santierul naval 2 mai sa mangalia

MEMORANDUM întocmit pentru admiterea acţiunilor emise de

SOCIETATEA COMERCIALĂ ŞANTIERUL NAVAL 2 MAI S.A. MANGALIA

pe AeRO – piaţa de acţiuni a Bursei de Valori Bucureşti

( Document de Prezentare a Societăţii)

Consultant Autorizat:

Potentialii investitori in companiile listate pe AeRO trebuie sa fie in cunostinta de cauza cu privire la faptul ca sistemul alternativ de tranzactionare este o piata pentru care exista tendinta sa se ataseze un risc investitional mai ridicat decat pentru companiile admise la tranzactionare pe o piata reglementata.

Document de Prezentare a S.C. Şantierul Naval 2 Mai S.A. Mangalia

2

CUPRINS

Notă către investitori

1. Persoane responsabile 4

2. Prezentarea Emitentului 5

2.1. Scurt istoric al societăţii 6

2.2. Descrierea activităţii 8

2.3. Structura actuală a acţionarilor Emitentului 8

2.4. Conducerea societăţii 9

2.5. Numărul angajaţilor, gradul de pregătire 12

2.6. Detalierea cifrei de afaceri pe segmente de activitate sau linii de Business

13

2.7. Clienţi principali / Contracte semnificative 14

2.8. Principalii indicatori tehnico-operaţionali 14

3. Informaţii financiare 15

3.1. Politica si practica privind prognozele 19

3.2. Politica si practica privind dividendele 19

4. Plan de dezvoltare 19

5. Factori de risc 20

6. Informaţii cu privire la oferte de valori mobiliare 21

7. Planuri legate de operaţiuni viitoare pe piaţa de capital 21

8. Numele auditorilor 22

9. Societăţi afiliate şi procentul de acţiuni deţinute 22

Anexe

1. Sinteza rezultatelor financiare 23

2. Sinteza poziţiei financiare 23

3. Bugetul pentru anul in curs şi pentru o perioada de 2 ani 24

4. Decizia organului statutar privind tranzacţionarea pe AeRO 26

5. Actul constitutiv al societăţii 28


3

NOTĂ CĂTRE INVESTITORI

Acest Memorandum conţine informaţii în legătură cu Emitentul, societatea

comercială Şantierul Naval 2 Mai S.A. Mangalia, în vederea listării pe ATS în Secţiunea

Instrumente Financiare listate pe ATS, Categoria Acţiuni din cadrul Sectorului Titluri

de Capital conform hotãrârii A.G.E.A. din data de 21.02.2015 care a fost publicată în

Monitorul Oficial partea a IV-a nr.1325/13.III.2015. Emitentul este o societate

comercială pe acţiuni înmatriculată la Registrul Comerţului sub numărul

J13/759/1991, CUI RO 2413593, având un capital social de 16.681.612,5 Ron împărţit

la 6.672.645 acţiuni cu o valoare nominală de 2,5 lei fiecare, evidenţiate prin

înscriere în cont. Emitentul a depus toate diligentele necesare pentru a se asigura că

informaţiile conţinute de prezentul Memorandum sunt reale, exacte şi nu sunt de

natură a induce în eroare în ceea ce priveşte aspectele semnificative. După

verificarea acestui Memorandum , Emitentul îşi asumă răspunderea pentru conţinutul

său şi confirmă realitatea, exactitatea şi acurateţea informaţiilor conţinute în acesta.

Consultantul Autorizat a întreprins toate demersurile pentru a se asigura că, în

conformitate cu documentele şi informaţiile puse la dispoziţie de Emitent,

informaţiile cuprinse în Memorandum sunt conforme cu realitatea şi nu conţin

omisiuni de natură să afecteze semnificativ conţinutul Memorandumului. Consultantul

Autorizat nu îsi asumă nici o responsabilitate cu privire la performanţele viitoare ale

Emitentului. Nimic din conţinutul acestui Memorandum nu va fi interpretat ca o

recomandare de a investi sau o opinie a Consultantului Autorizat asupra situaţiei

Emitentului şi nici o consiliere de natură juridică, fiscală, comercială sau financiară.

Fiecare potenţial Investitor trebuie să facă prin propriile mijloace o evaluare

independentă, care să nu fie bazată doar pe informaţiile cuprinse în acest

Memorandum. Emitentul şi Consultantul Autorizat recomandă potenţialilor Investitori

consultarea propriilor consultanţi în ceea ce priveşte aspectele juridice, fiscale,

comerciale sau financiare.

Nicio persoană nu este autorizată de către Emitent sau de către Consultantul

Autorizat să dea alte informaţii sau să facă alte declaraţii sau aprecieri, cu excepţia

celor incluse în acest Memorandum. Difuzarea unei astfel de informaţii, declaraţii sau

aprecieri care nu sunt incluse în acest Memorandum trebuie considerată ca fiind


4

făcută fără autorizarea Emitentului sau a Consultantului Autorizat, care nu îşi asumă

nici o răspundere în acest sens. De asemenea, trebuie avut în vedere faptul că

situaţia Emitentului, precum şi datele şi informaţiile incluse aici, pot suferi modificări

după aprobarea de către Autoritatea de Supraveghere Financiara a acestui

Memorandum.

1. PERSOANE RESPONSABILE

Acest Document de Prezentare a societăţii comerciale Şantierul Naval 2 Mai S.A.

Mangalia, în vederea listării pe ATS în Secţiunea Instrumente Financiare listate pe

ATS, categoria Acţiuni din cadrul Sectorului Titluri de Capital, a fost realizat de către

S.S.I.F. BT SECURITIES S.A., în calitate de Consultant Autorizat. S-au folosit

informaţiile puse la dispoziţia sa de către Emitent – SOCIETATEA COMERCIALĂ

ŞANTIERUL NAVAL 2 MAI S.A. MANGALIA şi/sau a unor informaţii provenite din alte

surse indicate în mod corespunzător.

Persoanele responsabile de întocmirea a Documentului de Prezentare sunt aşadar

Emitentul şi Consultatul Autorizat. Emitentul este societatea comercială Şantierul

Naval 2 Mai S.A. Mangalia (denumit în continuare “Emitent”), persoană juridică

română, înregistrată la Oficiul Registrului Comerţului sub nr. J13/759/1991, cod unic

de înregistrare RO 2413593, cu sediul social în Constanţa, Municipiul Mangalia, Str.

Rozelor, nr.3, reprezentată prin Dl. Ing. Ioan Griguta în calitate de Director General.

Consultantul Autorizat este S.S.I.F. BT SECURITIES S.A. (denumită în continuare

“Consultant Autorizat”), societate de servicii de investiţii financiare, cu sediul în

Cluj-Napoca, str. 21 Decembrie 1989 nr.104, Judeţul Cluj, înregistrată la Oficiul

Registrului Comerţului Cluj-Napoca sub nr. J12/3156/1994, cod unic de înregistrare

RO 6838953 reprezentată prin Dl. Radu Claudiu Roşca, în calitate de Director

General.

Atât Emitentul cât şi Consultantul Autorizat declară că informaţiile incluse în

prezentul document de prezentare sunt, după cunoştinţele lor, în conformitate cu

realitatea şi nu conţin omisiuni de natură să afecteze semnificativ conţinutul

acestuia.


5

Emitentul declară că toate opiniile exprimate în acest Document de prezentare

sunt rezultatul unei analize atente şi diligente şi sunt fundamentate pe ipoteze şi

prezumţii de bună credinţă şi rezonabile.

În baza cunoştinţelor sale, Emitentul confirmă că acest Document de prezentare

conţine toate informaţiile importante cu privire la Emitent, la afacerile acestuia şi la

acţiunile emise şi că toate acestea sunt reale şi corecte. De asemenea, Emitentul

confirmă că informaţiile prezentate nu sunt de natură a induce în eroare şi că toate

opiniile, previziunile şi intenţiile Emitentului incluse în prezentul Document de

prezentare sunt exprimate cu bună credinţă.

2. Prezentare Emitent

Denumirea: SOCIETATEA COMERCIALĂ ŞANTIERUL NAVAL 2 MAI S.A. Mangalia

Domeniul de activitate : Alte activităţi de sercivii suport pentru întreprinderi n.c.a. –

Participarea la administrarea societăţii mixte Daewoo Mangalia Heavy Industries S.A.

Cod CAEN : 8299

Codul fiscal: RO 2413593

Numărul de înregistrare la Oficiul Registrului Comerţului: J13/759/1991

Adresa: Jud. Constanţa, Localitatea Mangalia, Strada Rozelor, nr. 3, cod poştal

905500

Date contact: Fax: 0241.752.107; Tel: 0241.753.347

Adresa de e-mail: [email protected]

Pagina de internet: www.sn2mai.ro

Numele persoanei de contact: Uleu Leonovici Otilia

Simbol de tranzacţionare: STNM

Codul ISIN: ROSTNMACNOR8


6

2.1. Scurt istoric al societăţii

Societatea comercială Santierul naval 2 Mai S.A. Mangalia a început în anul

1974, pe malul sudic al lacului Mangalia, în vecinătatea localităţii „2 Mai”, lucrările

de construcţie a Capacităţii de construcţii nave de mare tonaj, ca o etapă de

dezvoltare a Şantierului Naval Mangalia (U.M. 02029 Mangalia) din subordinea

Ministerului Apărării Naţionale.

În anul 1980, a fost finalizată investiţia, iar la data de 01.04.1980 şantierul s -a

desprins de U.M. 02029 Mangalia, cu Decretul nr. 64/05.03.1980, devenind unitatea

cu personalitate juridică Şantierul Naval 2 Mai Mangalia, în subordinea Centralei

Industriale Navale Galaţi şi sub controlul Ministerului Industriei Construcţiilor de

Maşini.

În luna noiembrie 1990 s-a reorganizat, în temeiul Legii 15/1990, cu H.G.R. nr.

1224/23.11.1990, ca Societatea Comercială Şantierul Naval 2 Mai S.A. Mangalia, sub

controlul Ministerului Resurselor şi Industriilor.

La data de 22.01.1997 s-a înfiinţat societatea mixtă Daewoo Mangalia Heavy

Industries S.A., prin asocierea dintre S.C. Şantierul Naval 2 Mai S.A. Mangalia şi firma

coreeană Daewoo Heavy Industries Ltd. (actualmente Daewoo Shipbuilding & Marine

Engineering), societate mixtă la care S.C. Şantierul Naval 2 Mai Mangalia a participat

cu 49% din capitalul social, aport în natură reprezentând majoritatea activelor sale

fixe.

La constituirea societăţii mixte D.M.H.I., S.N. 2 Mai a transferat societăţii

mixte toate activele şi dreptul de folosinţă, pe durata societăţii, a terenului în

suprafaţa de 80,86 ha.

D.M.H.I. plăteşte taxele datorate la autorităţi şi o chirie modică către S.N. 2

Mai în valoare de 48.000 USD pe an, în baza Contractului de închiriere teren din data

de 30.01.1997.

Litigii semnificative

Nr.

crt.

Calitatea S.C.

Şantierul Naval

2 Mai S.A.

Nr. Dosar Denumirea părţii

adverse

Instanţa Obiect suma Termen

1 Reclamantă 7347/118/2013 Oraşul Techirghiol

Pârât

Tribunalul

Constanţa

Pretenţii:

306.218 lei

*


7

2 Reclamantă 2424/254/2013 S.C. MM COMPANY

2000 S.R.L. Pârât

Judecătoria

Mangalia

Pretenţii:

153.593 lei

**

3 Pârâtă

Recurentă

5362/118/2011 Harca Ioana

Reclamantă

Curtea de Apel

Constanţa

Revendicare

L.nr.10/2001

***

4 Pârâtă 4262/254/2011 Tănase Costică SA Judecătoria

Mangalia

Obligaţie ****

5 Reclamantă 11852/118/201

2

S.C. REAL PLAST &

STEEL CONSTRUCT

Tribunalul

Constanţa

Pretenţii:

1.677.722 lei

*****

*-Dosarul se află pe rolul Tribunalului Constanţa – în curs de pronunţare

**-Soluţionat prin sentinţa civilă nr. 32/08.01.2014. S-a admis acţiunea. Irevocabilă –

SN2 mai este înscrisă în Tabelul difinitiv al creditorilor – Dosarul este pe rolul

Tribunalului Constanţa.

***-Soluţionat prin decizia civilă nr. 502/09.12.2013, S.C. Şantierul Naval 2Mai

Mangalia S.A. a fost scos din cauză. Irevocabilă.

****-Soluţionat prin sentinţa civilă nr. 2038/24.10.2013, a fost respinsă acţiunea.

Irevocabilă.

*****-Soluţionat prin sentinţa civilă nr. 354/04.02.2013. Irevocabilă.

Pentru recuperarea creanţei a fost încheiat contract de asistenţă juridică cu

Casa de avocatură Cătălin Dancu, Cabinet avocat Claudiu Feraru prin avocat Claudiu

Feraru. Căile de recuperare abordate sunt:

- Cerere de deschidere procedură de insolvenţă – Dosarul nr. 31249/3/2013

înregistrat pe rolul Tribunalului Bucureşti – Secţia a VII-a – termen 21.04.2015

- Cerere executare silită la Tribunalul Bucureşti – Dosarul de executare silită nr.

1017/2013 – suspendat de drept prin începera procedurii de insolvenţă

- Plângere penală împotriva debitoarei şi administratorilor acesteia la Pachetul

de lângă Judecătoria Sector I. – Dosarul penal nr. 1922/P/2014 aflat în faza

urmăririi penale – procedură nepublică.


8

2.2. Descrierea activităţii

Obiectul principal de activitate al Societăţii comerciale Şantierul Naval 2 Mai

S.A. îl constituie participarea la adminsitrarea societăţii mixte S.C. Daewoo Mangalia

Heavy Industries S.A. (DMHI) activitate atipică faţă de a celorlalte companii din

portofoliul Ministerului Economiei, Comerţului şi Turismului.

S.C. Şantierul Naval 2 Mai S.A. Mangalia realizează activităţile de producţie în

hale închiriate de la Şantierul Naval Mangalia S.A., aflată în acelaşi potofoliu al

Ministerului Economiei, Comerţului şi Turismului.

Strategia de dezvoltare viitoare a S.C. Santierul Naval 2 Mai S.A. Mangalia:

societatea are perspectiva de a dezvolta activitati producţie, aprovizionare, precum

şi alte activităţi care să crească cifra de afaceri şi implicit să genereze profit.

2.3. Structura actuală a acţionariatului Emitentului

Capitalul social actual al societăţii comerciale Şantierul Naval 2 Mai S.A.

Mangalia este de 16.681.612,50 Ron, fiind format din 6.672.645 acţiuni, cu o valoare

nominală/acţiune de 2,5 Ron.

Acţiunile Emitentului sunt tranzacţionate începând cu data de 30.07.1997 pe

Piaţa Rasdaq, la categoria III-R, având simbolul de tranzacţionare STNM. Ultima

tranzacţionare s-a înregistrat în data de 18.02.2015, cu o capitalizare anticipată de

7.206.456,60 lei, la preţul de 1,08 lei, conform datelor preluate de pe site-ul Bursei

de Valori Bucureşti.

Structura acţionariatului la data de 13 martie 2015 se prezintă conform

tabelului urmãtor:

Nume/Denumire actionar Nr. actiuni

detinute

Procent

STATUL ROMAN PRIN MINISTERUL ECONOMIEI, COMERTULUI SI TURISMULUI, loc. BUCURESTI jud. SECTOR 1

6.264.800 93,8878

Pers.Fizice 395.102 5,9212

Pers.Juridice 12.743 0,1910

Total actiuni emise 6.672.645 100,0000

Sursa: Structura sintetică consolidată a deţinătorilor de instrumente financiare


9

2.4. Conducerea societăţii

a) Consiliul de administraţie al Emitenului este alcătuit din următorii membrii:

Brădean Magdalena Preşedinte

Georgescu Dan Lucian Membru

Mihai Busuioc Membru

1. Brădean Magdalena

Este Preşedinte în Consiliul de Administraţie al societăţii comerciale Şantierul

Naval 2 Mai S.A.. A urmat cursurile Institutului Politehnic Bucureşti, Facultatea

Tehnologia Construcţiilor de Maşini între 1974-1979, în anul 1993 a urmat cursul

„Evaluarea întreprinderilor”, organizat de IMI în colaborare cu Agenţia Naţională de

Privatizare şi ANEVAR, urmând ca în anul 1998 să finalizeze cursurile Postuniversitare

„Diagnosticul financiar al firmei”.

A participat la seminarul organizat de Institutul European de Administraţie

Publică din Maastricht, în cadrul programului de asistenţă pentru armonizarea

legislaţiei în cadrul Uniunii Europene în anul 2000; la programul de perfecţionare

„Investiţii Publice”, Institutul Naţional de Administraţie în anul 2004 şi la programul

de perfecţionare „Managementul fondurilor structurale”, Institutul Naţional de

Administraţie în anul 2005.

A absolvit masteratul de „Managementul Sectorului Public” în iulie 2007 la

Şcoala Naţională de Studii Politice şi Administrative. A obtinut ECDL Certificate în

decembrie 2005, certificatul de absolvire a cursurilor de „Formatori în Afaceri

Europene organizat de Ministerul Economiei şi Finanţelor în anul 2008. A fost

licenţiat, în anul 2009, al Universităţii Române de Ştiinţe şi Arte „Gheorghe Cristea”,

Facultatea Economică a Afacerilor Internaţionale. În anul 2010 a obţinut certificatul

de absolvire a cursurilor de formator emis de Ministerul Muncii, Familiei şi Egalităţii

de Şanse şi Ministerul Educaţiei, Cercetării şi Tineretului şi a participat la seminarul

„Întărirea capacităţii instituţionale de management a reformei privind îmbunătăţirea

mediului de afaceri din România”.

A ocupat postul de inginer principal I în cadrul societăţii comerciale AMIRO S.A.

din 1992 până în 1979, tot din anul 1992 a fost de la referent de specialitate III până


10

la consilier I, începând cu 1995 până în anul 2007 în cadrul Ministerului Industriei şi

Resurselor . La Ministerul Economiei şi Finanţelor a îndeplinit funcţia de consilier I pe

perioada 2007-2009. Din anul 2009 şi-a exercitat atribuţiile de expert I A la Ministerul

Economiei, Comerţului şi Turismului până în anul 2015.

2. Georgescu Dan Lucian

Este membru în Consiliul de Administraţie al S.C. Şantierul Naval 2 Mai S.A.. A

studiat la Universitatea Bioterra Bucureşti, administraţie publică, drept comercial,

drept penal în perioada 2001-2005.

A ocupat funcţia de agent naval în cadrul societăţii comerciale Damon Group

S.R.L. între anii 1993-1995. În cadrul societăţii Massaro Trans S.R.L. a ocupat

următoarele posturi: administrator (2000-2001), director tehnic (2003-2006), consilier

juridic (2006-2012), director tehnic (ianuarie 2012-octombrie 2012). A îndeplinit

funcţia de Consilier Cabinet Primar în perioada 2008-2010 la Primăria Municipiului

Mangalia, iar din octombrie 2012 până în prezent deţine postul de Director General în

cadrul Goldterm Mangalia S.A..

3. Mihai Busuioc

Este membru în Consiliul de Administraţie. A urmat cursurile Universităţii

Nicolae Titulescu Bucureşti, Facultatea de Drept între 1998-2002, apoi pe parcurul

anilor 1999-2009 a urmat următoarele cursuri de perfecţionare: Cursuri de pregătire

profesională organizate de Ministerul de Justiţie (1999-2002), Cursuri post-

universitare cu specialitatea „Drept notarial şi proceduri speciale” la Facultatea de

drept din cadrul Universităţii Transilvania din Braşov (2004), Cursuri post-universitare

la „Colegiul Naţional de Apărare” (2007), Masterat cu specialitatea „Drept

funciar,publicitate imobiliară şi cadastru” la Universitatea Constantin Brâncuşi din

Târgu Jiu (2007-2008), cursul de perfecţionare pentru „Înalţi Funcţionari Publici” la

Institutul Naţional de Administraţie (2009).

A îndeplinit funcţia de cadru militar la Serviciul de Protecţie Pază Magistraţi

între anii 1993-1997, iar din anul 1997 a ocupat postul de CF la Serviciul de

Publicitate Imobiliară în cadrul Judecătoriei Sectorului 4 Bucureşti până în anul 1999.


11

În anul 2001 a fost Lector în cadrul Centrului de Pregătire a personalului auxiliar şi de

specialitate în cadrul Ministerului Justiţiei, actualmente Şcoala Naţională de Grefieri.

Din anul 1999 până în octombrie 2004 a ocupat postul de conducător principal de

Carte Funciară în cadrul Biroului de Carte Funciară. La Agenţia Naţională de cadastru

şi publicitate imobiliară a îndeplinit următoarele funcţii: registrator (octombrie 2004-

decembrie 2004), consultant pe probleme de Carte Funciară, Şef serviciu

Monitorizare şi Control în cadrul Direcţiei de Publicitate Imobiliară (2004-2005),

director general adjunct (2005-2006), director general şi Preşedinte al Consiliului de

Administraţie (2006-2007), director general adjunct (2007-2009), director general şi

Preşedinte al Consiliului de Administraţie din 2009 până în prezent.

Membrii Consiliului de Administraţie nu deţin acţiuni în societate.

b) Conducerea executiva este asigurata de :

Ioan Griguţă Director General

Post vacant Director General Adjunct

1. Ioan Griguţă

Este Directorul General al societăţii comerciale Şantierul Naval 2 Mai S.A. din

anul 2009 până în prezent. A fost licenţiat ca inginer în anul 1990, în cadrul

Institutului Politehnic "Ghe. Asachi” din Iaşi, Facultatea Mecanică-Metalurgie,

specializarea metalurgie-turnătorie. S-a perfecţionat pe tot parcursul timpului,

urmând următoarele cursuri: Management hotelier – formare managerială (1999),

Legislaţie privind securitatea şi sănătatea în muncă (2001), Expert achiziţii publ ice

(2009), Managementul organizaţional al situaţiilor de urgenţă (2011), Managementul

organizaţiei (2012), Managementul fondurilor europene (2013), Managementul

afacerilor (2014).

Experienţa profesională a dobândit-o în cadrul următoarelor firme unde a

îndeplinit diferite funcţii:

S.C. Mara&Mold S.R.L. unde a ocupat postul de şef serviciu aprovizionare

(1990-1992)


12

S.C. Olimpus S.A. Mangalia a ocupat posturile de: şef compartiment

mecanic, inginer principal-inspector protecţia muncii-PSI, şef sector

mecanic (1992-1998);

Centrul Român de Afaceri „Marea Neagră” S.A. Mangalia unde a ocupat

psoturile: şef compartiment logistică, şef departament tehnico-

administrativ (1998-2004)

S.C. Gekally&Co S.R.L. a îndeplinit funcţiile de administrator (2004-

2008) şi director (2008-2009)

2.5. Numărul angajaţilor, gradul de pregatire şi gradul de sindicalizare a acestora

Număr Observaţii

Conducere 1 Contract de mandat

Personal de execuţie din care: 8

- cu studii superioare 7

- cu studii medii 1

Personalul societăţii beneficiază de prevederile Contractului colectiv de muncă

al S.C. Daewoo Mangalia Heavy Industries S.A., în baza Hotărârii adunării generale

ordinare a acţionarilor S.C. Şantierul Naval 2 Mai S.A. Mangalia din data de

25.07.2000.

Cei 8 angajaţi îşi desfăşoară activitatea atât la sediul societăţii din str. Rozelor,

nr. 3 cât şi în zonele în care societatea desfăşoară activităţi de producţie.

Organigrama societăţii comerciale Şantierul Naval „2 MAI” S.A.:

A.G.A.

CONSILIUL DE ADMINISTRAŢIE

DIRECTOR GENERAL


13

Ştatul de funcţii al societăţii:

Funcţia Numele şi

prenumele

Studii Observaţii

Conducere Execuţie

Director General Superioare Minim 5 ani vechime în

funcţie de conducere

Director General

Adjunct

Superioare tehnice

A1. COMPARTIMENT FINANCIAR CONTABIL

Economist Superioare

Economist Superioare

A2. COMPARTIMENT COMERCIAL

Inginer Superioare

Economist/Subinginer Superioare/SSD

A3. COMPARTIMENT MARKETING, PREGĂTIREA ŞI URMĂRIREA PRODUCŢIEI

Inginer Superioare tehnice

Operator maşini unelte

cu comandă numerică

Medii Pentru maşina de debitare

cu plasmă

A4. COMPARTIMENT TEHNICO ADMINISTRATIV

Inginer/IRU Superioare

2.6. Detalierea cifrei de afaceri pe segmente de activitate sau linii de business

Activitatea/ produsul/ serviciul Procent din cifra de afaceri

31.12.2013 Estimat pe anul 2014

Vânzări mărfuri 12.501.504 11.438.645

Producţie vândută 3.535.319 6.445.508

DIRECTOR GENERAL ADJUNCT

COMPARTIMENT FINANCIAR

CONTABIL

COMPARTIMENT COMERCIAL

COMPARTIMENT MARKETING

PREGĂTIREA ŞI URMĂRIREA

PRODUCŢIEI

COMPARTIMENT TEHNICO

ADMINISTRATIV


14

Ponderea fiecărei categorii de produse sau servicii în veniturile şi în totalul

cifrei de afaceri ale societăţii pentru ultimii 3 ani:

2012 2013 2014

Componente navale 980.978 3.100.879 6.036.040

Închiriere teren 435.765 434.440 409.468

Vânzări materiale 7.915.399 12.501.504 11.438.645

%Cifra de afaceri 9.332.142 16.036.823 17.884.153

Componente navale 10,51% 19,34% 33,75%

Închiriere teren 4,67% 2,71% 2,30%

Vânzări materiale 84,82% 77,95% 63,96%

%Venituri 9.701.955 16.184.659 17.994.184

Componente navale 10,12% 19,16% 33,54%

Închiriere teren 4,49% 2,68% 2,28%

Vânzări materiale 81,58% 77,24% 63,57%

Venituri financiare 3,81% 0,91% 0,57%

2.7. Clienţi principali / Contracte semnificative

Cifra de afaceri a S.N. 2 Mai, stabilită prin Bugetul de Venituri şi Cheltuieli

aprobat anual de Guvernul României, se realizează prin desfăşurarea unor activităţi

auxiliare de confecţie repere metalice – lăcătuşerie navală şi tubulatură,

aprovizionare cu materiale consumabile cât şi a unor activităţi de producţie (debitare

tablă navală etc.), care vizează ca principal client societatea mixtă S.C. Daewoo

Mangalia Heavy Industries S.A., dar şi alţi agenţi economici.

2.8. Principalii Indicatori tehnico-operaţionali

Activitatea/ produsul/ serviciul Procent din cifra de afaceri

31.12.2013 Estimat pe anul 2014

Vânzări mărfuri 12.501.504 11.438.645

Producţie vândută 3.535.319 6.445.508


15

3. Informaţii financiare

Situaţiile financiare ale S.C. Şantierul Naval 2 Mai S.A. pentru anii încheiaţi la 31

decembrie 2012, 2013 si 2014 au fost întocmite cu respectarea prevederilor Legii

Contabilităţii nr. 82/1991 republicată, a Ordinului MF nr. 3055/2009 pentru aprobarea

reglementărilor contabile conforme cu directivele europene, precum şi a Normelor MF

privind întocmirea situaţiilor financiare. Situaţiile financiare anuale ale aniilor

2012,2013 şi 2014 au fost auditate de către S.C. Romar-Co Audit S.R.L., societate

înregistrată la Camera Auditorilor Financiari din România cu numărul 186/2002,

reprezentată prin Rusu Gheorghe înregistrat la Camera Auditorilor Financiari din

România cu numărul 886/2001.

Elemente de bilanţ

Indicatori

Exerciţiu financiar (Lei)

2012 2013 2014

Imobilizări necorporale 30.507 28.198 28.198

Imobilizări corporale 4.656.135 5.436.552 4.263.330

Imobilizări financiare 15.001.032 15.001.032 15.001.032

Active imobilizate 19.687.674 20.465.782 19.292.560

Stocuri 0 0 0

Creanţe 4.294.737 4.997.622 5.283.789

Investiţii financiare pe termen scurt 3.604.466 1.500.103 2.500.000

Casa şi conturi la bănci 649.031 2.493.780 323.350

Active circulante 8.548.234 8.991.505 8.107.139

Datorii ce trebuie plătite într-o

perioadă de până la un an

272.587 2.200.102 536.346

Active circulante nete 8.275.647 6.958.067 8.011.005

Total active minus datorii curente 27.963.321 27.423.849 27.303.565

Provizioane pentru riscuri şi cheltuieli 268.760 0 0

Capital subscris şi vărsat 16.681.613 16.681.613 16.681.613

Rezerve din reevaluare 115.071 115.071 115.071

Rezerve 5.190.609 5.267.400 5.285.733

Rezultatul reportat 5.199.367 5.199.367 5.092.798

Rezultatul exerciţiului 507.901 160.398 128.350

Capitaluri - total 27.694.561 27.423.849 27.303.565

Sursă: Raportul anual 2012, 2013 şi 2014


16

Din tabelul de mai sus se observă faptul că, activele imobilizate au înregistrat la

sfârşitul anului 2014 o scădere semnificativă cu 1.173.222 lei mai puţin decât în anul

2014, această scădere fiind cauzată de diminuarea imobilizărilor corporale.

La 31.12.2014 activele circulante au înregistrat o sumă mult mai mică decât anii

2012 şi anul 2013, această scădere a fost cauzată de diminuarea contului „Casa şi

conturi la bănci” care a scăzut cu 87,04% faţă de anul precedent.

Contul de profit şi pierdere

Indicatori


2012 2013 2014

Cifra de afaceri netă 9.332.142 16.036.823 17.884.153

Venituri din exploatare - total 9.332.142 16.036.823 17.884.153

Cheltuieli materiale 7.473.256 12.476.100 11.689.023

Salarii şi indemnizaţii 411.516 424.336 495.867

Cheltuieli cu amortizarea 31.534 95.474 103.011

Pierderi din creanţe 0 0 0

Cheltuieli privind prestaţiile externe 1.028.119 2.632.058 4.232.409

Cheltuieli cu alte impozite, taxe 416.689 485.651 255.612

Ajustări privind provizioanele pentru riscuri şi

cheltuieli

(350.000) (242.760) 0

Cheltuieli din exploatare - total 9.167.691 15.999.367 17.845.067

Venituri din interese de participare 0 0 0

Venituri din dobânzi 369.743 148.514 41.432

Alte venituri financiare 70 0 61.676

Venituri financiare - total 369.813 148.514 110.031

Cheltuieli financiare – total 0 13 0

Impozit pe profit 26.363 24.881 20.767

Rezultatul exerciţiului financiar 507.901 160.398 128.350

Sursă: Raportul anual 2012, 2013 şi 2014

Veniturile din exploatare totale au avut o tendinţă de creştere şi au înregistrat

creşterea cea mai semnificativă în anul 2013 faţă de anul 2012 cu 6.704.681 lei,

această creştere se datorează creşterii considerabile a cifrei de afaceri.

Cheltuielile totale din exploatare înregistrează în anul 2014 o creştere

semnificativă faţă de anul 2013 cu 1.845.700 lei, această creştere se datorează

creşterii considerabile a cheltuielilor cu prestaţiile externe.


17

Situaţiile financiare intermediare aferente raportarii Semestriale ai aniilor

2013, respectiv 2014.

Elemente de bilanţ

Denumirea indicatorului


30.06.2013 30.06.2014

A.Active imobilizate - total 20.521.845 19.342.027

I.Imobilizări necorporale 30.507 28.198

II.Imobilizări corporale 5.490.306 4.312.797

III.Imobilizări financiare 15.001.032 15.001.032

B.Active circulante – total 8.031.729 8.546.815

I.Stocuri 0 0

II.Creanţe 5.090.014 5.458.361

III.Investiţii pe termen scurt 2.500.103 999.988

IV.Casa şi conturi la bănci 441.612 2.088.466

C.Cheltuieli în avans 166.664 709.971

D.Datorii ce trebuie plătite într-o perioadă <1 an 1.385.725 1.140.437

E.Active circulante net, respectiv datorii 6.812.668 8.116.349

F.Total active minus datorii curente 27.334.513 27.458.376

G.Datorii ce trebuie plătite într-o perioadă >1an 0 0

H.Provizioane 0 0

I.Venituri în avans 0 0

J.Capital şi rezerve

I.Capital subscris vărsat 16.681.613 16.681.613

II.Prime de capital 0 0

III.Rezerve din reevaluare 115.071 115.071

IV.Rezerve 5.267.400 5.267.400

V.Profitul sau pierderea reportat(ă) 5.199.367 5.287.251

VI.Profitul sau pierderea exerciţiului financiar 71.063 107.041

Repartizarea profitului 0 0

Capitaluri proprii – total 27.334.513 27.458.376

Sursa: Raport semestrial, la perioada 30 Iunie 2013, respectiv 2014

Privind tabelul comparativ se constată:

Creşterea valorii activelor circulante nete, în condiţiile scăderii investiţilor pe

termen scurt şi a creşterii creanţelor şi a disponibilităţilor băneşti din casă şi conturi

la bănci;

Scăderea investiţiilor pe termen scurt;


18

Scăderea datoriilor ce trebuie plătite într-o perioadă mai mică de un an cu

suma de 245.288 lei;

Creşterea cu suma de 123.863 lei a totalului capitalurilor.

Contul de profit şi pierdere



30 Iunie 2013 30 Iunie 2013 %

Cifra de afaceri 6.513.228 8.624.928 132,42

Venituri din exploatare 6.512.550 8.624.928 132,44

Cheltuieli din exploatare 6.385.968 8.502.003 133,14

Venituri financiare 50.568 4.532 8,96

Cheltuieli financiare 0 0 -

Venituri totale 6.563.118 8.629.460 131,48

Cheltuieli totale 6.385.968 8.502.003 133,14

Rezultat brut 177.150 107.041 60,42

Sursa: Raport semestrial, la perioada 30 Iunie 2013, respectiv 2014

Veniturile din exploatare în semestrul I 2014 au înregistrat o creştere faţă de

sem. I 2013 în aproximativ aceiaşi proporţie pe care au înregistrat-o şi cheltuielile de

exploatare pentru aceiaşi perioadă de raportare.

Situaţiile financiare intermediare aferente raportării trimestriale ai aniilor

2013, respectiv 2014.

Situaţia principalilor indicatori economico-financiari



30 Septembrie 2013 30 Septembrie 2014

Venituri totale, din care: 2.606 4.804

Venituri din exploatare 2.604 4.800

Venituri financiare 2 4

Venituri extraordinare 0,00 0,00

Cheltuieli totale, din care: 3.105 5.222

Cheltuieli din exploatare 3.091 5.222

Cheltuieli financiare 0,00 0,00

Cheltuieli extraordinare 0,00 0,00

Rezultatul brut (499) (418)

Sursa: Raport trimestrul III, 30 septembrie 2013, respectiv 2014


19

3.1. Politica şi practica privind prognozele

Societatea comercială Şantierul Naval 2 MaiS.A. va stabili o politica şi

practică privind prognozele, în concordanţă cu Principiile de Guvernanţă Corporativă

pentru societăţile listate pe AeRO.

3.2. Politica şi practica privind dividendele

Societatea comercială Şantierul Naval 2 Mai S.A. va stabili o politica şi practică

privind dividendele, în concordanţă cu Principiile de Guvernanţă Corporativă pentru

societăţile listate pe AeRO.

4. Plan de dezvoltare

Obiectul principal de activitate al Societăţii Coemrciale Şantierul Naval 2 Mai S.A.

îl constituie participarea la adminsitrarea societăţii mixte S.C. Daewoo Mangalia

Heavy Industries S.A. (DMHI) activitatea atipică faţă de a celorlalte companii din

portofoliu Ministerului Economiei, Comerţului şi Turismului.

Societatea din activitatea de bază nu a obţinut dividende şi nu se preconizează ca

să obţină nici în viitorul apropiat ( în Planul de afacei al societăţii mixte DMHI pe

termen mediu nu este prevăzut un profit care să fundamenteze plata unor dividende

către acţionari), a fost necesară găsirea unor alternative de creştere a volumului

activităţilor conexe care să asigure o cifră de afaceri stabilă pentru S.C. Şantierul

Naval 2 Mai S.A.

Pentru realizarea acestui deziderat, conducerea executivă a societăţii a inclus în

strategia pe următorii 5 ani extinderea activităţii prin includerea unor activităţii

auxiliare (confecţie repere metalice şi aprovizionare cu materiale consumabile) şi a

unor activtăţi de producţie (debitare table, sablare-vopsitorie şi tabulatură) care

vizează ca principal client societatea mixtă S.C. Daewoo Mangalia Heavy Industries

S.A. dar şi alţi agenţi economici din zonă.

Neavând nici un activ care să permită realizarea unor activităţi de producţie

(întreg patrimoniul societăţii a constituit aportul părţii române la constituirea

societăţii mixte DMHI) conducerea societăţii a luat decizia închirierii unui activ.


20

Societatea a obţinut aprobările necesare şi a fost închiriat de la S.C. Şantierul

Naval Mangalia S.A., activul "Hala armare şi motoare" cu Nr.de inventar 1092 având

suprafata construită de 3.712 mp, şi teren aferent în suprafaţă de 11.935 mp

(respectiv Lotul de teren 47/1 în suprafaţă de 4.38 mp şi Lotul 93/3 în suprafaţă de

7.557 mp) şi activul "Atelier Tubulatură".

5. Factori de risc

Riscuri legate de mediul economic din România

România - piaţă emergentã

România este o piaţă emergentã, deci potenţialii investitori în Acţiuni trebuie să

aibã în vedere ca o astfel de piaţă prezintă un nivel mai ridicat de risc în comparaţie

cu ţãrile mai dezvoltate. Principalele riscuri care ar putea duce la reducerea

activitãţii economice în România pentru anul 2015 sunt legate de incertitudinile

persistente de pe scena politicã care ar putea duce la creşterea costurilor de

finanţare şi la încetarea investiţiilor.

Ţãrile în curs de dezvoltare, precum România, au nevoie de o ajustare a

procesului legislativ, astfel încât să se asigure un cadru stabil pentru promovarea unui

echilibru între interesele consumatorilor şi investitorilor. Procesul de asigurare a

acestui cadru stabil se poate prelungi pe o perioadă lungă de timp, întrucât România

poate trece printr-o serie de modificari bruşte şi neanticipate la nivel politic, juridic,

social sau economic, inclusiv perioade de recesiune economicã, modificări importante

sau amendamente legislative, creşteri ale ratei inflaţiei, instabilitate

guvernamentalã, măsuri de austeritate luate de Guvern sau intervenţii ale Statului în

zonele principale de infrastructurã (inclusiv, fără a se limita la, contribuţiile solicitate

de Guvern).

Generalitati – Piete Emergente

Economia din România este în prezent în tranziţie spre o economie de piaţă,

iar mediul macro-economic este incã instabil. De aceea, piaţa din România implicã

riscuri mai mari decât pieţele dezvoltate, incluzând riscuri politice şi legislative.

Evenimente politice, economice, sociale sau evenimente de altã naturã din România


21

sau din alte pieţe emergente pot avea un impact important asupra valorii pieţei şi

lichidităţii Acţiunilor.

Instabilitate politicã şi guvernamentalã în România

Contextul politic din România este foarte volatil, marcat de disputele

constante între organele executive, legislative şi juridice, care au un impact negativ

asupra mediului de afaceri şi investiţii din România. În timp ce mediul politic

românesc poate să parã relativ stabil în prezent, riscul de instabilitate, ca urmare a

unei agravãri a situaţiei economice din România şi degradarea standardelor de viaţã

ar trebui să fie luat în considerare. Astfel orice instabilitate ar putea fi în detrimentul

contextului economic şi politic, mai ales pe termen scurt.

Legislaţie

Ca urmare a punerii în aplicare a legislatiei europene, legile românesti se

modifică în mod continuu. Legile care reglementează societãţile, valorile mobiliare,

concurenţa şi alte domenii continuã să fie modificate şi legi noi sunt adoptate pentru

a se conforma cu legislaţia Uniunii Europene.

Sistemele juridice şi de reglementare necesare pentru o funcţionare eficientă a

pieţelor de capital sunt încă în curs de dezvoltare în România. Protecţia legalã

împotriva manipulãrii pieţei şi activitãţilor ilegale nu este pusã în aplicare în România

într-o mãsurã la fel de mare şi eficientã precum în alte jurisdicţii mai dezvoltate.

6. Informaţii cu privire la oferte de valori mobiliare derulate în perioada de

12 luni anterioare listării

Nu este cazul.

7. Planuri legate de operaţiuni viitoare pe piaţa de capital

Societatea momentan nu are planuri legate de operaţiuni viitoare pe piaţa de

capital, dar nu exclude ca pe viitor, cu aprobarea acţionarilor, societatea să joace un

rol activ pe piaţa de capital.


22

8. Numele auditorilor

Situaţiile financiare anuale ale aniilor 2012, 2013 şi 2014 au fost auditate de către

S.C. Romar-Co Audit S.R.L., societate înregistrată la Camera Auditorilor Financiari din

România cu numărul 186/2002, înregistrat la Registrul Comerţului cu numărul de

ordine J13/716/1993 cu sediul în Municipiul Constanţa, Strada Soveja, nr. 96, Bloc 70,

Scara D, Etaj P, Ap. 51, reprezentată prin Rusu Gheorghe înregistrat la Camera

Auditorilor Financiari din România cu numărul 886/2001, născut în Hilişeu, Botoşani în

data de 07.02.1950.

9. Societăţi afiliate şi procentul de acţiuni deţinute

Societatea comercială Şantierul Naval 2 Mai S.A. Mangalia deţine 49% din acţiunile

S.C. Daewoo Mangalia Heavy Industries S.A..


23

Anexe

1.Sinteza rezultatelor financiare pentru ultimii 3 ani anual ş i ultimul

Semestrial, cele semestriale nu au fost auditate

Contul de profit si

pierdere

Exerciţiul finaciar (lei)

2012 2013 2014 S1 2013 S1 2014

Cifra de afaceri neta 9.332.142 16.036.823 17.884.153 6.513.228 8.624.928

Cheltuieli din exploatare 9.167.691 15.999.367 17.845.067 6.385.968 8.502.003

Rezultat operational 164.451 36.778 39.086 126.582 122.925

Rezultat financiar 369.813 148.501 110.031 50.568 4.532

Rezultat brut 534.264 185.279 149.117 177.150 107.041

Rezultat net 507.901 160.398 128.350 177.150 107.041

Rezultat net pe actiune

(Lei)

0,0761 0,0240 0,0192 0,0265 0,0160

2. Sinteza pozitiei financiare /bilantul pentru ultimii 3 ani - anual şi

ultimul semestrial, cel semestrial nu a fost auditat

(lei) 2012 2013 2014 30.06.2014

Elemente de activ

Active imobilizate 19.687.674 20.465.782 19.292.560 19.342.027

Active circulante 8.548.234 8.991.505 8.107.139 8.546.815

Cheltuieli in avans 0 166.664 440.212 709.971

Total activ 28.235.908 29.623.951 27.839.911 28.598.813

Elemente de pasiv

Capitaluri proprii 27.694.561 27.423.849 27.303.565 27.458.376

Datorii, total din

care:

272.587 2.200.102 536.346 1.140.437

- Sub 1 an 272.587 2.200.102 536.346 1.140.437

- Peste 1 an 0 0 0 0

Provizioane 268.760 0 0 0

Venituri in avans 0 0 0 0

Total pasiv 28.235.908 29.623.951 27.839.911 28.598.813


24

3. Bugetul pentru anul în curs, şi pentru o perioada de 2 ani

Indicatori

Realizat/

Preliminat

2014

Propuneri

2015

%

2015/

2014

Estimări

2016

Estimări

2017

%

2016/

2015

%

2017/

2015

I.Venituri totale 17.994 18.408 102,30 18.960 19.472 103,00 102,70

Venituri din exploatare, din care: 17.884 18.314 102,40 18.863 19.373 103,00 102,70

-subvenţii, cf. prevederilor legale în

vigoare

-transferuri, cf. prevederilor legale în

vigoare

Venituri financiare 110 94 85,45 97 99 103,00 102,70

Venituri extraordinare

II.Cheltuieli totale 17.845 18.246 102,25 18.793 19.301 103,00 102,70

Cheltuieli de exploatare, din care: 17.845 18.246 102,25 18.793 19.301 103,00 102,70

a)cheltuieli cu bunuri şi servicii 16.858 17.094 101,40 17.607 18.082 103,00 102,70

b)cheltuieli cu impozite, taxe şi vărsăminte

asimilate

256 284 110,94 293 300 103,00 102,70

c)cheltuieli cu personalul, din care: 628 657 107,48 695 714 103,00 102,70

- Cheltuieli de natură salarială 353 367 103,97 378 388 103,00 102,70

- Cheltuieli cu salariile 323 330 102,17 340 349 103,00 102,70

- Bonusuri 30 37 123,33 38 39 103,00 102,70

- Alte cheltuieli cu personalul 10 20 200,00 21 21 103,00 102,70

- Cheltuieli aferente contractului de

mandat şi a altor organe de

conducere şi control , comisii şi

comitete

142 169 119,01 174 179 103,00 102,70

- Cheltuieli cu asigurările şi protecţia

socială, fondurile speciale şi alte

obligaţii legale

123 119 96,75 123 126 103,00 102,70

d)alte cheltuieli de exploatare 103 193 187,38 199 204 103,00 102,70

Cheltuieli financiare

Cheltuieli extraordinare

III.Rezultatul brut 149 162 108,72 167 171 103,00 102,70

IV.Impozit pe profit 27 25 91,20 25 26 103,00 102,70

V.Profitul contabil rămas după deducerea

impozitului pe profit, din care:

122 137 112,60 141 145 103,00 102,70

Rezerve legale 7 8 108,72 8 9 103,00 102,70

Alte rezerve reprezentând facilităţi fiscale

prevăzute de lege

Acoperirea pierderilor contabile din anii

precedenţi

Constituirea surselor prorii de finanţare

Alte repartizări prevăzute de lege

Profitul contabil rămas după deducerea

sumelor

115 129 112,86 133 137 103,00 102,70


25

Participarea salariaţilor la profit în limita a

10% din profitul net, dar nu mai mult de

nivelul unui salariu de bază mediu lunar

realizat la nivelul operatorului economic în

exerciţiul financiar de referinţă

11 13 14 15 109,45 102,70

Minim 50% vărsăminte la bugetul de stat sau

local în cazul regiilor autotnome, ori

dividende cuvenite acţionarilor, în cazul

societăţilor/companiilor naţionale şi

societăţilor cu capital integral sau majoritar

de stat, din care:

63 71 112,86 74 76 103,59 102,70

- Dividende cuvenite bugetului de stat 59 66 112,86 69 71 103,59 102,70

- Dividende cuvenite bugetului local

- Dividende cuvenite altor acţionari 4 5 112,86 5 5 103,59 102,70

Profitul nerepartizat pe destinaţiile

prevăzute se repartizează la alte rezerve şi

constituie sursă proprie de finanţare

52 58 112,86 60 61 103,59 102,70

VI.Venituri din fonduri europene

VII.Cheltuieli eligibile din fonduri

europene, din care:

a)cheltuieli materiale

b)cheltuieli cu salariile

c)cheltuieli privind prestările de servicii

d)cheltuieli cu reclama şi publicitatea

e)alte cheltuieli

VIII.Surse de finanţare a investiţiilor 15 239 1.593,33

IX.Cheltuieli pentru investiţii 15 239 1.593,33

X.Date de fundamentare

Nr. de personal prognozat la sfârştul anului 8 8 100,00 8 8 100,00 100,00

Nr. mediu de salariaţi total 8 8 100,00 8 8 100,00 100,00

Câştigul mediu lunar pe salariat determinat

pe baza cheltuielilor de natură salarială

3.510 3.677 104,75

Câştigul mediu lunar pe salariat determinat

pe baza cheltuielilor cu salariile

3.365 3.438 102,17 3.541 3.636 103,00 102,70

Productivitatea muncii în unităţi valorice pe

total personal mediu

2.236 2.289 102,40 2.358 2.422 103,00 102,70

Productivitatea muncii în unităţi fizice pe

total personal

Cheltuieli totale la 1000 lei venituri totale 992 991 99,95 991 991 100,00 100,00

Plăţi restante

Creanţe restante 2.100 1.900 90,48 1.880 1.860 98,95 98,94


26

4. Decizia organului statutar privind tranzacţionarea pe AeRO


27


28

5. Actul constitutiv al societăţii


29


30


31


32


33


34


35


36


37


38

santierul naval 2 mai sa mangalia

Documents