Cat este de sanatoasa din punct de vedere financiar compania pe care o conduc? Cum stam fata de concurenta?Cum stam raportat la companii din aceeasi industrie? Iata niste intrebari la care raspunsul poate fi dat doarmonitorizand o serie de indicatorifinanciari. Noi am pregatit catevaexemple. Ce trebuie inteles cand e vorba de urmarirea de indicatorifinanciari este ca exista numeroasemodalitati de a-i numi si calcula si de aceea, cand faceti analize si comparatii, este bine sa va asigurati toata lumeavorbeste despre acelasi lucru.

Iata doar cateva intrebaricare apar in analizaperformantei financiare:• Am facut bine ca mi-am

investit bine banii in acest business?

• Cat de eficient au fostfolosite resursele?

• Cum stau cu lichiditatile?

• Sunt datoriile mele o problema?

Ca cifra de sine statatoare, profitulne spune prea putine informatiidespre performanta organizatiei. Pentru a putea masuraperformanta, se raporteaza profitulla alte aspecte ale organizatiei. De exemplu fondurile actionarilor care au permis derularea afacerii. ROE (return on equity) este un indicator care arata cat de bine este folositcapitalul actionarilor, care esterentabilitatea banilor investiti de ei. Ar fi fost mai interesant sa-sitina banii in banca?

…sau rentabilitatea capitalului angajat, este un indicator care masoaraperformanta operationala, urmarindprofitul din exploatare pe care il genereazacapitalul angajat in companie (investitiileproprietarilor si alte credite pe termenlung). Cea mai simpla intrebare pe care o putem pune si in acest caz : este profitulgenerat de capitalul angajat mai mare decat dobanda pe care am obtine-o la banca?

Urmareste profitul obtinut pentrufiecare leu/ euro etc investit in active. Arata cat de bine isi foloseste o companie activele. O companie cu rezultate slabe pe acest indicator vaavea reale probleme sa aiba un ROE (return on equity) satisfacator.

Arata capacitatea organizatiei de a-siindeplini obligatiile pe termen scurt. In functie de ceea ce vrem sa urmarim side increderea pe care o avem in capacitatea de a ne incasa banii din piata sau de a transforma stocurile in lichiditate, se pot sau nu lua in calculstocurile si banii ce urmeaza a fi incasati. Cifrele prea mici pot arata probleme de lichiditate tot asa cum cifrele prea maripot arata un management deficitar al activelor.

Arata de cate ori au fost rulate stocurilepe parcursul unei perioade de timp. Cu cat ratele sunt mai mari, cu atat maibine.Cand se calculeaza in zile, indicatorulurmareste numarul de zile in care stocurile au stagnat, caz in care o cifracat mai mica este dezirabila.

Daca se calculeaza in zile, indicatorulurmareste numarul mediu de zile de care a fost nevoie pentru a ne recupera baniide la clienti. O cifra mai mica estedezirabila in acest caz.

Cat din valoarea totala a aprovizionarii nu este achitata intr-o unitate de timp? Daca se calculeaza in zile, indicatorul urmarestenumarul de zile de care a fost nevoie pentruplati banii.

Daca inteleg si urmaresc ratele de rulare a creditelor, debitelor si stocurilor o sa pot sainteleg si cand nu imi pot permite sa crescvanzarile de exemplu. Asta daca nu imischimb modul de lucru altfel riscand saintru in incapacitate de plata si cu cat vandmai mult cu atat e mai rau. In 2008 -2009, asta e o informatie care ar fi ajutat multi manageri romani.

Iata un ex:Daca o companie isi roteste stocurile in 44 de zile, are o rata de rulare a debitelor de 34 de zile si o rata de rulare a creditelor de 28 de zile inseamna ca are 50 de zile descoperite. Asta inseamna ca pentru fiecare 1.000.000 lei de vanzaritrebuie sa asigure resurse cash de cca 136.0000 lei. Daca ar putea sa creasca vanzarile fara sa aiba serioase problemede lichiditate, la 2.000.000 lei ar trebui fie sa asigure sub o forma sau alta resurse cash de 272.000 lei, fie sa modificeconsiderabil valorile ratelor mentionate mai sus.

Pentru a vedea gradul de indatorare, o varianta este sa raportez datoriile la active. In ce masura activele companieipot acoperi datoriile?O alta intrebare poate fi in ce masurapoate profitul operational sa acoperedobanda care trebuie platita. Cu cat profitul acopera mai putin dobanda, cu atat mai mare este riscul pentru actionari. Nu de alta dar creditorii au intaietate.

Sunteti in cautarea unei solutii software care sa

va puna la dispozitie toate informatiile

financiare de care aveti nevoie in timp real,

oriunde si oricand?

Vizitati: www.bmmsoftware.ro

Invatati mai multe despre aceste instrumente in cadrul

cursurilor de Management Financiar organizate de

Business Management and Marketing Academy.

Sunteti in cautarea unui ERP sau a unui CRM cu

functionalitati avansate de BI? Business Management and

Marketing Software va ofera o solutie flexibila bazata pe

tehnologie de ultima generatie.

Aveti nevoie de ajutor pentru a pune la punct un sistem

de management pe baza de indicatori financiari si

operationali? Consultantii nostri de la Business

Management and Marketing Consulting va stau la

dispozitie