«Украина – риски 2015: госрегулирование в

финансовом секторе, девальвационные риски,

состояние банковской системы»

Все, сказанное далее, является исключительно личной точкой зрения докладчика - главного редактора журнала «Деньги»

- Валютное регулирование

- Платежные системы

- Фискальные тренды

- Борьба с «отмыванием грязных денег»

- Расширение сферы применения безналичных

- Регулирование документооборота

госрегулирование в финансовом секторе

- Закон «Про платіжні системи та переказ коштів в Україні» - изменения согласно Закону N 5284-VI ( 5284-17 ) от 18.09.2012

- Отсутствие предусмотренных Законом разъяснений и лицензионных условий от регулятора

- Принята Концепция внедрения надзора (оверсайта) за платежными системами в Украине (Постановление Правления НБУ от 15.09.2010 № 426)

Платежные системы - 1

- «Серая» зона применения в Украине систем онлайн-расчетов

- Лоббирование НСМЭП- Остается неполным перечень

международных ПС, чьи документы согласованы в соответствии с нормами «Положення про діяльність в Україні внутрішньодержавних і міжнародних платіжних систем»

Платежные системы - 2

Перечень международных ПС(нерезиденты), чьи документы согласованы НБУ:

Платежные системы - 3

1 Юнистрим 11 Interexpress 21 АЛЛЮР

2 Visa International 12 VIGO 22 FLASHCHEQUE

3 CONTACT 13 American Express 23 Faster

4 Western Union 14 "Золотая Корона – Денежные Переводы"

24 Caspian Money Transfer

5 MoneyGram 15 Xpress Money 25 IntelExpress

6 MasterCard International 16 Coinstar Money Transfer 26 MEEST

7 Юнион Кард 17 MIGOM 27 "Блиц"

8 MONEY EXCHANGE 18 Международные Денежные Переводы ЛИДЕР

28 RIA Financial Services (RIA Money Transfer)

9 Золотая Корона 19 BLIZKO 29 ХАЗРИ

10 Быстрая почта 20 Анелик    

Налоговый кодекс УкраиныСт 299.15. Свідоцтво платника податку анулюється за рішенням органу державної податкової служби у випадках та у строки:

…7) застосування платником єдиного податку іншого способу розрахунків, ніж зазначені у пункті 291.6 статті 291 цього Кодексу, - в останній день податкового (звітного) періоду, в якому допущено такий спосіб розрахунків.

291.6. Платники єдиного податку повинні здійснювати розрахунки за відвантажені товари (виконані роботи, надані послуги) виключно в грошовій формі (готівковій та/або безготівковій).

Итог: «серая зона»

Фискальные тренды

Новые стандарты FATF по борьбе с отмыванием грязных денег, утвержденные 16.02.2012.

Имплементируются Украиной в рамках программы, утвержденной КМУ и НБУ совместного постановления N155 от 11.03.2013

Борьба с «отмыванием грязных денег» - 1

Наиболее важные из имеющих отношение к системам денежных переводов требования и тенденции:

-идентификация получателей и отправителей денежных переводов;-сопровождение(непрерывное) информацией(о получателях и отправителях) денежного отправления;-превентивная оценка рисков от внедрения новых финансовых технологий, новых бизнес-практик, услуг и т.п.

Борьба с «отмыванием грязных денег» - 2

Наиболее важные из имеющих отношение к системам денежных переводов требования и тенденции:-безусловное лицензирование физ- и юрлиц, осуществляющих перевод средств и ценностей; -безусловное их участие в системе финмониторинга в качестве объектов;-ведение данными объектами реестров их агентов и открытие доступа к реестрам по требованию компетентных органов;-страны-участницы обязаны предпринимать усилия для выявления структур и лиц, не имеющих лицензии, но осуществляющих перевод средств и ценностей.

Борьба с «отмыванием грязных денег» - 3

Национальный банк осенью 2012 года получил право вводить ограничения на расчеты наличными.

В настоящее время готовится введение таких ограничений – в том числе и на расчеты между физлицами: в сумме свыше эквивалента 150 тыс грн.

Расширение сферы применения безналичных средств

Основные тенденции:-Отсутствие практики широкого применения электронной подписи;-Либерализация одиозной практики регистрации баз персональных данных

Регулирование документооборота

Расширение полномочий НБУ(закон 5480-17, від 06.11.2012 «О внесении изменений… относительно расширения инструментов влияния на денежно-кредитный рынок»)

Возобновление обязательной продажи 50% валютной выручки – и продление до 19.11.2013(действовало до 2005 года).

Сокращение с 180 до 90 суток сроков возврата валютной выручки

Обязательная продажа валютных поступлений физлицами при получении на сумму свыше экв 150 тыс грн(18,8 тыс USD)

Валютное регулирование

Девальвационные ожидания-1

МВФ окончательно отказал в продолжении программы Stand by-2010

В ближайшие месяцы начнутся переговоры по поводу запуска

программы Stand by-2013.

Объем новой программы и ее прочие параметры неизвестны. Требования: гибкий курс, рыночные тарифы, борьба с дефицитом госбюджета, реформирование естественных монополий.

Девальвационные ожидания-2

Банки стремительно расплачиваются со своими иностранными кредиторами –

- 1 млрд 129 млн долларов

в эквиваленте за 1 квартал 2013 года.

Да, действительно узок круг желающих брать валютные кредиты. Но ожидания тоже имеют место.

Девальвационные ожидания-3

1Q2013 :

3,355 млрд грн – прибыль рентабельных

0,231 млрд грн – убытки нерентабельных

Процентные расходы и доходы - «ножницы»:

(%) расходы 18,771 млрд грн: +20,24%

(%) доходы 29,978 млрд грн: +6,98%

Динамика - к 1Q2012

Состояние банковской системы - 1

Процентные «ножницы» будут действовать до конца 2013 года точно. Так как ресурсы перестали дешеветь.

Комиссионные доходы – последняя надежда? 1Q2013:

Доходы - 5,425 млрд грн: +15,57%

Расходы – 0,817 млрд грн: +14,6%

Динамика - к 1Q2012

Состояние банковской системы - 2

1. Смещение фокуса от активных операций к транзакционным.

2. Процентные «ножницы».

3. Ряд банков страдают от жесточайшего ресурсного голода. Они привлекают сверхдорогие ресурсы, проедая капитал.

4. Рефинансирование НБУ получает ограниченный круг фигурантов.

5. Возврат к практике эмиссионного финансирования дефицита госбюджета.

Состояние банковской системы - 3

1. Жесткое госрегулирование финансового сектора под предлогом преодоления финансового кризиса, борьбы с «отмыванием грязных денег», преодоления дефицита госбюджета.

2. Торможение экономического роста. Снижение реальной платежеспособности населения.

3. Риски девальвации. Причем, ввиду политического заказа на стабильность курсовой шок может оказаться вынужденным и резким.

4. Банковское сжатие. Переформатирование, расслоение банковского сектора.

Тренды-2015