excel clase02-3

EXCEL AVANZADO

Clase 02

• Los empresarios que obtienen dinero prestado tienen que pagar un interés (I) al propietario o a la entidad financiera por usar su dinero.

• La cantidad prestada es el capital o principal (VA o P), la suma de ambos (capital más interés) recibe el nombre de monto (VF); el período de tiempo acordado para la devolución del préstamo es el plazo (n).

• El interés cobrado es proporcional tanto al capital como al período del préstamo, está expresado por medio de una tasa de interés (i).

• Para la teoría económica, el interés es el precio del dinero.

• Cuando sólo pagan intereses sobre el principal, es decir, sobre la totalidad del dinero prestado, se denomina interés simple.

Conceptos Básicos

Interés SimpleUna operación financiera es a interés simple cuando el interés es calculado sobre el capital (o principal) original y para el período completo de la transacción. En otras palabras, no hay capitalización de intereses.

Formula del Interés Simple

El interés es el producto de los tres factores, capital (VA), tiempo (n) y tasa (i), así tenemos:

I=VA*n * i I=VF - VA

Ejemplos de Interés Simple

I=VA*n * i

Monto Es la suma obtenida añadiendo el Interés al

Capital

Monto=Capital + Interés

Monto = Capital + InterésVF=VA+VA*i*nDe donde:

VF=VA(1+i*n)

Interés CompuestoEl interés compuesto es una fórmula exponencial y en todas las fórmulas derivadas de ella debemos operar únicamente con la tasa efectiva. La tasa periódica tiene la característica de ser a la vez efectiva y nominal, ésta tasa es la que debemos utilizar en las fórmulas del interés compuesto.

Formula del Interés Compuesto VF=VA(1+i)n

Ejemplos de Interés Compuesto

INTERES SIMPLE

INTERES COMPUESTO

Las funciones financieras de Excel te ayudarán en cálculos como el de amortización, la tasa de interés anual efectiva, el interés acumulado, la tasa nominal entre otros cálculos que te ayudarán en tus modelos financieros.

FUNCIONES FINANCIERAS

Calcula el pago de un préstamo basándose en pagos constantes y en una tasa de interés constante.

FUNCION PAGO

Sintaxis:PAGO(tasa, nper, va, vf, tipo)

Devuelve el interés pagado en un período especifico basándose en pagos periódicos constantes y en una tasa de interés constante.

FUNCION PAGOINT

Sintaxis:PAGOINT(tasa, período, nper, va, vf, tipo)

Devuelve el pago sobre el capital de una inversión durante un período determinado basándose en pagos periódicos y constantes, y en una tasa de interés constante.

PAGOPRIN

Sintaxis:PAGOPRIN(tasa, período, nper, va, vf, tipo)

Devuelve el valor actual de una inversión. El valor actual es el que tiene actualmente la suma de una serie de pagos que se efectuaran en el futuro. Por ejemplo, cuando pide dinero prestado, la cantidad del préstamo es el valor actual para el prestamista

FUNCION VA

Sintaxis:VA(tasa,nper,pago,vf,tipo)

FUNCION VF

FUNCION NPER Devuelve el número de períodos de una

inversión basándose en los pagos periódicos constantes y en la tasa de interés constante.Sintaxis:

NPER(tasa; pago; va; vf; tipo)

FUNCION TASA Devuelve la tasa de interés por período de una

anualidad. TASA se calcula por iteración y puede tener cero o más soluciones. Si los resultados sucesivos de TASA no convergen dentro de 0,0000001 después de 20 iteraciones, TASA devuelve el valor de error #¡NUM!

Sintaxis:TASA(nper,pago,va,vf,tipo)

Tasa Efectiva Anual

Evaluación de Inversiones

FUNCION VNA En Excel la función para el cálculo del VAN se

llama VNA. Esta función devuelve el valor actual neto a partir de un flujo de fondos y de una tasa de descuento. SINTAXIS:

=VNA(Tasa, Flujos)+inversión inicial

FUNCION TIR La función TIR devuelve la tasa interna de

retorno de una serie de flujos de caja.

SINTAXIS:

=TIR(Flujos)