 22 0
Venituri din dif. de curs 23 0
CHELT. FINANCIARE 24 392.652 554.721 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 35.639 32.540 29.441 26.342 23.243 20.144
Chelt. cu dob. bancare curente 25 10,3% 392.652 554.721 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 35.639 32.540 29.441 26.342 23.243 20.144
Chelt. cu dob. bancare deficit trezo 27 12,82% 0
REZULTATAT FINANCIAR 28 -392.652 -554.721 -38.738 -38.738 -38.738 -38.738 -38.738 -38.738 -38.738 -38.738 -38.738 -38.738 -35.639 -32.540 -29.441 -26.342 -23.243 -20.144
VENITURI DIN CEDARI DE ACTIVE 29 14.253.568 0 0 0 0 1.861.200 2.275.600 1.292.500 1.551.000 828.000 0 0 6.445.268
Active cedate1 30 14.101.100 1.861.200 2.275.600 1.292.500 1.551.000 828.000 6.292.800
Active cedate2 31 152.468 152.468
CHELTUIELI AFERENTE ACTIVELOR CEDATE 32 15.641.541 234.063 234.063 234.063 234.063 230.833 230.833 230.833 230.833 1.821.643 2.194.603 1.309.813 1.542.463 848.013 102.813 102.813 5.859.804
Descarcare gestiune active vandute 33 11.402.854 1.488.960 1.820.480 1.034.000 1.240.800 662.400 0 5.156.214
Cheltuieli privind amenajarile 34 0
Comision aferent vanzarii 35 1.425.357 0 0 186.120 227.560 129.250 155.100 82.800 0 0 644.527
Cheltuieli de asigurare 36 63.000 3.938 3.938 3.938 3.938 3.938 3.938 3.938 3.938 3.938 3.938 3.938 3.938 3.938 3.938 3.938 3.938
Paza 37 336.000 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000
Cheltuieli privind impozitele locale 38 546.000 34.125 34.125 34.125 34.125 34.125 34.125 34.125 34.125 34.125 34.125 34.125 34.125 34.125 34.125 34.125 34.125
Dobanzi aferente creditelor toxice 39 10,0% 1.868.330 175.000 175.000 175.000 175.000 171.770 171.770 171.770 171.770 87.500 87.500 87.500 87.500 43.750 43.750 43.750REZULTAT DIN INVESTITII 40 -1.387.973 -234.063 -234.063 -234.063 -234.063 -230.833 -230.833 -230.833 -230.833 39.558 80.998 -17.313 8.538 -20.013 -102.813 -102.813 585.464
VENITURI TOTALE 41 29.006.531 662.332 918.223 913.377 757.719 662.332 918.223 913.377 757.719 2.779.423 3.193.823 2.210.723 2.469.223 1.755.357 1.259.839 1.317.661 7.517.182
CHELTUIELI TOTALE + INVESTITII 42 26.182.795 812.145 908.165 925.432 852.049 808.915 904.935 922.202 848.819 2.495.745 2.868.705 1.980.816 2.210.367 1.468.827 822.647 837.307 6.515.721
REZULTAT BRUT 43 2.823.736 -149.813 10.057 -12.054 -94.330 -146.583 13.287 -8.824 -91.100 283.677 325.117 229.906 258.855 286.531 437.193 480.354 1.001.462
impozit profit 44 0
REZULTAT NET AL EXERCITIULUI 45 2.823.736 -149.813 10.057 -12.054 -94.330 -146.583 13.287 -8.824 -91.100 283.677 325.117 229.906 258.855 286.531 437.193 480.354 1.001.462
ACTIVITATEA DE EXPLOATARE
ACTIVITATEA FINANCIARA
ACTIVITATEA DE VALORIFICARE - CONSERVARE A ACTIVELOR
I III IV
TOTALRDSPECIFICATIE Dobanda
II
SC BAT SA anexa flux de numerar
ず}ラIキWデ;デW"キミ"キミゲラノ┗Wミデ;が"キミ"キミゲラノ┗WミI┞が"Wミ"ヮヴラIWS┌ヴW"IラノノWIデキ┗Wざ
Total
trim I trim II trim III trim IV trim I trim II trim III trim IV trim I trim II trim III trim IV trim I trim II trim III trim IV sume
Disponibil la inceputul perioadei 318.321 -3.320 8.055 39.521 131.918 117.281 127.683 235.256 363.977 187.580 220.170 262.328 21.538 38.431 116.154 151.079
INCASARI TOTAL 260.777 764.295 886.608 871.491 729.256 764.295 886.608 871.491 2.427.282 2.864.968 2.166.611 4.255.703 1.096.138 1.263.185 1.504.113 5.891.296 27.504.120
Incasari din activitatea de baza 200.777 679.295 846.608 816.491 669.256 679.295 846.608 816.491 692.202 756.928 943.361 909.803 811.138 978.185 1.219.113 1.850.355 13.715.908
Incasari servicii 60.000 85.000 40.000 55.000 60.000 85.000 40.000 55.000 60.000 60.000 60.000 60.000 60.000 60.000 60.000 60.000 960.000
Recuperari garantii 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
Vanzari active imobilizate 0 0 0 0 0 0 0 0 1.861.200 2.275.600 1.292.500 3.651.000 250.000 250.000 250.000 4.270.800 14.101.100
Valorificari utilaje 152.468 152.468
Alte valorificari
Comision aferent vanzarii 0 0 0 0 0 0 0 0 -186.120 -227.560 -129.250 -365.100 -25.000 -25.000 -25.000 -442.327 -1.425.357
Plati aferente activitatii curente 523.356 636.001 661.143 596.824 636.001 636.001 661.143 596.824 540.349 608.921 627.651 569.424 591.574 681.122 704.218 666.045 9.936.596
Chelt. cu mat prime si alte materiale 236.039 348.684 373.826 309.507 348.684 348.684 373.826 309.507 230.019 298.591 320.420 265.292 265.662 358.309 384.504 349.430 5.120.983
Chelt. cu utilitatiile 18.000 18.000 18.000 18.000 18.000 18.000 18.000 18.000 19.800 19.800 19.800 19.800 21.600 21.600 21.600 21.600 309.600
Chelt. cu serviciile executate de terti 19.500 19.500 19.500 19.500 19.500 19.500 19.500 19.500 22.050 22.050 22.050 22.050 24.600 24.600 24.600 24.600 342.600
Cheltuieli privind delegatiile 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
Chelt. imp.taxe locale 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 4.875 78.000
Chelt. cu prime asigurare 563 563 563 563 563 563 563 563 563 563 563 563 563 563 563 563 9.000
Cheltuieli privind paza 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 3.000 48.000
Chelt. cu salariile 186.642 186.642 186.642 186.642 186.642 186.642 186.642 186.642 205.305 205.305 205.305 205.305 225.834 225.834 225.834 225.834 3.217.692
Chelt. cu comisioane bancare 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 7.000 112.000
Dobanzi bancare curente 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 35.639 32.540 29.441 26.342 23.243 20.144 554.721
Alte cheltuieli de exploatare 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 9.000 144.000
Sume
totale
Garantati (inclusiv sub conditie) 9.346.989
BRD - credit curent 120.000 120.000 120.000 120.000 120.000 120.000 780.000 1.500.000
BRD - credit toxic 1.000.000 1.000.000 800.000 850.000 346.611 450.000 4.446.611
BT 745.200 1.733.660 2.478.860 2.478.860
Piraeus (sub conditie) 445.918 445.918 445.918
Banca Romaneasca 19.027 20.000 10.000 10.000 20.000 20.000 10.000 10.000 19.580 138.607 138.607
Vopex 168.497 168.497 336.993 336.993
Salariati 0 38.830 38.830 38.830 38.830 38.830 38.830 38.830 38.830 38.830 38.830 0 0 0 0 0 388.300 388.300
Bugetari 0 0 0 0 0 0 0 0 128.374 128.374 128.374 256.749 128.374 128.374 0 385.123 1.283.745 1.283.745
Chirografari speciali 0 0 76.107 0 0 0 0 38.053 0 38.053 38.053 38.053 38.053 38.053 38.053 38.053 380.534 422.816
Chirografari 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 142.181 142.181 142.181 142.181 568.725 1.895.751
Alte creante 0 0 0 0 7.486 7.486 14.972 3.743 0 0 0 41.174 74.861 249.538
Alte debite in timpul procedurii
din perioada de observatie 0 0 0 74.377 0 0 0 0 74.377 223.132 297.509 74.377 0 0 0 0 743.773 743.773
aferente activitatii de conservare 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 945.000 945.000
dobanzi aferente creditelor toxice 0 0 0 0 0 0 0 0 0 143.021 0 622.928 0 16.667 59.063 1.026.652 1.868.330 1.868.330
Plati aferente masei credale 59.063 116.920 193.999 182.270 107.893 117.893 117.893 145.946 2.063.330 2.223.457 1.496.802 3.927.070 487.672 504.339 764.971 3.090.743 15.600.258
Dipsonibil sfarsit perioada -3.320 8.055 39.521 131.918 117.281 127.683 235.256 363.977 187.580 220.170 262.328 21.538 38.431 116.154 151.079 2.285.587
PLATI TOTAL 582.418 752.920 855.142 779.094 743.893 753.893 779.035 742.770 2.603.679 2.832.378 2.124.453 4.496.494 1.079.246 1.185.461 1.469.189 3.756.788 25.536.854
F L U X D E N U M E R A R
AN I AN III AN IV
inca
sari
A c t i v i t a t e a c u r e n t a
A c t i v i t a t e a d e v a l o r i f i c a r e a a a c t i v e l o r
pla
ti
A c t i v i t a t e a c u r e n t a
pla
ti
T a b e l u l c r e d i t o r i l o r
5.946.611
AN II
SC BAT SA Anexa Detaliere cheltuieli financiare
ず}ラIキWデ;デW"キミ"キミゲラノ┗Wミデ;が"キミ"キミゲラノ┗WミI┞が"Wミ"ヮヴラIWS┌ヴW"IラノノWIデキ┗Wざ
Detaliere cheltuieli financiare in timpul procedurii si in perioada planului de reorganizarelei
Total
trim I trim II trim III trim IV trim I trim II trim III trim IV trim I trim II trim III trim IV trim I trim II trim III trim IV sume
Dobanzi bancare curente
BRD 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 38.738 35.639 32.540 29.441 26.342 23.243 20.144 554.721
Alte debite in timpul procedurii
din perioada de observatie 0 0 0 74.377 0 0 0 74.377 74.377 223.132 297.509 74.377 0 0 0 0 743.773
BRD 34.910 34.910 104.731 139.641 34.910 349.102
BT 23.798 23.798 71.395 95.193 23.798 237.983
Piraeus (sub conditie) 5.586 5.586 16.759 22.345 5.586 55.862
Banca Romaneasca 1.988 1.988 5.964 7.952 1.988 19.881
Vopex
Alte 8.095 8.095 24.284 32.378 8.095 80.945
aferente activitatii de conservare 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 59.063 708.750
dobanzi aferente creditelor toxice 0 0 0 0 0 0 0 0 0 143.021 0 622.928 0 16.667 59.063 1.026.652 1.868.330
BRD 23.541 16.667 59.063 1.026.652 1.125.923
BT 622.928 622.928
Piraeus (sub conditie) 97.303 97.303
Banca Romaneasca 22.177 22.177
Vopex 0
I III IVII
SC BAT SA
ず}ラIキWデ;デW"キミ"キミゲラノ┗Wミデ;が"キミ"キミゲラノ┗WミI┞が"Wミ"ヮヴラIWS┌ヴW"IラノノWIデキ┗Wざ
Programul de plata al creantelor
bugetare
2.567.490 Total
ID Societatea Suma
trim I
25.08.2010
trim II
25.11.2010
trim III
25.02.2011
trim IV
25.05.2011
trim I
25.08.2011
trim II
25.11.2011
trim III
25.02.2012
trim IV
25.05.2012
trim I
25.08.2012
trim II
25.11.2012
trim III
25.02.2013
trim IV
25.05.2013
trim I
25.08.2013
trim II
25.11.2013
trim III
25.02.2014
trim IV
25.05.2014sume
1 7キヴWI縁キ;"FWミWヴ;ノB";"Eキミ;ミ縁Wノラヴ"v┌HノキIW"#ヴ;S 1.067.690 0 0 0 0 0 0 0 0 106.769 106.769 106.769 213.538 106.769 106.769 0 320.307 1.067.690 100%
2 Primaria Municipiului Arad, Directia Venituri 186.912 0 0 0 0 0 0 0 0 18.691 18.691 18.691 37.382 18.691 18.691 0 56.074 186.912 100%
3 #┌デラヴキデ;デW;"d;縁キラミ;ノB";"†Bマキノラヴ 18.354 0 0 0 0 0 0 0 0 1.835 1.835 1.835 3.671 1.835 1.835 0 5.506 18.354 100%
4 Inspectoratul Teritorial de Munca Arad 7.789 0 0 0 0 0 0 0 0 779 779 779 1.558 779 779 0 2.337 7.789 100%
5 1ラマキゲキ;"d;縁キラミ;ノB";"†;ノラヴキノラヴ"cラHキノキ;ヴW 3.000 0 0 0 0 0 0 0 0 300 300 300 600 300 300 0 900 3.000 100%
1.283.745 0 0 0 0 0 0 0 0 128.374 128.374 128.374 256.749 128.374 128.374 0 385.123 1.283.745
I III IV
%
II
1.895.750 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 142.181 142.181 142.181 142.181
SC BAT SA
ず}ラIキWデ;デW"キミ"キミゲラノ┗Wミデ;が"キミ"キミゲラノ┗WミI┞が"Wミ"ヮヴラIWS┌ヴW"IラノノWIデキ┗Wざ
Programul de plata al creantelor
chirografare
3.791.499 Total %
ID Societatea Sumatrim I
25.08.2010
trim II
25.11.2010
trim III
25.02.2011
trim IV
25.05.2011
trim I
25.08.2011
trim II
25.11.2011
trim III
25.02.2012
trim IV
25.05.2012
trim I
25.08.2012
trim II
25.11.2012
trim III
25.02.2013
trim IV
25.05.2013
trim I
25.08.2013
trim II
25.11.2013
trim III
25.02.2014
trim IV
25.05.2014sume
1 SC ROM OIL S.A. 375.502 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 28.163 28.163 28.163 28.163 112.651 30%
2 ING Commercial Finance IFN S.A. 249.841 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 18.738 18.738 18.738 18.738 74.952 30%
3 SC Syntax SRL 124.760 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 9.357 9.357 9.357 9.357 37.428 30%
4 SC Compania Energopetrol S.A. 111.517 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 8.364 8.364 8.364 8.364 33.455 30%
5 SC Drakar Noir SRL 93.664 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 7.025 7.025 7.025 7.025 28.099 30%
6 SC Service Automacarale SRL 90.000 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 6.750 6.750 6.750 6.750 27.000 30%
7 SC Transcarpatica SA 79.060 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 5.930 5.930 5.930 5.930 23.718 30%
8 Romstal Leasing IFN S.A. 76.314 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 5.724 5.724 5.724 5.724 22.894 30%
9 SC Service Automacarale SRL 60.197 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 4.515 4.515 4.515 4.515 18.059 30%
10 SC Hidro-Sistem SRL 53.659 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 4.024 4.024 4.024 4.024 16.098 30%
11 SC Penelopa SRL 50.000 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 3.750 3.750 3.750 3.750 15.000 30%
12 SC Luky L&M SRL 46.275 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 3.471 3.471 3.471 3.471 13.883 30%
13 SC Petromec S.A.-prin lichidator Instant Expert 43.122 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 3.234 3.234 3.234 3.234 12.936 30%
14 SC Unic Construct SRL 35.786 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 2.684 2.684 2.684 2.684 10.736 30%
15 SC Konig Frankstahl SRL-prin SCA Gilescu & Parte 27.640 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 2.073 2.073 2.073 2.073 8.292 30%
16 SC Explomin SRL 26.302 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1.973 1.973 1.973 1.973 7.891 30%
17 Geyer & Buchegger Leasing GmbH 25.638 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1.923 1.923 1.923 1.923 7.691 30%
18 SC Thyssenkrupp Ferroglobus SRL 25.552 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1.916 1.916 1.916 1.916 7.666 30%
19 SC LK-Eldus SRL 24.901 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1.868 1.868 1.868 1.868 7.470 30%
20 SC Refugiu SRL 23.791 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1.784 1.784 1.784 1.784 7.137 30%
21 1ラマヮ;ミキ;"d;縁キラミ;ノB"SW"#┌デラゲデヴB┣キ"ズキ"7ヴ┌マ┌ヴキ"d;縁キラミ;ノW"Sキミ"yラマ>ミキ;どヮヴキミ"7y7v"~キマキズラ;ヴ;20.816 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1.561 1.561 1.561 1.561 6.245 30%
22 SC Metronom SRL 18.166 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1.362 1.362 1.362 1.362 5.450 30%
23 SC Performer SRL 15.840 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1.188 1.188 1.188 1.188 4.752 30%
24 SC B.A.P.D. S.A. 15.387 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1.154 1.154 1.154 1.154 4.616 30%
25 SC Tichet Plus Service SRL 14.494 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1.087 1.087 1.087 1.087 4.348 30%
26 SC Hidro-Sistem SRL 14.175 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1.063 1.063 1.063 1.063 4.252 30%
27 SC T.C.N. Grup SRL 12.306 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 923 923 923 923 3.692 30%
28 SC Profimetal SRL 10.544 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 791 791 791 791 3.163 30%
29 SC Rocast SRL 9.524 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 714 714 714 714 2.857 30%
30 SC Firu Grup SRL-prin av. Iuga Nicoleta 9.359 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 702 702 702 702 2.808 30%
31 SC Euro Liquidgas SRL 9.214 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 691 691 691 691 2.764 30%
32 SC Izolta SRL 9.132 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 685 685 685 685 2.740 30%
33 SC Euro BST Company SRL-prin lichidator Exper 8.200 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 615 615 615 615 2.460 30%
34 SC Mirada SRL 7.736 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 580 580 580 580 2.321 30%
I II III IV
35 SC Hexarom SRL 7.334 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 550 550 550 550 2.200 30%
36 SC Victor Management SRL 7.181 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 539 539 539 539 2.154 30%
37 SC Leader Tech SRL 7.068 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 530 530 530 530 2.120 30%
38 SC Alpin-C SRL 5.413 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 406 406 406 406 1.624 30%
39 SC Stil Euro Construct SRL 5.000 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 375 375 375 375 1.500 30%
40 }1"NミデWヴミ;縁キラミ;ノ"];┣Bヴ"1ラマヮ;ミ┞"}y] 4.676 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 351 351 351 351 1.403 30%
41 SC Sitrom '97 SA 4.587 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 344 344 344 344 1.376 30%
42 SC Tehnicon Park SRL 3.835 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 288 288 288 288 1.150 30%
43 SC Station Car Service SRL 3.359 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 252 252 252 252 1.008 30%
44 SC Romiserv SRL 3.023 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 227 227 227 227 907 30%
45 SC Confort S.A. 2.850 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 214 214 214 214 855 30%
46 SC ASA Servicii Ecologice SRL 2.638 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 198 198 198 198 791 30%
47 }1"#ゲキェ┌ヴ;ヴW;"yラマ>ミWゲIBど#}Nyjd"†NF"}く#くど}┌Iく"#ヴ;S 2.610 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 196 196 196 196 783 30%
48 SC Plastera Compay SRL 2.510 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 188 188 188 188 753 30%
49 SC Alfa Cluj SRL 2.393 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 180 180 180 180 718 30%
50 SC Prestagent SA 2.272 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 170 170 170 170 682 30%
51 }1"~エWヴマ;I┌デ"yラマ>ミキ;"}y] 2.000 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 150 150 150 150 600 30%
52 SC MRM Royal Metal SRL 1.607 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 120 120 120 120 482 30%
53 SC Masult Consult SRL 1.535 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 115 115 115 115 461 30%
54 SC Total Pack SRL 1.523 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 114 114 114 114 457 30%
55 }1"];"E>ミデ>ミ;"}y] 1.085 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 81 81 81 81 326 30%
56 SC Vigra Marketing & Services SRL 1.082 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 81 81 81 81 325 30%
57 SC Arcommat Nirom SRL 1.044 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 78 78 78 78 313 30%
58 SC Focus Plus SRL 357 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 27 27 27 27 107 30%
59 SC Coilprofil SRL 354 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 27 27 27 27 106 30%
1.895.750 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 142.181 142.181 142.181 142.181 568.725
SC BAT SA
ず}ラIキWデ;デW"キミ"キミゲラノ┗Wミデ;が"キミ"キミゲラノ┗WミI┞が"Wミ"ヮヴラIWS┌ヴW"IラノノWIデキ┗Wざ
Programul de plata al creantelor
chirografare speciale
845.634 Total %
ID Societatea Sumatrim I
25.08.2010
trim II
25.11.2010
trim III
25.02.2011
trim IV
25.05.2011
trim I
25.08.2011
trim II
25.11.2011
trim III
25.02.2012
trim IV
25.05.2012
trim I
25.08.2012
trim II
25.11.2012
trim III
25.02.2013
trim IV
25.05.2013
trim I
25.08.2013
trim II
25.11.2013
trim III
25.02.2014
trim IV
25.05.2014sume
1 SC Olimpia Steel SA 190.397 0 0 34.271 0 0 0 0 17.136 0 17.136 17.136 17.136 17.136 17.136 17.136 17.136 171.357 90%
2 SC Bestexperts Jak& Co SRL 91.933 0 0 16.548 0 0 0 0 8.274 0 8.274 8.274 8.274 8.274 8.274 8.274 8.274 82.740 90%
3 0キヴラ┌"NミSキ┗キS┌;ノ"SW"#ヴエキデWIデ┌ヴB";ヴエく};マラキノB"1Wデキミ; 59.929 0 0 10.787 0 0 0 0 5.394 0 5.394 5.394 5.394 5.394 5.394 5.394 5.394 53.936 90%
4 Afin Leasing IFN S.A. 51.373 0 0 9.247 0 0 0 0 4.624 0 4.624 4.624 4.624 4.624 4.624 4.624 4.624 46.236 90%
5 S.C. Enel Energie S.A. 11.571 0 0 2.083 0 0 0 0 1.041 0 1.041 1.041 1.041 1.041 1.041 1.041 1.041 10.414 90%
6 }く1く";どラミ"F;┣"yラマ>ミキ;"}く#く 6.157 0 0 1.108 0 0 0 0 554 0 554 554 554 554 554 554 554 5.542 90%
7 }1"EN};"ゎ;ノWIデヴキI;"}Wヴ┗ゎ"}#ど}┌Iく"SW"QミデヴW縁キミWヴW"ズキ"}Wヴ┗キIキキ";ミWヴェWデキIW"ゎ;ノWIデヴキI;"0;ミ;デゎ5.014 0 0 902 0 0 0 0 451 0 451 451 451 451 451 451 451 4.512 90%
8 S.C. Romtelecom S.A. 3.642 0 0 656 0 0 0 0 328 0 328 328 328 328 328 328 328 3.278 90%
9 SC Depozitarul Central SA 2.538 0 0 457 0 0 0 0 228 0 228 228 228 228 228 228 228 2.284 90%
10 }く1く"1ラマヮ;ミキ;"7W"#ヮB"}く#く 263 0 0 47 0 0 0 0 24 0 24 24 24 24 24 24 24 237 90%
422.817 0 0 76.107 0 38.053 0 38.053 38.053 38.053 38.053 38.053 38.053 38.053 380.534
I II III IV