DIPLOMADO EN EDUCACIN FINANCIERAINTRODUCCIN

Objetivo Central de este Apartado:

Para los efectos de este Diplomado, debemos entender por Educacin Financiera, el conjunto de conocimientos, habilidades y valores para saber utilizar con eficiencia los servicios financieros disponibles. Es por ello que antes de entrar de lleno al estudio de los temas centrales de este Diplomado, se ha considerado la conveniencia de presentarte, a manera de introduccin, algunos aspectos relevantes en relacin con la evolucin econmica y financiera de nuestro pas, con el fin de que entiendas mejor, tanto la integracin del actual Sistema Financiero Mexicano y de las autoridades que lo regulan, como algunos indicadores econmicos, las polticas de gobierno enfocadas a este Sector, as como los objetivos y fines que se persiguen en el Plan Nacional de Desarrollo 2013 2018 y en la Reforma Financiera de 2014.

A. Antecedentes y Evolucin

Objetivos

En este captulo conocers:

Algunas de las principales etapas del desarrollo econmico del pas; Las crisis financieras y su proceso; Qu fue el FOBAPROA y qu es EL IPAB; El escenario financiero actual; La Cultura de la Previsin Las Metas del Plan Nacional de Desarrollo 2013 2018, y Los Ejes en que se sustenta la Reforma Financiera de 2014.

Cunto sabes acerca de...?Cules son los antecedentes econmicos del pas? La crisis econmica de 1994 (cmo fue y cmo se resolvi)?Qu era el FOBAPROA y cmo surgi el IPAB? Qu pasa con las Instituciones Financieras el da de hoy? En qu consiste la Cultura de la Previsin?Cules son las Metas del Plan Nacional de Desarrollo 2013 2018?;Cules son las polticas de Gobierno Federal enfocadas al Sector Financiero?En qu consiste la Reforma Financiera de 2014 y cul es su importancia?

1. El Desarrollo Estabilizador

A qu periodo se le conoce como la poca del Desarrollo Estabilizador?

Al periodo comprendido entre los aos 1958 y 1970.

Por qu se le llama as?

Debido a que el Estado mexicano abri paso al progreso de la economa nacional; es decir, la economa de nuestro pas fue prspera y esto se reflej en el crecimiento sin interrupcin del ingreso per cpita y los salarios reales.

Cules fueron losfactores que propiciaron este desarrollo?

La estabilidad de la base econmica y tecnolgica, reflejada en la conservacin del tipo de cambio fijo (12.50 por dlar), y La tendencia creciente de la reserva monetaria.

Caractersticas de esta poca

La poca del Desarrollo Estabilizador se caracteriz por lo siguiente:

Se brind apoyo a otras estrategias de promocin, manejando de manera juiciosa la poltica de encaje legal (mecanismo establecido por el Banco Central que obligaba a todas las Instituciones Financieras a mantener reservas mnimas para poder enfrentar los retiros de sus clientes);

Se ayud a proporcionar crdito no inflacionario a actividades prioritarias;

Se ayuda compensar las fluctuaciones de la economa mundial que afectaron durante esos aos a la balanza de pagos, y

En 1958,con el fin dedarle mayor fuerza a ese instrumento de regulacin, se decidi incorporar a las sociedades financieras al rgimen del encaje legal.

1. El Desarrollo Estabilizador

A qu periodo se le conoce como la poca del Desarrollo Estabilizador?

Al periodo comprendido entre los aos 1958 y 1970.

Por qu se le llama as?

Debido a que el Estado mexicano abri paso al progreso de la economa nacional; es decir, la economa de nuestro pas fue prspera y esto se reflej en el crecimiento sin interrupcin del ingreso per cpita y los salarios reales.

Cules fueron losfactores que propiciaron este desarrollo?

La estabilidad de la base econmica y tecnolgica, reflejada en la conservacin del tipo de cambio fijo (12.50 por dlar), y La tendencia creciente de la reserva monetaria.

Caractersticas de esta poca

La poca del Desarrollo Estabilizador se caracteriz por lo siguiente:

Se brind apoyo a otras estrategias de promocin, manejando de manera juiciosa la poltica de encaje legal (mecanismo establecido por el Banco Central que obligaba a todas las Instituciones Financieras a mantener reservas mnimas para poder enfrentar los retiros de sus clientes);

Se ayud a proporcionar crdito no inflacionario a actividades prioritarias;

Se ayuda compensar las fluctuaciones de la economa mundial que afectaron durante esos aos a la balanza de pagos, y

En 1958,con el fin dedarle mayor fuerza a ese instrumento de regulacin, se decidi incorporar a las sociedades financieras al rgimen del encaje legal

2. La Crisis Financiera de 1995 y el Esfuerzo Estabilizador

Cul fue la crisis financiera de 1995?

En 1994, el Gobierno mexicano y en particular la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico y el Banco de Mxico tuvieron que enfrentar las crisis de la balanza de pagos y la bancaria (devaluaciones sucesivas) que se manifestaron durante los primeros meses del ao1995, para lo cual se inici un proceso de estabilizacin:

En qu consisti el proceso de estabilizacin que vino despus?

La crisis de la balanza de pagos y de las sucesivas devaluaciones que se presentaron durante 1995, dieron lugar al inicio de un esfuerzo de estabilizacin en gran escala para erradicar la inflacin en forma definitiva. Este esfuerzo an no termina, aunque de acuerdo con los ndices inflacionarios, ya se encuentra cerca de su meta de largo plazo, que es consiste en un incremento aproximado en los precios de 3% (tres por ciento) anual.

Este proceso de estabilizacin se inicia durante los primeros meses de 1995, y ha sido gradual por las siguientes razones:

Por una decisin deliberada del Banco Central para moderar los costos de la lucha contra la inflacin; Por tratarse de una economa en donde la dinmica de incremento en los precios se encuentra muy arraigada, y Se tuvo que pasar, de un tipo de cambio de "ancla" o "amarre" de la Poltica Cambiaria, a un rgimen de flotacin de la moneda.

Cules han sido los progresos?

A lo largo de ese esfuerzo de estabilizacin (que ya se extiende porcasi dos dcadas) se pueden verificar progresos muy significativos:

Se han afianzado las polticas de transparencia y de rendicin de cuentas de la autoridad monetaria; Se adopt un esquema de flotacin cambiaria que ha sido exitoso;

El Banco Central ha logrado avanzar hacia nuevas frmulas de Poltica Monetaria ms modernas, como el esquema denominado Objetivos de Inflacin (OI).

a. El FOBAPROA

Qu es?El Fondo Bancario de Proteccin al Ahorro (FOBAPROA) era un fideicomiso que radic en el Banco de Mxico y al que los bancos aportaban cuotas para apoyar, llegado el momento, a cualquier institucin que tuviera problemas para garantizar sus operaciones. Se cre en 1990 junto con la renovada Ley de Instituciones de Crdito que regula a los bancos, en ese entonces recin privatizados.

Sabas que el Sistema Bancario de cualquier pas opera bajo el supuesto de que los depsitos de la gente estn plenamente seguros?

Si la gente sospecha que en algn momento su dinero se puede perder porque un banco quiebra, lo lgico es que piense en retirar su dinero y resguardarlo en otro lugar. Esto lleva a una prdida de confianza que contagia a todo el Sistema Bancario, inicindose lo que se conoce como "crisis financiera". Dos ejemplos de este tipo de crisis son:

La Gran Depresin que azot a Estados Unidos en 1929, durante la cual se perdi en tan slo tres aos ms de 30% (treinta por ciento) del valor de la produccin y cuya recuperacin econmica tard ms de 10 aos, y ms recientemente,

La grave crisis econmica de Argentina y las restricciones que todava hoy padecen por el llamado "Corralito", que no es otra cosa que la prohibicin a la gente de disponer de todo su dinero que se encuentra depositado en los bancos.

En Mxico, con la devaluacin de diciembre de 1994, la inflacin y las tasas de inters se dispararon y la economa en su conjunto entr en recesin. Como consecuencia obvia, la cantidad de personas y empresas endeudadas con la banca y sin capacidad de pago aument exponencialmente, pues se perdieron empleos y los ingresos disminuyeron drsticamente, evidenciando el grave problema de solvencia con la banca comercial que finalmente llev a muchas instituciones a descapitalizarse y quebrar. Las Autoridades Financieras reconocieron que la frgil situacin de la banca a partir de 1993, fue un ingrediente indiscutible en la gestacin de la crisis, y decidieron proteger los depsitos del pblico y salvar de la quiebra a los bancos, comprando parte de su cartera de crdito, la que pas a formar parte del patrimonio del FOBAPROA.

As, a partir de 1995, el gobierno encamin sus esfuerzos a evitar que el sistema de pagos se fracturara y busc:

Dar viabilidad al Sistema Financiero; Protegerel patrimonio de los ahorradores, y Ofrecer medidas de alivio para las familias y empresas con problemas de sobreendeudamiento. El siguiente esquema puntualiza las acciones:

Sin duda, el FOBAPROA forma parte de un periodo crtico. Sin embargo, hoy podemos afirmar que existen las condiciones adecuadas para que el financiamiento ayude a reactivar la economa con una inflacin y tasas de inters en sus mnimos histricos, conteniendo el deterioro de las Instituciones Financieras y salvaguardando debidamente su solvencia.

Aunque el FOBAPROA seguir siendo un triste referente de la crisis econmica; tambin es justo sealar que la rpida accin del Gobierno al establecer este esquema, evit que el sistema de pagos del pas se derrumbara, lo que habra aumentado las terribles consecuencias econmicas y sociales de aquella crisis.

b. El IPAB

Qu es?

Como lo veremos en el Mdulo I, el Instituto para la Proteccin al Ahorro Bancario (IPAB), es un Organismo Pblico Descentralizado de la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico, quetiene personalidad jurdica y patrimonio propio, creado en el ao 1999 para sustituir al FOBAPROA y mantener la confianza y estabilidad del Sistema Bancario, estableciendo los incentivos necesarios para que exista mayor disciplina en el Sistema Financiero Mexicano.

Veamos ahora cul es su origen histrico:

A raz de la crisis de diciembre de 1994, el Gobierno estableci un seguro para proteger los depsitos de los ahorradores. El seguro de depsito es un mecanismo que protege los recursos que los ahorradores tienen en las instituciones de banca pero con un monto lmite establecido, por persona (fsica o moral), y por banco.

Pues bien, la institucin que se encarga de implementar y supervisar que ese mecanismo cumpla con sus funciones es el Instituto para la Proteccin al Ahorro Bancario (IPAB), el cual se rige por la Ley de Proteccin al Ahorro Bancario. En trminos generales, su objetivo es mantener la estabilidad financiera mediante la proteccin del ahorro bancario.

Es importante mencionar que todas las Instituciones de Banca Mltiple estn protegidas por un seguro de depsito, y que los usuarios no tienen que solicitar su incorporacin a dicho seguro, ya que sta se otorga de manera automtica y gratuita. Cuando se instituy el IPAB, se conform un programa de transicin o reduccin gradual de la cobertura, estructurado en siete etapas, cuyo objetivo era limitar el seguro de depsito, disminuyendo paulatinamente las obligaciones garantizadas en cuanto a su tipo y su monto.

As, desde el ao 2005, los depsitos estn protegidos hasta por 400 mil UDIs, de tal manera que si un usuario tiene ms de esa cantidad en productos cubiertos en una misma institucin bancaria, la recomendacin sera depositar el excedente en otro banco, para que la totalidad de sus depsitos estuvieran protegidos.

El pago de cantidades que sobrepasen el lmite estipulado por la Ley de Proteccin al Ahorro Bancario depende nicamente de la solidez del banco en donde la persona tiene sus ahorros.

Con la aplicacin de este criterio, en el ao 2005 ms de 99% (noventa y nueve por ciento) de las cuentas y 69% (sesenta y nueve por ciento) de los saldos estaban plenamente asegurados. El esquema siguiente te muestra sus funciones:

Afortunadamente, la crisis de mediados de los aos noventa no slo fue una poca dura en la historia de nuestro pas, sino que tambin marc el inicio de instituciones hoy consolidadas como el IPAB y la CONDUSEF, con las cuales todos los usuarios de servicios financieros, tenemos una seguridad mucho mayor que antes.

B. El entorno econmico y financiero actual

Introduccin

La idea principal de esteapartado es explicarte la transicin histrica del entorno financiero y bancario mexicano para poder comprenderlo en la actualidad.

La incorporacin de Mxico a la globalizacin ha tenido efectos mltiples en el sector productivo nacional. En pocos aos, a partir de un Sector Bancario mayoritariamente empresarial, se ha recorrido el camino de la nacionalizacin, la reprivatizacin, la crisis y la "extranjerizacin" de la mayora de sus Instituciones.

En paralelo,se han implementadoinnovaciones financieras y se han abierto nuevos canales crediticios que compiten o complementan la actividad bancaria.

En estecaptuloestudiaremos tres aspectos esenciales: 1) Los cambios y procesos de la Banca Mexicana. 2) La situacin financiera y bancaria de hoy. 3) Los conceptos y la terminologa asociadacon los indicadores econmicos.

Objetivos

En esteApartado aprenders: La situacin econmica actual. Los principales problemas que enfrenta el Estado mexicano a nivel macroeconmico. La situacin del sistema financiero y bancario en Mxico. Conceptos bsicos del lenguaje econmico-financiero.

Cunto sabes acerca de...?

Cmo han impactado los cambios tecnolgicos a la banca? Qu es el proteccionismo financiero? Cules son los avances de la transicin financiera en Mxico? Cmo ha influido la globalizacin en el desarrollo econmico de Mxico? Qu es un indicador? Qu son las variables econmicas? Qu es un indicador financiero? Qu es el tipo de cambio? Cul es la balanza comercial? Cmo se conforman las reservas internacionales?

C. Indicadores Econmicos y Financieros bsicos

Qu es un Indicador Econmico?

Todo indicador es un dato estadstico que parte de la construccin de un ndice que mostrar los cambios de una variable en el transcurso del tiempo.

Las variables econmicas se relacionan principalmente con los niveles de produccin de los diversos sectores de la actividad econmica y se miden en periodos similares: trimestral, semestral, anual, etctera.

Los indicadores se publican en la Sntesis de Estadsticas Econmicas elaborada por la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico.

Qu es un Indicador Financiero?

Un indicador financiero puede ser el nivel de la tasa de inters que se marca bsicamente en la colocacin de Certificados de la Tesorera de la Federacin (CETES), que son valores emitidos por el Estado a travs de la Tesorera de la Federacin (TESOFE) y que cumplen un papel regulador de la tasa de inters que cobran los bancos. Cul es la relacin que hay entre el Indicador Econmico y el Indicador Financiero?

Son las dos formas de valorar el dinero o de incrementar el capital que se invierte en un negocio destinado a la produccin para que d ganancias. El dinero tiene dos destinos:

Para producir y generar ganancias, o Para prestarlo para que se utilice como capital y se pague un inters por usarlo.

El disponer del dinero, como bien ajeno (cuando es poca de bonanza econmica y auge en la produccin), genera altas ganancias que logran pagar los costos de financiamiento y hacen redituables las inversiones; pero en tiempos de crisis, la tasa de ganancia es tan baja que no es posible pagar el inters.Por eso, abordamosel tema vinculando estos dos indicadores.

Paraprofundizar en la materia,acontinuacin estudiaremosotros conceptos que estn ntimamente ligados a los componentes de la dinmica econmica y financiera:

Inflacin; ndice Nacional de Precios al Consumidor (INPC); Tipo de Cambio; Tasa de Inters Interbancaria de Equilibrio (TIIE); Balanza Comercial; Reservas Internacionales, y Producto Interno Bruto (PIB).

1. Inflacin e ndice Nacional de Precios al Consumidor (INPC)

Qu es la inflacin?

La inflacin es un fenmeno que ocurre cuando hay un aumento sostenido de precios en la economa. Suben los precios de productos y de servicios como la habitacin, la comida, el vestido, el transporte y dems bienes de uso diario y comn.

Cules son los factores que causan la inflacin?

Los factores que causan la inflacin son diversos, pero destacan los siguientes:

Aumento de la demanda de productos o servicios por encima de la produccin y del crecimiento equilibrado (potencial); Choques por el lado de la oferta, como pueden ser aumentos de costos (salarios, insumos, etc.) o alguna otra contraccin inesperada del producto, y Un factor de inercia; es decir, los individuos fijan sus precios considerando que suceder con el resto de los precios del mercado, por lo que siguen aumentando sus precios, para protegerse del aumento en otros productos.

Qu es el ndice Nacional de Precios al Consumidor (INPC)?

El ndice Nacional de Precios al Consumidor (INPC) es un indicador econmico de gran importanciaque sirve paramedir, a travs del tiempo, la variacin de los precios de una canasta de bienes y servicios representativa del consumo de los hogares.

Es importante saber que el ndice de Precios al Consumidor (IPC) no es lo mismo que la tasa de inflacin, o simplemente "inflacin", que es como se le llama comnmente. El IPC es un promedio ponderado de los precios de ciertos bienes y servicios que determinadas instituciones (el INEGI en nuestro caso) calculan de manera regular mediante encuestas a comercios y empresas.

El propsito del IPC es calcular en cunto cambia el gasto mnimo que se necesita entre dos periodos para adquirir una canasta de bienes y servicios, manteniendo constante el nivel de utilidad o bienestar que el consumidor obtiene.

Tipo de Cambio

Qu es?

Tipo de cambio es el precio por el cual una moneda puede ser convertida a otra.

Cuntos tipos de cambio hay?

Las monedas comercializadas libremente en los mercados cambiarios tienen dos tipos de cambio:

Tipo a la vista o spot para cambio inmediato, y Tipo de cambio futuro, para negociarlo en una fecha posterior.

3. Tasa de Inters Interbancaria de Equilibrio (TIIE)

Qu es la tasa de inters?La tasa de inters es el porcentaje que se paga al pedir dinero prestado (o se cobra al prestar dinero). Para una persona que pide prestado dinero a un banco, la tasa de inters ser el costo principal de ese prstamo.

Qu es la Tasa de Inters Interbancaria de Equilibrio en moneda nacional (TIIE)?Es la tasa que refleja las condiciones del mercado de dinero que calcula diariamente el Banco de Mxico, con base en las cotizaciones de las tasas de inters ofrecidas a distintos plazos por los diversos bancos.

4. Balanza Comercial

Qu es la Balanza Comercial?

La balanza comercial es la diferencia contable entre las exportaciones e importaciones de un pas durante un periodo.

Qu son las importaciones?

Las importaciones son compras de bienes y servicios producidos en el extranjero, los cuales son adquiridos por personas, empresas o gobiernos de otros pases.

Qu son las exportaciones?

Las exportaciones son los bienes y servicios que se producen en el pas y que se venden y envan a clientes del extranjero.

Cmo se calcula la balanza comercial?

La balanza comercial secalculasacando la diferencia entre el total de las exportaciones menos el total de las importaciones que se llevan a cabo en el pas. Balanza comercial = Exportaciones - ImportacionesEsta diferencia, segn las importaciones y las exportaciones en un momento determinado, podra ser:

Positiva = sele llamasupervit comercial, o Negativa = sellama dficit comercial.

5. Reservas InternacionalesAntecedentes

Cuando inici la historia del Estado como entidad que norma la vida de una nacin,se detect la importancia de que las arcas gubernamentalessiempretuvieran dinero para atender las necesidades del Gobierno y de la ciudadana: as surgieron lo que conocemos como Reservas Internacionales.

La cantidad de reservas que posee un pas influye decisivamente en el tipo de cambio de la moneda nacional.

De qu estn constituidas las reservas internacionales?

Desde que se reconoci el gran valor del oro, los estados lo utilizaron -hasta el ao 1994- para hacer frente a sus compromisos internacionales. Despus de esa fecha, conlos acuerdos de Bretton Woods, tambin comenzaron a aceptarse reservas de papel moneda.

Cules son los requisitos para que una moneda pueda considerarse como reserva?

Para que una moneda pueda considerarse como reserva, debe ser:

Aceptada como medio de pago internacional, y De pases con moneda estable, firmemente respaldada por su economa interna, y que participen activamente en el comercio internacional.

Cules son las monedas que han sido aceptadas como reserva internacional?

En el caso de Mxico, el artculo 20 de la Ley del Banco de Mxico establece que los billetes y monedas metlicas extranjeros pueden formar parte de la reserva. En la prctica, los criterios anteriores implican que la reserva internacional del Banco de Mxico se integra por activos financieros denominados en las divisas de mayor importancia en los mercados internacionales, tales como Dlares de los E.U.A., Euros o Yenes japoneses, entre otras. Cul es el factor que determina la fluctuacin de las reservas?

Las reservas se incrementan o disminuyen de acuerdo con los saldos netos del comercio internacional.

6. Producto Interno Bruto (PIB)Qu es?

El producto interno bruto (o PIB) es la medicin de todo lo que se produce para consumo final, dentro de nuestro territorio nacional, en un lapso determinado: un mes, un trimestre o un ao. El PIB es una de las variables ms mencionadas por los economistas porque, tradicionalmente, se ha utilizado como el indicador general de la riqueza de un pas, pero hay que tener mucho cuidado con esto ya que su medicin no es muy exacta.

Cmo se calcula el PIB?

En cuanto al clculo del PIB, ste puede hacerse segn el precio de los factores o segn los precios de mercado. La relacin entre ambos se obtiene restando al PIB los costos de mercado, los impuestos indirectos ligados a la produccin y las subvenciones a la explotacin.

D. La Cultura de la Previsin

Introduccin

La idea principal de este apartado es explicarte en qu consiste tener cultura de previsin: sta cultura se compone bsicamente de dos elementos: el ahorro y la proteccin.Veremos los conceptos relacionados con el ahorro y el seguro, como temas primordiales para tener unas finanzas personales sanas y estar preparados para cualquier eventualidad.

Objetivos

En esteapartado aprenders:

La importanciade adquirir una cultura del ahorro. Acerca de los elementos que se deben tomar en cuenta para una buena inversin o ahorro. La importancia y carencia de la cultura del seguro en Mxico. Sobre el microseguro y su finalidad. Cmo fomentar la cultura del seguro.

Cunto sabes acerca de...?

Qu es ahorrar? Qu diferencia existe entre ahorrar e invertir? Qu porcentaje de la poblacin ahorra? Cul es el ahorro formal e informal? Cules son los elementos que hay que evaluar para ahorrar o invertir? Cmo es la cultura del seguro en Mxico?

1. La Cultura del Ahorro

Qu es ahorrar?

Significa separar una parte de los ingresos -que llamaremos capital- y reservarla para cubrir necesidades futuras; no es juntar lo que nos sobra, sinoapartar para lo que nos pudiera hacer falta.

Ahorrar es separar una parte del ingreso para destinarlo a algn evento, una enfermedad, viajes, adquisicin de vivienda, etctera.

Ahorrar no es cuestin de cantidad sino de tener la constancia para realmente separar la cantidad que determinemos y guardarla para cubrir necesidades o gastos futuros.

Cul es la diferencia entre ahorro e inversin?

La diferencia entre ahorro e inversin es importante:

Ahorrar es tener un monto destinado para enfrentar una eventualidad, e Invertir es esperar una ganancia por el uso que se le d a ese capital.

Qu porcentaje de la poblacin mexicana ahorra?

Existe la percepcin generalizada de que 60% (sesenta por ciento) de la poblacin no ahorra, clculo basado en las cifras que proporcionan las Instituciones Financieras -bancos, casas de bolsa, microfinancieras o cajas de ahorro-, donde slo 40% (cuarenta por ciento) de los mexicanos guardan sus ahorros.

Sin embargo, si observamos la realidad podemos descubrir que la gente s ahorra e invierte a travs de una gran cantidad de mecanismos propios de nuestra tradicin y de nuestra cultura, que van desde las tandas que podemos encontrar en cualquier oficina o las cajas de ahorro, hasta el criticable hbito de "guardar el dinero bajo el colchn".

Escucha esta mini cpsula de audio:

Formas de ahorro

Segn la Asociacin de Bancos de Mxico (ABM), 70% (setenta por ciento) de los mexicanos acostumbran guardar los ahorros en su casa o, peor an, en organizaciones que no estn reguladas por las Autoridades Financieras. Esto significa que 70% (setenta por ciento) de la poblacin no cuenta con la seguridad que le ofrece el Sistema Financiero. Las causas pueden ser varias y van desde viejos hbitos fuertemente arraigados y el desconocimiento de los servicios bancarios, hasta la desconfianza en el propio Sistema.

Aunque esto es comprensible, debemos reconocer que el Sistema Financiero Mexicano ha crecido y madurado, desarrollando estrategias de proteccin al usuario para asegurar su dinero, entre las que destacan el respaldo y proteccin que brindan el Instituto para la Proteccin al Ahorro Bancario (IPAB) y la Comisin Nacional para la Proteccin y Defensa de los Usuarios de Servicios Financieros (CONDUSEF), as como la supervisin que hacen las Comisiones Nacionales prcticamente a todas las Instituciones del Sistema, que las obliga a transparentar sus operaciones, a fin de evitar prcticas viciadas que puedan crear la desconfianza en el pblico ahorrador

Es por ello que las Autoridades Financieras han buscadoincentivar a la gente para que ahorre mediante mecanismos ms formales impulsando leyes que den certidumbre al pequeo ahorrador, como las diversas modificaciones a las leyes que se realizaron con motivo de la Reforma Financiera del 2014.

Elementos necesarios para lograr ahorrar

Hay elementos muyimportantes para cultivar con xito el hbito del ahorro:

Establecer metas que nos motiven areunir una cantidad determinada y que se conviertan en la mejor motivacin para comenzar a ahorrar; La constancia, y La disciplina.

Adems de lo anterior, tambin intervienen otros factores como:

Nuestro nivel de ingresos actual y futuro; El costo de oportunidad de consumir algo hoy o maana; Los destinos del ahorro, y El tipo de ahorro.

La constancia y la disciplina forman parte de cualquier cambio que queramos lograr en la vida, as que sin stos es difcil alcanzarnuestras metas.

Qu opciones hay para la persona que decide empezar a ahorrar?

Para la persona que decide empezar a ahorrar,en la actualidadel Sistema Financiero le ofrece una amplia gama de productos en los que puede ahorrar o invertir, y que van desde las sencillas y conocidas cuentas de ahorro, hasta las opciones quele permiten participar en la Bolsa de Valores.

Aunque cada una tiene sus propias caractersticas, en todas, el aumento del capital depende de dos mecanismos bsicos:

Las aportaciones que el ahorrador decide hacer a su cuenta, y Los intereses o rendimientos que ese dinero le produce.

Las aportaciones.-La banca tiene opciones que permiten ahorrar desde un peso hasta sumas considerables, haciendo los depsitos cuando el ahorrador decida; as como otras en las que para su apertura se requieren importes mnimos previamente establecidos.

Intereses y rendimientos.- En relacin con los intereses y rendimientos, hay que tener en cuenta que, a diferencia del ahorro informal, donde el dinero simplemente permanece guardado, las Instituciones del Sistema Financiero ayudan a que el dinero produzca.

Cul es la diferencia entre intereses y rendimientos?

La diferencia entre intereses y rendimientos es la siguiente:

Los intereses son una pequea ganancia que el ahorrador puede recibir a cambio de depositar su dinero en una cuenta por un periodo determinado y, en consecuencia, tienden a aumentar mientras ms largo sea el periodo y mayor la cantidad; normalmente, los intereses seexpresan en porcentaje,y

Los rendimientos son el producto obtenido de una inversin que hace la Institucin Financiera. Debido a que toda inversin implica un riesgo, es importante que el inversionista conozca qu tanto es ese riesgo y lo autorice claramente, teniendo en cuenta que el principio bsico de la inversin es que a un riesgo mayor le corresponde un rendimiento mayor; es decir, un incremento ms sustancioso del capital.

Cmo podemos decidir entonces, cul es la opcin de ahorro o inversin que ms conviene?

Para contestar esta pregunta es necesario informarse y tomar algunas decisiones; pero antes, dediquemos unas lneas a un factor que desempea un papel importante en este asunto: la inflacin, para lo que te invitamospasar alapartado siguiente.

Algunas ideas sobre el Ahorro y la Inflacin

Tal como ya se expuso, en trminos generales, la inflacin se caracteriza por un alza general de precios, pero aqu te invitamos a conocer y reflexionar sobre lo importante que es tomarla en cuenta antes de elegir la opcin de ahorro.

Cmo impacta la inflacin sobre el tipo de ahorro?

No se necesita ser financiero para saber que el dinero, con el paso del tiempo y sin darnos cuenta, pierde su valor. Por ello, el capital no debe protegerse nicamente contra el robo o extravo sino tambin contra la inflacin.

El siguiente ejemplo es til para comprender el concepto de la inflacin:

El da de hoy alguien tiene $100 que le sirven para comprar dos cuadernos, cinco plumas y tres lpices. Dentro de un ao, y dependiendo del porcentaje de inflacin que las autoridades registren, lo ms probable es que con aquellos $100 pesos ya no pueda comprar los dos cuadernos, las cinco plumas y los tres lpices.

Si en ese lapso la inflacin es, digamos, de 4% (cuatro por ciento), para comprar eso mismo necesitar $104 pesos; es decir, aunque el dinero siga siendo el mismo, su capacidad de compra habr disminuido.

Cul es la recomendacin para tomar en cuenta al elegir la opcin de ahorro?

Una recomendacin para que la gente decida entre las opciones que tiene para ahorrar o invertir es:

Revisar los pronsticos de inflacin anual, y Comparar con los intereses o rendimientos que le ofrecen para ese mismo periodo, pues es as como podr proteger el poder adquisitivo de su dinero.

Para seguir con nuestro ejemplo: si la inflacin va a ser de 4% (cuatro por ciento), cualquier opcin que supere ese porcentaje estar incrementando su capital.

Cules son las ventajas de hacer crecer el dinero en el Sistema Financiero Mexicano?

Cuando una persona decide empezar a ahorrar debe tener muy presente que la mejor forma de hacer crecer su dinero es mediante los instrumentos de ahorro y/o inversin que ofrece el Sistema Financiero Mexicano.

Sin embargo, adems de analizar las caractersticas de cada instrumento de ahorro o inversin, hay que tomar en cuenta algunos elementos que son comunes a todas las opciones.

Cules son los elementos que hay que tomar en cuenta al decidir ahorrar o invertir?Los siguientes elementos son comunes a casi todas las opciones y se relacionan entre s, aunque obviamente tienen algunas variantes segn la clase de instrumento, de institucin y de algunos otros factores:

Monto.- Es la cantidad de dinero que se va a ahorrar o a invertir; hay numerosas opciones por lo que se recomienda analizar otras variables, como por ejemplo que mientras mayor sea el monto inicial de ahorro las opciones sern ms variadas y atractivas.

Riesgo.- Una inversin tiene riesgo cuando hay la posibilidad de que el inversionista no recupere el dinero invertido; las inversiones con riesgo alto proporcionan un mayor rendimiento para que el inversionista pueda ser compensado por su participacin. Las Instituciones que ofrecen este tipo de inversiones cuentan con asesores especializados pues a mayor riesgo, mayor necesidad de estar al pendiente de la inversin.

Disponibilidad.- Es el nivel de acceso al dinero, el tiempo o plazo queste se dejara cargo de la Institucin; la variacin va desde una disponibilidad prcticamente permanente hasta opciones en las que slo se puede disponer del dinero en plazos preestablecidos y a cambio pudieran recibirse mayores rendimientos.

Rendimiento.- Es la diferencia entre el capital que se deposita al inicio y lo que se acumula en un momento determinado sin contar otros depsitos realizados; el rendimiento tambin es conocido como renta, depende del tipo de cuenta o inversin que se contrate y se puede dividir en fijo (definido desde el principio)y variable (sujeto a variaciones en el mercado).

Obviamente, los instrumentos de renta variable pueden dar un rendimiento mucho mayor que los de renta fija, de la misma forma que pueden representar prdidas: a mayor rendimiento, mayor riesgo.

2. La Cultura del Seguro

Introduccin

Ya que vimos conceptos generales sobre lo que es desarrollar una cultura del ahorro, veamos ahora algunos temas sobre la cultura de la proteccin, la cual est ligada con la materia de los seguros.

Tal como se expuso, el primer elementoen la cultura de la previsin est en el ahorro. Pues bien, otro elemento igualmente importante es el tema de los seguros ya que ambos (ahorro y seguros) constituyen la cultura de la previsin.

En Mxico la cultura de los seguros es muy limitada, pues gran nmero de personas desconoce para qu sirven, cmo funcionan, cmo se contratan y se pagan, y qu es lo que puede esperar de estos productos. Mucho menos estn enterados de las mltiples opciones que ofrecen las compaas dedicadas a esta actividad: hay seguros de vida,

Por lo anterior, es muy importante disear estrategias y acciones para promover y difundir la funcin y utilidad de los seguros, de manera que todosnos beneficiemosde ellos para hacer frente a las eventualidades que se presenten y mitigar los riesgos a que estamos expuestos, los miembros dela familia ynuestro patrimonio o empresa.

Cul es la importancia de la Cultura del Seguro?

Aunque un seguro ayuda a enfrentar los riesgos propios de las actividades cotidianas, en ocasiones se cree que no es de mucha utilidad porque la gente confa en que nunca llegar el momento de sufrir algn tipo de prdida; en otras, piensa que las aseguradoras son las nicas beneficiadas y se vuelve ms renuente a contratar algn seguro.

Qu es la Cultura del seguro?

Por cultura del seguro se entiende el conocimiento que la gente debe tener sobre sus beneficios, limitaciones, caractersticas, derechos, obligaciones y especificaciones legales, as como de quienes participan en el Sector Asegurador: compaas aseguradoras, agentes, ajustadores e instancias de supervisin y regulacin.

Para empezar, es necesario saber quines estninvolucrados en un seguro: los asegurados, los beneficiarios, las aseguradoras y los llamados terceros afectados; todosellos deben conocer los alcances y las limitaciones que se estipulan en el contrato, cmo hacerlo efectivo y los procedimientos que hay que seguir en caso de incumplimiento de la pliza.

Por otra parte, resulta urgente generar una madurez en el Sector Asegurador que repercuta en beneficios para los consumidores, beneficiarios, terceros e instituciones del sector, ya que en Mxico, la cobertura del Sector Asegurador todava es muy baja, como se muestra en las siguientes grficas:

Adems, comparado con otros pases, la penetracin del seguro en Mxico conforma tan slo 1.8% del PIB, muy por debajo de economas como Estados Unidos, Chile y Brasil.

EUA CHILE BRAZIL MXICO

Cmo fomentar la Cultura del Seguro?Para promover la cultura del seguro, es necesario el esfuerzo tanto de Instituciones y Organismos Pblicos que regulan y supervisan el Sector como de las compaas dedicadas a este negocio y de nosotros mismos.

Estrategias para impulsar la Cultura del Seguro

Primero, se debe aconsejar a la gente, si ya tiene un seguro o piensa contratarlo, que pregunte a la Aseguradora o a sus representantes todo lo que no le quede claro y que los consulte en cualquier momento, ellos tienen la respuesta.

A las Aseguradoras les toca dar una mejor atencin a sus clientes, capacitando a su personal mediante cursos y certificaciones anuales de conocimientos. Con ello se generar un servicio ptimo, para que los asegurados sientan que cuando contratan un seguro adquieren un servicio que los ayudar a resolver eventualidades desafortunadas y que no se convertirn en un problema.

En el mediano plazo, otra medida de carcter preventivo sera impulsar la creacin de programas de introduccin a este tema desde la educacin primaria, de manera que se pueda generar desde temprana edad la conciencia y los beneficios de la cultura del seguro.

Todo lo anterior tiene como propsito promover un cambio en lapercepcin que tiene la sociedad sobre los seguros, de manera que los valore y se d cuenta de su importancia en la reduccin de riesgos y la incertidumbre que producen las contingencias, que en cualquier momento pueden perturbar nuestra tranquilidad y economa.

E. El Plan Nacional de Desarrollo 2013 2018, el Acceso al Financiamiento, y la inclusin financiera

Introduccin

La idea principal de este apartado es presentar los planes de gobierno que guan las acciones del pas y de los poderes que lo regulan procuran su desarrollo y crecimiento.

Objetivos

En este apartado aprenders:

Las lneas y pautas de accin en materia econmica que seguir la actual administracin. El Plan Nacional de Desarrollo 2013 2018 La Reforma Financiera de 2014

Cunto conocer acerca de?

Cul es el fin del Plan Nacional de Desarrollo? Cules son sus contenidos? En qu consiste el Acceso al Financiamiento? Cules son los ejes y metas de la Reforma Financiera de 2014?

1. El Plan Nacional de Desarrollo (PND) 2013 - 2018

Qu es?

El Plan Nacional de Desarrollo (PND) 2013-2018 es un documento de trabajo que rige la programacin y presupuestacin de toda la Administracin Pblica Federal; y ha sido concebido como un canal de comunicacin del Gobierno de la Repblica, que transmite a toda la ciudadana de una manera clara, concisa y medible, la visin y estrategia del gobierno de la presente Administracin.

Cul es su Objetivo General?

El objetivo general del PND es: Llevar a Mxico a su mximo potencial.Para lo lograr lo anterior, se han previsto cinco Metas Nacionales y tres Estrategias Transversales.

Cules son las Metas Nacionales del PND?

Para lograr que Mxico alcance su mximo potencial, en el PND se establecen cinco Metas Nacionales:

Mxico en Paz. Mxico Incluyente. Mxico con Educacin de Calidad. Mxico Prspero. Mxico con Responsabilidad Global.

Mxico en Paz.- Consiste en que el gobierno haga cumplir la Ley, regido por los principios de legalidad, objetividad, eficacia, eficiencia, profesionalismo, honradez y respeto a los derechos humanos, alentando la participacin democrtica y reduciendo los ndices de inseguridad, a fin de que ninguna persona en Mxico, se enfrente a la falta de seguridad, a un inadecuado Sistema de Justicia Penal o a la opacidad en la rendicin de cuentas.

Mxico Incluyente.- Se propone enfocar la accin del Estado en garantizar el ejercicio de los derechos sociales, cerrando las brechas de desigualdad social que existen, con el fin de que el pas se integre con una sociedad con equidad, cohesin social e igualdad sustantiva, donde los mexicanos tengan acceso a servicios bsicos, agua potable, electricidad, seguridad social, educacin, alimentacin y vivienda digna, que les permitan desarrollarse plenamente como individuos.

Mxico con Educacin de Calidad.- Propone implementar polticas de estado que garanticen el derecho a la educacin de calidad para todos los mexicanos, fortaleciendo la vinculacin entre niveles educativos y los vinculen con el quehacer cientfico, el desarrollo tecnolgico y el sector productivo, con el fin de generar un capital humano de calidad que detone la innovacin nacional.

Mxico Prspero.- Significa un Mxico que detone el crecimiento sostenido de la productividad en un clima de estabilidad econmica y mediante la generacin de igualdad de oportunidades, as como proveer condiciones favorables para el desarrollo econmico, a travs de fomentar una regulacin que permita una competencia sana entre las empresas y el desarrollo de una poltica moderna de fomento econmico, enfocada a generar innovacin y desarrollo en sectores estratgicos.

Mxico con Responsabilidad Global.- Comprende las polticas del Gobierno de la Repblica encaminadas a defender y promover el inters nacional en el exterior, y a contribuir al cumplimiento de los objetivos de desarrollo de Mxico, a travs de relaciones cercanas mutuamente benficas y productivas con otros pases sustentadas en una poltica exterior vigorosa, sustantiva y activa.

Cules son las tres Estrategias Transversales?

En el PND 2013 - 2018 se presentan tres Estrategias Transversales en todos los Programas de la Administracin Pblica Federal, para:

Democratizar la Productividad Gobierno Cercano y Moderno Perspectiva de Gnero

Democratizar la Productividad.- Programa para Democratizar la Productividad 2013 - 2018, publicado en el DOF del 30 de agosto de 2013.

Gobierno Cercano y Moderno.- Programa para un Gobierno Cercano y Moderno 2013 - 2018, publicado en el DOF del 30 de agosto de 2013.

Perspectiva de Gnero.- Programa Nacional para la Igualdad de Oportunidades y no Discriminacin contra las Mujeres 2013 - 2018, publicado en el DOF del 30 de agosto de 2013.

2. El Acceso al Financiamiento

Dentro de la meta de Mxico Prspero del PND 2013 - 2018, se encuentra el captulo relativo al Acceso al Financiamiento, en el que se destacan, entre otros puntos, los siguientes:

Tras la crisis de 1994 1995, el Sistema Financiero Mexicano ha madurado y se ha fortalecido. Hoy en da el Sistema Bancario del pas se caracteriza por su solvencia y estabilidad. Al cierre de 2012, en ndice de Capitalizacin (ICAP) de la Banca Comercial fue de 16% (diecisis por ciento), significativamente superior al mnimo establecido en Basilea III de 10.5% (diez punto cinco por ciento).

En el mismo ao, el ndice de morosidad de la banca fue de 2.6% (dos punto seis por ciento), y se destaca que las provisiones preventivas para riesgos crediticios cubren casi el doble de la cartera vencida.

No obstante lo anterior, prevalece la preocupacin de que la Banca en Mxico no presta lo suficiente y, por tanto, no cumple con una de sus funciones bsicas dentro de la economa, que consiste en transformar el ahorro en crditos para apoyar proyectos productivos.

En consecuencia, se deben llevar a cabo polticas pblicas eficaces tendientes a facilitar el acceso al financiamiento para la creacin y expansin de empresas productivas. El financiamiento al sector privado en Mxico como porcentaje del PIB, asciende tan solo al 26.2% (veintisis punto dos por ciento), nivel inferior al observado en pases latinoamericanos comparables al nuestro.[footnoteRef:1] [1: Cifras al 31 de diciembre de 2012]

Adems de lo anterior, existe una alta concentracin del crdito bancario, ya que a pesar de que haba 45 instituciones bancarias con actividades en el pas, en diciembre de 2012, el 74% (setenta y cuatro por ciento) de la cartera total de crdito se concentraba en cinco bancos.[footnoteRef:2] [2: Datos al 31 de diciembre de 2012]

Asimismo, el mercado de valores debe consolidarse como una alternativa ms atractiva de financiamiento, pues a diciembre de 2012 el valor de capitalizacin de dicho mercado como proporcin del PIB, se ubic en 42.5% (cuarenta y dos punto cinco por ciento), que son niveles significativamente inferiores a los de economas similares a la nuestra.

Por lo tanto, se consider necesario fortalecer el marco jurdico del Sistema Financiero para incrementar su contribucin a la economa, reducir el costo del crdito, promover la competencia efectiva en el Sector e incentivar la entrada de nuevos participantes. Asimismo, se debe propiciar la estabilidad del Sistema, a travs de las sanas prcticas prudenciales y promover que las autoridades del sector realizan una regulacin efectiva y expedita.

La Banca de Desarrollo debe transformarse para ser una palanca del crecimiento, por lo que se consider necesario implementar medidas que le permitan instrumentar polticas que promuevan el desarrollo y la democratizacin del financiamiento, ya que hasta ahora, slo se ha ocupado de mantener su capital.

El objetivo de la Banca de Desarrollo debe ser ampliar el crdito, con especial nfasis en reas prioritarias para el desarrollo nacional como la infraestructura, adems de las medianas y pequeas empresas, o la creacin y crecimiento del campo, contribuyendo de manera eficaz y eficiente a la actividad productiva del pas. Para tal efecto, se requiere:

Redefinir con claridad su mandato en el campo jurdico, y Permitirle allegarse los elementos indispensables para el cumplimiento de su mandato, a fin de gestionar sus recursos de manera eficaz.

Se seala que en todo caso, el esfuerzo debe estar dirigido a las empresas productivas que no consigan financiamiento de la Banca Privada, de tal forma que puedan alcanzar una mayor escala de operacin y adoptar nuevas tecnologas.

De acuerdo con el PND, tambin en trminos de la inclusin financiera se deben redoblar esfuerzos, pues de acuerdo con la Encuesta Nacional de Inclusin Financiera, el 44% (cuarenta y cuatro por ciento) de la poblacin adulta en Mxico no cuenta con ningn producto del Sistema Financiero formal, como ahorro, crdito, seguros, o provisin para retiro, y asimismo se destaca, que el 64% (sesenta y cuatro por ciento) de dicha poblacin no ahorran el instrumentos del Sistema.[footnoteRef:3] [3: Idem.]

En el mismo sentido, se establece que tambin es fundamental incorporar a las mujeres al Sistema Financiero, ya que slo el 30% (treinta por ciento) de ellas, tienen una cuenta de ahorro, de nmina o de inversin en un banco, mientras que el porcentaje para los hombres es significativamente mayor al ubicarse en el 42% (cuarenta y dos por ciento), por lo que tanto la Banca de Desarrollo como la Banca comercial, debern desarrollar productos y establecer polticas que promuevan la equidad de gnero.

Por ltimo, tambin se seal que una mayor educacin financiera contribuir a consolidar los avances del Sistema, pues una baja educacin financiera se traduce en una mala planeacin del gasto y bajo ahorro, adems de limitar la capacidad de la poblacin para demandar menores precios y mejor servicio a las instituciones financieras.

3. La Inclusin Financiera en Mxico.

El objetivo de la Inclusin financiera es desarrollar mercados financieras que ofrezcan responsablemente ms productos a menos costo a un mayor nmero de personas. los mercados inclusivos en el mundo desde el punto de vista financiera abarcan un ecosistema amplio e interconectado de actos de mercado e infraestructura que permite brindar productos financieras en forma seguro y eficiente a la poblacin, particularmente a la de bajos ingresos. Entre los actores de mercado se incluyen bancos, cooperativas financieras, emisores de dinero electrnico, redes de pago, redes de agentes bancarios o corresponsales, aseguradoras, entre otras muchas.

La inclusin financiera otorga a todos los segmentos de la poblacin la posibilidad de mejorar la administracin de sus recursos a travs del uso de servicios financieros, lo que favorece el crecimiento patrimonial de los hogares, la posibilidad de enfrentar eventualidades y en consecuencia un incremento en el nivel de vida. A su vez, la inclusin financiera contribuye a desarrollar el sector financiero e incentivar el crecimiento econmico mediante la movilizacin del ahorro y la inversin hacia los sectores productivos de la economa. Asimismo, retomando la tesis que indica que el crecimiento econmico favorece indirectamente la disminucin de la pobreza, con la inclusin financiera se atiende transversalmente a la poblacin que se encuentra bajo dicha condicin de vulnerabilidad.

Por ello durante los ltimos aos las autoridades han realizado esfuerzos encaminados a contar con un sistema financiero ms estable, slido e incluyente. Dichos esfuerzos se han dado en distintos mbitos que van desde el desarrollo legislativo y regulatorio para construir un marco que fomente dichas cualidades; hasta una activa participacin en distintos grupos internacionales, como un elemento fundamental para el intercambio de experiencias y mejores prcticas a nivel global. A su vez, se ha tenido un continuo y cada vez ms marcado compromiso con la inclusin financiera por parte de los distintos actores dentro del sector financiero de nuestro pas.

Como muestra del compromiso al ms alto nivel por parte del gobierno con la inclusin financiera y la necesidad de fortalecer la coordinacin entre autoridades, as como con el sector privado y otros actores relevantes, el 3 de octubre de 2011 se cre por decreto presidencial el Consejo Nacional de Inclusin Financiera (CONAIF) como una instancia de consulta, asesora y coordinacin, que tiene por objeto proponer medidas para la planeacin, formulacin, instrumentacin, ejecucin y seguimiento de la Poltica Nacional de Inclusin Financiera (con la Reforma Financiera de 2014, este Consejo est incorporado en la Ley para Regular las Agrupaciones Financieras).

De la misma forma durante la participacin de Mxico en el Grupo de los Veinte (G20) en 2012, se le dio especial nfasis en la agenda, al trabajo que se vena realizando en materia de inclusin financiera, logrando un renovado entusiasmo de la comunidad internacional en el tema y comprometindose junto con otro importante nmero pases tanto del G20 como otros que no forman parte de este grupo, a llevar al ms alto nivel de prioridades nacionales la inclusin financiera y desarrollar una estrategia nacional que permita avanzar hacia sistemas financieros ms incluyentes.

En esta misma lnea, en el Plan Nacional de Desarrollo 2013-2018 se establecen dentro de las metas nacionales: un Mxico incluyente, que disminuya las brechas de desigualdad y que promueva la ms amplia participacin social; y un Mxico prspero, que promueva el crecimiento sostenido de la productividad en un clima de estabilidad econmica y mediante la generacin de igualdad de oportunidades.

En particular, se menciona que no obstante la madurez y fortalecimiento del sistema financiero y la solvencia y estabilidad del sistema bancario, prevalece en Mxico la preocupacin de que la banca no presta lo suficiente. Por esta razn se llevar a cabo un esfuerzo para democratizar el acceso al financiamiento de proyectos con potencial de crecimiento. Para ello, se propone incrementar la competencia en el sector financiero a travs de una reforma integral que lo fortalezca, al tiempo que preserve su estabilidad. Mediante una mejora al rgimen de garantas y mayor certidumbre en el marco regulatorio, se buscar que las empresas con potencial productivo reciban ms crdito por parte de las instituciones financieras del pas. Paralelamente, se llevar a cabo un esfuerzo por promover la inclusin financiera, de tal manera que los beneficios que ofrece el sistema financiero formal se extiendan a todos los mexicanos.

Se puede sealar que, en Mxico, como en la mayora de los pases, la inclusin financiera se define como el acceso y uso de servicios financieros formales bajo una regulacin apropiada que garantice esquemas de proteccin al consumidor y promueva la educacin financiera para mejorar las capacidades financieras de todos los segmentos de la poblacin. Esta definicin destaca el carcter multidimensional de la inclusin financiera, ya que seala claramente sus cuatro componentes fundamentales:

Acceso: Se refiere a la penetracin del sistema financiero en cuanto a la infraestructura disponible para ofrecer servicios y productos financieros, esto es, a los puntos de contacto entre las instituciones financieras (canales de acceso) y la poblacin, desde una perspectiva de oferta.

Uso: Se refiere a la adquisicin o contratacin, por parte de la poblacin, de uno o ms productos o servicios financieros, as como a la frecuencia con que son utilizados. Esto es, se refiere a la demanda de servicios financieros la cual, a su vez, refleja el comportamiento y las necesidades de la poblacin.

Proteccin y defensa al consumidor: Se refiere a que los productos y servicios financieros, nuevos o ya existentes, que se ofrezcan a la poblacin se encuentren bajo un marco que garantice como mnimo la transparencia de informacin, el trato justo y mecanismos efectivos para la atencin de quejas y asesora de los clientes contra prcticas desleales y abusivas, as como la efectividad del marco regulatorio para favorecer la inclusin de la poblacin objetivo y el resguardo de los datos personales de los usuarios.

Educacin financiera: Se refiere a las acciones para que la poblacin adquiera aptitudes, habilidades y conocimientos para estar en posibilidad de efectuar un correcto manejo y planeacin de sus finanzas personales, as como para evaluar la oferta de productos y servicios financieros; tomar decisiones acordes a sus intereses; elegir productos que se ajusten a sus necesidades, y comprender los derechos y obligaciones asociados a la contratacin de estos servicios.

A este propsito, el Plan Nacional de Desarrollo 2013-2018 establece el Objetivo 4.2 Democratizar el acceso al financiamiento de proyectos con potencial de crecimiento, teniendo como Estrategia 4.2.2 el Ampliar la cobertura del sistema financiero hacia un mayor nmero de personas y empresas en Mxico, en particular para los segmentos de la poblacin actualmente excluidos, donde se encuentran cuatro lneas de accin:

Robustecer la relacin entre la Banca de Desarrollo y la banca social y otros prestadores de servicios financieros, para multiplicar el crdito a las empresas pequeas y medianas. Fortalecer la incorporacin de educacin financiera en los programas de educacin bsica y media. Fortalecer el sistema de garantas para aumentar los prstamos y mejorar sus condiciones. Promover el acceso y uso responsable de productos y servicios financieros.

En tanto el Objetivo 2.4 Ampliar el acceso a la seguridad social, establece dentro de la Estrategia 2.4.1 Proteger a la sociedad ante eventualidades que afecten el ejercicio pleno de sus derechos sociales, para lo cual se plantea como lnea de accin el Promover la inclusin financiera en materia de aseguramiento de los distintos riesgos que enfrentan los mexicanos a lo largo del ciclo de vida.

Asimismo, en el Objetivo 4.10 se plantea Construir un sector agropecuario y pesquero productivo que garantice la seguridad alimentaria del pas, con la Estrategia 4.10.3 de Promover mayor certidumbre en la actividad agroalimentaria mediante mecanismos de administracin de riesgos, y la lnea de accin para Disear y establecer un mecanismo integral de aseguramiento frente a los riesgos climticos y de mercado, que comprenda los diferentes eslabones de la cadena de valor, desde la produccin hasta la comercializacin, fomentando la inclusin financiera y la gestin eficiente de riesgos.

Adicionalmente, en el enfoque transversal de un Mxico Prspero, la Estrategia III con la Perspectiva de Gnero presenta como lnea de accin el Fortalecer la educacin financiera de las mujeres para una adecuada integracin al sistema financiero.

En especfico, esta Poltica busca promover el diseo de productos adecuados a las caractersticas y necesidades de quienes se encuentran actualmente excluidos, es decir, quienes no cuentan con acceso y/o no utilizan el sistema financiero formal, as como quienes lo utilizan pero que por distintas cuestiones no aprovechan o no entienden los diferentes productos y servicios.

La inclusin financiera otorga a todos los segmentos de la poblacin la posibilidad de mejorar la administracin de sus recursos a travs del uso de servicios financieros, lo que favorece el crecimiento patrimonial de los hogares, la posibilidad de enfrentar eventualidades y en consecuencia un incremento en el nivel de vida. A su vez, la inclusin financiera contribuye a desarrollar el sector financiero e incentivar el crecimiento econmico mediante la movilizacin del ahorro y la inversin hacia los sectores productivos de la economa. Asimismo, retomando la tesis que indica que el crecimiento econmico favorece indirectamente la disminucin de la pobreza, con la inclusin financiera se atiende transversalmente a la poblacin que se encuentra bajo dicha condicin de vulnerabilidad.

Finalmente y como elementos orientadores, existe informacin pblica para consulta respecto de la posicin en que se encuentra nuestro pas en este tema, tales como la Encuesta Nacional de Inclusin Financiera que realiza cada tres aos el INEGI, as como los Reportes de Inclusin Financiera que peridicamente pblica la Comisin Nacional Bancaria y de Valores, y que estn disponibles en su pgina electrnica.

F. Ejes y Pilares de la Reforma Financiera

Qu causas que la motivaron?

A pesar de que en Mxico contamos con uno de los Sistemas Bancarios ms slidos y bien capitalizados, es uno de los Sistemas que menos prestan en el mundo, con una penetracin del crdito de tan solo 26% (veintisis por ciento), que se encuentra no slo por debajo de la OCDE, sino que es inferior del promedio de Amrica Latina.[footnoteRef:4] [4: Datos al 31 de diciembre de 2012.]

Con la intencin de corregir esta situacin, se llev a cabo una reforma financiera de gran calado, en que se modificaron 34 ordenamientos jurdicos, contenidos en 13 iniciativas del Ejecutivo Federal, en las que participaros los diversos sectores involucrados.

Qu busca la Reforma Financiera?

A travs de la Reforma Financiera, se pretende corregir tal situacin y hacer del crdito un detonador del crecimiento econmico en favor de las familias mexicanas, tomando como base cuatro ejes o pilares:

Fomentar la competencia en el Sector Financiero; Fomentar el crdito a travs de la Banca de Desarrollo; Ampliar el crdito a travs de las Instituciones Financieras Privadas, y Dar mayor solidez y prudencia al Sistema Financiero en su conjunto.

Los ejes o pilares de la Reforma Financiera[footnoteRef:5] [5: ]

Fomentar la Competencia.- En el eje de la competencia, se prevn medidas que fomenten una mayor competencia en todo el Sistema Financiero, inhibiendo prcticas anticompetitivas y propiciando la expansin de la oferta de crdito, con lo que se pretende reducir las tasas de inters, es decir, abaratar el crdito.

Un ejemplo de lo anterior, es que a nivel de ley, se establece que los bancos y entidades de los grupos financieros, no podrn condicionar la compra de un producto financiero, sin adquirir otro de la misma entidad, como sucede con el crdito automotriz, en el que se condicionaban su otorgamiento a la adquisicin de un seguro con la misma Institucin Financiera.

Asimismo, se fortalecen las atribuciones de la CONDUSEF, a efecto de incluir mayores obligaciones de transparencia a las Instituciones Financieras, estableciendo penalidades en contra de aqullas que no cumplan con los servicios o productos que ofrezcan a los usuarios.

Fomentar el crdito a travs de la Banca de Desarrollo.- El segundo eje de la Reforma Financiera fomentar el crdito a travs de redefinir el mandato de la Banca de Desarrollo para convertirla en un detonador del crecimiento econmico, dando un especial nfasis a las reas prioritarias del desarrollo nacional, tales como la infraestructura, el apoyo a la pequea y mediana empresa, as como la innovacin y la creacin de patentes.

Asimismo, y en congruencia con uno de los Ejes del PND, todos y cada uno de los Bancos de Desarrollo, habrn de fomentar programas y productos a fin de lograr una mayor inclusin financiera de la mujer en todo el pas.

Ampliar el crdito a travs de las Instituciones Financieras Privadas.- El tercer eje de la Reforma Financiera es ampliar el crdito que otorgan las Instituciones Privadas, para lo cual, se fortalecen las atribuciones de las Autoridades Financieras, con el propsito de evaluar peridicamente a las Instituciones de Banca Mltiple en relacin con los niveles de crdito que coloquen, de modo que los depsitos de los ahorradores se canalicen hacia actividades productivas, que es la razn social de ser de la banca.

Por otro lado, y a efecto de reducir el riesgo en la actividad bancaria, y reconociendo la necesidad de dar mayor certidumbre jurdica en la ejecucin de contratos y de fortalecer el esquema de garantas, como parte de la Reforma Financiera se han simplificado los regmenes para el otorgamiento de garantas crediticias, con lo que pretende lograr la expansin y reduccin del costo del crdito, en beneficio de los acreditados.

Dar mayor solidez y prudencia al Sistema Financiero en su conjunto.- En el cuarto eje, se establecen medidas para fortalecer el marco prudencial actual y dotar a la Autoridad de herramientas adecuadas para la regulacin y control oportuno del Sistema Financiero, para lo cual, y de conformidad con lo dispuesto en el consenso de Basilea III, se elevan al rango de ley, las normas para la conformacin y calidad del capital que actualmente se contienen en regulaciones administrativas, con lo que Mxico se convierte en el primer pas en adoptar dicha medida.

Los siguientes conceptos, fueron tomados del discurso pronunciado por el Secretario de Hacienda y Crdito Pblico, Dr. Luis Videgaray Caso, el 9 de enero de 2014, en el marco de la promulgacin de la Reforma Financiera.