dinamica energia - trimestre/ quarter

Conteúdo:

1. Introdução

2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa

3. Evolução do Resultado da Companhia

4. Apuração dos indicadores financeiros

1

Desenvolvido por Didaticativa

Conteúdo:

1. Introdução




2


DRE – Demonstração do Resultado do Exercício

3 Desenvolvido por Didaticativa

DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

Receita operacional líquida 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Custo dos produtos e serviços vendidos 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Lucro Bruto 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Margem bruta (%) 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0%

Despesas e receitas operacionais -106 -145 99 -41 -115 -172 96 -50 -134

Operações descontinuadas 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Lucro Operacional -106 -145 99 -41 -115 -172 96 -50 -134

EBITDA -106 -145 99 -41 -115 -172 96 -50 -134

Margem EBITDA (%) 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0%

Resultado financeiro 845 1.136 -1.010 276 555 870 -522 412 781

Resultado antes de impostos 739 991 -911 235 440 698 -426 362 647

Impostos sobre o lucro -239 -319 493 -74 -138 -221 135 -120 -213

Minoritários 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Alíquota efetiva de IR (%) 32,3% 32,2% 54,1% 31,5% 31,4% 31,7% 31,7% 33,1% 32,9%

Lucro líquido do exercício 500 672 -418 161 302 477 -291 242 434

Margem líquida (%) 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0%

Balanço Patrimonial - Ativo


ATIVO jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

ATIVO CIRCULANTE 13.088 12.896 12.749 12.783 13.213 12.268 12.519 12.632 12.955

Disponibilidades 11.524 11.262 11.495 11.716 11.904 11.154 11.409 11.780 12.069

Clientes 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Estoques 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Tributos a recuperar 725 742 754 567 584 614 610 302 293

Outros ativos circulantes 839 892 500 500 725 500 500 550 593

check ativo circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

ATIVO NÃO CIRCULANTE 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Realizável a longo prazo 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Tributos diferidos 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Impostos a recuperar 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Contas a receber 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Cauções e depósitos 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Outros ativos não circulantes 0 0 0 0 0 0 0 0 0

check ativo não circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ativo Permanente 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Investimentos 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Imobilizado 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Intangível 0 0 0 0 0 0 0 0 0

check ativo não circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

ATIVO TOTAL 13.088 12.896 12.749 12.783 13.213 12.268 12.519 12.632 12.955

Balanço Patrimonial - Passivo


PASSIVO jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

PASSIVO CIRCULANTE 736 319 1.026 900 1.121 282 516 280 368

Fornecedores 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Obrigações sociais e trabalhistas 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Obrigações fiscais 240 319 201 74 138 226 305 126 214

Empréstimos e Financiamentos 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Dividendos a pagar 496 0 821 821 983 0 154 154 154

Outras obrigações 0 0 4 5 0 56 57 0 0

check passivo circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

PASSIVO NÃO CIRCULANTE 115 134 0 27 105 10 9 16 32

Empréstimos e Financiamentos - LP 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Benefício pós emprego 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Provisões 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Out. passivos não circulantes 115 134 0 27 105 10 9 16 32

check passivo não circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

PATRIMÔNIO LÍQUIDO 12.237 12.443 11.723 11.856 11.987 11.976 11.994 12.336 12.555

Capital social 11.024 11.024 11.024 11.024 11.024 11.024 11.024 11.024 11.024

Reserva legal 989 1.161 703 864 843 1.018 1.036 1.278 1.470

Dividendo adicional proposto 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Outros resultados abrangentes 224 258 -4 -32 120 -66 -66 34 61

Outras reservas de lucros 0 0 0 0 0 0 0 0 0

check PATRIMÔNIO LÍQUIDO 0 0 0 0 0 0 0 0 0

NÃO CONTROLADORES 0 0 0 0 0 0 0 0 0

PASSIVO TOTAL 13.088 12.896 12.749 12.783 13.213 12.268 12.519 12.632 12.955

FLUXO DE CAIXA


As atividades operacionais compreendem o principal objetivo da empresa, ou seja, produzir, comprar,

vender e comercializar. Inclui as receitas com vendas, os custos operacionais, as despesas comerciais,

gerais e administrativas, entre outras.

As atividades de investimentos compreendem todas as atividades relacionados com investimentos,

sejam de curto como de longo prazo. Do ponto de vista de caixa, aplicações financeiras são

consideradas como investimento, como é conhecida popularmente os investimentos em renda fixa. Na

maior parte dos casos, as atividades de investimento estão relacionadas a compra de máquinas e

equipamentos, investimento no aumento de capacidade produtiva ou modernização de fábricas ou

linha de produção, além da aquisição de empresas, dentre outros exemplos;

As atividades de financiamento são todos os valores captados e pagos relacionados com

empréstimos, seja de instituições financeiras, seja de sócios ou partes relacionadas (empresas

coligadas ou do mesmo grupo econômico). Em alguns casos, dividendos pagos são considerados

como financiamento pois trata-se de remuneração paga aos sócios, que “emprestam” dinheiro para

financiar as operações da companhia.

jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

FLUXO DE CAIXA OPERACIONAL 420 -351 1.316 249 36 -403 410 271 262

FLUXO DE CAIXA DE INVESTIMENTOS 0 0 0 0 0 0 0 0 0

FLUXO DE CAIXA DE FINANCIAMENTOS -110 89 -1.083 -28 152 -348 -154 100 27

310 -262 233 221 188 -751 256 371 289

Fluxo de caixa

7

Fluxos de caixa – R$ MM


dez-14

0,4

-0,4

set-15 jun-15

0,0

0,2

dez-15

0,0

0,0

set-14

-0,2

0,0

-0,3

0,1

mar-15

0,2

0,4

0,0 0,0

-1,1

0,0

-0,4

-0,1

0,0

jun-14

0,0

1,3

0,0

0,3

jun-16 mar-16

0,1 0,0

0,3

0,0

Atividades de investimentos Atividades operacionais Atividades de financiamento

Conteúdo:

1. Introdução




8


Evolução da receita operacional líquida

9

0,00,00,00,00,00,00,00,00,0

set-14 dez-14 dez-15 jun-15 jun-16 jun-14 mar-16 mar-15 set-15

[R$ MM]


0,00,00,00,00,00,00,00,00,0

dez-14 jun-15 mar-15 jun-14 set-14 set-15 mar-16 dez-15 jun-16

Evolução dos custos com produção

10

[R$ MM]


0,00,00,00,00,00,00,00,00,0

set-14 jun-14 jun-16 dez-14 set-15 mar-15 dez-15 mar-16 jun-15

E consequente evolução do lucro bruto

11

[R$ MM]


0000000000,0

0,1

0,2

0,3

0,4

0,5

0,6

0,7

0,8

0,9

1,0

mar-16 set-15 dez-14 mar-15 dez-15 set-14 jun-15 jun-16 jun-14

Lucro Bruto

12

[R$ MM]


-0,1

-0,1

-0,2

-0,1

0,0

-0,1

-0,1

jun-16

0,1

mar-15 set-14 dez-15 jun-14 set-15 jun-15

0,1

dez-14 mar-16

EBITDA (Earnings before Interests, Taxes, Depreciation and Amortization)

13

[R$ MM]


000

0

0

0

1

0

0

00

0

00

0

0

00

jun-16 mar-16 set-15 dez-15 dez-14 jun-15 set-14 mar-15 jun-14

EBITDA

Fluxo de caixa operacional

EBITDA não é a geração de caixa operacional

14

[R$ mil]


0,8

0,4

-0,5

0,9

0,6

0,3

-1,0

1,1

0,8

jun-15 dez-15 mar-16 set-15 dez-14 jun-14 set-14 mar-15 jun-16

Evolução do resultado financeiro (receitas financeiras menos despesas financeiras

15

[R$ MM]


0,6

0,4

-0,4

0,7

0,4

0,2

1,0

0,7

dez-14 jun-15 dez-15 set-15 jun-16 mar-16 mar-15 set-14

-0,9

jun-14

EBT – Resultado antes de Impostos (Earnings before Taxes)

16

[R$ MM]


0,4

0,2

0,5

0,3

0,2

0,7

0,5

jun-15

-0,3

mar-15 jun-14 dez-14

-0,4

set-14 jun-16 dez-15 set-15 mar-16

Evolução do lucro líquido

17

[R$ MM]


0,43

0,24

0,48

0,30

0,16

0,67

0,50

-0,6

0,0

0,8

-0,4

0,2

0,4

0,6

jun-14 jun-16 set-15 jun-15 mar-16

-0,29

mar-15

-0,42

dez-14 set-14 dez-15

Evolução do lucro líquido ao longo do ano

18

Lucro líquido (R$ MM)


Conteúdo:

1. Introdução




19


0,000,000,000,000,000,000,000,000,00 0,000,000,000,000,000,000,000,000,000,0

0,2

0,4

0,6

0,8

1,0

jun-15 mar-16 set-15 dez-15 jun-16 mar-15 dez-14 jun-14 set-14

Margem Operacional Margem Bruta

Margens – 1/2

20

Evolução das diversas margens do resultado (%)


0,000,000,000,000,000,000,000,000,00 0,000,000,000,000,000,000,000,000,000,0

0,2

0,4

0,6

0,8

1,0

jun-14 set-14 jun-15 dez-15 jun-16 set-15 mar-16 mar-15 dez-14

Margem EBITDA

Margem Líquida

Margens – 2/2

21

Evolução das diversas margens do resultado (%)


0,010,00

0,010,00

0,00

0,010,01

-0,02

0,00

0,02

set-14 jun-14 jun-15

0,00

mar-15

0,00

dez-15 jun-16 mar-16 dez-14 set-15

Evolução do lucro por ação

22

LUCRO POR AÇÃO (R$)


0,00

0,05

jun-16

0,04 0,04

mar-16 dez-15 set-15

0,04

dez-14

0,04

mar-15 jun-15

0,04

0,04

0,04 0,04

set-14 jun-14

0,04

Evolução do valor patrimonial por ação

23

VPA - VALOR PATRIMONIAL POR AÇÃO (R$)


32,80

42,0739,55

13,02

35,30

0

5

10

15

20

25

30

35

40

45

dez-15

22,11

jun-16 mar-16 jun-15

15,66

set-14 set-15 jun-14 mar-15

10,62

dez-14

11,20

Índices de liquidez do curto prazo, sendo a liquidez imediata o coeficiente que

mensura a disponibilidade em relação ao total de obrigações de curto prazo

24

LIQUIDEZ IMEDIATA


40

15

30

25

20

0

35

45

50

set-14

14,20

43,50

40,43

11,79

dez-14 mar-15 jun-14 set-15 jun-15

24,26

dez-15 jun-16

45,11

mar-16

35,20

12,43

17,78

Índices de liquidez do curto prazo, sendo a liquidez corrente a razão entre ativo e

passivo circulante

25

LIQUIDEZ CORRENTE


35,20

45,1143,50

14,20

40,43

0

5

10

15

20

25

30

35

40

45

50

17,78

mar-16

11,79

mar-15 jun-15 set-15 dez-14 dez-15

12,43

24,26

jun-16 jun-14 set-14

Índices de liquidez do curto prazo, sendo a liquidez seca a variação entre ativo e passivo

circulante descontando-se o estoque

26

LIQUIDEZ SECA


10

0

40

45

35

15

30

25

20

42,01

dez-14 jun-15

13,79

set-14

15,38

set-15 mar-15 jun-14

12,43

jun-16

23,85

dez-15

42,68

mar-16

32,39

10,78

28,47

Índice de liquidez geral mede o montante dos ativos e passivos de curto e longo

(sem considerar os ativos fixos e o patrimônio líquido)

27

LIQUIDEZ GERAL


13,02

45,1143,50

14,20

40,43

45,1143,50

14,20

40,43

13,79

0

5

10

15

20

25

30

35

40

45

50

set-15

39,55

jun-16

35,20

42,07 42,01

32,39

42,68

dez-15

24,26

mar-16

23,85

35,20

24,26 22,11

11,79

mar-15

10,78 12,43 12,43 12,43

jun-15

11,20

set-14

10,62

28,47

35,30

dez-14 jun-14

11,79

32,80

15,66 15,38 17,78 17,78

Liquidez Geral Liquidez Corrente

Liquidez Seca Liquidez Imediata

Comparativo entre os índices de liquidez

28

ÍNDICES DE LIQUIDEZ


0,000,000,000,000,000,000,000,000,00

0,0

0,2

0,4

0,6

0,8

1,0

dez-14 set-15 dez-15 mar-15 jun-15 jun-16 mar-16 jun-14 set-14

Giro dos ativos é um indicador que mede a eficiência operacional e é o resultado da

receita líquida (anualizada) dividido pelo ativo total

29

GIRO DOS ATIVOS


000000000

-12-12-11-11-12-12-11-11-12

set-14 jun-15 jun-14 mar-15 dez-14 set-15 mar-16 dez-15 jun-16

Dívida líquida Dívida bruta

Evolução da dívida bruta e dívida líquida

30

ENDIVIDAMENTO (R$ milhões)


0,000,000,000,000,000,000,000,000,00

0,0

0,2

0,4

0,6

0,8

1,0

dez-15 jun-16 set-15 jun-15 mar-15 dez-14 mar-16 set-14 jun-14

Estrutura de capital (dívida bruta e capital próprio)

31

DEBT/ EQUITY - %


13,57

7,70

14,98

9,29

5,04

20,69

15,51

-12

18

16

22

20

10

12

2

8

6

0

4

-10

14

-14

-13,04

set-14 jun-14 mar-15 dez-14

-9,39

set-15 dez-15 mar-16 jun-16 jun-15

Retorno sobre o ativo total

32

ROA (RETURN ON ASSETS) - %


13,83

7,85

15,93

10,08

5,43

21,60

16,34

12,5

22,5

15,0

17,5

-15,0

2,5

5,0

7,5

-12,5

-10,0

0,0

20,0

10,0

set-14 mar-16 set-15

-9,70

dez-14 dez-15 jun-16 jun-15 jun-14

-14,26

mar-15

Retorno sobre o Patrimônio Líquido

33

ROE (RETURN ON EQUITY) - %


15,37

-21,47-20

30

-10

40

-30

10

0

-40

-50

-60 set-15

-46,95

-11,03

jun-14

33,20

-29,81

set-14

-29,25

-18,14

jun-15 dez-14 dez-15 mar-15 mar-16

-51,44

jun-16

ROIC – Retorno sobre o capital investido

34

ROIC (RETURN ON INVESTED CAPITAL) - %


0,8

1,0

0,0

1,2

1,4

1,00

jun-16 set-15

1,08

1,02

set-14

1,32

dez-14

1,18

jun-14 mar-15

1,34

mar-16

0,74

dez-15 jun-15

0,70

0,79

ROIC – (Capital investido)

35

CAPITAL INVESTIDO


Resumo dos indicadores


RESUMO DOS INDICADORES FINANCEIROS jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

Composição do Giro dos ativos

Receita operacional líquida anualizada 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ativo total 13.088 12.896 12.749 12.783 13.213 12.268 12.519 12.632 12.955

Giro dos Ativos - - - - - - - - -

Margem Bruta (%) 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0%

Margem EBITDA (%) 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0%

Margem EBIT (%) 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0%

Margem Líquida (%) 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0%

EBIT/ Ativo -3,2% -4,5% 3,1% -1,3% -3,5% -5,6% 3,1% -1,6% -4,1%

ROE 16,3% 21,6% -14,3% 5,4% 10,1% 15,9% -9,7% 7,8% 13,8%

ROA 15,5% 20,7% -13,0% 5,0% 9,3% 15,0% -9,4% 7,7% 13,6%

Liquidez imediata 15,66 35,30 11,20 13,02 10,62 39,55 22,11 42,07 32,80

Liquidez corrente 17,78 40,43 12,43 14,20 11,79 43,50 24,26 45,11 35,20

Liquidez seca 17,78 40,43 12,43 14,20 11,79 43,50 24,26 45,11 35,20

Liquidez geral 15,38 28,47 12,43 13,79 10,78 42,01 23,85 42,68 32,39

Dívida bruta - - - - - - - - -

Dívida Bruta/ EBITDA - - - - - - - - -

Dívida líquida 11.524- 11.262- 11.495- 11.716- 11.904- 11.154- 11.409- 11.780- 12.069-

Dívida líquida/ EBITDA 27,18 19,42 29,03- 71,44 25,88 16,21 29,71- 58,90 22,52

Dívida/ Patrimônio 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0%

Fluxo de caixa operacional 420 351- 1.316 249 36 403- 410 271 262

Lucro por ação 0,01 0,01 0,00- 0,00 0,00 0,01 0,00- 0,00 0,01

Valor patrimonial por ação 0,04 0,04 0,04 0,04 0,04 0,04 0,04 0,04 0,04

Composição do ROIC

EBIT anualizado 424- 580- 396 164- 460- 688- 384 200- 536-

alíquota efetiva de IR 32,3% 32,2% 54,1% 31,5% 31,4% 31,7% 31,7% 33,1% 32,9%

Capital investido 1.336 1.320 1.182 1.019 1.080 1.002 790 737 699

ROIC -21,5% -29,8% 15,4% -11,0% -29,2% -46,9% 33,2% -18,1% -51,4%

QTDE DE AÇÕES 334.424 334.424 334.424 334.424 334.424 334.424 334.424 334.424 334.424

jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

FLUXO DE CAIXA OPERACIONAL 420 -351 1.316 249 36 -403 410 271 262

FLUXO DE CAIXA DE INVESTIMENTOS 0 0 0 0 0 0 0 0 0

FLUXO DE CAIXA DE FINANCIAMENTOS -110 89 -1.083 -28 152 -348 -154 100 27

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