avances recientes del sistema financiero colombiano...4.2% del pib nacional (precios constantes)...
TRANSCRIPT
Seminario Macroeconómico y IV Feria de Servicios Empresariales - ANIF
Jorge Castaño GutiérrezSuperintendente Financiero de Colombia
Avances recientes del sistema financiero colombiano
Barranquilla, Abril 11 de 2018
Nulo Neutro Alto
Alto Neutro Alto
Riesgo 1 Cola
Riesgo 2 Colas
Percentil:
10
Percentil:
50
Percentil:
90
La cartera a empresas inició 2018 creciendo por debajo del promedio de los últimos
10 años. Sin embargo, los indicadores de deterioro comienzan a ceder
6.0%
-0.1%
-5%
0%
5%
10%
15%
20%
25%
ene
.-200
8
ene
.-200
9
ene
.-201
0
ene
.-201
1
ene
.-201
2
ene
.-201
3
ene
.-201
4
ene
.-201
5
ene
.-201
6
ene
.-201
7
ene
.-201
8
23.0%
26.0%
-30%
-10%
10%
30%
50%
70%
ene
.-200
8
ene
.-200
9
ene
.-201
0
ene
.-201
1
ene
.-201
2
ene
.-201
3
ene
.-201
4
ene
.-201
5
ene
.-201
6
ene
.-201
7
ene
.-201
8
5.1%
4.2%
0.0%
2.0%
4.0%
6.0%
8.0%
ene.-2
007
ene
.-200
8
ene
.-200
9
ene
.-201
0
ene
.-201
1
ene.-2
012
ene
.-201
3
ene
.-201
4
ene
.-201
5
ene
.-201
6
ene
.-201
7
ene
.-201
8
…la cartera bruta de empresas refuerce
su reactivación y se consolide la
dinamización de la actividad
…la cartera vencida de hogares y empresas
continúe corrigiendo la tendencia al
deterioro observada en 2017
…la dinamización de la cartera bruta y
la corrección de la vencida se
traduzcan en mejoras del indicador de
calidad
Crecimiento cartera bruta real Crecimiento cartera vencida Indicador de calidad por mora
Para 2018 se espera que…
Atlántico concentra el 5,72% de la cartera del sistema y la composición
por modalidad es similar a la del nivel nacional
de la Cartera Bruta
está en el Atlántico
65% 24%
1%10%
5.72%
El incremento del indicador de riesgo en la modalidad comercial coincide con el menor desempeño
de las actividades agropecuarias, de construcción, turismo y comercio exterior en la región, así como
la coyuntura particular de grandes exposiciones en el sector de electricidad.
En el cuarto trimestre de 2017 la actividad económica en el Atlántico mostró signos de recuperación,
situación que refleja el aplanamiento del ICR frente a sus pares en la Región Caribe.
Indicador de calidad por riesgo de la cartera total
Zona Caribe
Indicador de calidad por riesgo de la cartera comercial
Zona Caribe
Fuente: Superintendencia Financiera de Colombia
Consistente con la composición de la cartera en Atlántico, la comercial realiza el mayor aporte
al deterioro. Se espera que estos indicadores reviertan su tendencia al alza conforme a las
perspectivas más optimistas
Oficinas y corresponsales en el Atlántico
6,441 104,832Oficinas a nivel
nacional
Corresponsales a nivel
nacional
5%en el Atlántico
5%en el Atlántico
81% 70%
En Barranquilla En BarranquillaEl 78% de los corresponsales se encuentra activo
(la media nacional es de 70%)
4.2% del PIB nacional
(precios constantes)
Cuentas de
ahorro en el
Atlántico
2,922,901
Personas naturales Personas jurídicas
50.2%Activas
92% 8%
Cartera comercial - Segmento Pyme (clasificación entidades)
El 98% de los deudores de la cartera comercial es PYME y concentra el 32% del saldo
de la modalidad. Este segmento ha evidenciado un mayor deterioro en su calidad
frente al de Gran Empresa
Fuente: Formato 341, *Encuesta PYME ANIF.
Saldo de la Cartera comercial $239 billones
Número de deudores: 384,801
La afectación por la desaceleración de la actividad
económica desde 2014 ha sido generalizada en los
deudores comerciales.
Sin embargo, el segmento PYME tiene un nivel de riesgo
mayor al de Gran Empresa consistente con su elevada
sensibilidad al ciclo.
5,03%
10,12%
12,68%
5,62%
10,56%
15,37%
7,45%
12,54%
15,22%
10,25%
14,94%
17,96%
0%
2%
4%
6%
8%
10%
12%
14%
16%
18%
Gran Empresa PYME Personas Naturales
2014 2015 2016 2017
Indicador de calidad por riesgo
Situación Económica General de las Pymes
(Balance general de respuestas*)
67.51%
1.97%
32.43%
98.01%
GE PYME
17.06%8.98%
Suma de CAPITAL No. Deudores ICR
100%
90%
80%
70%
60%
50%
40%
30%
20%
10%
0%
El mayor deterioro de la cartera PYME relativo al de Gran Empresa coincide con su alta
exposición a sectores que dependen del comportamiento de la demanda interna
A diferencia de Gran Empresa la mayor exposición de PYME se encuentra en el sector
comercio, tanto en el saldo como en el número de deudores.
El ICR del sector es superior al del total de la cartera comercial.
Fuente: Formato 341
ICR Comercial: 11.96%
Los créditos al sector comercial en el segmento PYME representan el 7,1% del portafolio
comercial. Alimentos ferretería y vehículos concentran el 41% de la financiación al sector y
continúan evidenciando un desempeño relativamente débil de sus ventas
Comportamiento de las ventas al por menor de los cinco principales
sectores que concentran la colocación PYME
(% real anual acumulada 12 meses)
Fuente: Formato 341, DANE Muestra Mensual de Comercio al Por Menor
Comercio
15.20%
% Part Saldo % Part No. Deudores ICR
100%
80%
60%
40%
20%
0%
Sector comercio, reparación, restaurantes y hoteles
21.24%16.09%
Reparación Servicios de hotelería
y restaurante
3,9% 4,2% 5,1% 5,9% 6,3% 6,7% 6,8%0%
20%
40%
60%
80%
100%
2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017
Micro y Comercial Solo Comercial
Cada vez son más las Pymes que tienen tanto micro como créditos comerciales,
dado que su puerta de entrada a la financiación formal ha sido el microcrédito
Aunque el 93.2% de los deudores Pymes tiene una sola operación comercial, el número de
deudores que tiene un microcrédito y también un crédito comercial ha venido creciendo en
los últimos tres años (26% desde 2014).
Número de operaciones por cliente Pymes
Fuente: Superintendencia Financiera, Formato 341, Clasificación Pyme de acuerdo al modelo de referencia comercial aplicado por la entidad que reporta
14,1
19,921,5
20,019,2
19,5
24,022,3
23,6
27,628,3
27,1 26,830,2
31,4 31,1
0,0
5,0
10,0
15,0
20,0
25,0
30,0
35,0
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017
Gran Empresa PYME Personas Naturales Comercial Micro
El tránsito de microcrédito a PYME es favorable para el deudor, tanto en
términos de tasa como de plazos
Evolución de las tasas de interés
Los deudores PYME enfrentan tasas sustancialmente más competitivas que
los de microcrédito, con plazos más largos y similares a los de la Gran
Empresa.
Fuente: Superintendencia Financiera, Formato 341, Clasificación Pyme de acuerdo al modelo de referencia comercial aplicado por la entidad que reporta
72 7478 78
68 7073
71
4037 38 39
20
30
40
50
60
70
80
90
2014 2015 2016 2017
# d
e m
eses P
rom
edio
Gran Empresa PYME Personas Naturales Microcrédito
Evolución de los plazos de los créditos
(promedio en meses)
Participación en el total de deudores Pymes según antigüedad
85,9 86,4 86,9 87,8 87,9 89,7 89,9 89,8 89,4
6,9 6,5 6,4 5,7 6,6 5,9 6,2 6,3 6,47,2 7,1 6,7 6,4 5,5 4,4 3,9 4,0 4,2
0,0
20,0
40,0
60,0
80,0
100,0
2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017
%
Permanece Sale Nuevo
Supuestos
Permanece: tiene al menos una operación comercial Pyme vigente y ha tenido al menos una en el pasado.
Sale: no presenta registro de operación comercial Pyme vigente y presentó al menos una en el trimestre anterior.
Nuevo: tiene al menos una operación Comercial Pyme y no ha tenido una obligación Pyme en el pasado.
Tasa de interés promedio de las Pymes
20,9322,72
21,30 20,17
20,4225,15 23,51
22,0525,96 23,85
22,5422,96
27,90
24,92
29,09 31,34 29,7828,76
29
32,931,73
0
5
10
15
20
25
30
35
2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017
%
Antiguos Nuevos Tasa de Usura
La brecha entre las condiciones de financiación de los nuevos y antiguos
deudores PYME es pequeña, lo cual supone un elevado potencial de inclusión
Fuente: Superintendencia Financiera F341,Clasificación Pyme de acuerdo al modelo de referencia comercial aplicado por la entidad que reporta
37%
37% 15%
11%
Mediana Pequeña Grande Micro
Distribución por tamaño de empresa
(Registro de garantías mobiliarias- Confecámaras)
A diciembre de 2017 el total de empresas
deudoras con registros de garantías
mobiliarias ascendió a 34.193, un
crecimiento de 24% frente al reportado en
junio de 2017.
El crecimiento de los registros de PYME fue
26%, sobresale el incremento en pequeñas
empresas (33%).
Del total, el 74% de registros pertenece a
empresas que se registran como Pequeñas
y Medianas (PYME).
Cada vez son más las PYME que registran garantías mobiliarias, lo que
promueve la formalización en los mecanismos de financiación
Fuente: Confecámaras
A enero de 2018 la cartera modificada representa el
5,67% de la cartera vencida.
Por modalidades, el saldo modificado se distribuye así:
57,0% en comercial, 37,8% en consumo, 1,8% en
micro y 3,4% en vivienda.
Finalmente, para evitar las consecuencias de la marcación como reestructurado la
Circular Externa 026/17 habilitó la modificación de deudores con viabilidad financiera
La última Gran Encuesta de ANIF reveló que la
proporción de PYME que no planea solicitar
modificaciones a las condiciones de sus
créditos continúa siendo alta.
Encuesta ANIF PYME: ¿Ha solicitado o planea solicitar
refinanciamiento de sus deudas?
Evolución cartera modificada
Fuente: SFC
19.42
oct-17 nov-17 dic-17 ene-18
Cartera vencida Cartera modificada
$20.0
$19.0
$18.0
$17.0
$16.0
$15.0
Billo
nes
19.74
18.97
20.02
0.39
0.85
1.13 $1.2
$1.0
$0.8
$0.6
$0.4
$0.2
$-
Billo
nes
0.06
1820
16
82 8084
Industria Comercio Servicios
Sí No
90
80
70
60
50
40
30
20
10
0
superintendencia.financiera
+Superfinanciera
/superfinancieracol
@SFCsupervisor
Gracias
www.superfinanciera.gov.co