akl sap 8

8.1LATAR BELAKANG LAHIRNYA KETENTUAN AKUNTANSI UNTUK KEGIATAN BISNIS INTERNASIONALStandar akuntansi untuk bisnis luar negeri serta transaksi pertukaran dalam mata uang asing dimulai pada tahun 1939 dengan dikeluarkannya Accounting Research Bulletin (ARB) No. 4. Ketentuan ini kemudian diperbaharui dengan ARB No. 43 tahun 1953. Prosedur utama akuntansi untuk bisnis luar negeri tidak berubah sampai dibentuknya FASB (Financial Accounting Standard Board) pada tahun 1973. Di Indonesia perkembangan standar akuntansi untuk bisnis internasional berjalan seiring dengan dikeluarkannya PSAK tahun1994. Dalam PSAK No.10 dan 11 dijelaskan standar yang digunakan oleh perusahaan dalam mencatat transaksi dalam mata uang asing dan dalam menjabarkan laporan keuangan mata uang asing. Sejumlah pendekatan untuk menjabarkan laporan keuangan dalam mata uang asing ke dalam mata uang domestic (dalam hal ini Rupiah), meliputi: Metode lancar-taklancar, yang menjabarkan akun-akun lancar pada kurs sekarang, serta akun-akun tidak lancar pada kurs historis. Metode moneter-nonmeneter, yang mengubah aktiva dan kewajiban moneter pada kurs sekarang serta aktiva dan kewajiban nonmoneter pada kurs historis. Metode temporal, yang mengubah aktiva dan kewajiban yang dinilai pada harga masa lalu, sekarang dan masa depan sedemikian rupa sehingga mereka bisa di nilai dengan prinsip akuntansi yang sama. Misalnya akun kas, hutang dan piutang, serta aktiva dan kewajiban yang dinilai dengan harga sekarang atau masa depan dijabarkan ke dalam kurs sekarang. Demikian juga aktiva dan kewajiban yang dinilai pada harga masa lalu dijabarkan kle dalam kurs historis yang layak. Metode kurs sekarang, yang menjabarkan seluruh aktiva dan kewajiban pada kurs sekarang.8.2TUJUAN PENJABARAN DAN KONSEP MATA UANG FUNGSIONAL Tujuan pembelajaran laporan keuangan yaitu : 1. Menyajikan informasi yang secara umum sejalan dengan efek ekonomis yang diharapkan dari perubahan kurs pada ekuitas dan arus kas perusahaan.2. Menggambarkan dalam laporan keuangan konsolidasi dari aktivitas financial serta hubungan dari masing-masing entitas terkonsilidasi sebagaimana dinilai dalam mata uang-mata uang fungsional agar sejalan dengan prinsip akuntansi yang berlaku. Konsep Mata Uang Fungsional Mata uang fungsional dari suatu entitas adalam mata uang yang berlaku di wilayah operasi utama perusahaan. Jadi, mata uang fungsional dari sebuahentitas luar negeri adalahmata uang dengan mana perusahaan tersebut menghasilkan serta membelanjakan uang kas mereka. Jika mata uang fungsional tidal dapat diidentifikasikan dari arus kas, maka factor-faktor lain dapat dipertimbangkan. Indicator ekonomi sebagai pelengkap arus kas yang digunakan untuk menentukan mata uang fungsional adalah:1. Jika harga jual produk dari suatu entitas luar negeri lebih banyak ditentukan oleh persaingan di tingkat local atau oleh regulasi pemerintah local. Ketimbang oleh perubahan kurs jangka pendek atau gejolak pasar dunia, maka mata uang local dari entitas luar negeri tersebut dapat dipakai sebagai mata uang fungsional. 2. Suatu pasar penjualan yang seluruhnya berada dinegara perusahaan induk, atau kontrak penjualan yang didasarkan pada mata uang perusahaan induk, memungkinkan perusahaan untuk menjadikan mata uang dari Negara perusahaan induk sebagai mata uang fungsional. 3. Pengeluaran seperti upah pekerja serta biaya material yang merupakan biaya local dapat membenarkan dijadikannya mata uang local dari entitas luar negeri sebagai mata uang fungsional.4. Jika pendanaan ditentukan oleh mata uang local dari entitas luar negeri, baik hutang saat ini maupun dihasilkan dalam operasi perusahaan cukup untuk melunasi hutang, baik hutang saat ini maupun akan datang, maka mata uang local dari entitas luar negeri dapat dijadikan mata uang fungsional. 5. Perjanjian serta transaksi antarperusahaan dalam volume yang besar juga dapat dijadikan dasar untuk menggunakan mata uang dari perusahaan induk sebagai mata uang fungsional. Exposure Draft Standar Akunansi Keuangan (SAK) yang diterbitkan oleh Ikatan Indonesia (IAI) pada bulan Mei 1998 yang pada dasarnya mengacu pada FASB Statement No. 52 mengubah beberapa definisi tradisional dengan melakukan redefinisi atas mata uang asing. Sebelum standar ini dikeluarkan, mata uang asing berarti semua mata uang selain mata uang Negara yang bersangkutan. Mata uang local adalah mata uang dari Negara tertentu atau mata uang yang dinyatakan dalam kegiatan domestic maupun luar negeri dari Negara yang bersangkutan. Berdasarkan standar ini, mata uang asing adalah semua mata uang selain mata uang fungsional dari suatu entitas. Standar ini mengijinkan penggunaan dua metode yang berbeda untuk mengkonversikan laporan keuangan dari perusahaan anak luar negeri ke dalam mata uang domestik berdasarkan mata uang fungsional dari entitas luar negeri. Jika mata uang fungsional adalah rupiah maka laporan keuangan dari perusahaan anak luar negeri dikonversikan ke dalam rupiah dengan menggunakan prosedur yang sama dengan metode temporal. Jika mata uang fungsional adalah mata uang local wilayah perusahaan anak, maka laporan keuangan perusahaan anak dikonversikan ke rupiah dengan menggunakan metode kurs sekarang. Perusahaan harus dapat memilih metode yang paling tepat untuk menggambarkan kegiatan bisnis luar negeri mereka. 8.3DEFINISI DAN KONSEP PERTUKARAN DALAM MATA UANG ASINGTujuan dari suatu Negara adalah menyediakan suatu standar nilai, alat pertukaran, serta unit pengukuran. Mata uang dari neagara-negara yang berbeda memenuhi kedua fungsi pertama dengan derajat efesiensi yang berbeda-beda. Namun pada dasarnya semua mata uang berperan sebgai unit pengukuran bagi kegiatan ekonomi di Negara-negara bersangkutan. Jadi, sumber maupun kegiatan financial dari suatu Negara dinilai dengan mata uang Negara tersebut. Suatu transaksi dikatakan dinilai dengan mata uang tertentu jika besarnya dinyatakan dalam mata uang tersebut. Aktiva dan kewajiban dinyatakan dalam denominasi mata uang tertentu jika jumlahnya selalu disebut dalam mata uang tersebut. Transaksi yang terjadi didalam satu Negara biasanya dinilai dan dinyatakan dalam mata uang Negara tersebut. Dalam hal transaksi antar entitas bisnis Negara-negara yang berbeda, jumlah hutang maupun piutang biasanya dilaporkan dama mata uang local dari Negara pembeli ataupun penjual. Misalnya, jika sebuah perusahaan Indonesia menjual barang ke perusahaan Inggris, maka jumlah transaksi dapat dinyatakan baik dalam rupiah maupun Pound Inggris, sekalipun perusahaan Indonesia tersebut akan mengukur dan mencatat piutang serta penjualannya dalam rupiah, sedangkan perusahaan Inggris akan mengukur serta mencatat pembelian serta hutangnya dalam Pound Inggris. Jika transaksi tersebut dinyatakan dalam Pound Inggris, perusahaan Indonesia tersebut harus menentukan berapa rupiah transaksi tersebut, sebelum mencatatnya. Jika transaksi tersebut dinyatakan dalam rupiah, perusahaan inggris tadi harus menentukan jumlah Pound yang setara dengan transaksi tersebut. Untuk mengukur transaksi dalam mata uang mereka sendiri, kebanyakan perusahaan di seluruh dunia mengambil nilai kurs negosiasi sebagai dasarnya. Kurs ini merupakan hasl permintaan dan penawaran mata uang di pasar uang dunia. Perhitungan Langsung Dan Tak Langsung Atas Kurs Kurs adalah nisbah antara satu unit mata uang dengan jumlah mata uang lain yang setara dengan mata uang tersebut pada satu waktu. Kurs dapat dihitung langsung maupun tidak langsung. Jika diasumsikan bahwa Rp.1.600 dapat ditukar dengan 1 Dollar Singapura, maka : Perhitungan langsung (setara Rupiah) : Rp 1.600 = Rp 1.600 1Perhitungan tak langsung ( mata uang asing per Rupiah) : 1 = 0.000625 Dollar Singapura Rp1.600Pendekatan pertama disebut perhitungan langsung sebab kursnya dinyatakan dalam rupiah. Artinya Rp1.600 sama nilainya dengan 1 Dollar Singapura. Pendekatan kedua disebut perhitungan tak langsung sebab kursnya dinyatakan dalam Dollar Singapura. Artinya, 0,000625 Dollar Singapura sama nilainya dengan 1 Rupiah. Harian bisnis Indonesia setiap hari melaporkan perhitungan langsung mata uang asing. Kurs Mengambang, Tetap, Serta Berganda Kurs mengambang. Secara teoritis, nilai suatu mata uang harus mencerminkan daya belinya dipasar dunia. Misalnya, peningkatan dalam laju inflasi suatu Negara menunjukkan melemahnya daya beli mata uang Negara tersebut. Maka nilai mata uang Negara tersebut melemah relative terhadap nilai mata uang lain. Surplus perdagangan yang besar menunjukkan peningkatan permintaan atas mata uang Negara yang bersangkutan dan menyebabkan menguatnya mata uang tersebut relative terhadap mata uang lain. Sebaliknya, defisit perdagangan yang besar mengakibatkan melemahnya nilai mata uang Negara bersangkutan. Meskipun inflasi serta neraca perdagangan merupakan basis bagi kurs mengambang, beberapa factor lain seringkali menjadi lebih berpengaruh. Para investor membeli surat-surat berharga dipasar dunia, tingkat bunga menjadi lebih menentukan dalam permintaan dan penawaran mata uang ketimbang defisit perdagangan. Transaksi perdagangan mata uang yang bersifat spekulatif juga mempengaruhi penentuan nilai kurs. Kurs tetap dan kurs berganda. Jika kurs yang dipakai adalah kurs tetap, pemerintah dapat menetapkan kurs yang berbeda untuk transaksi yang berbeda. Misalnya, pemerintah menetapkan kurs prefesional untuk impor, serta kurs penalti untuk ekspor, dalam rangka mencapai tujuan perekonomian Negara bersangkutan. Kurs seperti ini, dikenal sebagai kurs berganda. Misalnya, Wall Street Journal melaporkan dua macam kurs untuk ekivalensi Dollar AS dengan Rand Afrika Selatan, yaitu kurs komersial dan kurs financial. Pada tanggal 20 Februari 1995, kurs komersial adalah US Dollar 0,2821 per Rand sementara kurs financial adalah US Dollar 0,2544.Perubahan Dari Kurs Tetap Ke Kurs Mengambang Di Indonesia Sejak 14 Agustus 1997, pemerintah Indonesia telah menyesuaikan kebijakan moneter dengan memutuskan mengubah penggunaan kurs tetap menjadi kurs mengambang. Perubahan ke kurs mengambang berdapak signifikan terhadap perusahaan-perusahaan di Indonesia yang memiliki operasi internasional, dan secara alamiah, ini mengarahkan kepada perlunya penelaahan ulang terhadap prinsip akuntansi dan pelaporan untuk penjabaran mata uang asing.

Kurs Spot, Kurs Sekarang, Serta Kurs Historis Kurs spot, kurs sekarang dan kurs historis dapat merupakan kurs tetap maupun kurs mengambang, tergantung kepada mata uang tertentu yang dilibatkan. Kurs spot untuk transaksi luarnegeri antara Indonesia dengan Negara lain yang menggunakan kurs tetap biasanya berubah mengikuti kurs Negara tersebut dengan campur tangan pemerintah. Kurs sekarang untuk transaksi mata uang asing adalah kurs spot sebagai akibat dari penyesuaian langsung atas jumlah yang dinyatakan dalam mata uang asing pada tangal transaksi atau tanggal neraca. Kurs sekarang untuk menjabarkan laporan keungan luar negeri sama dengan kurs yang digunakan untuk transaksi mata uang asing kecuali jika terdapat kurs berganda. Dalam kasus terakhir ini, kurs yang boleh digunakan hanyalah kurs yang dapat dipakai untuk membayar dividen ke luar negeri. Kurs historis adalah kurs spot yang mengacu kepada tanggal terjadinya kejadian atau transaksi tertentu. Perhitungan Kurs Kebanyakan bank Indonesia melayani perdangan internasional dengan mmbuka departemen yang menyediakan jasa transfer bank antara perusahaan Indonesia dengan perusahaan asing, serta jasa pertukaran mata uang. Harga penjualan pada tanggal 14 februari 1997 pukul 3 sore untuk transfer bank sebesar Rp1.000.000 atau lebih di Indonesia untuk beberapa mata uang asing adalah sebagai berikut: Kurs-kurs diatas menunjukkan harga mata uang untuk transaksi langsung. Misalnya, sebuah perusahaan Indonesia yang membeli barang dari perusahaan inggris senilai 1.000 Pound pada tanggal 14 Februari 1997 pukul 3 sore, harus membayar barang tersebut dengan uang sebanyak Rp3.755.000. Pada waktu yang sama perusahaan Indonesia itu dapat membayar barang dari kanada senilai 10.000 Dollar kanada dengan Rp16.530.000.Ekivalen mata uang asing Rupiah per Rp 1 Inggris (pound) Rp3.7550,000266 Pound Kanada (dollar) Rp1.6530,000604 Kanada Jepang (yen)Rp 190,053 Yen Perancis (franc)Rp 423,460,00236 FrancJerman (mark)Rp1.427 0,00070 Mark Tentu saja bank-bank yang melayani pertukaran mata uang asing menarik keuntungan dari jasa yang mereka berikan. Remunerasi ini merupakan selisih antara jumlah uang yang mereka terima dari perusahaan Indonesia dengan jumlah yang mereka bayarkan kembali untuk menebus mata uang asing, atau sebaliknya. Misalnya sebuah bank menawarkan untuk menjual 1 Pound seharga Rp3.825 atau membeli 1 Pound seharga Rp3.790 pada saat kurs resmi adalah Rp3.805. jadi, sebuah perusahaan dapat membeli 1.000 Pound untuk Rp3.825.000 atau menjual 1.000 Pound untuk Rp.3.790.000. dengan demikian bank tersebut mendapatkan keuntungan senesar Rp35.000. 8.4 TRANSAKSI MATA UANG ASING SELAIN KONTRAK BERJANGKA Transaksi yang terjadi dalam suatu Negara merupakan transaksi local yang dinilai dan dicatat dalam mata uang Negara tersebut, transaksi yang dilakukan oelh perusahaan ank Indonesia di Inggris dicatat dalam pound inggris, dan laporan keuangannya juga dinyatakan dalam pound. Namun laporan keuangan ini harus dikonversikan ke dalam rupiah sebelum dilakukan konsolidasi dengan perusahaan induknya di Indonesia.Ketentuan Dalam PSAK Ketentuan yang tercantum dalam PSAK No. 10 hanya diterapkan untuk transaksi mata uang asing dan untuk laporan keuangan mata uang luar negeri. Untuk transaksi mata uang asing selain kontrak berjangka, maka: 1. Pada tanggal transaksi diakui, setiap aktiva, kewajiban, penerimaan, pengeluaran, keuntungan, dan kerugian yang ditimbulkan dari transaksi tersebut harus dinilai dan dicatat dalam mata uang fungsional dan entitas yang melakukan pencatatan dengan menggunakan kurs yang berlaku pada tanggal tersebut.2. Pada setiap tanggal neraca, saldo yang tercatat dalam mata uang selain mata uang fungsional dari entitas yang melakukan pencatatan harus disesuaikan untuk mencerminkan kurs sekarang.3. Pos aktiva dan kewajiban moneter dalam mata uang asing dilaporkan ke dalam mata uang rupiah dengan menggunakan kurs tanggal neraca. Apabila terdapat kesulitan dalam menentukan kurs tanggal neraca maka dapat digunakan kurs tengah bank Indonesia.4. Pos non-moneter tidak boleh dilaporkan dengan menggunakan kurs tanggal neraca tetapi tetap harus dilaporkan dengan menggunakan kurs tanggal transaksi.5. Pos non-moneter yang dinilai dengan nilai wajar dalam mata uang asing harus dilaporkan dengan menggunakan kurs yang berlakupada saat nilai tersebut ditentukan. Asumsikan sebuah perusahaan Indonesia mengimpor persediaan dari perusahaan Malaysia ketika kurs spot yang terjadi adalah Rp730 per Ringgit Malaysia. Dalam transaksi ditentukan pembayaran 10.000 Ringgit dalam 30 hari. Importer Indonesia mencatat transaksi tersebut sebagai berikut: PersediaanRp7.300.000Hutang dagang (ma) Rp7.300.000(translasi 10.000 Ringgit x kurs spot Rp730)Kecuali ntuk notasi mata uang asing (ma), jurnal tersebut dicatat seperti cara yang biasa. Notasi tersebut digunakan untuk menunjukkan bahwa hutang dinyatakan dalam mata uang asing. Karena persediaan di nilai dan dinyatakan dalam rupiah, tidak diperlukan penyesuaian lebih lanjut pada akun persediaan. Jika hutang dagang dibayar pada saat kurs spot adalah Rp 720, pembayaran transaksi tersebut dicatat sebagai : Hutang dagang (ma) Rp7.300.000Keuntungan pertukaran mata uang Rp 100.000Kas Rp7.200.000(kas yang dibutuhkan sama dengan 10.000 ringgit x kurs spot Rp720)Keuntungan pertukaran sebesar Rp100.000 diperoleh karena kewajiban yang sebelumnya diakui sebesar Rp7.300.000 dibayar hanya dnegan Rp7.200.000. Keuntungan ini mencerminkan perubahan kurs yang terjadi diantara waktu transaksi dan waktu pembayaran. Jika kurs berubah menjadi Rp750 maka yang terjadi adalah kerugian sebesar Rp200.000. PSAK No. 10 menyatakan bahwa keuntungan dan kerugian akibat translasi harus dinyatakan dalam perhitungan laba rugi periode dimana kurs mengalami perubahan. Bila timbulnya dan penyelesaian suatu transaksi berada dalam suatu periode akuntansi yang sama maka seluruh selisih kurs diakui dalam periode akuntansi, maka selisih kurs harus diakui untuk setiap periode dengan memperhitungkan perubahan kurs untuk masing-masing periode. Transaksi Penjualan Asumsi: PT Indofod menjual barang dagang kepada Schweber Industries Ltd. Seharga Rp15.000.000 atau 10,000 Mark pada saat kurs Rp1.500 dan menerima pembayaran pada saat kurs Rp1.490.Jika tagihan dalam rupiah (tanggal penjualan )Piutang dagangRp15.000.000Penjualan Rp15.000.000(untuk mencatat penjualan kepada Schweber Industries: invoice sebesar Rp15.000.000)(tanggal pembayaran )Kas Rp15.000.000Piutang dagang Rp15.000.000(untuk mencatat penerimaan pembayaran penuh dari Schweber Indutries )(jika tagihan dalam Mark Jerman)Piutang dagang (ma) Rp15.000.000Penjualan Rp15.000.000(untuk mencatat penjualan kepada schweber Indutries: tagihan untuk 10.000Mark Jerman. (10,000 Mark x Rp1.500 = Rp15.000.000)Kas (ma)Rp14.900.000Kerugian pertukaran mata uang Rp 100.000Piutang dagang (ma) Rp15.000.000(untuk mwncatat penerimaan pembayaran penuh dari Scweber Industries (10,000 Mark x Rp1.490= Rp14.900.000))Transaksi Pembelian Asumsi : Indofood membeli barang dagang dari Scheweber Industries Ltd. Seharga Rp7.500.000 atau 5,000 Mark pada saat kurs Rp1.500, dan membayar hutang tersebut ketika kurs Rp1.520. Jika tagihan dalam rupiah (tanggal pembelian) Persediaan Rp7.500.000Hutang dagang Rp7.500.000(mencatat pembelian dari Schweber Industries: tagihan Rp7.500.000) (tanggal pembayaran) Hutang dagang Rp7.500.000Kas Rp7.500.000(mencatat pembayaran penuh kepada Schweber Industries)Jika tagihan dalam Mark Jerman Persediaan Rp7.500.000Hutang dagang (ma) Rp7.500.000(mencatat pembelian dari Schweber Industries :tagihan untuk5,000 Mark (5,000 Mark x Rp1.500 = Rp7.500.000))Hutang dagang (ma) Rp7.500.000Kerugian pertukaran mata uang Rp 100.000Kas Rp7.600.000(mencatat pembayaran penuh kepada Schweber Indutries (5,000 Mark x Rp1.520 = Rp7.600.000))

Penyesuaian Ke Kurs Sekarang PSAK No. 10 untuk transaksi mata uang asing mengatur bahwa kas atau jkumlah uang yang menjadi beban bagi atau untuk perusahaan yang dinyatakan dalam mata uang asing harus disesuaikan untuk mencerminkan kurs sekarang pada tanggal neraca. Ini juga berarti bahwa keuntungan serta kerugian dalam transaksi mata uang asing tidak boleh ditangguhkan sampai mata uang asing dikonversikan ke dalam mata uang domestic atau sampai piutang-piutang yang berhubungan sudah diterima atau hutang sudah dibayar. Sebaliknya, jumlah-jumlah ini harus disesuaikan untuk mencerminkan kurs sekarang pada tanggal neraca, dan semua keuntungan serta kerugian yang timbul dari penyesuaian harus diperhitungkan dalam laba dan rugi periode terjadinya. Pembelian Yang Dinyatakan Dalam Mata Uang Asing Sebuah perusahaan Indonesia, PT Abuba membeli barang dagang dari perusahaan kebangsaan Malaysia, pada tanggal 1 Desember 19X8 sbesar 10,000 Ringgit, pada saat kurs spot untuk Ringgit Malaysia adalah Rp770. PT Abuba melakukan tutup buku pada tanggal 31 Desember 19X8 pada saat kurs spot untuk Ringgit mencapai Rp765, dan melunasi hutang tersebut pada tanggal 30 januari 19X9 kurs spot untuk Ringgit mencapai Rp765. Kejadian dan transaksi ini dicatat oleh PT Abuba sebagai berikut:1 Desember 19X8 Persediaan Rp7.700.000Hutang dagang (ma) Rp7.700.000(mencatat pembelian barang dagang dari kebangsaan Malaysia (10,000 Ringgit x kurs Rp770))31 Desember 19X8Hutang dagang (ma) Rp50.000Keuntungan pertukaran mata uang Rp50.000(menyesuaikan hutang dagang dengan kurs pada akhir tahun(10,000 Ringgit x (Rp770 Rp765)))30 januari 19X9Hutang dagang (ma) Rp7.650.000Kerugian pertukuran mata uang Rp 100.000Kas Rp7.750.000(mencatat pembayaran total kepada kebangsaan malayasia (10,000 Ringgit x Kurs Rp775)Contoh diatas menunjukkan bahwa pada tanggal 1 Desember 19X8 PT Abuba membuat hutang senilai Rp7.700.00 yang dinyatakan dalam ringgit. Pada tanggal 31 Desember 19X8 hutang tersebut disesuaikan agar bisa mencerminkan kurs yang berlaku, sehingga terdapat Rp50.000 keuntungan dari penyesuaian yang dimasukkan ke laporan keuangan PT Abuba tahun19X8. Keuntungan dari penyesuaian nilai tukar merupakan hasil kali dari 10,000 Ringgit dengan perubahan dari kurs spot ringgit terhadap rupiah dalam kurun waktu 1 Desember sampai 31 Desember 19X8. Pada tanggal 30 Januari 19X9, ketika hutang tersebut dilunas, kurs spot telah meningkat menjadi Rp775 dan PT Abuba harus mencatat kerugian sebesar Rp100.000. Sebenarnya kerugian yang terjadi hanya Rp50.000 (10,000 Ringgit x (Rp775 Rp770). Namun PSAK No.10 mewajibkan bahwa kerugian seperti ini dinyatakan sebagai keuntungan Rp50.000 di tahun 19X8 dan kerugian Rp100.000 di tahun 19X9. Penjualan Yang Dinyatakan Dalam Mata Uang Asing Pada tanggal 16 Desember 19X8 PT Abuba menjual barang dagang ke kebangsaan Malaysia seharga 20,000 Ringit, saat kurs spot untuk ringgit adalah Rp760, PT Abuba melakukan tutup buku pada tanggal 31 Desember 19X8 ketika kurs spot Rp765. Kebangsaan Malaysia melunasi hutangnya pada tanggal 15 januari 19X9 pada kurs spot Rp770, dan PT Abuba mengkonversi ringgit tersebut ke rupiah pada tanggal 20 januari 19X9 pada kurs spot 772,5. Pencatatan yang dilakukan PT Abuba adalah sebagai berikut: 16 Desember 19X8Piutang dagang (ma) Rp15.200.000PenjualanRp15.200.000(mencatat penjualan ke kebangsaan Malaysia (20,000 ringgit x kurs Rp760)31 Desember 19X8 Piutang dagang (ma) Rp100.000Keuntungan pertukaran mata uang Rp100.000(menyesuaikan piutang dagang pada akhir tahun (20,000 ringgit x (Rp765 Rp760)))15 Januari 19X9 Kas (ma) Rp15.400.000Piutang dagang Rp15.300.000Keuntungan pertukaran mata uang 100.000(mencatat pelunasan hutang oleh kebangsaan Malaysia (20ringgit x Rp770) dan mengakui keuntungan dari pertukaran mata uang untuk tahun 19X9 (20,000 ringgit x (Rp770 Rp765))20 januari 19X9 KasRp15.450.000Keuntungan pertukaran mata uang Rp 50.000Kas (ma) 15.400.000(mengkonversikan 20.000 ringit menjadi rupiah (20.000 ringgit x Rp772,5)Untuk menyimpulkan, PT Abuba mencatat piutang Rp15.200.000 yang dinyatakan dalam ringgit, yaitu 20,000 ringgit, pada tanggal 16 Desember 19X8. Selanjutnya mereka mengakui terjadinya keuntungan sebesar Rp100.000 karena memegang piutang tersebut pada saat terjadinya perubahan kurs menjadi Rp765 pada akhir tahun. Keuntungan yang sama juga diperoleh lagi pada saat hutang dilunasi tanggal 15 januari 19X9, karena kurs telah naik lagi menjadi Rp770. Karena pihak PT Abuba tidak langsung mengkonversikan ringgit yang mereka peroleh menjadi rupiah pada tanggal 15 januari tersebut, maka mereka melakukan spekulasi atas kurs sampai mereka melakukan konversi. Pada tanggal 20 januari, ketika mereka melakukan konversi, mereka kembali mendapatkan keuntungan sebesar Rp50.000. Perusahaan yang menahan unit mata uang asingnya adalah speku;ator dalam mata uang terebut. 8.5KONTRAK FORWARD MATA UANG DAN PERJANJIAN LAINNYAPerusahaan-perusahaan seringkali dapat menghindari keuntungan maupun kerugian dari perubahan nilai kurs dengan cara melunasi atau meminta pelunasan langsung (transaksi tunai) atau dengan melakukan operasi Hedging. Operasi hedging adalah kontrak penjualan atau pembelian mata uang asing untuk menghindari risiko memegang hutang atau piutang dalam mata uang asing.Strategi yang biasa digunakan untuk mengindari risiko fluktuasi nilai tukar adalah kontrak berjangka. Dalam FASB 52 disebutkan bahwa kontrak berjangka adalah perjanjian untuk melakukan pertukaran mata uang yang berbeda pada satu waktu tertentu di masa yang akan dating, dan pada kurs tertentu yang disepakati (disebut forward rate).PSAK No. 10 menyatakan bahwa transaksi valuta berjangka adalah transaksi pertukaran dua valuta asing melalui pembelian kembali secara berjangka. Pertukaran mata uang serta bentuk-bentuk perjanjian lain yang pada dasarnya sama dengan kontrak berjangka dianggap sebagai kontrak berjangka untuk tujuan akuntansi.Terdapat empat situasi dimana kontrak berjangka ini digunakan, yaitu :1. Untuk berspekulasi dalam pergerakan harga nilai tukar1. Untuk melakukan hedging atas posisi hutang bersih atau aktiva bersih mata uang asing yang diekspos1. Untuk melakukan hedging komitmen mata uang asing1. Untuk melakukan hedging investasi bersih di entitas luar negeriSpekulasiKeuntungan maupun kerugian selisih kurs dari kontrak berjangka untuk tujuan spekulasi terhadap pergerakan harga mata uang asing dimasukkan ke dalam pendapatan pada periode dimana kurs forward mengalami perubahan. Kurs forward 30, 90, dan 180 hari untuk beberapa mata uang selalu ditetapkan secara harian di terbitan tertentu. Kontrak berjangka untuk tujuan spekulasi dini pada kurs forward yang dipakai sepanjang masa kontrak. Akuntansi dasar bagi kontrak berjangka untuk tujuan spekulasi diilustrasikan pada contoh berkut : Pada tanggal 2 Nopember 19X7, Astra International menyetujui kotrak berjangka 90 hari untuk membeli 10.000 Ringgit Malaysia pada saat kurs forward 90 hari untuk Ringgit adalah Rp 615. Kurs spot untuk Ringgit pada tanggal 2 Nopember 19X7 tersebut adalah Rp 619. Kurs pada tanggal 31 Desenber 19X7 dan 30 Januari 19X8 adalh sebagai berikut:31 Desember 19X730 Januari 19X8

Forward 30 hariRp620Rp623

Kurs spotRp625Rp628

Jurnal pembukuan Astra Internasional untuk mencatat transaksi spekulasi tersebut adalah:2 November 19X7Piutang Kontrak (ma)Rp6.150.000

Hutang KontrakRp6.150.000

Untuk mencatat kontrak 10.000 Ringgit x kurs forward 90 hari Rp6.150.000

31 Desember 19X7Piutang Kontrak (ma)Rp50.000

Keuntungan Pertukaran Mata UangRp50.000

Untuk menyesuaikan piutang dari pialang valuta asing dan untuk mengakui keuntungan dari perubahan kurs (10.000 Ringgit x kurs forward 30 hari Rp620 Rp615 per buku)

30 Januari 19X8KasRp6.280.000


Piutang Kontrak (ma)6.200.000

Untuk mencatat penerimaan 10.000 Ringgit. Kurs spot yang berlaku untuk Ringgit adalah Rp628


KasRp6.150.000

Untuk mencatat pembayaran kewajiban kepada pialang valuta asing, dinyatakan dalam Rupiah

Jurnal pada tanggal 2 Nopember mencatat hak Astra Internasional untuk menerima 10.000 Ringgit dari pialang valuta asing dalam waktu 90 hari. Jurnal juga mencatat kewajiban Astra Internasional untuk membayar Rp6.150.000 kepada pialang dalam waktu 90 hari. Baik piutang maupun hutang dicatat pada Rp6.150.000 (10.000 Ringgit x kurs forward Rp615), namun Cuma piutang yang juga dinyatakan dalam ringgit dan tunduk kepada fluktuasi nilai tukar.Pada tanggal 31 Desember 19X7 kontrak berjangka tinggal 30 hari lagi. Piutang yang dinyatakan dalam Ringgit Malaysia tersebut harus disesuaikan untuk mencerminkan kurs forward 30 hari sebesar Rp620 pada tanggal 31 Desember 19X7. Nilai dari penyesuaian ini dicerminkan dalam pendapatan Astra Internasional pada tahun 19X7.Pada tanggal 30 Januari 19X8 Astra Internasional menerima 10.000 Ringgit dengan nilai berlaku Rp6.280.000 (10.000 Ringgit x kurs spot Rp628). Karena nilai mata uang asing yang sesungguhnya diterima lebih besar Rp80.000 ketimbang jumlah piutang yang dicatat sebelumnya, maka terdapat tambahan keuntungan dari pertukaran. Astra International juga melunasi kewajibannya pada pialang valuta asing pada tanggal 30 Januari.Spekulasi yang melibatkan penjualan dari mata uang asing secara forward dapat dicatat dengan perlakuan yang sama dengan contoh di atas kecuali bahwa piutang tetap dalam Rupiah dan kewajiban dinyatakan dalam valuta asing.

Hedging atas Posisi Aktiva Bersih dan Kewajiban BersihPosisi aktiva bersih yang diekspos dalam mata uang asing (exposed net asset position) merupakan kelebihan aktiva yang dinyatakan dalam mata uang asing atas kewajiban yang juga dinyatakan dalam mata uang asing tersebut dan ditranslasikan ke dalam kurs yang berlaku. Posisi kewajiban bersih yang diekspos dalam mata uang asing (exposed net liability position) adalah kelebihan kewajiban yang dinyatakan dalam mata uang asing atas aktiva yng juga dinyatakan dalam mata uang tersebut dan ditranslasikan ke dalam kurs yang berlaku.Kontrak Berjangka untuk Menjual Mata Uang AsingUntuk melakukan hedging suatu posisi aktiva bersih yang diekspos, sebuah perusahaan melakukan kontrak berjangka untuk menjual mata uang asing secara forward (future delivery). Misalnya, sebuah perusahaan eksportir Indonesia menjual barang dagang kepada sebuah perusahaan Kanada dan mencatatnya sebagai piutang dagang dalam satuan dollar Kanada. Untuk menghindari pelaporan atas perubahan kurs antara tanggal pembelian dan tanggal pembayaran, perusahaan Indonesia tersebut melakukan kontrak dengan pialang valuta asing untuk menjual sejumlah Dollar Kanada yang telah diperkirakan, pada kurs forward tertentu untuk pembayaran di kemudian hari. Perusahaan Indonesia tersebut menerima Dollar Kanada sebagai pembayaran piutang dagang, lalu mereka membawa Dollar Kanada tersebut kepada pialang, dan ditukar dengan Rupiah berdasarkan kurs forward yang sudah disepakati beberapa waktu sebelumnya. Setiap keuntungan maupun kerugian yang timbul akibat pertukaran mata uang pada akun piutang dagang, diimbangi dengan kerugian atau keuntungan pada akun kontrak berjangka yang dinyatakan dalam mata uang yang sama. Kontrak Berjangka untuk Membeli Mata Uang AsingUntuk melakukan hedging posisi kewajiban bersih, sebuah perusahaan melakukan kontrak berjangka untuk membeli mata uang asing yang akan diterima di masa mendatang. Misalnya, perusahaan Indonesia membeli barang dagang dari perusahaan Inggris. Transaksi dinyatakan dalam Pound Inggris dan berjangka waktu 30 hari. Untuk menghindari pelaporan atas perubahan kurs antara tanggal pembelian dan tanggal pembayaran dalam Pound Inggris, perusahaan Indonesia tersebut membeli Pound Inggris pada kurs forward tertentu untuk diterima dalam 30 hari. Dengan cara ini, setiap keuntungan maupun kerugian di dalam akun hutang dagang dapat diimbangi dengan kerugian atau keuntungan pada akun piutang forward dalam mata uang yang sama.Keuntungan dan Kerugian dalam PertukaranJika kontrak berjangka jumlahnya sama dengan jumlah unit mata uang asing dan dalam periode yang sama dengan periode posisi aktiva atau kewajiban bersih, maka keuntungan maupun kerugian dari pertukaran pada kontrak berjangka akan meniadakan keuntungan serta kerugian dari posisi aktiva bersih maupun kewajiban bersih yang dilaporkan dalam seriap periode laporan keungan. Dengan kata lain, tidak ada keuntungan maupun kerugian yang rimbul dari pertukaran mata uang jika posisi aktiva bersih dan kewajiban bersih yang dilaporkan sepenuhnya di-hedging (completely hedged).Premium atau Diskon dalam Kontrak BerjangkaPada umumnya, ada biaya yang timbul dari usaha menghindari risiko perubahan kurs, yaitu efek pendapatan dari operasi hedging. Untuk mengantisipasi risiko mereka sendiri, para piaang valuta asing, pada awalnya sudah menetapkan kurs forward pada nilai yang berbeda dengan kurs spot pada saat kontrak. Kontrak berjangka yang menjadi bagian perusahaan yang dinyatakan dalam mata uang asing ditranslasikan dengan kurs spot sedangkan bagian yang dinyatakan dalam Rupiah menggunakan kurs forward. Perbedaan antara kedua kurs ini menimbulkan premium atau diskon atas kontrak berjangka (biaya atas penghindaran risiko fluktuasi nilai tukar). Premium atau diskon ini diperlakukan terpisah dari setiap keuntungan maupun kerugian dari kontrak. Premium serta diskon diamortisasikan seoanjang umur kontrak berjangka, dimana jumlah amortisasi direflesikan dalam pendapatan. Efek pendapatan dari posisi mata uang luar negeri yang di-hedging penuh sama dengan pengeluaran yang timbul dari mengamortisasikan premium atau diskon kontrak berjangka. Amortisasi harus dilaporkan terpisah dari keuntungan ataupun kerugian pertukaran mata uang pada kontrak berjangka.Ilustrasi: Hedging atas Posisi Aktiva Bersih yang Diekspos.Pertamina menjuaal minyak ke Monato Company-Selandia Baru seharga 150.000 Nf pada tanggal 1 Desember 19X7. Tanggal transaksi adalah 1 Desember 19X7, dan pembayaran jatuh tempo dalam 60 hari, yaitu 30 Januari 19X8. Bersamaan dengan penjualan itu, Pertamina melakukan kontrak berjangka atas nilai 150.000 Nf tersebut dnegan pialang valuta asing dakan waktu 60 hari juga. Kurs untuk Nf adalah sebagai berikut.1 Desember 19X731 Desember 19X730 Januari 19X8

Kurs SpotRp1.015Rp1.014,8Rp1.014,7

Kurs forward 30-hariRp1.014Rp1.013,9Rp1.013,8

Kurs forward 60-hariRp1.014Rp1.013,8Rp1.013,6

Kurs-kurs yang digarisbawahi adalah kurs yang relevan untuk tujuan akuntansi. Berikut akan dipaparkan ayat-ayat jurnal untuk mencatat penjualan, kontrak berjangka, penyesuaian akhir tahun, serta perlakuan final terhadap akun yang bersangkutan pada pembukuan Pertamina. Diskon atas kontrak berjangka adalah selisih dari piutang Rp152.100.000 dari pialang valuta asing, yang mencerminkan kurs forward Rp1.014, serta kewajiban sebesar Rp152.250.000 kepada pialang tersebut, yang mereflesikan kurs spot Rp1.015 pada tanggal dilakukannya kontrak berjangka. Kewajiban kepada pialang valuta asing dalam mata uang asing.Pada tanggal 31 Desember 19X7, piutang dagang dari penjualan disesuaikan agar dapat mereflesikan kurs sekarang, dan kerugian sebesar Rp30.000 dicatat. Tetapi kewajiban terhadap pialang valuta asing juga harus disesuaikan dengan kurs sekarang, sehingga terdapat keuntungan sebesar Rp30.000. Karena keuntungan pertukaran nilai tukar sama dengan kerugian yang terjadi, maka efek bersihnya adalah nol. Pendapatan Pertamina pada tahun 19X7 menurun karena terdapat amortisasi Rp75.000 dari diskon atas kontrak berjangka.1 Desember 19X7Piutang Dagang (ma)Rp152.250.000

PenjualanRp152.250.000

Untuk mencatat penjualan ke Monato Company (150.000 Nf x Rp1.015)

Piutang Kontrak Rp152.100.000

Diskon atas Kontrak Berjangka150.000

Hutang Kontrak (ma)Rp152.250.000

Untuk mencatat kontrak berjangka untuk 150.000 Nf dalam 60 hari.Piutang: 150.000 Nf x Rp1.014; Hutang: 150.000 Nf x Rp1.015

Keuntungan maupun kerugian pertukaran mata uang yang sama-sama sebesar Rp15.000 berasal dari pengakuan transaksi yang dinyatakan dalam mata uang asing pada tanggal 30 Januari 19X8, sehingga tidak timbul keuntungan maupun kerugian bersih. Tapi amortisasi dari sisa diskon konteak berjangka yang belum disusutkan pada tahun 19X8 mengurangi pendapatan Pertamina pada tahun 19X8 sebesar Rp75.000.31 Desember 19X7Kerugian Pertukaran Mata UangRp30.000

Piutang Dagang mlRp30.000

Untuk menyesuaikan piutang dagang dengan kurs sekarang(150.000 Nf x (Rp1.015 Rp1.014,8) = Rp30.000)

Hutang Kontrak (ma)Rp30.000


Untuk menyesuaikan hutang kontrak kepada pialang valuta asing dengan kurs sekarang. Hutang: 150.000 Nf x Rp1.014,8 = Rp152.220.000)

Amortisasi Diskon Kontrak Berjangka Rp75.000

Diskon atas Kontrak BerjangkaRp75.000

Untuk mencatat amortisasi diskon. Rp150.000 x (30/60 hari).

Dalam analisi terakhir Pertamina melakukan penjualan sebesar Rp152.250.000, diskon dari transaksi untuk menghindari risiko fluktuasi harga luar negeri sebesar Rp150.000, serta penerimaan Rp152.100.000 dari penyelesaian transaksi penjualan. Diskon sebesar Rp150.000 dikenakan pada pendapatan selama masa kontrak berjangka.30 Januari 19X8KasRp152.205.000

Kerugian Pertukaran Mata Uang15.000

Piutang Dagang (ma)Rp152.220.000

Untuk mencatat penerimaan pembayaran piutang dari Monato CompanyKas: 150.000 Nd x Rp1.014,7

Hutang Kontrak (ma) Rp152.220.000


Kas (ma)152.205.000

Untuk mencatat delivery 150.000 dari Monato Companykepada pialang valuta asing mata uang asing dalam pengakuan atas kewajiban.

Kas Rp152.100.000

Piutang KontrakRp152.100.000

Untuk mencatat penerimaan kas dari pialang valuta asing.

Amortisasi dari Diskon atas Kontrak Berjangka Rp75.000

Diskon atas Kontrak BerjangkaRp75.000

Untuk mencatat amortisasi diskon atas kontrak berjangka. Rp150.000 x (30/60 hari).

Hedging atas Posisi Kewajiban Bersih yang DieksposProsedur akuntansi untuk hedging atas kewajiban bersih yang diekspos serupa dengan ilustrasi Pertamina, kecuali bahwa tujuannya akan melakukan hedging kewajiban yang dalam denominasi mata uang asing. Biasanya premium timbul dari kegiatan hedging atas posisi kewajiban sebab kurs forward untuk membeli mata uang asing untuk penerimaan di masa yang akan datang pada umumnya lebih besar daripada kurs spot. Premium ini berbeda dari sisi debit, sehingga amortisasi akan mengurangi pendapatan sepanjang masa kontrak berjangka. Misalnya sebuah konteak berjangka untuk menrima 10.000 Dollar Australia pada 60 hari setelahnya memiliki kurs forward Rp1.575 pada saat kurs spot adalah Rp1.560. Maka kontran berjalan dicatat sebagai berikut:Piutang Kontrak (ma) Rp15.600.000

Premium atas Kontrak Berjangka150.000


Hasil dari HedgingInti uraian di atas adalah bahwa kurs forward biasanya telah ditetapkan sedemikian rupa sehingga terdapat biaya yang harus ditanggung perusahaan yang melakukan operasi hedging. Biaya ini adalah berupa diskon jika terjadi penjualan mata uang asing, dan premium jika yang dilakukan adalah pembelian. Terkadang kurs yang diambil sedemikian rupa sehingga operasi hedging menciptakan saldo kredit, dimana amortisasi justru meningkatkan pendapatan.Secara ringkas, pada saat piutang kontrak dicatat dengan kurs forward sebagaimana dalam transaksi penjualan, maka hutang konteak menggunakan kurs spot. Sebaliknya jika yang dilakukan adalah pembelian. Kurs spot dijadikan patokan. Satu sisi dari transaksi tersebut dicatat dengan kurs spot sementara sisi yang lain menggunakan kurs forward. jika kurs spot lebih tinggi daripada kurs forward maka selisihnya adalah diskon. Jika kurs forward yang lebih tinggi, maka selisihnya adalah premium.Hedging atas Komitmen Mata Uang Asing yang Dapat DiidentifikasiKomitmen mata uang asing adalah sebuah kontrak atau perjanjian yang dinyatakan dalam mata uang asing yang menimbulkan teansaksi mata uang asing pada waktu kemudian. Misalnya, sebuah perusaan Indonesia melakukan kontrak untuk membeli peralatan dari perusahaan Kanada pada satu waktu di masa datang, di mana harga faktur dinyatakan dalam Dollar Kanada. Perusahaan Indonesia tersebut harus melaporkan penyesuaian terhadap perubahan nilai tukar sebab harga Rupiah pada masa yang akan datang bisa saja naik atau turun sebelum transaksi sesungguhnya dilaksanakan. Komitmen mata uang asing yang dapat diidentifikasi berbeda dengan posisi aktiva dan kewajiban bersih terekspos sebab komitmen tidak perlu mengikuti aturan akuntansi untuk mencatat aktiva serta kewajiban yang terkait dengan dalam pos tertentu. Risiko pelaporan (exposure) mungkin dapat dihindari dengan melakukan hedging. Namun, dalam situasi ini, hedging sebuah komitmen dapat menciptakan keuntungan atau kerugian pertukaran mata uang yang tidak diimbangi dengan keuntungan serta kerugian yang sana pada piutang maupun hutang yang terkait dalam denominasi mata uang asing.Oleh karena hedging atas sebuah komitmen mata uang asing dapat menciptakan keuntungan atau pun kerugian pertukaran mata uagn sebelum pengakuan transaksinya, maka dokeluarkan sejumlah peraturan untuk kontrak berjangka semacam itu. Suatu keuntungan atau kerugian dari kontrak berjangka ditangguhkan dan diperlakukan sebagai sebuah penyesuaian atas transaksi yang bersangkutan jika ia dimaksudkan untuk melakukan hedging sebuah komitmen mata uang asing yang dapat diidentifikasikan dan jika kondisi dibawah ini terpenuhi:1. Transaksi mata uang asing memang ditetapkan sebagai, dan dianggap efektif sebagai hedging atas komitmen mata uang asing 2. Komitmen mata uang asing tersebut tidak berubah atau bersifat tetap.Ilustrasi: Hedging Atas Komitmen Pembelian Mata Uang Asing yang Dapat Diidentifikasi Pada tanggal 2 Oktober 19X7, PT elang perkasa melakukan kontrak dengan emerald corporation, untuk pembayaran 1000 peti minuman bourbon pada harga 60.000 riyal pada saat kurs spot riyal Rp 750. Dibayar tanggal 31 maret 19X8.untuk melakukan hedging ini, PT elang perkasa membeli 60.000 riyal yang akan diterimanya dalam waktu 180 hari dengan kurs forward Rp775 kurs spot yang berlaku 31 desember dan 31 maret 19X8 Rp 740 dan Rp 730. Asumsikan kasusu pembelian ini dicatat dengan cara yang sama dengan perlakuan untuk hedging atas posisi kewajiban bersih yang diekspos. Jurnalnya: 2 Oktober 19X7Piutang Kontrak (ma)Rp45.000.000

Premium atas Kontrak Berjangka1.500.000


Untuk mencatat pembelian 60.000 Riyal untuk diterima dalam 180 hari

Pada tanggal 31 Desember 19X7 kurs untuk Riyal turun menjadi Rp740, dan PT Elang Perkasa menyesuaikan nilai piutangnya untuk mencerminkan jumlah 60.000 Riyal tersebut dalam kurs yang berlaku. Penyesuaian ini menimbulkan kerugian pertukaran sebesar Rp600.000, namun kerugian ini ditangguhkan dengan cara berikut:31 Desember 19X7Kerugian pertukaran yang ditangguhkanRp 600.000

Piutang Kontrak (ma)Rp 600.000

Untuk mencatat penangguhan kerugian pertukaran mata uang: 60.000 Riyal x (Rp750 Rp740)

Premium atas kontrak berjangka dapat diamortisasi sepanjanh masa kontrak, seperti diharuskan dalam kasus hedging atas posisi aktiva bersih serta kewajiban bersih yang diekspos atau ia dapat ditangguhkan dan diperlakukan sebagai penyesuaian terhadap transaksi mata uang asing yang berkaitan.Ayat jurnal pada tanggal 31 Maret 19X8 untuk mencatat transaksi mata uang asing dan konrak berjangka yang berkaitan adalah:31 Maret 19X81.PembelianRp 43.800.000

Huatng Dagang (ma)Rp 43.800.000

Untuk mencatat penerimaan 1000 peti minimum bourbon pada harga 60.000 Royal x kurs Rp730.

2.Hutang KontrakRp46.500.000

KasRp46.500.000

Untuk mencatat kontrak berjangka dengan pialang valuta asing

3.Kas (ma)Rp 43.800.000

Kerugian Pertukaran Ditahan600.000

Piutang Kontrak (ma)Rp44.400.000

Untuk mencatat penerimaan 60.000 Riyal dari pialang valuta asing pada saat kurs Rp730.

4.Hutang dagang (ma)Rp 43.800.000

Kas (ma)Rp 43.800.000

Untuk mencatat pembayaran 60.000 Riyal kepada Emerald Corp.

5.PembelianRp2.700.000

Premium atas Kontrak BerjangkaRp1.500.000

Kerugian Pertukaran yang Ditangguhkan1.200.000

Untuk mengoreksi premium dan kerugian pertukaran ditangguhkan sebagai penyesuaian terhadap biaya pembelian barang dagangan.

Melakukan Hedging atas Investasi Bersih dalam Suatu Entitas Luar NegeriKeuntungan dan kerugian yang timbul dari transaksi mata uang asing ditujukan untuk, dan dianggap efektif sebagai hedging ekonomi atas investasi bersih dalam suatu entitasluar negeri dicatat sebagai penyesuaian translasi pada ekuitas. Penggolongan translasi berarti bahwa kwuntungan maupun kerugian transaksi ini dikeluarkan dan pengaruh pendapat bersih, dan sebagai gantinya, dilaporkan sebagai komponen dari ekuitas.Ilustrasi: Hedging atas Investasi Bersih dari Suatu Entitas Luar NegeriUntuk mengilustrasikan hedging atas investasi bersih dari suatu entitas luar negeri, asumsikan bahwa PT Mitra Saudara, sebuah perusahaan Indonesia memiliki 40% investasi ekuitas pada perusahaan Swis, Bennett Ltd., yang dibelinya ketika nilai buku sama dengan nilai pasar. Mata uang fungsional Bennett adalah Franc Swis. Oleh karena aktiva maupun kewajiban dari investasi saling dilindungi (hedge) satu sama lain, hanya aktiva bersih yang dilaporkan terpengaruh oleh risiko fluktuasi kurs. Untuk melakukan hedging pelaporan mata uang asing ini, penyesuaian penjabaran dari transaksi hedging harus berlawanan arah dengan penyesuaian penjabaran dari aktiva bersih investi. Maka, PT Mitra Saudara meminjam Franc Swis untuk melakukan hedging investasi ekuitas. Suatu kerugian penjabaran pada investasi ekuitas akan saling meniadkan sepenuhnya atau sebagian dengan keuntungan penjabaran dari pinjaman, dan sebaliknya.Saldo dari investasi PT Mitra Saudara dalam pembukuan Bennett pada tanggal 3 Desember 19X2 adalah Rp1.280.000.000 atau setara dengan 40% aktiva bersih Bennett yang berjumlah 2.000.000 franc dikalikan kurs akhir tahun Rp1.600. Pada tanggal ini PT Mitra Saudara tidakmemiliki saldo penyesuaian penjabaran relatif terhadap investasinya di Bennett. Untuk bisa melindungi investasi barunya di Bennett, PT Mitra Saudara meminjam 800.000 Franc untuk satu tahun dengan bunga 12% pada tanggal 1 Januari 19X3 pada kurs spot Rp1.600. Pinjaman ini dinyatakan dalam Franc dengan bunga dan cicilan akan dibayar pada tanggal 1 Januari 19X4. PT Mitra Saudara mencatat peminjamannya sebagai berikut:1 Januari 19X3KasRp1.280.000.000

Hutang Pinjaman (ma)Rp1.280.000.000

Untuk mencatat pinjaman yang dinyatakan dalam Franc Swis (800.000 Franc x kurs spot Rp1.600)

Pada tanggal 1 Nopember 19X3 Bennet mengumumkan dan membayarkan dividen sejumlah 100.000 Franc. PT Mitra Saudara mencatat penerimaan dividennya pada kurs spot Rp1.750 yang berlaku hari itu,1 Nopember 19X3KasRp70.000.000

Investasi pada BennettRp70.000.000

Untuk mencatat penerimaan dividen dari Bennett (100.000 Franc x 40% x Rp1.750)

Untuk tahun 19X3 Bennett melaporkan keuntungan bersih 400.000 Frenc. Kurs rata-rata tertimbang untuk translasi penerimaan dan pengeluaran Bennett pada tahun ini adalah Rp1.700, sementara kurs sekarang pada tanggal 31 Desember 19X3 adalah Rp1.800. Perubahan-perubahan dalam aktiva bersih Bennett ini dimasukkan dalam ikhtisar berikut:Franc SwisRupiah

Aktiva bersih, 1 Januari 19X32.000.000xRp1.600Rp3.200.000.000

Tambah: Pendapatam bersih 19X3400.000xRp1.700680.000.000

Kurang: Dividen(100.000)xRp1.750(175.000.000)

Penyesuaian ekuitas-perubahan -435.000.000

Aktiva bersih, 31 Desember 19X32.300.000xRp1.800Rp4.140.000.000

PT Mitra Saudara membuat jurnal di bawah ini pada tanggal 31 Desember 19X3 untuk mencatat bagiannya dalam pendapatan Bennett.31 Desember 19X3Investasi pada BunnettRp446.000.000

Pendapatan dari BunnettRp272.000.000

Penyesuaian ekuitas dari Penjabaran174.000.000

Untuk mencatat kepemilikan 40% dari pendapatan Bennett (400.000 Franc x kurs rata-rata tertimbang Rp1.700) dan untuk mencatat kepemilikan 40% dari penyesuaian translasi (Rp435.000.000 x 40%)

PT Mitra Saudara juga menyesuaikan hutang pinjaman dan investasi ekuitas dengan kurs sekarang pada tanggal 31 Desember 19X3 dan mengakui bunga atas pinjaman tersebut sebagai berikut:Penyesuaian ekuitas dari PenjabaranRp160.000.000

Hutang PinjamanRp160.000.000

Untuk menyesuaikan hutang pinjaman yang dinyatakan dalam Frenc Swiss terhadap kurs berlaku pada akhir tahun (800.000 Frenc x Rp1800-Rp1600)

Beban BungaRp163.200.000

Kerugian Pertukaran Mata Uang9.600.000

Hutang PinjamanRp172.800.000

Untuk mencatat biaya bunga (pada kurs rata-rata tertimbang) dan mengakui hutang bunga yang dinyatakan dalam Franc pada kurs akhir tahun sebagai berikut:

Hutang bunga (800.000 Franc x bunga 12% x 1 tahun x kurs Rp1.800Rp172.800.000

Dikurangi: Biaya bunga (800.000 Franc x bunga 12% x 1 tahun x kurs rata-rata tertimbang Rp1.700)162.200.000

Rp9.600.000

Pada tanggal 1 Januari 19X4 PT Mitra Saudara membayar pinjaman beserta bunga pada kurs spot Rp1.800, sebagai berikut:1 Januari 19X4Hutang Bunga (ma)Rp172.800.000

Hutang Pinjaman (ma)1.440.000.000

KasRp1.612.800.000

Untuk mencatat pembayaran pinjaman beserta bunga yang dinyatakan dalam Franc Swiss pada saat kurs spot Rp1.800

Sebagai hasil dari operasi hedging ini, perubahan dalam investasi PT Mitra Saudara pada Bennertt yang disebabkan oleh perubahan kurs sebagian diimbangi oleh pinjaman dalam Franc Swis. Penyesuaian ekuitas dari saldo translasi yang muncul dalam bagian ekuitas pemegang saham milik PT Mitra Saudara dalam neraca pada tanggal 31 Desember 19X3 adalah kredit sebesar Rp14.000.000 (kredit Rp174.000.000 dari investasi ekuitas dari translasi dikurangi debit Rp160.000.000 dari penyesuaian pinjaman yang dinyatakan dalam Franc Swiss).Batas Keuntungan dan Kerugian dari Penyesuaian TranslasiKeuntungan dan kerugian dari operasi hedging dengan basis setelah pajak yang dapat dianggap sebagai penyesuaian translasi dibatasi sejumlah penyesuaian translasi yang berlaku pada tanggal translasi dari invests ekuitas. Setiap diskon maupun premium atas kontrak berjangka dapat dikombinasikan dengan penyesuaian translasi, serta dapat pula diamortisasikan dari pendapatan bersih sepanjang masa kontrak tersebut.Ikhitas Kontrak BerjangkaPerlakuan akuntansi yang diperlukan untuk kontrak berjangka tergantung kepada tujuan manajemen pada saat melakukan kontrak. Dengan kata lain, tujuan kontraklah yang menentukan perlakuan akuntansinya. Tabel di bawah ini menunjukkan empat tipe kontrak berjangka dan tujuannya, perlakuan akuntansi yang diperlukan, serta efeknya terhadap pendapatan.KlasifikasiTujuanPengakuanDisposisi dari Premium dan Diskon atas Kontrak BerjangkaEfek yang Diharapkan dari Hedging serta Item Mata Uang Asing yang Berkaitan

SpekulasiUntuk berspekulasi dalam perubahan kurs.Keuntungan dan kerugian pertukaran diakui langsung setiap terjadi perubahan kurs forward.Tidak ada.Efek pendapatan sama dengan keuntungan dan kerugian pertukaran yang diakui.

Hedging atas posisi aktiva atau kewajiban bersih.Untuk mengimbangi esposure posisi aktiva atau kewajiban bersih yang ada.Keuntungan dan kerugian pertukaran diakui langsung, namun diimbangi oleh keuntungan serta kerugian yang bersesuaian pada posisi aktiva dan kewajiban bersih.Diamortisasikan sebagai pendapatan sepanjang masa kontrak berjangka.Efek pendapatan sama dengan amortisasi dari premium atau diskon. (Saling offset keuntungan dan kerugian).

Hedging atas komitmen yang dapat diidentifikasiUntuk mengimbangi exposure pembelian atau penjualan yang akan direalisasikan pada masa yang akan datang, dan karenanya mengunci harga dari kontrak yang dalam mata uang domestik.Keuntungan dan kerugian pertukaran ditangguhkan sampai komitmen direalisasikan menjadi transaksi. Selanjutnya keuntungan dan kerugian yang ditangguhkan tadi diperlakukan sebagai penyesuaian terhadap harga transaksi.Pilihan: Premium dan diskon dpat langsung diamortisasikan sebagai pendapatan atau ditangguhkan dan diperlakukan sebagai penyesuaian terhadap harga transaksi.Efek pendapatan sama dengan amortisasi dari premium atau diskon jika memang dipilih (keuntungan atau kerugian merupakan penyesuaian dari harga transaksi).

Hedging atas investasi bersih dalam entitas luar negeri.Untuk mengimbangi exposure investasi bersih yang ada dalam sebuah entitas luar negeri.Keuntungan dan kerugian pertukaran diakui sebagai penyesuaian ekuitas dan akan mengimbangi penyesuaian ekuitas yang dicatat dalam investasi bersih.Pilihan: Premium dan diskon dpat langsung diamortisasikan sebagai pendapatan atau dimasukkan ke dalam jumlah penyesuaian ekuitas dari translasi.Efek pendapatan sama dengan amortisasi dari premium atau diskon jika memang dipilih (penyesuaian ekuitas pada investasi bersih an hedging saling mengimbangi).

Pengungkapan TambahanFASB menambahkan satu proyek perangkat finansial dan pembiayaan diluar neraca dalam agenda teknisnya pada tahun 1986. Tujuannya adalah untuk mengembangkan standar menyeluruh bagi akuntansi dan pelaporan perangkat financial.Hasil dari proyek ini adalah: FASB Statement No. 105, Disclosure if Information about Financial Instruments with Off-Balance-Sheet Risk and Financial Instruments with oncentrations of Credit Risk yang dikeluarkan pada tahun 1990. FASB Statement No. 107, Disclosure about fair Value of Financial Instruments, dikeluarkan pada tahun 1991, dan FASB Statement No. 119, Disclosure about Derivative Financial Instruments and Value of Financial Instruments, dikeluarkan tahun 1994.Sebagian perusahaan dengan kontrak kurs forward substantial harus mengikuti persyaratan pengungkapan tambahan untuk masing-masing pernyataan tersebut.

Referensi:Beams, Floyd A. & Amir Abadi Jusuf. 2000. Akuntansi Keuangan Lanjutan di Indonesia Buku 2. Jakarta: Salemba Empat.

24

akl sap 8

Documents