directieverslag jaarrekening 2014 - wagenplan · 2015. 7. 10. · directieverslag 2014. directie...
TRANSCRIPT
JAARVERSLAG
2014JAARREKENING 2014
DIRECTIEVERSLAG
2014
DIRECTIE VERSLAG
Directie verslag
De leasemarktHet aantal auto’s in de totale Nederlandse leasevloot is in 2014 met 0,4% toegenomen tot 720.000
exemplaren. Leaseauto’s stoten gemiddeld steeds minder CO2 uit. Het afgelopen jaar is de
CO2-uitstoot van de nieuw ingezette leaseauto’s verder gedaald naar 99 gram per kilometer.
De missie van WagenPlan is:‘Klanten ontzorgen door focus op persoonlijke, mobiliteit brede en milieubewuste benadering,
gebruikmakend van de sterke kracht van Achmea verkoopkanalen en de innovatieve backoffice van
Athlon Car Lease Nederland B.V.’
Strategie 2014‘Door de combinatie van twee sterke dienstverleners uit de automotive/financiële branche een
toegevoegde waarde leveren op het gebied van autolease en duurzame mobiliteit in brede zin.
WagenPlan is de spil tussen Achmea en Athlon Car Lease/DLL met betrekking tot het zoeken en
opzetten van nieuwe concurrerende mobiliteitsproducten.’
In 2014 is de ingezette strategie verder vormgegeven, namelijk de ontwikkeling naar een volwaardig
commercieel leasebedrijf met een stevige en brede klantportefeuille die met haar klanten een
duurzaam partnership nastreeft met name voor MKB klanten en Zorg en relaties van Achmea. In de
opmars naar duurzame mobiliteitsaanbieder heeft WagenPlan in 2014 meerdere elektrische auto’s en
groengas auto’s in haar portefeuille opgenomen. WagenPlan heeft in 2014 het ISO 14001 certificaat
geprolongeerd waarmee wij een signaal naar onze omgeving geven dat wij het onderwerp milieu echt
serieus nemen en met het ISO 14001 certificaat maken wij het bovendien aantoonbaar.
SpeerpuntenOns doel blijft om klanten te ontzorgen, waarbij de professionele en persoonlijke dienstverlening op
het gebied van duurzaam leasen onze speerpunten zijn. Onze klanten bedienen wij met een eerlijk
advies over duurzame mobiliteit waarbij het kostenaspect niet uit het oog wordt verloren.
Als eerste leasemaatschappij compenseert WagenPlan kosteloos de CO2-uitstoot van het wagenpark
van haar klanten. De visie van WagenPlan op duurzame mobiliteit rust op drie pijlers:
• Voorkomen van CO2-uitstoot
• Reduceren van CO2-uitstoot
• Compenseren van CO2-uitstoot
WagenPlan draagt de kosten voor het ‘emissieneutraal rijden’ volledig zelf. WagenPlan compenseert
de CO2-uitstoot van het volledige leasepark, door hiervoor CO2-credits te kopen. WagenPlan berekent
daartoe van al haar auto’s de CO2-uitstoot op basis van de hoeveelheid getankte liters en het soort
brandstof. In 2014 bedroeg de uitstoot 22.000 ton CO2 (2013: 25.000 ton). De CO2-credits worden
geleverd door te investeren in projecten die helpen klimaatverandering tegen te gaan.
ResultatenMet een kleine 4.600 contracten en een netto-omzet van € 68 miljoen heeft WagenPlan zich
ontwikkeld tot een volwassen leasebedrijf. De omzet van het rijdende wagenpark heeft het budget
overtroffen en de winstgevendheid is met een nettowinst van € 2.3 miljoen uitgekomen boven het
budget (€ 2.2 miljoen).
Dit is deels te verklaren doordat het ex-lease resultaat beter was dan voorzien, daarnaast is in 2014
nog meer gestuurd op kostenbewustzijn binnen de organisatie.
Eind 2013 verwachtten we over 2014 een groei van 5% op onze externe klanten (het wagenpark
exclusief de klant Achmea). Deze prognose is ruimschoots gehaald: de werkelijk gerealiseerde groei
op deze klanten bedroeg 8%. Dat zijn 151 contracten meer dan geprognotiseerd. Wij zijn vooral te
spreken over het feit dat de groei van de aantallen grotendeels is toe te schrijven aan een mix van
groei bij bestaande klanten en het binnenhalen van nieuwe klanten. De geboden service en diensten
tegen een marktconforme prijs hebben hier aan bijgedragen. Uit het klanttevredenheidsonderzoek
onder wagenparkbeheerders in 2014 bleek dat de klanttevredenheid op het hoge niveau is gebleven.
De Netto Promotor Score bleef stabiel op +23 (2013: +23).
Verdere vergroeningVoor het leasepark van WagenPlan was de gemiddelde uitstoot van nieuw ingezette auto’s 95 gram
per kilometer. WagenPlan heeft hiermee de doelstelling behaald van maximaal 113 gram CO2-uitstoot
per kilometer in 2014. Deze doelstelling is vastgelegd in het Cleaner Car Contract van de Stichting
Natuur & Milieu. Ook in 2015 zal WagenPlan zich hier verder inzetten om met onze klanten in gesprek
te blijven over duurzame mobiliteitsoplossingen. Dit leggen we opnieuw vast in een Cleaner Car
Contract met Stichting Natuur & Milieu.
Voor de compensatie van de CO2-uitstoot over 2014 is geïnvesteerd in het Chitradurga windmolenpark
in Karnataka India. De aankoop is verricht via Climex, een handelsplatform voor CO2-emissierechten
en geregistreerd in het internationale Markit Register (www.markit.com).
PrognoseWij zien dat onze klanten op zoek zijn naar beheersbare kosten voor mobiliteit. Kostenbesparing
en milieu zijn thema’s die komende jaren de markt blijven beheersen. Recente fiscale maatregelen
zorgen ervoor dat werkgevers, maar ook werknemers, zich afvragen of het allemaal niet wat minder
kan. Dat wordt nog versterkt door belastingregels die van kracht zijn geworden en het gebruik van
milieuvriendelijke auto’s moeten stimuleren.
WagenPlan stelt zich flexibel op bij het inspelen op de behoefte van de markt om te letten op de
kosten. Dit door klanten actief te benaderen over de ontwikkelingen die spelen in de markt en
door tips te geven om brandstof te besparen. Dit doen wij onder andere door de promotie van
het ontwikkelde e-Driver programma. Daarnaast zien wij mogelijkheden voor hybride en elektrisch
rijden van zowel auto’s als elektrische scooters en zien wij kansen in de markt van privé lease en
dealerlease. Rond de zomer van 2015 verwachten wij privé lease aan te kunnen bieden.
De volwassenheid van de Nederlandse leasemarkt biedt vooral kansen voor aanbieders die enerzijds
een continue kostenverlaging weten te realiseren en anderzijds mee durven te gaan in nieuwe
ontwikkelingen op het gebied van milieubesparing en kostenefficiency. Daarnaast moet men meer
aandacht krijgen voor berijders naast wagenparkbeheerders en een goede mix weten te vinden tussen
(internet)efficiency en persoonlijke aandacht.
Wij geloven dat WagenPlan hiervoor, als leasemaatschappij met twee zeer sterke moeders, uitstekend
gepositioneerd is.
De resultaatontwikkeling zal in 2015 rond de € 2 mln. na belasting bedragen en komt naar
verwachting € 300K lager uit dan in 2014.
RisicobeheerVanuit de wijzigende wetgeving zien wij risico’s die ontstaan doordat enkele fiscaal gunstige
maatregelen voor (zeer) zuinige auto’s eindigen met ingang van 1 januari 2016. Dat maakt 2016 tot
een ‘tussenjaar’, waarvoor de staatssecretaris plannen aan de Tweede Kamer voorlegt. Wij volgen
met interesse de ontwikkelingen van het gezamenlijk plan dat aan het kabinet is voorgelegd door een
brede maatschappelijke coalitie van ANWB, BOVAG, Natuur & Milieu, RAI Vereniging en Vereniging van
Nederlandse Autoleasemaatschappijen voor de autobelastingen 2017 tot en met 2020.
De markt voor occasions blijven wij ook nauwgezet volgen en ook het risicobeheer blijft extra
aandacht behouden. Zowel in acceptatiebeleid als bij bestaande debiteuren. In paragraaf 2.5.3.
staat beschreven hoe WagenPlan omgaat met deze risico’s. Naar verwachting worden geen grote
investeringen gedaan en blijft het aantal personeelsleden op hetzelfde niveau.
De organisatieWagenPlan is een joint venture tussen Athlon Car Lease Nederland B.V. en Achmea
Schadeverzekeringen N.V.. WagenPlan biedt via het verkoopkanaal Centraal Beheer Achmea
autoleasing en mobiliteitsoplossingen. De leads voor WagenPlan worden gegenereerd door het
accountmanagement van Centraal Beheer Achmea. Daarnaast maakt WagenPlan gebruik van IT,
backoffice faciliteiten en inkoopkracht van Athlon. In 2001 is een joint venture onder de naam
WagenPlan opgezet door Athlon Car Lease Nederland B.V. en Achmea Schadeverzekeringen N.V.
Laatstgenoemde kreeg hiermee de mogelijkheid om zijn rol als grootste wagenparkverzekeraar te
ondersteunen en een volledig pakket aan autodiensten te bieden. De samenwerking bood
Athlon Car Lease Nederland B.V. de mogelijkheid het marktaandeel te vergroten via klanten van
Centraal Beheer Achmea. Daarnaast biedt de joint venture ook mogelijkheden tot samenwerking
op andere vlakken als schademanagement en inkoop. Met WagenPlan is een combinatie tot
stand gekomen waarin beide partijen hun sterktes kunnen inbrengen; Athlon met inbreng van
backoffice, IT- en inkoopfaciliteiten; Centraal Beheer Achmea met inbreng van distributie, sales en
accountmanagement, naamsbekendheid en kennis van direct marketing.
Het relatief beperkte aantal medewerkers (9 FTE), de zeer korte lijnen met de klant en de effectieve
samenwerking met Centraal Beheer Achmea en Athlon Car Lease Nederland B.V. maken het voor
WagenPlan mogelijk direct en persoonlijk contact voor de klant te bieden en daarbij met een
beperkte overhead volwaardige leaseoplossingen te bieden. Op deze wijze kan de onderneming zich
concentreren op haar kernactiviteiten; serviceverlening en klantgerichte flexibiliteit.
Volgens de regels van het Nederlands Burgerlijk Wetboek (Wet Bestuur en Toezicht Bestuur, met
ingang van 1 januari 2014) zijn de Raad van Bestuur en de Raad van Commissarissen onevenwichtig
omdat minder dan 30% van de leden vrouw is. De bestuursleden zijn benoemd op basis van
kwalificaties en beschikbaarheid, ongeacht of ze man of vrouw zijn. Om meer evenwicht te creëren zal
de onderneming voor zover mogelijk rekening houden met deze regel in toekomstige benoemingen van
bestuursleden.
Met ingang van 1 juli 2014 is Michiel van der Zant aangetreden als commissaris. Hij vervangt
daarmee Roland Keim. De directie en raad van commissarissen bedankt Roland Keim voor zijn inzet
en betrokkenheid bij WagenPlan. De raad van commissarissen bestaat uit:
• R. van de Graaf (namens Achmea Schadeverzekeringen N.V., voorzitter)
• M. van der Zant (Achmea Schadeverzekeringen N.V.)
• A. van Veen (Athlon Car Lease Nederland B.V.)
• M.C.I. Poelmann (namens Athlon Car Lease Nederland B.V.)
Opgemaakt te Schiphol-Rijk op 10 juni 2015,
________________________
W.B.M. Akkerman
Directeur
WagenPlan B.V.
De ontwikkeling van WagenPlan is weergegeven in onderstaande grafieken:
Omzetontwikkeling
Verloop contractaantallen
Resultaatontwikkeling vóór belasting
JAARREKENING 2014
INHOUD - JAARREKENING 2014 WAGENPLAN B.V.
2.1 Balans per 31 december 2014
2.2 Winst- en verliesrekening over 2014
2.3 Kasstroomoverzicht
2.4 Toelichting
2.4.1 Algemeen
2.4.2 Verslaggevingsperiode
2.4.3 Toegepaste standaarden
2.4.4 Vergelijkende cijfers
2.4.5 Continuïteit
2.4.6 Stelselwijziging
2.5 Grondslagen van de jaarrekening
2.5.1 Kasstroomoverzicht
2.5.2 Solvabiliteit en Liquiditeit
2.5.3 Risico’s
2.5.4 Niet uit de balans blijkende verplichtingen
2.5.5 Gebruik van schattingen
2.6 Grondslagen voor de waardering van activa en passiva
2.6.1 Auto’s voor leasing
2.6.2 Voorraden
2.6.3 Handelsdebiteuren en overige vorderingen
2.6.4 Liquide middelen
2.6.5 Eigen vermogen
2.6.6 Voorziening
2.6.7 Schulden
2.7 Grondslagen vor de resultaatbepaling
2.7.1 Netto-omzet
2.7.2 Brutomarge
2.7.3 Verkoop- en algemene beheerskosten
2.7.4 Toegezegde-bijdrageregeling
2.8 Belastingen
2.9 Toelichting op de balans
2.9.1 Operationele leaseauto’s
2.9.2 Financiële leasevorderingen
2.9.3 Voorraden
2.9.4 Handelsdebiteuren
2.9.5 Overige vorderingen
2.9.6 Liquide middelen
2.9.7 Eigen vermogen
2.9.8 Voorzieningen
2.9.9 Langlopende schulden
2.9.10 Kortlopende schulden
2.10 Toelichting op de winst- en verliesrekening
2.10.1 Bruto-omzet resultaat
2.10.2 Verkoopkosten
2.10.3 Algemene beheerskosten
2.10.4 Belastingen
2.11 Overige gegevens
2.11.1 Belastingen
2.11.2 Garanties en overige zekerheden
2.11.3 Transacties met verbonden partijen
2.12 Samenstelling Directie & Raad van Commissarissen
2.13 Overige gegevens
2.13.1 Statutaire winstverdeling
2.13.2 Resultaatbestemming
2.13.3 Gebeurtenissen na balansdatum
Jaarrekening 2014
2.1 Balans per 31 december 2014 (vóór resultaatbestemming)
ref 31-12-14 31-12-13
(bedragen in duizenden euro’s)
Activa
Vaste activa
Materiële vaste activa
Operationele-leaseauto’s 2.9.1 40.176 39.020
Financiële vaste activa
Financiële-leasevorderingen 2.9.2 31.660 49.151
71.836 88.171
Vlottende activa
Voorraden 2.9.3 300 234
Handelsdebiteuren 2.9.4 1.380 2.207
Overige vorderingen 2.9.5 4.220 3.294
Liquide middelen 2.9.6 3.295 6.764
9.195 12.499
81.031 100.670
Passiva
Eigen vermogen 2.9.7
Geplaatst kapitaal 18 18
Agioreserve 3.850 3.850
Overige reserves 6.034 8.299
Onverdeeld resultaat 2.333 2.735
12.235 14.902
Voorzieningen 2.9.8 310 281
Langlopende schulden 2.9.9 32.804 42.996
Kortlopende schulden 2.9.10 35.682 42.491
81.031 100.670
2.2 Winst- en verliesrekening over 2014
ref 2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Netto-omzet 2.10.1 55.758 61.848
Kostprijs van de omzet 2.10.1 50.028 55.490
Bruto-omzetresultaat 5.730 6.358
Verkoopkosten 2.10.2 197 224
Algemene beheerskosten 2.10.3 2.421 2.539
Som der kosten 2.618 2.763
Bedrijfsresultaat 3.112 3.595
Resultaat uit gewone bedrijfsuitoefening voor belastingen 3.112 3.595
Belastingen resultaat uit gewone bedrijfsuitoefening2.10.4
779 860
Resultaat na belastingen 2.333 2.735
2.3 Kasstroomoverzicht
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Bedrijfsresultaat 3.112 3.594
Aanpassingen voor
Afschrijvingen 11.185 10.763
Veranderingen in werkkapitaal:
Mutatie handelsvorderingen -339 4.429
Mutatie voorraden -66 81
Mutatie kortlopende schulden -729 135
Mutatie voorzieningen 29 116
Interestbaten en -lasten -2.132 -2.455
Kasstroom uit bedrijfsoperaties 11.060 16.663
Mutatie financiering Financial Lease 10.785 -5.457
Aflossing financiering Financial Lease 6.706 9.460
Investeringen materiële vaste activa -19.729 -15.754
Desinvesteringen materiële vaste activa 7.390 5.428
Ontvangen interest 3.813 3.895
Betaalde interest -1.463 -1.897
Betaalde winstbelasting -838 -748
Kasstroom uit operationele activiteiten 17.724 11.590
Kasstroom uit investeringsactiviteiten 0 0
Mutatie langlopende schulden -10.192 -84
Mutatie kortlopende schulden -6.001 -4.742
Betaald dividend -5.000 0
Kasstroom uit financieringsactiviteiten -21.193 -4.826
Nettokasstroom -3.469 6.764
Liquide middelen 1 januari 6.764 0
Liquide middelen 31 december 3.295 6.764
Toename/afname geldmiddelen -3.469 6.764
In totaliteit heeft WagenPlan de beschikking over een leningsfaciliteit van € 110 miljoen;
van deze faciliteit wordt op dit moment ongeveer € 51 miljoen gebruikt. De liquide middelen zijn in
2014 afgenomen met € 3.469. De rekening-courant maakt deel uit van deze leningsfaciliteit.
2.4 Toelichting
2.4.1 Algemeen WagenPlan is een joint venture tussen Achmea Schadeverzekeringen N.V. en Athlon Car Lease
Nederland B.V. De vennootschap is opgericht op 15 maart 2001, statutair gevestigd te Schiphol-Rijk
en houdt kantoor te Almere. In 2014 werd met gemiddeld 9 FTE’s een resultaat vóór belastingen van
€ 3.112K behaald (2013: € 3.594K). Het doel van de vennootschap is het aanbieden van producten
en diensten verband houdende met het beheer van wagenparken en leasing. Backoffice-activiteiten
worden met name uitgevoerd door Athlon Car Lease Nederland B.V. De kosten die verband houden
met het uitvoeren van deze activiteiten worden doorbelast aan WagenPlan tegen marktconforme
tarieven.
2.4.2 VerslaggevingsperiodeHet boekjaar 2014 betreft de periode van 1 januari 2014 tot en met 31 december 2014.
Dit is conform het voorgaande boekjaar.
2.4.3 Toegepaste standaardenDe jaarrekening is opgesteld volgens de wettelijke bepalingen van Titel 9 Boek 2 van het
Burgerlijk Wetboek.
2.4.4 Vergelijkende cijfersDe cijfers van 2013 zijn geherrubriceerd teneinde vergelijkbaarheid met 2014 mogelijk te maken.
2.4.5 ContinuïteitDeze jaarrekening is opgesteld uitgaande van de continuïteitsveronderstelling.
2.4.6 StelselwijzigingMet ingang van het huidige verslagjaar is een stelselwijziging doorgevoerd. Hierbij is de
waarderingsgrondslag van de materiële vaste activa gewijzigd van afschrijving op annuïtaire basis naar
afschrijving op lineaire basis. De belangrijkste reden hiervoor was om een zuiverdere voorstelling van
de materiële vaste activa en het eigen vermogen te presenteren in aansluiting op de VNA Ruling.
Het gevolg van deze stelselwijziging kan als volgt worden samengevat (per begin boekjaar):
- afname materiële vaste activa van € 642.309
- afname voorziening latente belastingen van € 160.577
De bovenstaande effecten resulteren in een rechtstreekse (buiten de winst- en verliesrekening om)
afname van het eigen vermogen per begin van het verslagjaar wegens de stelselwijziging van
€ 481.732.
Door deze stelselwijziging zou de afschrijvingslast, uitgezonderd het effect op de boekwinst van
verkochte auto’s, in voorgaand boekjaar € 177.496 lager zijn geweest.
De vergelijkende cijfers in de balans over het voorgaande verslagjaar zijn herrekend op basis van de
nieuwe waarderingsgrondslagen: “Grondslagen van de jaarrekening”.
2.5 Grondslagen van de jaarrekening
Waardering van activa en passiva en de bepaling van het resultaat geschieden op basis van
historische kostprijzen. Voor zover niet anders vermeld, worden activa en passiva voor de nominale
waarde opgenomen.
Een actief wordt in de balans opgenomen wanneer het waarschijnlijk is dat de toekomstige
economische voordelen ervan naar de onderneming zullen toevloeien en de waarde daarvan
betrouwbaar kan worden vastgesteld. Een verplichting wordt in de balans opgenomen wanneer het
waarschijnlijk is dat de afwikkeling daarvan gepaard zal gaan met een uitstroom van middelen die
economische voordelen in zich bergen en de omvang van het bedrag daarvan betrouwbaar kan worden
vastgesteld.
Baten worden in de winst-en-verliesrekening opgenomen wanneer een vermeerdering van het
economisch potentieel, samenhangend met een vermeerdering van een actief of een vermindering
van een verplichting, heeft plaatsgevonden, waarvan de omvang betrouwbaar kan worden vastgesteld.
Lasten worden verwerkt wanneer een vermindering van het economisch potentieel, samenhangend
met een vermindering van een actief of een vermeerdering van een verplichting, heeft plaatsgevonden,
waarvan de omvang betrouwbaar kan worden vastgesteld.
Indien een transactie ertoe leidt dat nagenoeg alle of alle toekomstige economische voordelen
en alle of nagenoeg alle risico’s met betrekking tot een actief of verplichting aan een derde zijn
overgedragen, wordt het actief of de verplichting niet langer in de balans opgenomen. Verder worden
activa en verplichtingen niet meer in de balans opgenomen vanaf het tijdstip waarop niet meer wordt
voldaan aan de voorwaarden van waarschijnlijkheid van de toekomstige economische voordelen en
betrouwbaarheid van de bepaling van de waarde.
De opbrengsten en kosten worden toegerekend aan de periode waarop zij betrekking hebben.
Opbrengsten worden verantwoord indien alle belangrijke risico’s met betrekking tot de
handelsgoederen zijn overgedragen aan de koper.
De jaarrekening wordt gepresenteerd in euro’s, de functionele valuta van de onderneming.
2.5.1 KasstroomoverzichtHet kasstroomoverzicht is opgesteld op basis van de indirecte methode.
2.5.2 Solvabiliteit en LiquiditeitPer eind 2014 bedraagt het aansprakelijk vermogen 14,9% (2013: 14,8%) van het balanstotaal
(inclusief de niet uit de balans blijkende verplichtingen) en de Interest Coverage Ratio
bedraagt 3,0 (2013: 2,8).
2.5.3 Risico’sTen aanzien van de financiering en liquiditeitspositie worden de volgende risico’s onderkend:
Liquiditeitsrisico’s
WagenPlan heeft een kredietfaciliteit bij ABN-AMRO van € 110 miljoen, welke loopt tot en met 2016,
welke jaarlijks met één jaar verlengd kan worden. De maximaal te gebruiken financiële ruimte hierin
is vastgesteld op 90% van de totale vaste activa, verminderd met het deel dat door klanten zelf is
gefinancierd. Het overige deel van de activa wordt gefinancierd met eigen vermogen. Onder de normale
bedrijfsvoering biedt dit voldoende mogelijkheid om aan alle betalingsverplichtingen te voldoen.
Renterisico’s
De bij de lessee in rekening te brengen rente wordt vastgesteld bij aanvang van het leasecontract.
Maandelijks wordt het nieuw benodigde krediet aangetrokken, waarbij de looptijd van de leningen
zoveel mogelijk gelijkgesteld wordt met de verwachte afloop van de boekwaarde. Hierin wordt rekening
gehouden met de mogelijk te verwachten voortijdig te beëindigen leasecontracten, alsmede de
wijzigingen in looptijd die optreden tijdens de contractperiode.
Kredietrisico’s
Nieuwe klanten van WagenPlan B.V. worden op kredietwaardigheid beoordeeld door de afdeling
Credit underwriting, en bestaande klanten worden op jaarlijkse basis gereviewd. De te verwachten
debiteurenverliezen worden maandelijks beoordeeld en aangepast in de voorziening dubieuze
debiteuren. Van de totale vloot leaseauto’s van WagenPlan is 35% ondergebracht bij
Achmea Schadeverzekeringen N.V..
2.5.4 Niet uit de balans blijkende verplichtingenDe per balansdatum bestaande investeringsverplichtingen hebben betrekking op reguliere
activiteiten, zoals de inkoop van leaseauto’s. Per genoemde datum bedragen deze verplichtingen
€ 3.846 (2013: € 2.742). Er zijn geen overige niet uit de balans blijkende verplichtingen.
2.5.5 Gebruik van schattingenBij het opstellen van de jaarrekening dient de ondernemingsleiding, overeenkomstig algemeen
geldende grondslagen, bepaalde schattingen en veronderstellingen te doen die medebepalend zijn
voor de opgenomen bedragen. De feitelijke resultaten kunnen van deze schattingen afwijken.
Bij de volgende posten is gebruikgemaakt van managementschattingen: restwaarden, reserveringen
met betrekking tot onderhoud en banden, voorzieningen en te ontvangen schade-, sales- en
aftersalesbonussen.
2.6 Grondslagen voor de waardering van activa en passiva
2.6.1 Auto’s voor leasingOperationele leaseauto’s
Deze post omvat de in het kader van operationele leasecontracten geleaste auto’s. Er is sprake van
operationele leaseauto’s voor zover nagenoeg alle aan de eigendom verbonden risico’s en voordelen
door WagenPlan worden behouden. De desbetreffende activa worden in de balans overeenkomstig de
aard van het actief opgenomen als operationele leaseauto’s, zijnde materiële vaste activa.
De operationele leaseauto’s worden verantwoord tegen kostprijs onder aftrek van cumulatieve
afschrijvingen en eventuele cumulatieve bijzondere waardeverminderingsverliezen. De activa worden
over de gebruiksduur van gemiddeld drie à vier jaar annuïtair afgeschreven naar de verwachte
restwaarde. De afschrijvingskosten worden in de winsten verliesrekening verwerkt onder de kostprijs
van de omzet. De restwaardes van de activa worden jaarlijks beoordeeld.
De kostprijs van de operationele leaseauto’s bestaat uit de inkoopprijs en de eventuele marginale
en direct toerekenbare kosten, verband houdende met het in de voor het beoogde gebruik gewenste
staat brengen van het desbetreffende actief. Invoerrechten en niet-restitueerbare inkoopbelastingen
alsmede investeringsverschillen worden in de inkoopprijs verwerkt, terwijl eventuele handelskortingen
bij het berekenen van de inkoopprijs in mindering worden gebracht. Voorts wordt rekening gehouden
met lease incentives en volumebonussen die conform de verwachte duur van de lease worden
verantwoord.
Verliezen uit hoofde van bijzondere waardeverminderingen zijn doorgaans het gevolg van
een negatieve ontwikkeling in de restwaarde van de leaseauto’s. Per balansdatum wordt beoordeeld
of er sprake is van signalen die op bijzondere waardevermindering duiden. Is dat inderdaad het
geval, dan wordt een schatting gemaakt van de realiseerbare waarde van het desbetreffende actief.
Bijzondere waardeverminderingsverliezen worden genomen indien de boekwaarde van het operationele
leaseactief de realiseerbare waarde te boven gaat. De realiseerbare waarde wordt gedefinieerd
als de hoogste waarde van enerzijds de reële waarde minus de verkoopkosten en anderzijds de
bedrijfswaarde van het actief. De bedrijfswaarde bestaat uit de verwachte verkoopresultaten bij
vervreemding van het object en overige geschatte toekomstige kasstromen die aan het object
kunnen worden toegewezen. Bijzondere waardeverminderingsverliezen worden direct in de winst- en
verliesrekening verantwoord en onder lease- en verhuurkosten verwerkt. Indien het contract nog
wel winstgevend is maar er alleen sprake is van een lagere verwachte restwaarde leidt dit tot een
additionele afschrijving over de resterende contractlooptijd.
Financiële leasevorderingen
Autoleasecontracten waarbij nagenoeg alle aan de eigendom verbonden risico’s en voordelen door
WagenPlan worden overgedragen aan de lessee, worden gekenmerkt als financiële leasevorderingen.
Deze contracten worden verantwoord als financieel actief tegen een bedrag gelijk aan de contante
waarde van de minimale leasebetalingen (inclusief gegarandeerde restwaarde) en de niet
gegarandeerde restwaarde zoals die aan WagenPlan toekomt, na aftrek van noodzakelijk geachte
voorzieningen voor dubieuze debiteuren en eventuele cumulatieve waardeverminderingsverliezen.
Direct toerekenbare kosten zijn inbegrepen in de initiële bepaling van de financiële leasevorderingen.
Het verschil tussen de bruto-investering in de lease en de contante waarde van de invorderbare
minimale leasebetalingen is onverdiende interest en wordt over de looptijd van de lease verantwoord
tegen een constant rendement op de netto-investering in de financiële lease.
Op balansdatum wordt nagegaan of er sprake is van signalen die erop duiden dat de financiële lease
aan bijzondere waardevermindering onderhevig is. Dat is het geval voor zover er een verschil is tussen
de boekwaarde van het actief en de contante waarde van de voor de toekomst verwachte, tegen de
oorspronkelijke effectieve rentevoet verdisconteerde kasstromen. Een zodanig verlies uit hoofde van
waardevermindering wordt direct in de winst- en verliesrekening verantwoord.
Totstandkoming van de verwachte restwaarde
Voor de nieuw in te zetten leasecontracten wordt per object een inschatting gemaakt van de bij
einde van de looptijd te verwachten restwaarde. Deze inschatting is gebaseerd op ervaringscijfers
uit het verleden, een professional judgement van een team van in- en externe specialisten en
verwachtingen ten aanzien van (macro-)economische- en marktontwikkelingen. De verwachte
restwaarde van de actieve leaseportefeuille wordt periodiek getoetst aan de werkelijkheid, en indien
nodig worden in een impairment check eventuele verliezen bepaald. Indien er sprake is van bijzondere
waardeverminderingsverliezen worden deze verliezen direct in de verlies- en winstrekening verwerkt.
Indien het contract nog wel winstgevend is maar er alleen sprake is van een lagere verwachte
restwaarde leidt dit tot een additionele afschrijving over de resterende contractlooptijd.
2.6.2 VoorradenDe voorraden teruggenomen auto’s worden gewaardeerd tegen boekwaarde op het moment van
terugname of lagere marktwaarde. Hierbij wordt rekening gehouden met aftrek voor incourantheid.
2.6.3 Handelsdebiteuren en overige vorderingenVorderingen worden bij eerste verwerking gewaardeerd tegen reële waarde, inclusief transactiekosten
(indien materieel), verminderd met een waard correctie voor eventuele oninbaarheid.
2.6.4 Liquide middelenHieronder zijn begrepen alle kasmiddelen en direct opvraagbare banktegoeden.
2.6.5 Eigen vermogenFinanciële instrumenten die de juridische vorm hebben van eigenvermogensinstrumenten
worden gepresenteerd onder het eigen vermogen. Uitkeringen aan houders van deze instrumenten
worden in mindering van het eigen vermogen gebracht na aftrek van eventueel hiermee verband
houdend voordeel uit hoofde van belasting naar de winst. Financiële instrumenten die de juridische
vorm hebben van een financiële verplichting worden gepresenteerd onder het vreemd vermogen.
Rente, dividenden, baten en lasten met betrekking tot deze financiële instrumenten worden in de
winst-en-verliesrekening verantwoord als kosten of opbrengsten.
2.6.6 VoorzieningEen voorziening wordt in de balans opgenomen, wanneer er sprake is van:
• een in rechte afdwingbare of feitelijke verplichting die het gevolg is van een gebeurtenis in het
verleden; en
• waarvan een betrouwbare schatting kan worden gemaakt; en
• het waarschijnlijk is dat voor afwikkeling van die verplichting een uitstroom vannmiddelen nodig is.
Indien (een deel van) de uitgaven die noodzakelijk zijn om een voorziening af te wikkelen waarschijnlijk
geheel of gedeeltelijk door een derde worden vergoed bij afwikkeling van de voorziening, wordt de
vergoeding als afzonderlijk actief gepresenteerd.
De onderneming vormt voorzieningen tegen de nominale waarde voor verplichtingen en verliezen
die op balansdatum aanwezig zijn en waarvan de hoogte onzeker is maar redelijkerwijs kunnen
worden ingeschat. Eveneens worden door de onderneming voorzieningen gevormd voor verliezen
die waarschijnlijk in de toekomst zullen worden geleden, maar die voortkomen uit risico’s die op
balansdatum reeds aanwezig zijn.
Latente belastingvorderingen en -verplichtingen worden opgenomen voor de verwachte
belastinggevolgen van tijdelijke verschillen tussen de waarde van de activa en passiva vastgesteld
volgens fiscale voorschriften enerzijds en de gevolgde bedrijfseconomische grondslagen anderzijds.
De hoogte van deze belastinglatenties wordt berekend met gebruikmaking van de wettelijk
vastgestelde belastingtarieven die van toepassing zijn voor de periode waarin deze tijdelijke
verschillen naar alle waarschijnlijkheid zullen aflopen.
2.6.7 SchuldenDe langlopende schulden bestaan uit leningen opgenomen bij ABN-AMRO, het langlopende
gedeelte van eigen funding beschikbaar gesteld door klanten en de post egalisatierekening
leaseauto’s. De post egalisatierekening leaseauto’s heeft betrekking op een juiste matching van de
onderhoudsopbrengsten verkregen uit leasecontracten en de daartegenover staande kosten.
2.7 Grondslagen voor de resultaatbepaling
2.7.1 Netto-omzetDe onderneming rekent de opbrengst van verkopen tot de netto-omzet wanneer alle belangrijke
rechten op economische voordelen alsmede alle belangrijke risico’s met betrekking tot de goederen
zijn overgedragen aan de koper, wanneer levering heeft plaatsgevonden, de prijs is vastgesteld of
bepaalbaar is en er redelijke zekerheid bestaat dat de verkoopprijs inbaar is. Normaal gesproken
wordt aan deze criteria voldaan op het moment dat het product of de dienst geleverd is en acceptatie,
indien vereist, verkregen is.
Opbrengsten worden toegerekend aan de periode waarin de prestaties door verkoop en levering van
goederen en diensten zijn verricht. Uitzondering op deze wijze van toerekening naar het resultaat
vormen de componenten die betrekking hebben op de egalisatierekening leaseauto’s.
Deze componenten worden in het resultaat verantwoord na afloop van de contractduur.
Onder netto-omzet worden aan derden gefactureerde bedragen opgenomen uit hoofde van
leasecontracten, onder aftrek van gefactureerde bedragen met een voorschotkarakter, kortingen en
omzetbelasting. De gefactureerde bedragen hebben nagenoeg geheel betrekking op operationele-
en financiële leasecontracten.
2.7.2 BrutomargeDe brutomarge bestaat uit de netto-omzet, de overige bedrijfsopbrengsten en andere externe kosten.
2.7.3 Verkoop- en algemene beheerskostenDit betreft kosten met een algemeen karakter die niet direct toerekenbaar zijn aan de kostprijs van
de omzet.
2.7.4 Toegezegde-bijdrageregelingVerplichtingen in verband met bijdragen aan pensioenregelingen op basis van toegezegde bijdragen
worden als last in de winst- en verliesrekening opgenomen in de periode waarover de bijdragen zijn
verschuldigd. Per jaareinde verschuldigde premies zijn als verplichting op de balans opgenomen.
2.8 Belastingen
Belastingen omvatten de over de verslagperiode verschuldigde en verrekenbare winstbelastingen
en latente belastingen. De belastingen worden in de winst-en-verliesrekening opgenomen, behalve
voor zover deze betrekking hebben op posten die rechtstreeks in het eigen vermogen worden
opgenomen, in welk geval de belasting in het eigen vermogen wordt verwerkt.
De over het boekjaar verschuldigde en verrekenbare belasting is de naar verwachting te betalen
belasting over de belastbare winst over het boekjaar, berekend aan de hand van belastingtarieven
die zijn vastgesteld op verslagdatum, dan wel waartoe materieel al op verslagdatum is besloten, en
eventuele correcties op de over voorgaande jaren verschuldigde belasting.
Indien de boekwaardes van activa en verplichtingen ten behoeve van de financiële verslaggeving
afwijken van hun fiscale boekwaardes, is sprake van tijdelijke verschillen.
Voor belastbare tijdelijke verschillen wordt een voorziening latente belastingverplichtingen getroffen.
Voor verrekenbare tijdelijke verschillen, beschikbare voorwaartse verliescompensatie en nog niet
gebruikte fiscale verrekening mogelijkheden wordt een latente belastingvordering opgenomen,
maar uitsluitend voor zover het waarschijnlijk is dat er in de toekomst fiscale winsten beschikbaar
zullen zijn voor verrekening respectievelijk compensatie. Latente belastingvorderingen worden per
iedere verslagdatum herzien en verlaagd voor zover het niet langer waarschijnlijk is dat het daarmee
samenhangende belastingvoordeel zal worden gerealiseerd.
Latente belastingvorderingen en -verplichtingen worden gewaardeerd tegen nominale waarde.
2.9 Toelichting op de balans
2.9.1 Operationele leaseauto’sDe auto’s voor leasing vertegenwoordigen de operationele leaseportefeuille per 31 december 2014.
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Stand per 1 januari
Aanschafwaarde 60.886 59.149
Afschrijvingen -21.866 -19.049
Boekwaarde 39.020 40.100
Aanschafwaarde:
Investeringen 19.729 15.754
Desinvesteringen -14.558 -14.016
Totaal 5.171 1.738
Afschrijvingen:
Afschrijvingen -11.485 -10.763
Desinvesteringen 7.470 8.587
Totaal -4.015 -2.176
Stand per 31 december
Cumulatieve aanschafwaarde 66.027 60.886
Overig correctie lineair versus annuitair afschrijven
(stelselwijziging)0 -642
Cumulatieve afschrijvingen -25.851 -21.224
Boekwaarde 40.176 39.020
De minimale toekomstige leasebetalingen voor niet-tussentijds opzegbare operationele
leaseovereenkomsten bedragen per ultimo 2014:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro's exclusief restwaarde)
Leasebetalingen < 1 jaar 17.006 16.172
Leasebetalingen 1 - 5 jaar 20.051 21.104
Leasebetalingen > 5 jaar 120 293
37.177 37.569
2.9.2 Financiële leasevorderingenDe post financiële leasevorderingen hangt samen met het financieren van personen- en bedrijfsauto’s.
Het gemiddelde leasecontract heeft een looptijd van drie tot vier jaar. De gedurende de looptijd
van het leasecontract gefactureerde rente is gebaseerd op de marktrente. Het risico op oninbare
vorderingen is afgedekt door middel van de onderliggende activa. De verstrekte financiering bestaat
uit de mutatie in boekwaarde tussen 2014 en 2013 van de nieuw ingezette financial leasecontracten.
Voornamelijk vanwege de uitstroom van de Achmea-portefeuille, is de portefeuille gedaald met
€ 17.491K ten opzichte van 2013.
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Stand per 1 januari 49.151 53.154
Investering 16.461 33.833
Aflossingen -21.303 -23.690
Afkopen -12.649 -14.146
Boekwaarde 31.660 49.151
De minimale toekomstige leasebetalingen voor niet-tussentijds opzegbare financiële
leaseverplichtingen, onverdiende rentebaten en de bij einde contract te ontvangen verwachte
restwaardeopbrengsten bedragen als volgt:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Leasebetalingen < 1 jaar 8.763 12.874
Leasebetalingen 1 - 5 jaar 7.600 14.973
Leasebetalingen > 5 jaar 230 498
16.593 28.345
Onverdiende rentebaten -771 -979
Bruto-investering fianciële leasevorderingen 15.822 27.366
Te ontvangen restwaarden < 1 jaar 6.620 6.839
Te ontvangen restwaarden 1 - 5 jaar 8.985 14.679
Te ontvangen restwaarden > 5 jaar 233 267
15.838 21.785
Netto-investering fianciële leasevorderingen 31.660 49.151
2.9.3 VoorradenDe voorraden per 31 december 2014 vertegenwoordigen de leaseauto’s vanuit de beëindigde
leasecontracten.
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Voorraad auto's 300 234
Stand per 31 december 300 234
2.9.4 Handelsdebiteuren
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Nominale waarde uitstaande vorderingen 1.791 2.608
Vorderingen inzake verkochte auto's 80 37
Af: Voorziening wegens oninbaarheid -491 -438
1.380 2.207
De nominale waarde uitstaande vorderingen bevat met name leasetermijnen.
De verdeling naar ouderdom van de uitstaande vorderingen is als volgt:
(bedragen in duizenden euro’s)
Nominale waarde uitstaande vorderingen 1.791
met een looptijd korter dan 1 jaar 1.369
met een looptijd tussen 1 en 5 jaar 409
met een looptijd groter dan 5 jaar 13
Vorderingen inzake verkochte auto's 80
met een looptijd korter dan 1 jaar 80
met een looptijd tussen 1 en 5 jaar 0
met een looptijd groter dan 5 jaar 0
Voorzieningen wegens oninbaarheid -491
met een looptijd groter dan 5 jaar -103
met een looptijd tussen 1 en 5 jaar -388
met een looptijd groter dan 5 jaar 0
1.380
Het verloop van de voorziening wegens oninbaarheid is als volgt:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Stand per 1 januari -438 -405
Vrijval/(dotatie) ten laste van resultaat -100 -179
Afgeboekt ten laste van voorziening 47 146
Stand per 31 december -491 -438
2.9.5 Overige vorderingen
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Te ontvangen bonussen 1.322 1.299
Vooruitbetaalde houderschapsbelasting 34 19
Vooruitbetaalde brandstofkosten 524 805
Vooruitbetaalde assurantiekosten 10 109
Assurantiebuffer open calculatie 853 696
Vooruitbetaalde vennootschapsbelasting 298 58
Te ontvangen claims 0 208
Overige vorderingen 1.179 100
4.220 3.294
In de post overige vorderingen is onder andere een vordering op Athlon Car Lease Nederland B.V.
en Rental services opgenomen ad € 1.105 (2013: € 97K) inzake lease gerelateerde en algemene
kosten. Per eind 2014 bedraagt de buffer op de open calculatie assurantiecomponenten in totaal
€ 853K. Ultimo 2013 was dit een post van € 696K. Het saldo van de te betalen
vennootschapsbelasting geeft per eind 2014 een vordering van € 298K. Dit wordt veroorzaakt doordat
de werkelijke vpb-last als gevolg van korting door de milieu-investeringsaftrek lager is dan het op de
voorlopige aanslag betaalde bedrag over 2014.
De post te ontvangen bonussen kan als volgt worden gespecificeerd:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Bonus op inkopen (Sales) 620 426
Bonus op onderhoud en banden (Aftersales) 261 235
Bonus op schadeherstel (o.a. Care Schadeservice B.V.) 376 492
Omzet Athlon Car Lease Rental Services B.V. 65 49
Overige 0 97
1.322 1.299
Per 31 december 2014 heeft WagenPlan geen overige vorderingen met een looptijd langer dan 1 jaar.
2.9.6 Liquide middelenHieronder zijn begrepen alle kasmiddelen en direct opvraagbare banktegoeden. Deze zijn ter vrije
beschikking.
2.9.7 Eigen vermogenHet eigen vermogen in 2014 vertoont het volgende verloop:
Aandelen
kapitaal
2014
Agio
reserve
2014
Overige
reserves
2014
Onverdeeld
resultaat 2014
Stelsel
wijziging
2014
Totaal
2014
(bedragen in duizenden euro’s)
Stand per 1 januari 18 3.850 8.781 2.735 4.82- 14.902
Resultaatverdeling - 2.735 2.735- - -
Dividenduitkering - - 5.000 - - 5.000-
Resultaat boekjaar - - - 2.333 2.333
Stand per 31 december 18 3.850 6.516 2.333 482- 12.235
Het eigen vermogen in 2013 vertoonde het volgende verloop:
Aandelen
kapitaal
2013
Agio
reserve
2013
Overige
reserves
2013
Onverdeeld
resultaat 2013
Stelsel
wijziging
2013
Totaal
2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Stand per 1 januari 18 3.850 5.759 3.022 - 12.649
Resultaatverdeling - - 3.022 3.022- -
Dividenduitkering - - - - - -
Resultaat boekjaar - - - 2.735 2.735
Stelselwijziging - - - - 482- 482-
Stand per 31 december 18 3.850 8.781 2.735 482- 14.902
Geplaatst kapitaal
Het maatschappelijk kapitaal van de onderneming bedraagt € 90.000 verdeeld in 450 aandelen A
en 450 aandelen B, beide met een nominale waarde van € 100. Hiervan zijn 90 aandelen A en
90 aandelen B geplaatst en volgestort voor een totaalbedrag van € 18.000.
Agioreserve
De agioreserve bestaat uit bijstortingen op het eigen vermogen door beide participanten.
Achmea Schadeverzekeringen N.V. en Athlon Car Lease Nederland B.V. streven naar een eigen
vermogen van minimaal 10% van het balanstotaal aan het einde van het desbetreffende boekjaar.
Per 31 december 2014 bedraagt het eigen vermogen 16,7% van het balanstotaal inclusief de niet uit
de balans blijkende verplichtingen (2013: 14,8%).
Overige reserves
De overige reserves bestaan uit het cumulatieve resultaat voorgaande jaren na belasting van de
vennootschap en na resultaatverdeling.
Onverdeeld resultaat
Het onverdeeld resultaat bestaat uit het resultaat lopend boekjaar na belasting van de vennootschap.
2.9.8 VoorzieningenDe voorziening latente belastingverplichtingen kan als volgt worden gespecificeerd:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Auto's voor leasing 0 642
Mutatie in verband met stelselwijziging 0 -642
Herinvesteringsreserve 1.537 1.154
Overige -297 -30
1.240 1.124
Belasting percentage 25,0% 25,0%
Saldo latente belastingverplichtingen 310 281
De herinvesteringsreserve komt tot stand doordat commercieel de verkoopresultaten direct in
de winst- en verliesrekening worden verantwoord en fiscaal in mindering worden gebracht op de
aanschafwaarde van het vervangende object. De boekwaarde van het bedrijfsmiddel waarin wordt
ge(her)investeerd, mag door het gebruik van de reserve niet lager komen te liggen dan de boekwaarde
van het vervreemde bedrijfsmiddel ten tijde van de vervreemding. Het vormen van een reserve is
alleen toegestaan als er een voornemen is om in het jaar van vervreemding of in ieder geval binnen
drie jaar daaropvolgend een herinvestering te gaan doen.
Het verloop van de latente belastingverplichtingen is als volgt:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Stand 1 januari 281 326
Toename 83 129
Afname in verband met stelselwijziging 0 -160
Afname -54 -14
Stand 31 december 310 281
2.9.9 Langlopende schuldenLanglopende schulden zijn gewaardeerd tegen nominale waarde. De langlopende schulden kunnen als
volgt worden gespecificeerd:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Langlopende leningen 29.749 40.390
Egalisatierekening lease-auto's 3.055 2.606
32.804 42.996
De langlopende leningen bestaan uit leningen met een restlooptijd van langer dan één jaar en korter
dan vijf jaar tegen een gemiddeld rentepercentage van 1,94% (2013: 2,44%). Langlopende leningen
bestaan uit leningen bij ABN-AMRO, alsmede de schuld aan klanten met eigen financiering met een
restlooptijd langer dan één jaar. WagenPlan heeft een kredietfaciliteit bij ABN-AMRO van
€ 110 miljoen, welke loopt tot en met 2016, welke jaarlijks met één jaar verlengd kan worden.
In de leningovereenkomst met ABN-AMRO is opgenomen dat het aansprakelijk vermogen
minimaal 10% van het balanstotaal dient te bedragen, en daarnaast dat er een Interest Coverage
Ratio bestaat van ten minste 1,2. Per 31 december 2014 is hieraan voldaan: het aansprakelijk
vermogen is 14,9% van het balanstotaal en de Interest Coverage Ratio bedraagt 3,0.
Egalisatierekening leaseauto’s
De per saldo vooruitontvangen bedragen ontstaan door van klanten verkregen opbrengsten uit
leasecontracten (welke opbrengsten betrekking hebben op door de leasemaatschappij te verzorgen
onderhoud- en reparatiediensten) te verminderen met de tegenover deze baten staande kosten, onder
toepassing van het voorzichtigheidsbeginsel.
De egalisatierekening leaseauto’s kan als volgt worden gespecificeerd:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Reservering onderhoud 3.042 3.111
Reservering banden -360 -894
Reservering vervangend vervoer 373 389
3.055 2.606
Het verloop van de egalisatierekening is als volgt:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Stand 1 januari 2.606 1.850
Opbrengsten 5.289 6.046
Kosten -4.183 -4.881
Vrijval -657 -409
Stand 31 december 3.055 2.606
2.9.10 Kortlopende schuldenKortlopende schulden kunnen als volgt worden gespecificeerd:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Schulden aan kredietinstellingen 30.000 36.001
Handelscrediteuren 920 1.080
Te betalen overige belastingen en premies sociale
verzekeringen813 974
Overige schulden 1.201 588
Vooruitontvangen leasefacturatie januari 545 756
Te ontvangen claims 21 0
Overlopende passiva 2.182 3.092
35.682 42.491
De post schulden aan kredietinstellingen betreft verstrekte financieringen bij de ABN-AMRO met een
restlooptijd korter dan één jaar tegen een gemiddeld rentepercentage van 2,20% (2013: 2,24%),
alsmede de schuld aan klanten met eigen financiering met een restlooptijd korter dan één jaar.
De te betalen vennootschapsbelasting is in 2014 opgenomen onder overige vorderingen, zie hiervoor
paragraaf 2.3.11.5).
De overige schulden bestaan uit reserveringen voor nog te ontvangen kostennota’s. De belangrijkste
post is af te rekenen open-calculatieresultaat ex-lease.
De buffers voor assurantie zijn zowel voor 2014 als voor 2013 opgenomen onder overige vorderingen
(zie hiervoor 2.3.11.5).
Daarnaast is een schuld aan Athlon Car Lease Nederland B.V. opgenomen ad € 432K (2013: € 563K)
inzake nog te betalen kosten.
2.10 Toelichting op de winst- en verliesrekening
2.10.1 Bruto-omzet resultaatDe netto-omzet is als volgt opgebouwd:
2014 2013
€ % € %
(bedragen in duizenden euro’s)
Lease 43.733 78,5 47.835 77,3
Ex-lease 11.080 19,9 13.188 21,3
Doorverkoop 62 - 28 0,0
Overige 883 1,6 797 1,3
55.758 100,0 61.848 100,0
De netto-omzet is met 9,9% gestegen ten opzichte van 2013 (2013: 4% ten opzichte van 2012).
Onder de netto-omzet is een bedrag van € 21.266K opgenomen als omzet bij Achmea
Schadeverzekeringen N.V. (2013: € 27.034).
Het overgrote deel van de klanten van WagenPlan B.V. is verzekerd via Achmea Schadeverzekeringen N.V.
In de netto-omzet lease zijn de volgende rentebaten opgenomen:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Rentebaten 3.659 4.445
3.659 4.445
De rentebaten bestaan uit de rentebaten uit de leaseopbrengsten.
Kostprijs van de omzet
De kostprijs van de omzet bevat de volgende componenten:
2014 2013
€ % € %
(bedragen in duizenden euro’s)
Lease 39.840 79,6 43.244 77,9
Ex-lease 10.296 20,6 12.518 22,6
Doorverkoop 64 0,1 27 0,0
Overige -172 -0,3 -299 -0,5
50.028 100,0 55.490 100,0
Onder de kostprijs van de omzet is een bedrag van € 18.375K opgenomen als kostprijs van de omzet
bij Achmea Schadeverzekeringen N.V. (2013: € 24.142K).
Inzake de kostprijs van de omzet lease zijn de volgende rentelasten opgenomen:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Overige financiële lasten 1.527 1.990
1.527 1.990
De overige financiële lasten bestaan uit de rentelasten voor lang- en kortlopende leningen.
In het bedrag kostprijs van de omzet overige is een bedrag van € 997K opgenomen voor bonussen en
overige brutowinst dat niet in de omzet is inbegrepen (2013: € 983K):
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Investeringsverschillen en bonus 686 734
Aftersalesbonus 311 250
Overige brutowinst 0 -1
997 983
2.10.2 VerkoopkostenOnder verkoopkosten zijn de kosten opgenomen voor reclame, direct marketing, promotiemateriaal.
2.10.3 Algemene beheerskostenDe algemene beheerskosten kunnen als volgt worden gespecificeerd:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Personeelskosten 1.672 1.563
Algemene kosten 292 289
Automatiseringskosten 236 313
Huisvestingskosten 90 158
Kosten Dubieuze debiteuren 131 216
2.421 2.539
De kosten dubieuze debiteuren bestaan uit € 125K dotatie van de voorziening en € 6K incassokosten
(2013: € 198K dotatie van de voorziening en € 18K incassokosten).
De CO2-compensatiekosten zijn opgenomen onder algemene kosten. Voor 2014 is € 14K toegevoegd
aan de reservering voor nog te betalen CO2-compensatie. Deze reservering bedraagt per eind 2014
tevens € 14K, opgenomen onder de “reservering nog te ontvangen facturen”.
Personeelskosten
De personeelskosten kunnen als volgt worden gespecificeerd:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Salarissen 1.572 1.457
Sociale lasten 62 67
Pensioenkosten 38 39
1.672 1.563
In 2014 waren gemiddeld 10,0 personen (2013: 10,5) bij de vennootschap werkzaam. De stijging in
de salariskosten wordt met name veroorzaakt doordat de doorbelastingen van medewerkers vanuit
Athlon Car Lease Nederland met € 100K gestegen zijn ten opzichte van 2013.
Personen die werkzaam zijn bij WagenPlan B.V. vallen onder het pensioenreglement van een van de
aandeelhouders.
2.10.4 Belastingen De belastingen kunnen als volgt worden gespecificeerd:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Belastingen huidig boekjaar 779 898
Correctie voorgaande jaren 0 38-
779 860
Audit fee
In de algemene kosten kunnen de volgende audit fees worden gespecificeerd:
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Audit fee Assurance CO2-compensatie 0 3
(Countus accountants + adviseurs b.v.)
Audit tax 5 0
(Loyens and Loeff)
Audit fee Jaarrekening 25 37
(KPMG Accountants N.V.)
30 40
Bezoldiging
De bezoldiging van de directie is te herleiden naar één enkel natuurlijk persoon en derhalve
niet toegelicht.
2.11 Overige gegevens
2.11.1 Belastingen
Het nominale belastingtarief over 2014 bedraagt 25,0% (2013: 25,0%). De effectieve belastingdruk
in 2014 is 25% (2013: 24%). Deze lagere druk in 2013 is het gevolg van kleine verschillen in de
definitieve aanslagen van voorgaande jaren.
2.11.2 Garanties en overige zekerhedenTen behoeve van het verkrijgen van een kredietfaciliteit van ABN-AMRO aan WagenPlan
ad € 110 miljoen staat Achmea Schadeverzekeringen N.V. volledig garant voor WagenPlan als lenende
partij. Athlon Car Lease Nederland B.V. heeft, als 50%-eigenaar van WagenPlan, ABN-AMRO de
garantie verstrekt dat zij de door haar voor WagenPlan uitgevoerde activiteiten in lijn met de daarvoor
geldende wet- en regelgeving zal laten plaatsvinden.
2.11.3 Transacties met verbonden partijen In de normale bedrijfsactiviteiten koopt en verkoopt de onderneming goederen en diensten van en aan
Achmea Schadeverzekeringen N.V. en Athlon Car Lease Nederland B.V. welke beide in de onderneming
een belang van 50% of minder bezitten. Deze transacties worden op zakelijke grondslag uitgevoerd
tegen voorwaarden die vergelijkbaar zijn met die van transacties met derden.
2.12 Samenstelling Directie & Raad van Commissarissen
Raad van Commissarissen
• R. van de Graaf (namens Achmea Schadeverzekeringen N.V., voorzitter)
• M. van der Zant (Achmea Schadeverzekeringen N.V.)
• A. van Veen (Athlon Car Lease Nederland B.V.)
• M.C.I. Poelmann (namens Athlon Car Lease Nederland B.V.)
Opgemaakt te Schiphol-Rijk op 10 juni 2015,
________________________
W.B.M. Akkerman
Directeur
WagenPlan B.V.
WagenPlan B.V.
Veluwezoom 4
1327 AG Almere
Telefoon : (055) 579 8444
Fax : (055) 579 2700
KvK nr. : 08090458 te Amsterdam
2.13 Overige gegevens
2.13.1 Statutaire winstverdelingWagenPlan wordt voor 50% van de aandelen gehouden door Athlon Car Lease Nederland B.V. en voor
50% van de aandelen door Achmea Schadeverzekeringen N.V. De winst staat ter vrije beschikking van
de Algemene Vergadering van Aandeelhouders.
De winstverdeling vindt plaats overeenkomstig artikel 36 van de statuten van WagenPlan:
• 36.1 Uitkering van winst ingevolge het in dit artikel bepaalde geschiedt na vaststelling van de
jaarrekening waaruit blijkt dat zij geoorloofd is;
• 36.2 De winst staat ter vrije beschikking van de algemene vergadering;
• 36.3 De vennootschap kan aan de aandeelhouders en andere gerechtigden tot de voor uitkering
vatbare winst slechts uitkeringen doen voor zover haar eigen vermogen groter is dan het bedrag
van het geplaatste kapitaal vermeerderd met de reserves die krachtens de wet moeten worden
aangehouden;
• 36.4 Ten laste van de door de wet voorgeschreven reserves mag een tekort slechts worden gelegd
voor zover de wet dat toestaat.
2.13.2 Resultaatbestemming De directie stelt voor het resultaat over het boekjaar uit te keren aan haar aandeelhouders.
Voorgesteld wordt het resultaat toe te voegen aan de overige reserves.
Het vorenstaande is niet verwerkt in de jaarrekening 2014 van de vennootschap.
2014 2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Nettowinst 2.333 2.735
Uitkering dividend 0 5.000
Toevoeging aan overige reserves 2.333 0
Ontrekking aan overige reserves 0 -2.265
2.13.3 Gebeurtenissen na balansdatumEr zijn geen gebeurtenissen na balansdatum met materiële financiële gevolgen voor de vennootschap,
die toelichting in deze overige gegevens behoeven.
WAGENPLAN B.V.
Veluwezoom 4, 1327 AG Almere
Telefoon : (055) 579 8444
Fax : (055) 579 2700
KvK nr. : 08090458 te Amsterdam Vorm
gevi
ng
Achm
ea C
reat
ieve
Die
nste
n 1
10230893