observatorio de la … · Índice ohe general 4 observatorio de la industria hotelera española...
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www.pwc.es
Observatorio de la Industria Hotelera Española
Temporada de Invierno 2016-2017
www.cehat.com
Índice
Sección I: Índice OHE General ……………………………………………. 4
Sección II: Coyuntura y perspectivas macroeconómicas …………. 5
Índice OHE Macro …………………………………..………… 12
Sección III: Índice OHE Hotelero ……………..…………………………… 13
Desglose índice OHE Hotelero ……………………..…….. 14
Sección IV: Resumen …………………………………………………..………. 23
2Observatorio de la Industria Hotelera Española
Nota introductoria
• El OHE General se desglosa en dos índices parciales, el OHE Macroeconómico y el OHE Hotelero:
• El índice OHE Hotelero se obtiene como resultado de una encuesta enviada a las 54 asociaciones pertenecientes a CEHAT y refleja las expectativas de la tendencia del sector hotelero en España basándose en las expectativas de los empresarios hoteleros pertenecientes a dicha asociación, que engloban más de 1,2 millones de plazas hoteleras en España.
• El OHE Macroeconómico refleja la influencia de los principales factores macroeconómicos combinada con el resultado del Consenso Económico de PwC. El Consenso Económico trimestral de PwC recoge las expectativas de un pool de más de 300 expertos pertenecientes a empresas financieras y no financieras, universidades y centros de investigación, asociaciones empresariales y profesionales y otras instituciones (http://www.pwc.com/es/es/publicaciones/consenso-economico.jhtml).
• El índice OHE de Invierno mide las expectativas turísticas de dicha temporada, y siempre se ha de interpretar en comparación con el mismo período del año anterior. El Índice OHE puede tomar valores entre “0” y “100”, donde:
◦ Los valores entre 60 y 100 puntos reflejan expectativas positivas
◦ Los valores entre 40 y 60 puntos reflejan que no se esperan variaciones significativas
◦ Los valores entre 0 y 40 puntos reflejan expectativas negativas para el sector
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Evolución OHE General
Sección IÍndice OHE General
4Observatorio de la Industria Hotelera Española
Fuente: Elaboración propia
Para la temporada de Invierno 2016 no se esperan variaciones significativas, situándose el índice OHE en 56,51 puntos.
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Evolución OHE Macroeconómico
Sección IICoyuntura y perspectivas macroeconómicasÍndice OHE MacroLa incertidumbre respecto a los resultados de las elecciones en España, así como las del referéndum del Brexit han contribuido a que no se esperen variaciones significativas en esta temporada.
5Observatorio de la Industria Hotelera Española
• El índice parcial Macroeconómico se calcula en base a los 7 factores macroeconómicos que se considera influyen de forma más significativa en el turismo: el PIB, el IPC, la tasa de desempleo, el precio del petróleo, el tipo de cambio con el dólar americano y la libra esterlina, el tipo de interés y las expectativas de los expertos sobre la coyuntura económica española, europea y de la demanda de consumo de las familias españolas.
Fuente: Elaboración propia
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PIB
Fuente: The Economist Intelligence Unit
Histórico y perspectivas evolución PIB Reino Unido
Sección IICoyuntura y perspectivas macroeconómicasÍndice OHE Macro
6Observatorio de la Industria Hotelera Española
Las expectativas de crecimiento del PIB en España están en torno al 3,1% para el 2016, siendo superiores a Alemania, Francia y UK, que muestra una tendencia de menor crecimiento debido al efecto del Brexit.
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Fuente: The Economist Intelligence Unit
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Histórico y perspectivas evolución PIB España
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Histórico y perspectivas evolución PIB Alemania
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Fuente: The Economist Intelligence Unit
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IBHistórico y perspectivas evolución PIB Francia
Fuente: The Economist Intelligence Unit
Sección IICoyuntura y perspectivas macroeconómicasÍndice OHE Macro
7Observatorio de la Industria Hotelera Española
Pese a que en España se prevén inflaciones negativas durante el 2016, se espera un cambio de tendencia en los próximos ejercicios que le acercará a sus socios europeos. En el Reino Unido, la inflación podría aumentar y situarse en niveles del 2% en el corto y medio plazo como consecuencia del Brexit1.
Nota: De acuerdo con el informe de PwC: “Leaving the EU: Implications for the UK Economy”, la salida de Gran Bretaña de la UE podría aumentar las barreras de entrada tanto de los productos como de los servicios importados, incrementando la presión sobre el precio de los mismos. Este escenario dependerá de las próximas negociaciones de UK con el resto de los socios comerciales.
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Histórico y perspectivas evolución inflación España
Fuente: The Economist Intelligence Unit-1,0
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Histórico y perspectivas evolución inflación Alemania
Fuente: The Economist Intelligence Unit
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Histórico y perspectivas evol. inflación Reino Unido
Fuente: The Economist Intelligence Unit-1,0
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Histórico y perspectivas evolución inflación Francia
Fuente: The Economist Intelligence Unit
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Histórico y perspectivas evolución tipo de interés
Reino Unido Zona Euro
Fuente: OCDE
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Histórico y perspectivas evolución tipo de cambio
USD/EUR GBP/EUR
Fuente: European Central Bank /The Economist Intelligence Unit
Sección IICoyuntura y perspectivas macroeconómicasÍndice OHE Macro
Observatorio de la Industria Hotelera Española
Se espera que este año se aprecie el euro frente a la libra, reduciendo así el poder adquisitivo de los turistas británicos. Por otro lado, se espera que los tipos de interés sigan cayendo en la zona euro.
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Perspectivas evolución Desempleo
ES UK GER FR
Fuente: The Economist Intelligence Unit
Sección IICoyuntura y perspectivas macroeconómicasÍndice OHE MacroLa previsión sobre la evolución del desempleo sigue siendo favorable especialmente en España, donde se espera alcanzar una tasa del ~15% en 2020. Por otro lado, se prevé que el precio del petróleo siga repuntando levemente durante los meses de invierno, alcanzando los 50€ por barril Brent a finales de año.
9Observatorio de la Industria Hotelera Española
Fuente: CME Group
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Histórico y prespectivas evolución precio del petróleo (Barril Brent)
Barril Brent (USD) Barril Brent (EUR)
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Mejor Igual Peor
Perspectivas de la Economía en la UE a final de año
C.IV.15 C.I.16 C.II.16 C.IV.15 C.I.16 C.II.16 C.IV.15 C.I.16 C.II.16
Sección IICoyuntura y perspectivas macroeconómicasÍndice OHE MacroEn línea con el consenso anterior, el 59% de los expertos estima que la situación económica de la UE a finales de 2016 se mantendrá estable.
10Observatorio de la Industria Hotelera Española
10
El Consenso Económico trimestral
de PwC recoge las expectativas de un pool de más de 300 expertos pertenecientes a empresas financieras y no financieras, universidades y centros de investigación, asociaciones empresariales y profesionales y otras instituciones.
Fuente: Consenso Económico PwC
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36,6%
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80%
100%
Mejor Igual Peor
Expectativas de evolución de la Demanda en España Consumo de las Familias próximos 6 meses
Sección IICoyuntura y perspectivas macroeconómicasÍndice OHE Macro
11Observatorio de la Industria Hotelera Española
El Consenso Económico trimestral
de PwC recoge las expectativas de un pool de más de 300 expertos pertenecientes a empresas financieras y no financieras, universidades y centros de investigación, asociaciones empresariales y profesionales y otras instituciones.
Un ~37% de los expertos consultados estima que la demanda de consumo en España mejorará en los próximos 6 meses frente a un 25,9% del consenso anterior.
Fuente: Consenso Económico PwC
C.IV.15 C.I.16 C.II.16 C.IV.15 C.I.16 C.II.16 C.IV.15 C.I.16 C.II.16
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Mejor Igual Peor
Perspectivas de la coyuntura española para los próximos 6 meses
Sección IICoyuntura y perspectivas macroeconómicasÍndice OHE MacroEl 65% de los expertos consultados opina que la coyuntura española se mantendrá igual en los próximos meses y el 23% estima que empeorará (frente al 27,8% del consenso anterior).
12Observatorio de la Industria Hotelera Española
El Consenso Económico trimestral
de PwC recoge las expectativas de un pool de más de 300 expertos pertenecientes a empresas financieras y no financieras, universidades y centros de investigación, asociaciones empresariales y profesionales y otras instituciones.
Fuente: Consenso Económico PwC
C.IV.15 C.I.16 C.II.16 C.IV.15 C.I.16 C.II.16 C.IV.15 C.I.16 C.II.16
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Invierno 2013 Invierno 2014 Invierno 2015 Invierno 2016
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Evolución OHE Hotelero
Sección IIIÍndice OHE Hotelero
13Observatorio de la Industria Hotelera Española
No se esperan variaciones significativas en esta temporada. Sin embargo, tampoco se alcanza un nivel de optimismo similar a la temporada anterior, que batió records históricos.
• El OHE Hotelero se obtiene como resultado de una encuesta enviada a las 42 asociaciones pertenecientes a CEHAT que engloban más de 1,2M de plazas hoteleras, recogiendo sus expectativas de evolución sobre los principales factores de la ocupación hotelera: número de pernoctaciones, oferta de plazas, duración de la estancia, precios de los alojamientos, esfuerzos promocionales de lasadministraciones públicas, esfuerzos publicitarios de los empresarios de establecimientos turísticos y su rentabilidad.
• Para la temporada de Invierno, el 2016 presenta una perspectiva más conservadora respecto a la del año pasado, sin esperar cambios significativos.
Fuente: Elaboración propia
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55,8648,46
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OHE Hotelero Pernoctaciones Oferta Plazas Estancia Media Precio medio Promocional Publicitario Rentabilidad
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Evolución OHE Hotelero (desglose)
Sección IIIÍndice OHE Hotelero - desglose
14Observatorio de la Industria Hotelera Española
Los principales subíndices no esperan variaciones significativas. Destaca la mejora del incremento del precio medio, como en la temporada anterior.
Fuente: Elaboración propia
En cuanto al resto de subíndices, esperan mantenerse, empeorando ligeramente con respecto a la temporada anterior.
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Sección IIIÍndice OHE Hotelero
15Observatorio de la Industria Hotelera Española
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Fuente: CEHAT Hotel Monitor
Los ratios ADR y REVPAR1 han incrementado de forma significativa en el último ejercicio, superando en ambos casos los valores del 2008.
*
Nota1: Con el objetivo de mejorar la comparabilidad de los datos, la tarifa media por habitación ocupada (ADR, por sus siglas en inglés) y el ingreso por habitación disponible (REVPAR) han sido calculados ajustando el efecto de la inflación desde 2008.
Nota2:Los datos de noviembre y diciembre del 2016 se han obtenido mediante extrapolación de los datos del 2015, considerando el mismo crecimiento de los 10 primeros meses del 2016.
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Evolución Pernoctaciones
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88,8%
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Españoles Extranjeros Españoles Extranjeros Españoles Extranjeros
Crecen Decrecen Se mantienen
Distribución de respuestas sobre perspectivas de llegadas según lugar de residencia
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47,21 55,71
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ESP ALEM UK FRA P.NORDICOS
Índice OHE perspectivas de pernoctaciones según lugar de residencia
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Histórico de Pernoctaciones
Pernoctaciones de Residentes en España y extranjero
Sección IIIÍndice OHE Hotelero¿Cómo cree que va a evolucionar el número de pernoctaciones de los huéspedes de su alojamiento durante la temporada de Invierno 2016?
16Observatorio de la Industria Hotelera Española
Fuente: Elaboración propia Fuente: INE
Nota: Los ejercicios hacen referencia a los meses de noviembre 2016, diciembre 2016, enero 2017 y febrero 2017.
Fuente: Elaboración propia Fuente: Elaboración propia
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Evolución Oferta de Plazas
7,0%0,0%
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100%
Mayor Menor Igual
Distribución de las respuestas para la Oferta Hotelera
Sección IIIÍndice OHE Hotelero¿Cómo cree que va a evolucionar la oferta hotelera de su zona en cuanto al número de plazas?
17Observatorio de la Industria Hotelera Española
17Observatorio de la Industria Hotelera Española
Provincias donde se espera un aumento
de la oferta hotelera
Provincias donde se espera una
disminución de la oferta hotelera
Leyenda
Fuente: Elaboración propia
Fuente: Elaboración propia Fuente: Elaboración propia
DistribuciónGeográfica
de las respuestas
para la Oferta
Hotelera
48,58 48,00 48,46 51,19
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Evolución Estancia Media
0,0%13,1% 8,6%
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91,4% 85,6%
0%
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Españoles ExtranjerosEspañoles ExtranjerosEspañoles Extranjeros
Crecen Decrecen Se Mantienen
Distribución de las respuestas para la Estancia Media
Sección IIIÍndice OHE Hotelero
18Observatorio de la Industria Hotelera Española
Fuente: Elaboración propia Fuente: Elaboración propia
Fuente: Elaboración propia Fuente: Elaboración propia
¿Cómo cree que evolucionará la estancia media de sus huéspedes?
Provincias donde se
espera un aumento de la
Estancia Media
Provincias donde se
espera una disminución
de la Estancia Media
Distribución Geográfica de las respuestas para la Estancia Media
Leyenda
Nota: Sólo se ilustran aquellas provincias que presentan variaciones en estancia media tanto en españoles como en extranjeros. Las únicas provincias que presentan aumentos son Alicante y Tenerife, en el segmento extranjero, si bien esta última presenta una disminución en el segmento español.
8,0% 9,6% 0,5% 3,3% 0,0%13,1%
0,0% 7,4%
3,7% 0,9% 3,9% 3,9% 26,5% 10,7% 26,5% 19,1%
88,3% 89,4% 95,6% 92,8%73,5% 76,3% 73,5% 73,5%
0%
20%
40%
60%
80%
100%
Esp Extr Esp Extr Esp Extr Esp Extr
Menos de 3 días Entre 3 y 7 días Entre 7 y 15 días Más de 15 días
Distribución de las respuestas para la duración de la estancia
crece decrece se mantiene
52,6256,75
81,82
64,03
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Invierno 2013 Invierno 2014 Invierno 2015 Invierno 2016Índ
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Evolución Precio Medio
90,43 91,86
96,18
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3,0
4,0
5,0
80828486889092949698
Invierno 2013 Invierno 2014 Invierno 2015
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Histórico de Precio Medio
Dato base Tasa de variación interanual
29,7%
1,7%
68,6%
0%
20%
40%
60%
80%
100%
Mayor Menor Igual
Distribución de las respuestas para el Precio Medio
Sección IIIÍndice OHE Hotelero
19Observatorio de la Industria Hotelera Española
19Observatorio de la Industria Hotelera Española
Fuente: Elaboración propia
Fuente: Elaboración propia
Distribución Geográfica de las respuestas para el Precio Medio
Provincias donde se
espera un incremento
del Precio Medio
Provincias donde se
espera una
disminución del Precio
Medio
Leyenda
Fuente: Elaboración propia
Fuente: INE Nota: Los ejercicios hacen referencia a los meses de junio, julio, agosto y septiembre.
¿Cómo estima que va a evolucionar el precio medio de la habitación de su empresa de alojamiento?
33,10
44,37
68,00
49,68
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Invierno 2013 Invierno 2014 Invierno 2015 Invierno 2016
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Evolución Esfuerzo Publicitario
35,45
51,4960,90
50,93
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Invierno 2013 Invierno 2014 Invierno 2015 Invierno 2016
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Evolución Esfuerzo Promocional de las Administraciones Públicas
7,1% 7,8%
85,1%
0%
20%
40%
60%
80%
100%
Mayor Menor Igual
Distribución de las respuestas para el esfuerzo Publicitario
18,01% 21,40%
60,59%
0%
20%
40%
60%
80%
100%
Mayor Menor Igual
Distribución de las respuestas para el esfuerzo Promocional de Las Administraciones Públicas
Sección IIIÍndice OHE Hotelero
20Observatorio de la Industria Hotelera Española
Fuente: Elaboración propia
¿Cómo cree que evolucionará el esfuerzo promocional en comparación con la misma temporada del año anterior?
Fuente: Elaboración propia
Fuente: Elaboración propia Fuente: Elaboración propia
7,4% 5,6%
87,0%
0%
20%
40%
60%
80%
100%
Mayor Menor Igual
Distribución de las respuestas para el esfuerzo Promocional de Las Administraciones Públicas
32,93
57,15
72,66
59,67
0
20
40
60
80
100
Invierno 2013 Invierno 2014 Invierno 2015 Invierno 2016
Índ
ice
OH
E H
ote
ler
o (
pa
rc
ial)
Evolución Rentabilidad
23,8%
0,0%
21,0%
1,7%
24,5%
1,7%
74,5% 75,5% 77,3%
0%
20%
40%
60%
80%
100%
Ingreso Coste Rentabilidad
Distribución de las respuestas para la Rentabilidad
se mantiene empeora mejora
Sección IIIÍndice OHE Hotelero¿Cómo cree que evolucionará la rentabilidad de su empresa de alojamiento (sin costes financieros)?
21Observatorio de la Industria Hotelera Española
Fuente: Elaboración propia Fuente: Elaboración propia
A pesar de las expectativas negativas sobre el comportamiento de los costes, el mayor incremento en la mejora de los ingresos estimados favorece el optimismo sobre la rentabilidad para 2016.
Sección IIIÍndice OHE Hotelero
22
Áreas en las que se cuenta con mayor grado de externalización /subcontratación
41,7%
58,3%
0%
20%
40%
60%
80%
100%
Sí No
¿Más del 50% de la ocupación la llevan a cabo mayoristas?
Fuente: Elaboración propia
100,0%
0%0%
20%
40%
60%
80%
100%
Sí No
¿Recurren los establecimientos de su zona a externalizaciones / subcontrataciones de
servicios?
Fuente: Elaboración propia
Fuente: Elaboración propia
Observatorio de la Industria Hotelera Española
¿Cómo cree que se distribuye la gestión de la ocupación hotelera?1)
Sistemas de información
5%
Administración
16%
Mantenimiento
5%
Limpieza
16%
Atención al cliente
5%
Restauración
53%
1) Estas variables no forman parte del cálculo del índice hotelero
47,2752,50
71,10
56,18
0
20
40
60
80
100
Invierno 2013 Invierno 2014 Invierno 2015 Invierno 2016
Índ
ice
OH
EH
ote
ler
o
Evolución OHE Hotelero
Fuente: Elaboración propia
Sección IVResumenPara la temporada de Invierno 2016, tanto las expectativas macroeconómicas como las hoteleras no presentan variaciones significativas, situándose en niveles de estabilización.
Observatorio de la Industria Hotelera Española23
67,65 68,67 66,0257,47
0
20
40
60
80
100
Invierno 2013 Invierno 2014 Invierno 2015 Invierno 2016
Índ
ice
OH
E
Ma
cr
oe
co
nó
mic
o
Evolución OHE Macroeconómico
52,3656,54
69,83
56,51
0
20
40
60
80
100
Invierno 2013 Invierno 2014 Invierno 2015 Invierno 2016
Índ
ice
OH
E
Evolución OHE General
Sección IVÍndice OHE General
24Observatorio de la Industria Hotelera Española
Para la temporada de Invierno 2016, se espera que no haya cambios significativos.
Fuente: Elaboración propia