ConjunturadaComercializaçãodeEnergianoBrasil

21/11/2016XXXIIEncontroNacionaldosContadoresdoSetordeEnergiaElétrica-ENCONSEL

AryPintoConselheirodeAdministração

Agenda

ContabilizaçõeseLiquidações

ACCEE

Evoluçõesdemercado

CrescimentodoMercadoLivre

ContrataçãodoMercadoRegulado

Informaçõesaomercado

Contabilizaçõeseliquidações

Tecnologiaesistemasparaoperações

Divulgaçãodeinformaçõeseresultados

Capacitaçãoetreinamento

Registrodoscontratosdecompraevenda

Coletademedição(geração/consumo)

Principaisatribuições

§  Criada em 1999, a CCEE é a operadora domercadobrasileirodeenergiaelétrica

§  Ins>tuiçãoprivadaesemfinslucra>vos,temcomoassociadastodasempresasqueatuamnacomercializaçãodeenergianoBrasil

CerRficações:

ACCEE

Classe out/16 [%] dez/15 [%]GeradoraTítulodeServiçoPúblico 43 0,8% 31 1,0%

GeradorAutoprodutor 60 1,2% 62 1,9%Distribuidor 50 1,0% 49 1,5%

Comercializador 186 3,6% 171 5,3%GeradorProdutorIndependente 1227 24,1% 1105 34,1%

ConsumidorEspecial 2759 54,1% 1203 37,1%ConsumidorLivre 775 15,2% 623 19,2%

Total 5100 100,0% 3.244 100%

Participação

Úl>maposição:out/16

+57%

3.534 1.826

+93%

Associados

CrescimentodoMercadoLivre

Principaisfatores:-   AltanatarifanoACR-   QuedanoPLD-   simplificaçãoda

medição(medidorderetaguardafaculta>voparaoespecialefimdorelatóriodecomissionamento-ONS)

2.759

ConsumidorEspecial

775

ConsumidorLivre

1.594 161

Média(2016) 159pormês

Média(2ºsem/15) 8,5pormês 2,3pormês

16pormês

Adesõesemaberto 1.111 102

+de3.850 +de870Potencial

%dototaldeagentes 54,1% 15,2%

Adesões(jan-out/16)

Nºdeagentes

2016 2015 2014 2013 2012 2011

2.759 1203 1221 1182 992 587

129% 1,5% 3% 19% 69% 29%

2016 2015 2014 2013 2012 2011

775 623 643 623 595 514

24% 3% 3% 5% 16% 6%

ConsumidorEspecial ConsumidorLivre

Úl>maposição:out/16

MigraçãoparaoACL

§  ConsumonoACLaumentousuarepresentaRvidadenomercado

Setembro/2015

Setembro/2016

ACL ACR

Set/15

Set/16

Set/15

Set/16

14.207

16.335

46.928

44.184

ACL

13%

ACR

-6,2%

Set/15

Set/16

61.135

60.519

ACL+ACR

1%noano

ACL-2016x2015

73%

77%

27%

23%

Consumo

-1%

3Agenteshabilitados

paraatuarnosegmento 12

Unidadesconsumidorasrepresentadasporvarejistas

v   ComercPowerv   CPFLBrasilVarejistav   EKCE(Elektro)

Comoomercadoseráestruturado?§  Fortalecimentodovarejista§  Atacadoxvarejo§  Novasalterna>vas(agregação)

6Processosdehabilitaçãoemandamento

v   Safirav   NovaEnergiav  MegaWafv   ArcelorMifalv   Brookfieldv   Copel

Varejista

Varejista

14mil

Varejista

Consumidorescompotencialpara

migraçãoaoACLcomaregulaçãovigente

170milConsumidoresdo

GrupoAquepoderiammigrarparaoACLcomareduçãodoslimites

deconsumo

Viável?

ContrataçãodoMercadoRegulado

2leilõesrealizados

•   39PCHs•   11CGHs

•   7Usinasabiomassa

•   1Usinaagásnaturalemciclocombinado

•   1Hidrelétrica

59empreendimentos

23/0929/04

23ºLeilãodeEnergiaNova

10ºLeilãodeEnergiadeReserva

72leilões67realizadose5cancelados§  23LeilõesdeEnergiaNova§  18LeilõesdeAjustes§  15LeilõesdeEnergiaExistente§  9LeilõesdeEnergiadeReserva§  3LeilõesEstruturantes§  3LeilõesdeFontesAlterna>vas

19/12

11ºLeilãodeEnergiadeReserva

Leilões

23/12

16ºLeilãodeEnergiaExistente

[NOMEDACATEGORIA][VALOR]/

[PORCENTAGEM]

[NOMEDACATEGORIA]

794/[PORCENTAGEM]

Eólica[VALOR]/

[PORCENTAGEM]

Solar[VALOR]/

[PORCENTAGEM]

Biomassa[VALOR]/

[PORCENTAGEM]

GásNatural[VALOR];

[PORCENTAGEM]

GNL[VALOR];

[PORCENTAGEM]

ÓleoCombusjvel;[VALOR];

[PORCENTAGEM]

ÓleoDiesel[VALOR];

[PORCENTAGEM]

Carvão[VALOR];

[PORCENTAGEM]

Térmica[VALOR]/

[PORCENTAGEM]

v   Par>cipaçãodasfontesnosleilões(MWmed)

Leilões

v   LeilõesdeEnergiaNova,EnergiadeReserva,FontesAlterna>vaseProjetosEstruturantes(de2005a2016)

ValoresfinanceirosatualizadoscomoIPCAdeset/16

Leilões

2016107,1%

2017103,9%

Dadosatualizadoscomacargaprevistaemsetembro/16

*SemconsiderarMontantedeReposição

v  SobrecontrataçãomédiaBrasil=7,1%(3.329MWmédios)

§  EssevolumeseráliquidadonoMCP§  Até5%desobrecontrataçãopodeserrepassadoparaa

tarifadoconsumidor

2016109,2%

2017105,9%

Dadoscomacargaprevistaemabril/16

Sobrecontratação

MCSDdeEnergiaNova§  Operacionalizaçãodetrêsprodutosdeformaemergencial,mesmo

semsistema,paraauxiliarasdistribuidorascomsobrascontratuais

§  Ar>culaçãoparaadequarregulaçãodoMCSDdeEnergiaNova

Resultados:

Contratosjul-dez/16

129MWmédiosdereduçãocontratual

Contratosago-dez/16

715MWmédiosdereduçãocontratual

Contratosout-dez/16

266MWmédiosdereduçãocontratual

MCSDdeEnergiaNova

ContabilizaçõeseLiquidações

Valorescontabilizadosem2015:

R$35bilhões

R$2,7bilhões

R$2,12bilhões

R$475milhões

R$2,8bilhões

* *Receitadevendapagaaosgeradores

R$43,2bilhões

Valorescontabilizadosem2016:R$34,1bilhões

R$23,4bilhões(jan-set)

R$5,0bilhões(jan-set)

R$2,10bilhão(jan-set)

R$1,2bilhão(jan-set)

R$2,6bilhões(jan-set)

2015

2016

MercadodeCurtoPrazo CotasdeGF CotasNuclear MCSD

EnergiadeReserva

Contabilizações

CotasdeGaranRaFísica(CGF):regimecriadopelaLei12.783/13,comointuitodenegociaraenergiadosgeradoresque>veramaconcessãovencida

§  Aorenovaraconcessão,osagentestêmdireitoàReceitaAnualdeGeração–RAGcalculadacombasenoscustosdeOperaçãoeManutençãodausina

§  A ANEEL anualmente rateia a garan>a ssica dos geradores entre asdistribuidoras,asparcelasdorateiosãochamadasdecotas.Ascotas,porsuavez,sãou>lizadaspararemunerarasRAGdecadagerador.

§  Ogeradorquetemsuaenergiacomercializadaemregimedecotasdegaran>assicanãoarcacomosriscoshidrológicosnemcomosresultadosfinanceirosdoMecanismodeRealocaçãodeEnergia(MRE)associadosàUsinaHidrelétrica

2015 2016

Contab

ilizado

2,7bilhões

5,0bilhões

86%

CotasdeGaranRaFísica

Mês Contabilizado Liquidado Inadimplência

Janeiro 501,2 496,9 0,85%

Fevereiro 512,1 506,7 1,07%

Março 512,7 502,2 2,04%

Abril 529,1 513,5 2,95%

Maio 529,3 510,8 3,5%

Junho 534,9 513,3 4,04%

Julho 623,9 596,2 4,44%

Agosto 630,2 547,9 13,05%

Setembro 691,7 651,2 5,85%

Total-2016 5.065,5 4.839,1 4,47%

Total-2015 2.721,9 2.715,3 0,20%

Diferença 2.343,6 2.123,8 4,27%

86% 78% 2.135%

R$/milhões

CotasdeGaranRaFísica

CotasdeEnergiaNuclear(CEN):regimecriadopelaLei12.111/2009,comointuitogerarareceitadasusinasnuclearesapar>rdejaneirode2013

2015 2016

Contab

ilizado

2,12bilhões

2,10bilhões

1,2%

Operaçãopelaqual46distribuidorasdeenergiaelétricarateiamaproduçãodasusinasdeAngraIeII,quepertencemàestatalEletronucleareestãoinstaladasemAngradosReis(RJ)

CotasdeEnergiaNuclear

Mês Contabilizado Liquidado Inadimplência

Janeiro 230,5 225,5 2,19%

Fevereiro 231,5 230,4 0,51%

Março 231,5 229,6 0,80%

Abril 232,2 229,1 1,32%

Maio 233,4 229,1 1,85%

Junho 234,7 229,7 2,13%

Julho 235,4 229,1 2,66%

Agosto 236,7 216,2 8,66%

Setembro 236,9 229,7 3,04%

Total-2016 2.103,1 2.048,7 2,57%

Total-2015 2.128,8 2.128,8 0,00%

Diferença -25,7 -80,1 2,57%

1,2% 3,6%

R$/milhões

CotasdeEnergiaNuclear

MecanismodeCompensaçãodeSobraseDéficits(MCSD):estabelecidopeloar>go29doDecretonº5.163/2004,ele viabilizaa reduçãoou compensaçãodos volumes de Contratos de Comercialização de Energia no AmbienteRegulado(CCEARs)entreosagentesdedistribuição

2015 2016

Contab

ilizado

475milhões

1,2bilhão

152%

EnergiaExistente

Mensal TrocasLivres 4%Ex-post

MCSD

Mês Contabilizado Liquidado Inadimplência

Janeiro 131,4 131,4 0%

Fevereiro 122,4 122,4 0%

Março 131,3 131,3 0%

Abril 123,9 123,9 0%

Maio 130,9 130,9 0%

Junho 125,8 125,8 0%

Julho 141,1 141,1 0%

Agosto 146,4 115,8 20,8%

Setembro 147,4 147,4 0%

Total-2016 1.201,1 1.170,5 2,32%

Total-2015 475,0 475,0 0%

Diferença 726,1 695,5 2,32%

152% 146%

R$/milhões

MCSD

AcontabilizaçãodaCCEElevaemconsideraçãotodaaenergiacontratadaporpartedosagentesetodaaenergiaefe>vamenteverificada(consumidaougerada)

MCP

EnergiaVerificada

EnergiaContratada

Contabilização

Sobradeenergia=credor

Faltadeenergia=devedor

MercadodeCurtoPrazo

152LIMINARESJUDICIAISVIGENTES

v   BLOCO1:55liminaresvigentes§  LimitaçãodoAjusteMRE:100%ou95%de

proteção§  Objetodiretodarepactuação§  Valorrelacionado:R$1,25bilhão

v   BLOCO2:58liminaresvigentes§  ExclusãodorateiodoGSFnoMRE§  Afetadaapenaspelaquedaliminares

bloco1

v   BLOCO3:39liminaresvigentes§  Pagamentointegral(ouovalorexistente)

doscréditodoMCPparaosagentesbeneficiários

§  Impactonaisonomia–losssharing

Bloco3

Bloco2

Bloco1

MCP-Judicialização

Contabilizadoset/16

R$2,39bi(100%)

¹doGSFrepactuado²doMCPsetembro/163doContabilizadosetembro/16

GSFNãoRepactuado(sobliminar)

R$1,36bi(57%)3

MCPdesetembro/16

R$0,84bi(35%)3

GSFRepactuado

R$0,19bi(8%)3

Liquidado

R$0,10bi(52%)1

Remanescente

R$0,09bi(48%)1

Liquidado

R$0,67bi(80%)2

Inadimplente

R$0,17bi(20%)2

Liquidadonomês

R$0,77bi(32%)3

MCP–LiquidaçãoSet/16

2,67

0,08

2,29

1,072,290,04

2,06

2,46

0,05

2,30

2,290,05

2,08

2,53

0,45

2,07

2,99

1,10

1,57

4,26

2,20

1,86

4,21

2,63

1,40

6,33

3,71

2,47

4,98

3,70

1,10

1,48

0,84

1,59

4,16

1,05

1,09

1,22

3,68

1,06

0,95

0,83

3,19

ParcelamentoGSF2015ValorCobertoLiminaresDiferidoLiquidadoInadimplência %Inadimplência

TotalLiquidado2015 R$19.305.332.990,25

TotalLiquidado2016 R$7.035.112.124,78

0,60

1,07

0,57

2,61

0,57

1,14

0,39

2,53 2,40

0,27

1,16

0,55

2,440,18

1,25

0,89

2,39

1,36

0,77

0,10

MCP–Histórico

Mês Contabilizado Liquidado Inad.

Janeiro 4.164,9 1.595,4 5,7%

Fev/Mar 3.687,7 1.222,9 8,7%

Abril 3.198,6 834,1 11,2%

Maio 2.615,0 606,4 14,4%

Junho 2.533,5 570,5 17%

Julho 2.397,7 549,2 17,3%

Agosto 2.439,2 887,5 4,7%

Setembro 2.390,4 768,8 7,0%

Total-2016 23.427,3 7.035,1 10,8%

Total-2015 35.064,4 19.305,3 9,08%

Diferença -11.637,1 -12.270,2 1,72%

R$/milhões

GSF(Parcela)

848,3

1.093,3

945,7

567,9

392,0

271,8

185,0

93,4

4.397,7

-----------

-----------

GSF(Liminar)

1.480,3

1.050,5

1.058,2

1.063,9

1.140,5

1.160,6

1.251,4

1.359,6

-----------

------------

------------

MCP–Mêsamês

33% 63% 18%

EnergiadeReserva

Des>nadaaelevarasegurançanofornecimentonoSIN,elaéoriundadeusinasespecialmentecontratadasparaestefim,deformacomplementaraomontantecontratadonoambienteregulado

RegulamentadapeloDecretonº6.353/2008,suacomercializaçãoteveinícioem2009.ACCEErepresentaosagentesdeconsumodestaenergiaerespondepelacentralizaçãodarelaçãocontratualentreaspartesepelagestãodaContadeEnergiadeReserva(Coner).

Receitadevendapagaaosgeradores

2015

2,8bilhões

2016

2,6bilhões

7,6%

EnergiadeReserva

PagamentopelosGeradoreseDistribuidores(1)

3,1milhões

6,7milhões

37,8milhões

42,5milhões

1,3milhão

0 2,5milhões

11,9milhões

106,2milhões

0 758,4milhões

LiquidaçãodoMCP(2) 631,6milhões

267,6milhões

130,4milhões

123,8milhões

319,9milhões

156milhões

210,8milhões

2,2bilhões

2,4bilhões

262,8milhões

158,6milhões

260,6milhões

284,9milhões

258,1milhões

298,2milhões

309,1milhões

319,5milhões

311,9milhões

2,6bilhões

2,8bilhões

313,7milhões

328milhões

84,3mil

214,2mil

82mil

77,4mil

136,7mil

96,7mil

110,7mil

1milhão

3,1milhões

86,2mil

206,7mil

Outros(5) 622,6milhões

368,7milhões

469,5milhões

409,9milhões

236,3milhões

191,5milhões

16,4milhões

1,2bilhão

265,1milhões

134,9milhões

19,2milhões

SaldodaCONER 478,1milhões836,1milhões

1,21bilhões

1,49bilhões

1,74bilhões

1,85bilhões

1,63bilhões

726,6milhões

1,82bilhões

1,70bilhões -----

(1)Valorespagospelosgeradoresreferentesaressarcimento,multaseeventuaisprocessosdeordemjurídica(2)Geraçãodes>nadaaoprodutoliquidadanoMCPdem-2(3)Receitasfixasevariáveisajustadas

PagamentoaosGeradores(3)

CAFTincorridospelaCCEE(4)

(4)ApuraçãodeEnergiadeReservadem-1(5)Rendimentos,recuperaçãojudicial,execuçãodegaran>adeleilãoetarifasbancárias

Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set 2016 2015

Conta-ACR

R$21,2bicaptadosemtrêsoperaçõesdefinanciamentosdaConta-ACR

1ªoperaçãoR$11,2bilhões

8bancos

2ªoperaçãoR$6,6bilhões

9bancos

3ªoperaçãoR$3,4bilhões

8bancos Total:11bancos

2014 2014 2015 Contab.fev-dez/14

§  PrazodeAmor>zação:54meses(abr/20)

§  Iníciodaamor>zaçãodadívidaà16/11/2015

§  OFundodereservadaConta-ACRestáemR$3,3bilhões(30/SET)

ConformidadeàOperaçõesestãoasseguradaspelaKPMG

Conta-ACR

BancoCredor 2015 2016 Total

BofA 13.670.539,64 6.396.037,95 79.486.392,42

JPMorgan 5.919.360,21 2.769.766,04 34.419.293,65

BB 270.720.398,61 127.893.503,88 1.586.938.128,57

Caixa 231.557.583,31 108.316.815,70 1.346.248.780,08

ItauBBA 183.272.045,12 85.727.745,58 1.065.508.724,60

Bradesco 183.272.044,47 85.727.745,14 1.065.508.759,61

Santander 95.507.141,26 44.673.441,46 555.253.688,32

BTGPactual 2.717.355,38 ----------------- 2.717.355,38

BNDES 191.285.898,26 89.438.581,25 1.111.883.280,31

Ci>bank 32.462.333,41 15.188.666,45 188.752.890,81

Banrisul 13.752.533,70 6.423.044,97 79.866.915,76

Total 1.224.137.233,37 5.892.446.976,13 7.116.584.209,51

ContaBandeiras

Foram arrecadadosR$ 14,7 bilhões referente aos recursos de bandeirastarifárias, sendo que R$ 3,8 bilhões transitaram pela Conta Bandeirasrepresentando30%daarrecadação

Foram arrecadados R$ 3,1 bilhões referente aosrecursos de bandeiras tarifárias, sendo que R$ 5,2milhões transitaram pela Conta Bandeirasrepresentando0,17%daarrecadação

2015(contabilizaçõesdejaneiroadezembro)

2016

ConformidadeàOperaçõesestãoasseguradaspelaKPMG

ContadeDesenvolvimentoEnergéRcoCDE RGR

ReservaGlobaldeReversão CCC

ContadeConsumodeCombusjvel

ACCEEpassaráasergestoradoscontassetoriais,apar>rdemaiode2017

§  OscomandossobreacobrançaeousodosrecursosserãodadospeloMME/Aneel

§  ValoresdaCONERantecipadosparadesenvolverainfraestruturaparagestãoserãores>tuídospelaCDE

ContasSetoriais

EvoluçãodoMercado

Essaalteraçãodevemelhorarainformaçãodecustoedepreçonosmodeloscomputacionais

ReuniãodaComissãoPermanenteParaAnálisedeMetodologiaseProgramasComputacionaisdoSetorElétrico(CPAMP)realizadaem18/10,aprovou:

•   U>lizaçãodepatamarúnicopararepresentaçãodocustodedéficitnovalordeR$4.650,00/MWh

•   NovosparâmetrosdoCVaR(α=50eλ=40)

PLD

RevisãodametodologiadecálculodoPreçodeLiquidaçãodasDiferenças-PLD

NovosparâmetrosdoCVaRcomaplicaçãoparaoperaçãoeformaçãodepreços

Introduçãodafunçãodecustododéficitemumúnicopatamar

ConclusãodoestudoparaimplantaçãodaSAR(SupersciedeAversãoaRisco)earevisãodafunçãodecustododéficit

§  ConsultaPública–GovernançadosModelosComputacionais(05/10a15/11)

Janeiro/17 Maio/17 2018

q   Previsibilidade q   Transparência q   Isonomia

PLD

RevisãodametodologiadecálculodoPreçodeLiquidaçãodasDiferenças-PLD

GeraçãoDistribuída

Tendênciamundial,vemsendoconsideradaumaimportanteformadeexpansãoediversificaçãodaofertadeenergia

ProGD–CCEEliderasubgrupodeComercialização

Alterna>vaaosistemadecompensaçãodeenergia,RENANEELnº482/12

Garan>asFinanceiras

Ampliarasegurançadomercado

AudiênciaPública43/2016–de7/7a8/9

AplicaçãoFinanceiraVinculada;AnáliseFinanceiraporBureau;AnálisedeRisco(CVaR);Monitoramento;FaixadeLimitesOperacionaisMínimosDiferenciados

Propostas

v   Orientação v   Transparência v   Simetriadeinformações

§  Dadoseinformaçõesdomercadodeenergiaparaauxiliaratomadadedecisãodeinves>dores

§  Grupodetrabalho(CCEE,ONSeEPE)parauniformizaçãodosvaloresdegeraçãoecargadivulgadosaosagentesdosetorelétrico

§  InclusãodaCCEEnoprocessoderevisãodacargaqueéu>lizadanosmodelosdeplanejamentodaoperaçãoedecálculodoPLD

Dados

Novaplataforma

Informaçõesaomercado

v  Geraçãocomercialnocentrodegravidade(MWmédios):

TipodeFonte Out/16 Out/15 Variação

Hidráulicas(>30MW) 43.006 44.263 -2,8%

Eólicas 4.858 3.393 43%

TérmicaaBiomassa 3.851 3.739 2,9%

TérmicaaGás 6.085 7.362 -17,3%

TérmicaaCarvãoMineral 1.232 1.842 -33,1%

TérmicaNuclear 1.897 651 191%

Térmica-Outros 270 500 -46%

Térmicabicombusjvel–gás/óleo 153 580 -73,1%

TérmicaaÓleo 819 1.733 -52,7%

TérmicaFotovoltaica/Solar 4 4 ------------

Total 62.174 64.067 -2,9%

Geração

Ø   CapacidadeInstaladanoSIN,porFonte-MW

TipodeFonte Set/16 Set/15 Variação

Hidráulicas(>30MW) 107.273 95.378 12,4%

Eólicas 9.713 7.056 37,6%

TérmicaaBiomassa 11.624 10.947 6,1%

TérmicaaGás 11.712 11.798 -0,7%

HidráulicaPCH/CGH 5.316 5.103 4,1%

TérmicaaCarvãoMineral 3.154 3.190 -1,1%

TérmicaNuclear 2.007 2.007 ------------

Térmica-Outros 1.175 1.175 ------------

Térmicabicombusjvel–gás/óleo 1.008 885 13,8%

TérmicaaÓleo 4.636 4.869 -4,7%

TérmicaFotovoltaica/Solar 20,7 20,7 ------------

Total 157.648 142.437 10,6%

Geração

Armazenamento

Fonte:InformaCCEE(17/11/2016)

Fonte:InformaCCEE(17/11/2016)

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