comportamiento de los grupos empresariales. 2 registros de controlantes en cámaras de comercio...
TRANSCRIPT
COMPORTAMIENTO DE LOS GRUPOS
EMPRESARIALES
2
Registros de controlantes en Cámaras de Comercio
1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
53 54
8375 73 68
84 82
114
231
177
206
183 177
201
331
32
Cantidad de registros de controlantes por año
Fuente: Cámaras de Comercio. Cálculos Grupo de Estudios Económicos y Financieros
3
Registros de controlantes en Cámaras de Comercio
Fuente: Cámaras de Comercio. Cálculos Grupo de Estudios Económicos y Financieros
EXTRANJERA 36%
COLOMBIANA64%
Controlante según nacionalidad
Agropecuario2% Minas
1%Manufactura
10%
Construcción3%
Comercio7%
Activ. Empres. 63%
Otros14%
Sector económico de las empresas controlantes
Grupo empresarial
48%Situacón de
control52%
Nivel de integración
4
Registros de controlantes en Cámaras de Comercio
Rango de subordinadas No. De matrices % No. De subord. %Mas de 50 4 0.2% 304 6.1%De 20 a 50 20 0.9% 553 11.1%De 10 a 19 44 2.0% 575 11.5%
De 5 a 9 113 5.1% 710 14.2%De 2 a 4 495 22.3% 1299 26.0%
Una 1548 69.6% 1548 31.0%Total 2224 100.0% 4989 100.0%
Fuente: Cámaras de Comercio. Cálculos Grupo de Estudios Económicos y Financieros
Cantidad de Subordinadas por matriz
5
Resumen Grupos Información Financiera
Año 2011
No. de Empresas ParticipaciónNúmero de grupos que reportaron 537Número de sociedades subordinadas 1.833Promedio de subordinadas por grupo 3.4Grupos con utilidad operacional 442 82.3%Grupos con pérdidas operacionales 95 17.7%Grupos con utilidad neta 430 80.1%Grupos con pérdida neta 107 19.9%Con ROE* mayor al 10% 187 34.8%Con ROE menor al 10% 350 65.2%
Fuente: Superfinanciera y Supersociedades – Cálculos Grupo de Estudios Económicos y Financieros
Resumen Año 2011
*Rentabilidad Sobre el Patrimonio
497 grupos SS40 grupos SF
6
Datos Relevantes 2011
• Matrices: extranjeras : 8% , colombianas 92%
• Subordinadas: extranjeras : 19% , colombianas 81%
• Grupos Empresariales: 24%
• Situación de Control: 76%
Valores Superfinanciera Supersociedades Total
Total Activo 288.9 166.0 454.9 Total Pasivo 188.8 74.4 263.2 Total Patrimonio 82.9 84.0 166.9 Ingresos Operacionales 79.0 116.3 195.4 Utilidad Operacional 7.2 11.3 18.5 Utilidad Neta 4.8 6.2 10.9 Fuente: Superintendencia Financiera y Superintendencia de Sociedades. Cálculos Grupo de Estudios Económicos y Financieros
Estados Financieros Consolidados 2011Cifras en billones de pesos
7
Datos Relevantes 2011
AGROPECUARIO3%
COMERCIO15%
CONSTRUCCION5%
MANUFACTURA26%
MINERÍA1%
SERVICIOS50%
Participación por Sector Económico2011
Fuente: Superintendencia de Sociedades.
7.1% 6.0%
2.2%3.5% 2.3%
-0.8%2.4%
18.3% 17.9%
7.5% 6.3%4.2%
-1.6%
6.6%
-5.0%
0.0%
5.0%
10.0%
15.0%
20.0%
CONSTRUCCIÓN MINERÍA SERVICIOS COMERCIO MANUFACTURA AGROPECUARIO TOTAL
ROA Y ROE por Sector Económico2011
ROA ROE
Fuente: Superintendencia de Sociedades.
8
Datos Relevantes 2009-2011
• Número de grupos analizados 2011: 537
• Número de grupos analizados con información 2009, 2010 y 2011: 372 (339 SS y 33 SF)
• Crecimiento de los ingresos operacionales 2010 – 2011: 17.9%
$129.8 billones a $155.3 billones.
• Variación Utilidad Neta: 21.2%. ($8.5 billones a $10.3 billones)
• Crecimiento de activos, pasivos, patrimonio 2010 - 2011: 10.9%, 12.7% y 8.2%.
• Grupos más grandes por ingresos operacionales, utilidades netas y activos en 2010: Amov Colombia S.A., Grupo de Inversiones Suramericana, Grupo Aval Acciones y valores y Sociedades Bolivar, entre otros.
• Rentabilidad del patrimonio - ROE (2010 - 2011): 5.3% a 5.9%
• Rentabilidad sobre los activos – ROA (2010 - 2011): 3.5% a 4%.
• Endeudamiento (2010-2011): 56.5% a 57.4%
9
Datos Relevantes 2009-2011
0.0
20.0
40.0
60.0
80.0
100.0
120.0
140.0
160.0
2009 2010 2011
121.0 129.8 155.3
Crecimiento de ingresos. Billones de pesos
7.3%19.7%
10
Datos Relevantes 2009-2011
0.0%
5.0%
10.0%
15.0%
20.0%
25.0%
Servicios Comercio Minería Agropecuario Construcción Manufactura Total
23.8%
19.6% 18.9%
13.9% 13.7% 13.6%
19.7%
Crecimiento de ingresos por sector años 2010-2011
11
Datos Relevantes 2009-2011
2009-2010 2010-2011
Supersociedades 5.0% 16.8%
Superfinanciera 10.9% 24.0%
0.0%
5.0%
10.0%
15.0%
20.0%
25.0%
30.0%
Variación de ingresos por entidad de supervisión
12
Datos Relevantes 2009-2011
Grupos con ganancias y pérdidas2009 - 2011
299 302 310
73 70 62
2.009 2010 2011
Grupos con ganancia Grupos con pérdida
Fuente: Superintendencia de Sociedades. Cálculos grupo EEF.
13
Datos Relevantes 2009-2011
2,009 2,010 2,011
Rent del patrimonio ROE 2.5% 5.3% 5.9%
Rent del activo ROA 4.2% 3.5% 4.0%
0.0%
1.0%
2.0%
3.0%
4.0%
5.0%
6.0%
7.0%
Rentabilidad del Patrimonio, ROE y Rentabilidad del activo, ROA
Fuente: Superintendencia de Sociedades.
Razón de Endeudamiento
56,4% 56,5%57,4%
50,0%51,0%52,0%53,0%54,0%55,0%56,0%57,0%58,0%
2009 2010 2011
Fuente: Superintendencia de Sociedades.