peldatar a vallalati penzugyek i. targyhoz

8/13/2019 Peldatar a Vallalati Penzugyek I. Targyhoz

1/95

Vllalati pnzgyek I.Pldatr s feladatgyjtemny


2/95

Tartalomjegyzk1. A pnz idrtke.....................................................................................................................

1.1 !pletek............................................................................................................................1." #eladatok...........................................................................................................................$

1.".1 %elenrtk szm&tssal kap'solatos feladatok.............................................................$

1.".".To())i feladatok......................................................................................................*1.".. +pe'ilis pnzramok, ann-its /r/kjradk...........................................................01.".$.Vegyes feladatok )anki m(eletek 2itelfel(tel 2itelt/rleszts..........................1"1.".3. To())i feladatok...................................................................................................101.".*.4itelm(eletekkel kap'solatos feladatok ................................................................"11.".5.To())i feladatok...................................................................................................."6

". Vlt7(al kap'solatos szm&tsok...........................................................................................1".1 !pletek..........................................................................................................................1

".1.1 #eladatok..................................................................................................................". +tatik-s s dinamik-s )er-2zs gazdasgossgi szm&tsok..............................................5

.1.!pletek..........................................................................................................................5+tatik-s m7dszerek...........................................................................................................58inamik-s m7dszerek.......................................................................................................6.1.1. 4ogyan (laszt2at-nk kl/n)/z )er-2zsi le2etsgek k/z/tt9........................0.1.".#eladatok .................................................................................................................0.1..To())i feladatok....................................................................................................$*

$. Vegyes feladatok 2itel l&zing faktoring tmak/r)l...........................................................33$.1.1.To())i feladatok....................................................................................................30

3.1. !pletek.........................................................................................................................*13.1.1.#eladatok..................................................................................................................*$3.1.". To())i feladatok...................................................................................................5"

3.". :sz(nyek rtkels(el kap'solatos feladatok...........................................................5$3.".1.;p'i7 szm&ts(al kap'solatos feladatok...............................................................6nr?1@@


4/95

1.2 Feladatok

1.2.1 Jelenrtk szmtssal kapsolatos !eladatok

1. !eladat

A kt le2etsg k/zl melyik lenne ked(ez))9

F j/(re kap-nk "Az (es n(leges kamatl) 13.

Jegolds,PV?1> B "


5/95

"e#olds$r B 1"PV ?A> B 1


6/95

7.!eladat

=gy -tols7 (es fiskolai 2allgat7 kalk-l'i7 (gez arra (onatkoz7an 2ogy 2a(llalkozst ind&tana akkor (llalkozs2oz minimlisan milyen /sszegre lenne szksge.+zm&tsai szerint /t ( mGl(a 6


7/95

Az alternat&( )efektetsek (es 2ozama 1.Jelyik )efektetst (lasztannk9

5.!eladat

Jennyit kell ma )ett)en el2elyezni 2a $ ( mGl(a szeretne 2ozzj-tni a * Jekkora lenne $3< milli7 forint jelenrtke * el(rt 2ozam mellett9

5


8/95

12. !eladat=gy (srl7 "< milli7 forinttal tartozik egy (llalatnak amely tartozs kiegyenl&tse a mainapt7l szm&tott 6


9/95

1.2.3. peilis pnzramok$ annits rk8radk

1. !eladat

Jekkora annak az /r/kjradknak a jelenrtke ?PV> amely (enknt " B @ r

"


10/95

PV B ".


11/95

).!eladat

Jekkora (jradkra szm&t2at-nk 6 (en keresztl 2a 6 milli7 #tFot fizetnk ma s a pia'i2ozam 1.

"e#olds$ 6


12/95

1.2.4.,e#'es !eladatok 9 anki m:0eletek ;itel!el0tel ;iteltrleszts

1.!eladat=gy szemly "


13/95

A 2itelintzet az zletsza)lyzata szerint a )ettgyleteknl az ( napjainakszmt *3 nappal szm&tja.

"e#olds$

@o ra> Az egy napi kamat B FFFFFFFFFFF n

@o B a 2itelintzetnl )ettknt el2elyezett /sszeg B "<


14/95

"e#olds$

A kamattal megn/(elt /sszeg "3


15/95

"e#olds$

=gyszer kamatozssal, @B B ?1 C r>na2ol LnM rtke mindkt eset)en 3 az LrM pedig 13illet(e " B ""B 13 e))l 1 C r B [13 B 1""$ e))l r B ""$

Te2t legal)) ""$ (es n(leges kamatl) melletti )efektetsi le2etsgetrdemes (lasztan-nk mert ekkor ri el )efektetsnk a 13Fszeres rtket.

.!eladat=l2elyeznk a )ank)an 60


16/95

1.!eladatVan 13


17/95

1 #t $ (re feln/(ekedett rtke fl(es tks&tssel,@ B ?1 C


18/95

15.!eladat=gy )ank a nla el2elyezett )ettek -tn 2a(onta 1"Fos kamatot fizet. Adott ()en azinfl'i7s rta 1


19/95

1.!eladatIsmerse 3 Jekkora kamatl) mellett 's/kkent pnznk rtke pontosan a felre 2a nem fektetjk)e9

"e#olds$a 111*$B 8#?$ ( 1*> B


20/95

5.!eladat=gy 2zaspr gyermekk szmra 1


21/95

1.2.6.>itelm:0eletekkel kapsolatos !eladatok

1.!eladat=gy (llalat 1


22/95

2.!eladat

4atrozz-k meg egy olyan 2itekonstr-k'i7nak a pnzramlst amelynek a f-tamideje 3 (a 2itel n(leges kamatl)a (ente egyszeri kamat fizets mellett (i 1itelllomn' a t@edik 0itketrleszts eltt

Kamat

Kt

/ketrleszts

/t

/rlesztrszlet

t 1

"

$3

"


23/95

4.!eladat4ogyan fog alak-lni annak a 2itelkonstr-k'i7nak a pnzramlsa amelynek f-tamideje 5 ( a2itel n(leges kamatl)a (ente egyszeri kamatfizetssel (i 1


24/95

6.!eladat4ogyan fognak annak a 2itelfoly7s&tsnak a pnzramai alak-lni amelynek f-tamideje * ( a2itel n(leges kamatl)a (ente egyszeri kamatfizets mellett (i 1 (an 2tra azaz ezt kell a 2itel f-tamidejnektekinteni.

@ B 4 A#?nk> e))l4 B @ A#?nk>4 B * $$3 A#?1""> B *$$3 1


25/95

"e#olds$ A 2itel 2tral( f-tamideje n B * B (A 2itel pnzramlsa a 2tral( f-tamid)en,

?d >itelllomn' a Kamat /ketrleszts /rlesztrszlet

t@edik 0i tke@ /t ttrleszts eltt r ( 15* 1 "

$


26/95

11.!eladat

=gy )ank az egy (nl ?*3 napnl> r/(ide)) f-tamidej k/l's/n/k foly7s&tsnl 13Foskamatot szm&t fel. cgyfelnk .


27/95

14.!eladat=gy 'g 16< napra (ett igny)e 2itelt amelyre 6


28/95

1.2.7./o0i !eladatok

1.!eladat

=gy )efektetsi tan'sad7 kl/n)/z alternat&( )efektetsi megoldsokat dolgozott kigyfelei szmra. =zek a k/(etkez pnzramlst garantljk azonos )efektetsi kiadsokmellett,F Q(i 13e #tFot kap 1< (en keresztl ?ann-its >F 1 ( mGl(a 5e #t ami (ente $ Fal n lete (gig ?n/(ek( /r/kjradk >Jelyik a ked(ez)) 2a a pia'i kamat 1$9

2. !eladat=gy magnny-gd&j )iztos&tssal rendelkez gyfl (ente 3


29/95

7. !eladat=gy )iztos&t7intzet egyik gyfelnek (i $3 milli7 forintot fizet a k/(etkez 13 (en t. Azels kifizets az ( (gn esedkes. A kifizetsek (ente 3Fkal n/(ekednek.Jekkora a kifizetsek jelenrtke9 ?a kamatl) 1">

). !eladat!.8. krp7tlsi jegyt (jradkra (ltotta t. A k/(etez 6 ()en (i 1" milli7 forintot kap .Jekkora a krp7tlsi jegyek rtke9 ? a kamatl) 1

. !eladatJekkora az (enknti 1


30/95

14. !eladatV. s. a krtr&tsknt meg&tlt /sszeget (jradkra (ltotta t. Az (jradk 6< ezer forintamely minden ()en ( (gn kerl kifizetsre "< (en keresztl.Jekkora le2etett a krtr&ts /sszege 2a az el(rt megtrls 1


31/95

2. ,ltB0al kapsolatos szmtsok

2.1 Kpletek

1. D(rtk( ).nk1eellenrtkr-gyletD +=

k B kereskedelmi 2itel kamatl)aneB eredeti f-tamid

*

ng

1F@

@

k

ngk1@@

"C C @n ?1 C r>n>A )els megtrlsi rta alapjn akkor fogad2at7 el a )er-2zs 2a az I:: N r te2t a )elskamatl) meg2aladja a tke alternat&(a k/ltsgt.Qrdemes meg(al7s&tani, Dem rdemes meg(al7s&tani,

DPV N < DPV PV?A#>

6


39/95

3.1.1. >o#'an 0laszt;atnk kDlnz er;zsi le;ets#ek kzttE

a> Vlaszts egymst k/l's/n/sen kizr7 azonos lettartamG )er-2zsi (ltozatok k/zl,Ilyen esetek)en fsza)lyknt a nett7 jelenrtk nagysgra 'lszer alapozni a d/ntst

(agyis azt a (ltozatot kell (lasztani amelynek DPVFje a legmagasa)).)> Vlaszts egymst k/l's/n/sen kizr7 kl/n)/z lettartamG )er-2zsok k/zl,+zakmailag 2elyes megolds2oz Ggy j-t-nk 2a a rford&tsok jelenrtkt L(es&tjkMazaz megllap&tj-k az egy (re j-t7 rford&tst. =zt a megoldst k/ltsg egyenrtkesszm&tsnak ne(ezik s az (jradk fel2asznlsra pl. A k/ltsg egyenrtkest Ggykapj-k meg 2ogy a rford&tsok egyttes jelenrtkt elosztj-k azzal az ann-its faktorralamely a (lasztott kamatl)2oz s a gp zemeltetsi idej2ez tartozik.

'> Vlaszts tkekorlt esetn, 4a a forrsok elgtelenek az /sszes j/(edelmez ?egymstnem kizr7> )er-2zsi ja(aslat meg(al7s&ts2oz s p7tl7lagos forrsok ?2itelfel(teltkeemels> )e(ons(al nem k&(n (agy nem t-d lni a 'g(ezets akkor tkekorltr7l

)eszlnk. A )er-2zsi ja(aslatok k/zl azokat kell ki(logatni amelyek egyttesen a

legnagyo)) nett7 jelenrtk elrs2ez (ezetnek. =22ez a j/(edelmezsgi indeR szerintirangsorols igen j7l fel2asznl2at7. Jeg kell 2atrozni (alamennyi ja(asolt projekt nett7

jelenrtkt s j/(edelmezsgi indeRt. A j/(edelmezsgi indeR szerint 's/kkenrangsor)a kell ll&tani a fejlesztsi elkpzelseket. A sor)a rendezett )er-2zsi ja(aslatokkezd tke ignyt 2almozni ?k-m-llni> kell. Az egynl nagyo)) j/(edelmezsgiindeR projektek k/zl azokat (al7s&t2atj-k meg amelyek )elefrnek a fejlesztsiforrsok sza)ta tkekorlt)a. Az elfogadott projektek)l ll /ssze a (llalkozs )er-2zsiter(e amit tkek/ltsg(ets n(en is szoktak emlegetni.

3.1.2.Feladatok

1.!eladat=gy (llalat Gj telep2ely ltes&tst ter(ezi. A trsasg (ezetse el kt egymst k/l's/n/senkizr7 le2etsg kerlt az al))i jellemzkkel,

?adatok J#tF)an> "e#ne0ezs ?dszak A =

Oer-2zsi rford&ts Azonnal 13< 6B FFFFFFFFFFFFFF B "0*1 ,

' A )er-2zsi (ltozatok rangsorolsa a nett jelenrtkalapjn,

DPV ?A> B F 1"< C F 13 C 1 C 1 C 1PI ?A> B FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF 1" AB 1.3B 1.3B 0 B FFFFFFFFF B 3

$*31Ji(el az LAM )erendezs eset)en kise)) a k/ltsg egyenrtkes ezrt ez a le2etsg lenneelny/se)) a (llalat szmra.

3.!eladat!t azonos )er-2zsi rford&tssal s azonos ko'kzattal jr7 )er-2zs ter(ezett

pnzramait az al))i t)lzat tartalmazza,?adatok J#tF)an>

"e#ne0ezs 1 2 3 sszesen A F *< 5< 13 1< 13 O F *< 1< < < Jilyen kamatl) mellett lenne k/z/m)/s a (laszts9

31


52/95

2). !eladat=gy termk forgalmaz7jaknt En Ggy d/nt 2ogy zletln'nak egyik )oltjt rtkes&ti.4irdetsre 2rom ajnlat rkezett. =zek jellemzi,

1. ajnlat, A (e( most fizet "< milli7 forintot majd 2rom (en t (ente 3 milli7forintot.

". ajnlat, A (e( a szerzds al&rsakor fizet "3 milli7 forintot majd egy ( mGl(a $milli7 forintot " ( mGl(a pedig milli7 forintot.. ajnlat, A (e( 6 milli7 forintot fizet szerzdsk/tskor majd (gtelen lejrattal

minden ()en $ milli7t.

A kialak-lt pia'i kamatl) "


53/95

A pia'i kamatl) " Jelyik ajnlatot rdemes (lasztani9

)> 4a idk/z)en egy msik (e( is jelentkezik akkor maRimlisan mennyit adna ezekrt agpekrt9

32. !eladatA )efektet foly7 (i j/(edelme "


54/95

+zm&tsa ki a )er-2zsi (ltozatok nett7 jelenrtkt

3).!eladatOartjnak 3


55/95

4. ,e#'es !eladatok ;itel lzin# !aktorin# tmakrl

1.!eladat=gy (llalat megrendelseinek teljes&ts2ez szksges Gj gpek )eszerzse. A )er-2zst

pnzgyi l&zing keret)en ter(ezik meg(al7s&tani. A d/ntssel kap'solat)an a k/(etkez

inform'i7k llnak rendelkezsnkre,- a kapa'itsok )(&tse "< ezer e-ro k/ltsggel (al7s&t2at7 megH- a gpek 1< (en t zemeltet2etk s azt k/(eten 3 ezer e-rort rtkes&t2etkH- rtk's/kkensi le&rsknt 1< ( alatt kerl elszmolsra az /sszegH- a l&zing d&ja ezer e-ro( amely mindig az adott ( els napjn esedkesH- a szerzds lejrtakor a (teli op'i7t


56/95

)Pnzramok 2a a (llalat az els 2rom ()en (esztesges,

Jegne(ezs


57/95

A )r)eadssal kap'solatos pnzramokat az al))i t)lzat m-tatja,

Jegne(ezs


58/95

@ B ?1< *3>> B


59/95

4.1.1./o0i !eladatok

1.!eladat=gy 'g irodagpet szeretne (srolni. A gp )eszerzsi ra "


60/95

5.!eladatAz al))i adatok fel2asznls(al szm&ts-k ki a (e(t illet(e a szll&t7t ter2el k/ltsgeketaz al))i faktor gylet kap'sn,

+zmla/sszeg, $ 53 "16 #t

#-tamid, *< nap#aktoring d&j , 13#aktoring kamat, 13!ezelsi k/ltsg,


61/95

5. %nzD#'i eszkzk rtkelse +kt0n' rsz0n'-

5.1. Kpletek

!/t(nyek rtkelse,

1. !amatszel(ny nlkli k/t(nyek tnyleges 2ozama,

n

n

r

PP

>1? ? Idegen tke F sajt tke m-tat7 >

4osszGlejratG idegen tke

8=: B FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF

sajt tke

4. !amatfedezet m-tat7

Ad7Fs kamatfizets eltti nyeresg C amortiz'i7 FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF kamatrford&ts

5. Oefektetett eszk/z/k fedezeti m-tat7ja

+ajt tke C 2osszGlejratG idegen tke

FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF )efektetett eszk/z/k C tart7san lek/t/tt forg7eszk/z/k

Lik0iditsi mtatBk

1. =lsfokG lik(idits

Pnzeszk/z/k C (e(llomny FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF r/(idlejratG k/telezettsgek

6$


85/95

2. JsodfokG lik(idits

Pnzeszk/z/k C (e(llomny C kszletek FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF

r/(idlejratG k/telezettsgek

3. 4armadfokG lik(idits ?Uik(iditsi rta>,

#org7eszk/z/k

FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF


4. Pnz2nyad

Pnzeszk/z/k C lik(id rtkpap&rok

FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF


5. Uik(iditsi gyorsrta

Pnzeszk/z/k C lik(id rtkpap&rok C (e(llomny FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF r/(idlejratG k/telezettsgek

J0edelmezs#i mtatBk

1. r)e(tel arnyos nyeresg

Ad7zott eredmny FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF

nett7 r)e(tel2. #edezeti m-tat7

Qrtkes&ts r)e(tele /nk/ltsg FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF nett7 r)e(tel

63


86/95

3. =szk/zarnyos nyeresg ?:;A>

Ad7zott eredmny@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@@

tlagos eszk/zllomny

"

zr7nyit7mnyeszk/zllotlagos

+=

>atkon's#i mtatBk

1. !szletek forgsi se)essge,

Qrtkes&ts k/z(etlen /nk/ltsge

FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF kszletek tlagos llomnya

2. tlagos )eszedsi id,

tlagos (e(llomny

FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF

tlagos napi r)e(tel

3. +zll&t7k forgsi se)essge,

Dett7 r)e(telFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFszll&t7k tlagos llomnya

4. +zll&t7k tlagos forgsi ideje,

Idszak napjainak szma FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF szll&t7k forgsi se)essge

5. #org7tke forgsi se)essge,

Dett7 r)e(tel FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF nett7 forg7tke tlagos llomnya

6*


87/95

6. =gy fre j-t7 r)e(tel,

Dett7 r)e(tel FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF tlagos statisztikai ltszm

Finanszrozsi strat#it 8ellemz mtatBk

1. Dett7 forg7tke

a> #org7eszk/z r/(idlejratG k/telezettsgek

)> +ajt tke C 2osszGlejratG k/telezettsgek )efektetett eszk/z/k

2. Oefektetett eszk/z/k fedezeti m-tat7

+ajt tke C 2osszGlejratG idegen tke FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF )efektetett eszk/z/k C tart7san lek/t/tt forg7eszk/z/k

N1 konzer(at&(1 szolid

K1 agressz&(

65


88/95

6.1.1.Feladatok

1.!eladat=gy (llakozs ad7zs eltti eredmnye 1< m #t. Oefektetseit teljes egsz)en sajt tk)l

finansz&rozza. A tke /sszege 5< m #t.Q(i " 4ogyan alak-l a sajt tke j/(edelmezsge 2a )(&ts -tn 13Fos /ssztke 2ozadkkalszmolnak9

)> Jekkora nyeresget kellene elrni 2ogy teljes&tsk a t-lajdonosok el(rsait akik aj/(edelmezsg " O(&ts -tni /ssztkre j-t7 j/(edelmezsg, Ad7zs eltti nyeresg :;= B FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF

Essztke

Ad7zs eltti nyeresg


89/95

+ajt tkre j-t7 11$Fos nyeresg "#org7eszk/z/k

Uik(iditsi rta B FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF :/(id lejratG k/telezettsgek

3

Uik(iditsi rta B FFFFFFFF B 1$36 J #t "$

60


90/95

' #org7eszk/z/k F !szletUik(iditsi gyorsrta B FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF :/(id lejratG k/telezettsgek

3 F "1 1$Uik(iditsi gyorsrta B FFFFFFFFFFFF B FFFFF B


91/95

4.!eladat=gy rsz(nytrsasg tart7s )efektetseit /ner)l finansz&rozza. A (llalkozs sajt tkjnek/sszege 53 J #t. A rsz(nytrsasg pia'i rszesedst szeretn n/(elni. A )ank 2ajland7 "3 J#t 2osszG lejratG 2itel foly7s&tsra a k/l's/n kamata (i "


92/95

Ad7zs eltti nyeresg:;= B FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF Essztke

1:;= B FFFFFFFF B


93/95


94/95

=redmnykim-tats,

r)e(tel ^^^Qrtkes&tett termkek k/ltsge ^^^

=gy) rford&tsok 1


95/95

Fel;asznlt irodalom

OrealeyFJyers, Jodern (llalati pnzgyek 1.". Panem !iad7 1000

Ills I(nn, Trsasgok pnzgyei +ald7 :t. "

peldatar a vallalati penzugyek i. targyhoz

Documents