2018/2019. majandusaasta 2. kvartal ja 6 kuud · 2019. 3. 8. · sisukord 4. kvartal ja 2....
TRANSCRIPT
2018/2019. MAJANDUSAASTA 2. KVARTAL JA 6 KUUD
8. MÄRTS 2019
SISUKORD
24. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
Ettevõtte lühitutvustus 3 – 5
Võtmenäitajad 6 – 9
Finantspositsioon 10 – 13
Ülevaade müügikäibest 14 – 16
Ülevaade kuludest 17 – 18
Kala hind 19 – 21
Bioloogilised varad 22 – 23
Töötajad 24 – 25
Aktsia ja aktsionärid 26 – 28
PRFOODS GRUPI STRUKTUUR
34. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
* Konsolideeritud alates 01.09.2017. Planeeritud ühinemine Heimon Kala Oy’ga 31.01.2019 edasi lükatud tehnilistel põhjustel. Ettevõtted tegutsevad kattuvate juhtkondadega tütarettevõtetena.** Konsolideeritud alates 01.07.2018*** 64% Coln Valley Smokery Ltd osadest on JRJ & PRF Ltd omanduses ja 36% on John Ross Jr (Aberdeen) Ltd omanduses
AS PRFoodsGrupi valdusfirma
Saaremere Kala ASKalaettevõtete grupi valdusfirma
100%
Heimon Kala OyKalakasvatus, tootmine ja müük
100%
Överumans Fisk ABKalakasvatus
100%
Trio Trading Ab Oy*Tootmine ja müük
100%
Vettel OÜTootmine
100%
Redstorm OÜ**Kalakasvatus
51%
JRJ & PRF LtdUK kalaetevõtete valdusfirma
85%
John Ross Jr (Aberdeen) LtdTootmine ja müük
100%
Coln Valley Smokery Ltd***Müük100%
ETTEVÕTTESTAS PRFoodsi põhitegevus on kalatoodete valmistamine neljasmoodsas tehases Renkos ja Kokkolas (Soome), Saaremaal (Eesti) jaAberdeenis (Suurbritannia). Ettevõtte põhitooted on lõhe- javikerforellitooted.
Ettevõtte põhiturg on Soome, kus ettevõte on üks kolmest suuremastkalatöötlemisettevõttest. Pärast John Ross Jr. ja Coln Valley Smokeryomandamist 2017. aasta suvel on ettevõttel müügikogemus 37 riikiEuroopas, Põhja- ja Lõuna-Ameerikas ja Aasias.
Ligi 2/3 tootmises kasutatavast vikerforellist saab ettevõtte omakalakasvandustest Rootsi järvedes ja Turu saarestikus Soomes, mis tagabkõrge kala kvaliteedi ja kindlad tarned. Lõhe ostetakse valdavaltSkandinaaviast ja Šotimaalt.
Väiksemas mahus toodab ettevõte tooteid siiast ja räimest. Lisaks toodabGrupp märkimisväärses koguses punast kalamarja oma kasvandustekaladest.
Grupi ettevõtete tooteid müüakse tunnustatud brändidena riikides, kustegutseme ja peamine fookus on kõrgema lisandväärtusega premium-toodetel.
Ettevõtte 2018/2019. majandusaasta esimest kuut kuud e 2018. aasta teistpoolaastat võrreldakse 2017. aasta teise poolaastaga. Majandusaasta teistkvartalit e 2018. aasta neljandat kvartalit võrreldakse 2017. aasta neljandakvartaliga.
44. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
TOOTMISE JA MÜÜGI GEOGRAAFIAPRFoods grupi ettevõtetel on müügikogemus 37 riiki
Kasvatus SoomeRootsiEesti
Toorkala ost SoomeRootsiNorraTaani
Tootmine EestiSoomeInglismaaŠotimaa
Müük SoomeInglismaaŠotimaaEesti
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018 5
KOKKUVÕTE: AUDITEERIMATA MAJANDUSTULEMUSED4. KVARTAL 2018
4kv 2018 4kv 2017
Auditeerimata konsolideeritud käive 26,73 31,99 kahanemine 5,26 miljonit eurot e 16,5%
Bioloogiliste varade ümberhindluse mõju -1,63 -2,73
Ühekordsete kulude mõju -0,01 -0,01
EBITDA äritegevusest 2,42 4,30 kahanemine 1,88 miljonit eurot
EBITDA 0,78 1,57 kahanemine 0,79 miljonit eurot
Ärikasum 0,23 0,99 kahanemine 0,76 miljonit eurot
Puhaskasum 0,22 1,24 kahanemine 1,01 miljonit eurot
64. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
KOKKUVÕTE: AUDITEERIMATA MAJANDUSTULEMUSED2. POOLAASTA 2018
2pa 2018 2pa 2017
Auditeerimata konsolideeritud käive 46,12 49,98 kahanemine 3,86 miljonit eurot e 7,7%
Bioloogiliste varade ümberhindluse mõju -1,56 -1,66
Ühekordsete kulude mõju -0,02 -0,28
EBITDA äritegevusest 3,48 5,50 kahanemine 2,03 miljonit eurot
EBITDA 1,90 3,57 kahanemine 1,67 miljonit eurot; EBITDA ilma ühekordsete kulude mõjuta 1,92 miljonit eurot, kahanemine 1,93 miljonit eurot
Ärikasum 0,80 2,51 kahanemine 1,71 miljonit eurot; ärikasum ilma ühekordsete kulude mõjuta 0,83 miljonit eurot, kahanemine 1,97 miljonit eurot
Puhaskasum 0,36 2,34 kahanemine 1,98 miljonit eurot; puhaskasum ilma ühekordsete kulude mõjuta 0,39 miljonit eurot, kahanemine 2,24 miljonit eurot
74. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
VÕTMENÄITAJAD: KASUMIARUANNE4. KVARTAL 2014-2018mln EUR 4kv 2014 4kv 2015 4kv 2016 4kv 2017 4kv 2018
Müügikäive 14,3 17,2 16,9 32,0 26,7 ▼
Brutokasum 1,7 2,6 1,9 6,6 4,7 ▼
EBITDA äritegevusest* -0,3 1,4 1,1 4,3 2,4 ▼
EBITDA -0,7 1,0 -0,4 1,6 0,8 ▼
EBIT -0,9 0,7 -0,8 1,0 0,2 ▼
EBT -1,2 0,8 -0,8 0,8 0,0 ▼
Puhaskasum -1,3 0,7 -0,5 1,2 0,2 ▼
Brutorentaablus 11,8% 15,0% 11,4% 20,5% 17,7% ▼
Äritegevuse EBITDA* marg. -2,4% 8,1% 6,2% 13,4% 9,1% ▼
EBITDA marginaal -4,6% 6,0% -2,7% 4,9% 2,9% ▼
EBIT marginaal -6,6% 4,2% -4,5% 3,1% 0,9% ▼
EBT marginaal -8,2% 4,4% -4,5% 2,5% 0,1% ▼
Puhasrentaablus -8,9% 4,3% -2,9% 3,9% 0,8% ▼
Tegevuskulude suhtarv 14,7% 9,3% 7,7% 9,3% 11,2% ▼
8
* enne ühekordseid tulusid-kulusid ja kalavarude ümberhindlust
14,317,2 16,9
32,0
26,7
11,8%
15,0%
11,4%
20,5%
17,7%
-2,4%
8,1%6,2%
13,4%
9,1%
4kv 2014 4kv 2015 4kv 2016 4kv 2017 4kv 2018
Brutorentaablus ja äritegevuse EBITDA* marginaal, % müügitulust
Brutorentaablus
Äritegevuse EBITDA* marginaal
Müügikäive,mln EUR
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
VÕTMENÄITAJAD: KASUMIARUANNE2. POOLAASTA 2014-2018mln EUR 2pa 2014 2pa 2015 2pa 2016 2pa 2017 2pa 2018
Müügikäive 24,4 28,5 27,4 50,0 46,1 ▼
Brutokasum 2,9 4,2 2,4 9,0 7,7 ▼
EBITDA äritegevusest* 0,0 2,1 0,8 5,5 3,5 ▼
EBITDA 0,1 2,1 2,2 3,6 1,9 ▼
EBIT -0,5 1,5 1,6 2,5 0,8 ▼
EBT -1,0 1,5 1,5 2,1 0,4 ▼
Puhaskasum -1,2 1,4 1,1 2,3 0,4 ▼
Brutorentaablus 11,9% 14,8% 8,8% 18,0% 16,6% ▼
Äritegevuse EBITDA* marg. 0,0% 7,5% 2,9% 11,0% 7,5% ▼
EBITDA marginaal 0,2% 7,3% 7,9% 7,1% 4,1% ▼
EBIT marginaal -2,1% 5,2% 5,7% 5,0% 1,7% ▼
EBT marginaal -4,0% 5,3% 5,4% 4,2% 0,8% ▼
Puhasrentaablus -4,7% 5,0% 4,1% 4,7% 0,8% ▼
Tegevuskulude suhtarv 14,1% 10,3% 9,0% 9,9% 12,2% ▼
9
* enne ühekordseid tulusid-kulusid ja kalavarude ümberhindlust
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
24,428,5 27,4
50,046,1
11,9%
14,8%
8,8%
18,0%16,6%
0,0%
7,5%
2,9%
11,0%
7,5%
2pa 2014 2pa 2015 2pa 2016 2pa 2017 2pa 2018
Brutorentaablus ja äritegevuse EBITDA* marginaal, % müügitulust
Brutorentaablus
Äritegevuse EBITDA* marginaal
Müügikäive,mln EUR
BIOLOOGILISTE VARADE ÜMBERHINDLUSE JA ÜHEKORDSETE TULUDE-KULUDE MÕJU EBITDALE: 2. POOLAASTA 2014-2018
10
EBITDA 2018. aasta 2. poolaastal 2018oli 1,9 miljonit eurot, kahanemine 1,7miljonit eurot võrreldes 2017. aastasama perioodiga.
Kalavarude ümberhindlus mõjutasEBITDAt summas -1,6 miljonit eurot.Aasta varem samal perioodil olikalavarude ümberhindluse mõju -1,7miljonit eurot.
2018. aasta 2. poolaastal oli ühekordsetetulude-kulude mõju EBITDAle -0,02miljonit eurot. Aasta varem samalperioodil mõjutasid ühekordsed kuludEBITDAd summas -0,3 miljonit eurot.
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
0,1 0,0
1,8
-1,7 -1,60,0
0,0 -0,4
-0,3 -0,02
0,0
2,1
0,8
5,5
3,5
0,1
2,1
2,2
3,6
1,9
-2,0
-1,0
0,0
1,0
2,0
3,0
4,0
5,0
6,0
2pa 14 2pa 15 2pa 16 2pa 17 2pa 18
Kalavarude ümberhindluse mõju Ühekordsete tulude-kulude mõju EBITDA äritegevusest
VÕTMENÄITAJAD:BILANSS
11
Aruandeperioodi lõpus oli Grupil netovõlg 20,0 miljonit eurot,omakapital 24,2 miljonit eurot, käibekapital 1,0 miljonit eurot ja varasid65,5 miljonit eurot.
Likviidsuskordaja ja võlakordaja on viimaste kvartalite lõppude seisuga olnudsamas suurusjärgus ning olid 2018. aasta lõpu seisuga vastavalt 1,0 ja 0,6.
Omakapitali suhe kogukapitali on võrreldes majandusaasta lõpu seisuga veidiparanenud ning moodustab Grupi varadest 37,0%
Finantsvõimendus on samuti paari protsendipunkti võrra kasvanud ning on2018. aastal lõpu seisuga 45,2%.
Seisuga 31.12.2018 on netovõla suhe äritegevuse EBITDAsse 5,1,omakapitali tootlus -4,0% ning varade tootlus -1,5%.
31.12.2018 30.09.2018 30.06.2018
Netovõlgnevus, mln EUR 20,0 21,9 18,1
Omakapital, mln EUR 24,2 24,1 23,3
Käibekapital, mln EUR 1,0 2,0 2,8
Varad, mln EUR 65,5 64,5 65,5
Likviidsuskordaja 1,0x 1,1x 1,1x
Omakapitali suhtarv 37,0% 37,4% 35,6%
Finantsvõimendus 45,2% 47,6% 43,7%
Võlakordaja 0,6x 0,6x 0,6x
Netovõlg / äritegevuse EBITDA* 5,1x 3,8x 3,1x
Omakapitali tootlus* -4,0% 0,1% 0,2%
Varade tootlus* -1,5% 0,05% 0,1%
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
* Kasuminäitajad: viimased 12 kuud; omakapital ja varad: viimase 12 kuu keskmised
KÄIBEVARAD
Ettevõtte käibevarade maht oli 31.12.2018 seisuga 27,7miljonit eurot (31.12.2017: 32,8 miljonit eurot). Käibevaradestkõige suurema osa moodustasid 2018. aasta lõpus varudsummas 11,6 miljonit eurot (31.12.2017: 11,7 miljonit eurot).Bioloogilised varad olid arvel 4,7 miljoni euro väärtuses(31.12.2017: 5,6 miljonit eurot), nõuded ja ettemaksedsummas 6,5 miljonit eurot (31.12.2017: 9,0 miljonit eurot),ning raha ja pangakontode jääk oli 4,9 miljonit eurot(31.12.2017: 6,5 miljonit eurot).
PÕHIVARAD
Grupi põhivarad olid kokku 37,8 miljonit eurot (31.12.2017:35,8 miljonit eurot), mis moodustus peamiselt materiaalsest jaimmateriaalsest põhivarast. Immateriaalne põhivara olisummas 23,0 miljonit eurot (31.12.2017: 22,3 miljonit eurot) jamateriaalne põhivara summas 14,6 miljonit eurot (31.12.2017:13,2 miljonit).
VÕÕRKAPITAL
Lühiajalised kohustused olid 26,6 miljonit eurot (31.12.2017:27,5 miljonit eurot).
Pikaajalised kohustused kokku olid 31.12.2018 seisuga kokku14,6 miljonit eurot (31.12.2017: 16,4 miljonit eurot).
OMAKAPITAL
PRFoods omakapital moodustas seisuga 31.12.2018 kokku24,2 miljonit eurot (37,0% bilansimahust). Võrreldavadandmed seisuga 31.12.2017 olid 24,7 miljonit eurot (36,0%bilansimahust).
Seisuga 31.12.2018 oli ettevõtte registreeritud aktsiakapital7,7 miljonit eurot (31.12.2017: 7,7 miljonit eurot).
BILANSIANALÜÜS:VARADE JA KAPITALI STRUKTUUR 31.12.2017 JA 31.12.2018Varad ja kapital aastalõpu seisuga PRFoods konsolideeritud bilansimaht moodustas 31.12.2018 seisuga 65,5 miljonit eurot. Aasta varem sama perioodi
lõpus oli bilansimaht 68,6 miljonit eurot.
12
64% 63%
36% 37%
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
2017 2018
KapitalVõõrkapital Omakapital
48%
42%
52% 58%
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
2017 2018
VaradKäibevarad Põhivarad
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
RAHAVOOD:2. POOLAASTA 2018 VÕRRELDES 2. POOLAASTAGA 2017
PRFoodsi raha ja ekvivalendid olid aruandeperioodialguses 6,0 miljonit eurot ja lõpus 4,9 miljonit eurot,perioodi rahavoog oli -1,1 miljonit eurot.
2018. aasta 2. poolaasta rahavoog äritegevusest oli +3,2miljonit eurot ja aasta varem samal perioodil oli ettevõtterahavoog äritegevusest -0,6 miljonit eurot. Äritegevuserahavoogu mõjutasid enim muutused bioloogilistes varades(mõju rahavoole +1,8 miljonit eurot), muutused nõuetes jaettemaksetes (-1,7 miljonit eurot) ja muutused varudes (+1,1miljonit eurot).
Investeerimistegevuse rahavoog oli aruandeperioodil -3,9miljonit eurot ja aasta varem -12,4 miljonit eurot. Suurimamõjuga oli 2018. aasta 2. poolaastal tütarettevõteteomandamisega seotud rahavoog (-2,5 miljonit eurot) ningmateriaalse ja immateriaalse põhivara soetamine (-1,5 miljoniteurot). Eelmisel aruandeperioodil oli suurim mõjutus seotudtütarettevõtete omandamisega (-12,1 miljonit eurot).
Finantseerimistegevuse rahavoog oli kokku -0,3 miljonit eurotkäesoleval aruandeperioodil võrreldes +15,3 miljoni eurogaeelmise aasta samal perioodil. Käesoleva aasta suurimaksfinantseerimistegevuse rahavoo mõjutajaks oli muutusarvelduskrediidi kasutamises (+1,5 miljonit eurot). Eelmiseaasta sama perioodi finantseerimistegevuse suurimaksmõjutajaks oli tütarettevõtete soetamiseks saadud laenud(+14,0 miljonit eurot) ja arvelduskrediidi muutus (+1,6 miljoniteurot).
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018 13
6,0
3,2
-3,9
-0,3
4,94,1
-0,6
-12,4
15,3
6,5
Saldo 30.06 Äritegevuse rahavoog Investeerimistegevuserahavoog
Finantseerimistegevuserahavoog
Saldo 31.12
2018 2017
KÄIVE GEOGRAAFILISTE PIIRKONDADE LÕIKES:4. KVARTAL 2014-2018
Soome, moodustades veidi alla 70% Grupikogumüügist, on jätkuvalt Grupi kõige suuremsihtturg. Soome müük 4. kvartalis 2018 summas18, miljonit eurot vähenes 3.8 miljonit eurot e 17,3%võrreldes 2017. aasta 4. kvartaliga.
Eesti müük suurenes 0,3 miljoni euro võrra ehk19,9% võrreldes 2017. aasta sama kvartaliga. Eestituru osakaal tõusis 7,8%-le võrreldes 5,4%-ga2017. aasta sama kvartaliga.
Ettevõtte müük muudesse riikidesse 2018. aastaneljandas kvartalis oli 6,3 miljonit eurot vähenedes22,0% võrreldes 2017. aasta neljanda kvartaliga.
Olulise osa muude riikide müügist moodustabmüük Suurbritannias. 2018. aasta neljandaskvartalis oli Suurbritannia müügikäive 3,8 miljoniteurot võrreldes 4,4 miljoni euroga 2017. aastaneljandas kvartalis. Suurbritannia turu osakaalkogukäibest kasvas aga 13,8%-lt 14,1%-le.
14
14,3
17,2 16,9
32,0
26,7
2,3%0,3
4,3%0,7
10,8%1,8
25,3%8,1 23,6%
6,3
-53,2%
127,2% 145,4%
343,4%
-22,0%
4kv 14 4kv 15 4kv 16 4kv 17 4kv 18
Muude riikide käive, kasv ja osakaal4kv aastane muutus, %
14,3
17,2 16,9
32,0
26,7
84,5%12,1
85,6%14,7 81,1%
13,7
69,3%22,2
68,6%18,3
-7,8%
21,3%
-6,8%
61,8%
-17,3%
4kv 14 4kv 15 4kv 16 4kv 17 4kv 18
Soome käive, käibe kasv ja osakaal4kv aastane muutus, %
14,3
17,2 16,9
32,0
26,7
13,2%1,9
10,1%1,7
8,2%1,4
5,4%1,7
7,8%2,1
-27,4%
-8,6%
-20,3%
26,3%19,9%
4kv 14 4kv 15 4kv 16 4kv 17 4kv 18
Eesti käive, käibe kasv ja osakaal4kv aastane muutus, %
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
KÄIVE GEOGRAAFILISTE PIIRKONDADE LÕIKES:2. POOLAASTA 2014-2018
2018. aasta teisesel poolaastal oli 32,1 miljonieurose müügikäibega jätkuvalt Grupi kõigesuuremaks turuks Soome moodustades kogu-käibest ca 70%.
Müügikäive Eestis oli 3,2 miljonit eurot ning seemoodustas 6,9% kogukäibest. Teise poolaastamüük 2018. aastal kasvas 27,6% võrreldesmüügiga 2017. aasta teisel poolaastal.
Muude riikide käibest moodustab alates 2017.aasta Suurbritannia kalaettevõtete ostutehinguidsuurima osa Grupi suuruselt teine turg –Suurbritannia – mille käive oli 6,6 miljonit eurot jasee moodustas 14,4% kogukäibest. 2017. aastateise poolaasta Suurbritannia käive oli 7,5 miljoniteurot ning see moodustas 15,1% kogukäibest.
15
24,4
28,5 27,4
50,046,1
2,0%0,5
3,2%0,9
8,8%2,4
24,7%12,3
23,4%10,8
-95,3%
84,6%168,2%
411,5%
-12,5%
2pa 14 2pa 15 2pa 16 2pa 17 2pa 18
Muude riikide käive, kasv ja osakaal2pa aastane muutus, %
24,4
28,5 27,4
50,046,1
86,0%21,0
87,3%24,9 82,8%
22,7
70,3%35,1 69,7%
32,159,5%
18,8%
-8,8%
54,7%
-8,6%
2pa 14 2pa 15 2pa 16 2pa 17 2pa 18
Soome käive, käibe kasv ja osakaal2pa aastane muutus, %
24,428,5 27,4
50,046,1
12,0%2,9
9,6%2,7
8,4%2,3
5,0%2,5
6,9%3,2
12,2%
-7,0%-15,3%
8,7%
27,6%
2pa 14 2pa 15 2pa 16 2pa 17 2pa 18
Eesti käive, käibe kasv ja osakaal2pa aastane muutus, %
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
MÜÜGIKÄIVE TOOTE- JA KLIENDISEGMENTIDE LÕIKES:2. POOLAASTA 2017 JA 2018
TOOTESEGMENDID
Kuum- ja külmsuitsutatud tooted on jätkuvalt tooteportfellis suurimaosakaaluga. Tootegrupi müük oli 2018. aasta 2. poolaastal 20,1 miljonit eurotja see moodustas 43,6% kogumüügist. Kala ja kalafilee segmendi müük 2.poolaastal 2018 oli 19,8 miljonit eurot ning moodustas 42,9% kogumüügist.Muude kalatoodete müük 2. poolaastal 2018 oli 6,1 miljonit eurot.
KLIENDISEGMENDID
Kõige suurema osakaaluga müügist klientide lõikes moodustab müükjaekettidele, mille müük 2018. aasta 2. poolaastal oli 20,2 miljonit eurotmoodustades 43,7% kogumüügist. Umbes kolmandiku müügist moodustas14,9 miljoni euroga hulgimüügi käive. HoReCa sektori käive oli 10,4 miljoniteurot ning see moodustas Grupi käibest 22,5%.
16
Kuum- ja külmsuitsutatud tooted43,8%
Kuum- ja külmsuitsutatud tooted43,6%
Kala ja kalafilee41,8%
Kala ja kalafilee42,9%
Muud kalatooted,13,3%
Muud kalatooted,13,2%
Muu müügitulu; 1,1%
Muu müügitulu; 0,3%
0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 80% 90% 100%
Tootesegmentide jaotus
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
Jaeketid42,0%
Jaeketid43,7%
Hulgimüük35,9%
Hulgimüük32,3%
HoReCa,21,7%
HoReCa,22,5%
Muud kliendid; 0,3%
Muud kliendid; 1,5%
0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 80% 90% 100%
Kliendisegmentide jaotus
2pa 18
2pa 17
MÜÜDUD KAUPADE KULUD JA TEGEVUSKULUD: 2. POOLAASTA 2014-2018
Grupi 2018. aasta 2. poolaasta müügitulu oli 46,1 miljonit eurot, 3,9miljonit eurot vähem kui 2017. aasta samal perioodil.
Müüdud kaupade kulud vähenesid perioodi jooksul 2,5 miljoni euro võrra41,0 miljonilt eurolt 2017. aasta 2. poolaastal 38,4 miljoni euroni 2018. aasta2. poolaastal. Selle kulugrupi osakaal müügikäibest suurenes 1,4protsendipunkti ja moodustas 83,4% võrrelduna 82,0% aasta varasemalperioodil. Kulugrupi suurima osakaaluga – üle 80% – on tooraine (toorkala)kulud.
2018. aasta 2. poolaasta tegevuskulud olid kokku 5,6 miljonit eurot kasvadeseelmise aasta sama perioodiga võrreldes 0,7 miljonit eurot ja moodustasid12,2% müügikäibest. Tegevuskulude osakaal müügikäibest suurenes 2,3protsendipunkti.
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018 17
88,1%21,5
85,2%24,3
91,2%25,0
82,0%41,0
83,4%38,4
14,1%3,4
10,3%3,0
9,0%2,5
9,9%5,0 12,2%
5,6
24,4
28,527,4
50,0
46,1
2pa 2014 2pa 2015 2pa 2016 2pa 2017 2pa 2018
Müüdud kaupade kulu, tegevuskulud ja müügitulu, mln EUR
Müüdud kaupade kulu Tegevuskulud Müügitulu
KULUDE ANALÜÜS:2. POOLAASTA 2018 JA 2. POOLAASTA 2017
18
2pa 2018mln EUR
2pa 2017mln EUR
muutusmln EUR
2pa 2018% käibest
2pa 2017% käibest
muutus%-punkti
Müügikäive 46,12 49,98 - 3,86 ▼ 100,00% 100,00%
Müüdud kaupade kulu - 38,45 - 40,97 2,52 ▲ 83,36% 81,96% 1,40% ▼
materjalid tootmises ja müüdud kaupade kulu - 30,67 - 33,31 2,63 ▲ 66,51% 66,64% -0,13% ▲
tööjõukulud - 3,84 - 3,74 - 0,10 ▼ 8,33% 7,48% 0,85% ▼
amortisatsioon - 0,87 - 0,75 - 0,12 ▼ 1,88% 1,49% 0,39% ▼
muu müüdud kaupade kulu - 3,08 - 3,18 0,10 ▲ 6,67% 6,35% 0,32% ▼
Tegevuskulud - 5,62 - 4,96 - 0,66 ▼ 12,18% 9,93% 2,26% ▼
tööjõukulud - 1,90 - 1,50 - 0,40 ▼ 4,11% 2,99% 1,12% ▼
transpordi- ja logistikateenused - 1,82 - 1,76 - 0,06 ▼ 3,94% 3,52% 0,42% ▼
amortisatsioon - 0,23 - 0,31 0,08 ▲ 0,49% 0,61% -0,12% ▲
reklaam, turundus ja tootearendus - 0,23 - 0,24 0,01 ▲ 0,50% 0,49% 0,01% ▼
muud tegevuskulud - 1,45 - 1,16 - 0,29 ▼ 3,14% 2,31% 0,83% ▼
Muud äritulud/-kulud 0,30 0,11 0,19 ▲ -0,66% -0,23% -0,43% ▲
sh ühekordsed - 0,02 - 0,28 0,26 ▲ 0,05% 0,57% -0,52% ▲
Finantstulud/-kulud - 0,44 - 0,41 - 0,03 ▼ 0,94% 0,82% 0,12% ▼
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
KALA EKSPORDIHIND:LÕHE JA VIKERFORELL
194. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
4,0
5,0
6,0
7,0
8,0
9,0
1 3 5 7 9 11 13 15 17 19 21 23 25 27 29 31 33 35 37 39 41 43 45 47 49 51
EUR/kg
NÄDAL
2016 2017 2018
Allikas: Nasdaq Salmon price
LÕHE
3,5
4,5
5,5
6,5
7,5
8,5
1 3 5 7 9 11 13 15 17 19 21 23 25 27 29 31 33 35 37 39 41 43 45 47 49 51
EUR/kg
NÄDAL
2016 2017 2018
Allikas: akvafakta.no
VIKERFORELL
KESKMINE KALA EKSPORDIHIND:LÕHE JA VIKERFORELL, 2. POOLAASTA 2015-2018
204. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
Keskmine lõhe hind 2018. aasta teisel poolel tõusis võrreldes eelmise aastasama perioodiga 3,4% ja keskmine forelli hind langes samal perioodil 7,8%.
Võrreldes 2016. aasta teise poolaastaga on lõhe ja forelli keskmised hinnadlangenud vastavalt 16,4% ja 11,2%.
Võrrelduna 2015. aasta teise poolaastaga kolm aastat tagasi on lõhekeskmiselt 23,9% ning forell 34,1% kallim.
4,64
6,87
5,555,74
4,29
6,476,23
5,75
0,0
1,0
2,0
3,0
4,0
5,0
6,0
7,0
8,0
2pa 2015 2pa 2016 2pa 2017 2pa 2018
Keskmine kala ekspordihind, EUR/kg
Lõhe Vikerforell
Kala hinna muutus, 2pa % 2018 vs 2017 2018 vs 2016 2018 vs 2015
Lõhe 3,4% -16,4% 23,9%
Forell -7,8% -11,2% 34,1%
KALA EKSPORDIHIND:LÕHE JA VIKERFORELL, AASTALÕPU SEISUD 2015-2018
21
Kala hinna muutus, 31.12 % 2018 vs 2017 2018 vs 2016 2018 vs 2015
Lõhe 24,3% -24,4% 11,7%
Forell -1,2% -20,4% 32,6%
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
31.12.2018 seisuga on lõhe hind võrreldes aastatagusega kasvanud 24,3% javikerforelli hind langenud 1,2%. Lõhe viimase nädala hinnatõusu mõjutasolulisel määral jõuludeaegne tööpäevade vähesus. Kuna 2018. aastadetsembri viimasel nädalal oli tavapärasemast vähem tööpäevi ja püütimärkimisväärselt väiksem kogus kala, siis kerkis lõhe hind ainuüksi viimaselnädalal 16,8%.
Kahe aasta taguse hinnaga võrreldes on lõhe hind langenud 24,4% ja forellläinud 20,4% odavamaks.
Võrreldes aastalõpu hinnaga kolm aastat tagasi, on nii lõhe kui forelli läinudkallimaks: lõhe 11,7% ja forelli 32,6%.
5,90
8,72
5,30
6,59
4,44
7,39
5,95 5,88
0,0
1,0
2,0
3,0
4,0
5,0
6,0
7,0
8,0
9,0
10,0
31.12.2015 31.12.2016 31.12.2017 31.12.2018
Kala ekspordihind, EUR/kg
Lõhe Vikerforell
BIOLOOGILISED VARAD:BIOMASSI MAHT JA KESKMINE KILOHIND 2. POOLAASTA 2014-2018
2018. aasta lõpu seisuga oli ettevõttel bioloogilisi varasid 1 103 tonni.Võrreldes eelmise aasta sama perioodiga kahanesid bioloogilised varadkoguseliselt 334 tonni ehk 23,3%.
Bioloogilised varad õiglases väärtuses olid 31.12.2018 seisuga 4,7 miljoniteurot võrreldes 5,6 miljoni euroga 31.12.2017. Rahalises vääringuskahanesid bioloogilised varad 0,9 miljonit eurot ehk 15,2%.
Biomassi keskmine hind 2. poolaastal oli 4,28 eurot kilo kohta võrrelduna 3,87euroga kilo kohta 2017. aasta 2. poolaastal.
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018 22
3,57 3,64
5,35
3,874,28
-12,4%1,9%
47,0%
-27,6%
10,5%
0,0
1,0
2,0
3,0
4,0
5,0
6,0
2pa 14 2pa 15 2pa 16 2pa 17 2pa 18
Biomassi keskmine hind, EUR/kg2pa aastane muutus, %
2pa 2014 2pa 2015 2pa 2016 2pa 2017 2pa 2018
Bioloogilised varad, mln EUR 5,58 4,42 7,58 5,57 4,72
Biomassi maht, tonnid 1 563 1 215 1 418 1 438 1 103
Keskmine hind, EUR/kg 3,57 3,64 5,35 3,87 4,28
Bioloogiliste varade ümberhindlus, mln EUR 0,05 -0,04 1,80 -1,66 -1,56
1 563
1 2151 418 1 438
1 103
1,6%
-22,3%
16,7%
1,4%
-23,3%0
250
500
750
1 000
1 250
1 500
1 750
2pa 14 2pa 15 2pa 16 2pa 17 2pa 18
Biomassi maht, tonnid2pa aastane muutus, %
BIOLOOGILISED VARAD:TOODANGU MAHT 2. POOLAASTA 2014-2018
2018. aasta 2. poolaastal võeti toodangut arvele 1 325 tonni, mis onvõrrelduna 2017. aasta sama perioodiga 396 tonni e 23,0% vähem.
EBITDA äritegevusest arvele võetud toodangu kohta oli 2018. aasta 2.poolaastal 2,62 EUR/kg võrreldes 3,20 EUR/kg eelmisel perioodil.
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018 23
2pa 2014 2pa 2015 2pa 2016 2pa 2017 2pa 2018
Müügikäive, mln EUR 24,4 28,5 27,4 50,0 46,1
EBITDA äritegevusest*,mln EUR 0,0 2,1 0,8 5,5 3,5
Arvele võetud toodang,tonnid 943 1 415 1 353 1 721 1 325
EBITDA äritegevusest* / arvelevõetud toodang, EUR/kg 0,00 1,50 0,58 3,20 2,62
0,00
1,50
0,58
3,20
2,62
-0,50,00,51,01,52,02,53,03,5
2pa 2014 2pa 2015 2pa 2016 2pa 2017 2pa 2018
EBITDA äritegevusest* / arvele võetud toodang, EUR/kg
* enne ühekordseid tulusid-kulusid ja kalavarude ümberhindlust
943
1 415 1 353
1 721
1 32553,6% 50,1%
-4,4%
27,2%
-23,0%0
250
500
750
1 000
1 250
1 500
1 750
2pa 14 2pa 15 2pa 16 2pa 17 2pa 18
Arvele võetud toodang, tonnid2pa aastane muutus %
PERSONAL2018. aasta 4. kvartalis töötas PRFoodsis keskmiselt 379 inimest.Grupi tööjõukulud olid 2018. aasta 4. kvartalis kokku 2,9 miljonit eurot.
2018. aasta 2. poolaastal töötas PRFoodsis keskmiselt 374 inimest jaGrupi tööjõukulud olid 5,7 miljonit eurot.
244. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
PERSONALI STRUKTUUR:2. POOLAASTA 2014-2018
229
221
197
372
374
32
33
33
40
37
162
155
130
268
270
9
10
11
15
15
9
8
8
16
18
17
15
15
33
34
Töötajad tegevusvaldkondade lõikesKalakasvatus Tootmine Logistika Müük Admin
165
156
134
136
129
41
43
43
88
97
23
22
21
27
24
0
0
0
122
124
2pa2014
2pa2015
2pa2016
2pa2017
2pa2018
Töötajad riikide lõikesEesti Soome Rootsi Suurbritannia
254. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
AKTSIAHIND JA KAUPLEMISAKTIIVSUS:31. DETSEMBER 2017 – 31. DETSEMBER 2018
264. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
Kõik PRFoodsi 38 682 860 aktsiat on üheliigilised ning noteerituna Tallinnaväärtpaberibörsi põhinimekirjas vabalt kaubeldavad.
Vastavalt 26. mail 2016 toimunud aktsionäride üldkoosoleku otsusele võtta kasutuselenimiväärtuseta aktsia on PRFoods aktsia arvestuslik nominaalväärtus 20 eurosenti.
Seisuga 31.12.2018 on ettevõtte aktsiakapital 7,7 miljonit eurot ja turuväärtus 23,6 miljoniteurot.
Indeks / aktsia 31.12.2018 31.12.2017 Muutus
PRFoods aktsia, EUR ● 0,610 0,599 1,84%
OMX Balti üldindeks ● 873,81 944,09 -7,44%
OMX Tallinn üldindeks ● 1 162,86 1 242,12 -6,38%
0
50
100
150
200
0,50
0,60
0,70
0,80
0,90
dets 17 jaan 18 veebr 18 märts 18 apr 18 mai 18 juuni 18 juuli 18 aug 18 sept 18 okt 18 nov 18 Kaub
eldu
dak
tsia
tear
v, tu
hatn
ädal
as
Akts
iahi
nd, E
UR
/ in
deks
Kaubeldud aktsiate arv PRF1T OMXTGI, 31.12.2017 = 0,599 OMXBBGI, 31.12.2017 = 0,599
Allikas: Nasdaq Tallinn, PRFoods
PRFOODS AKTSIONÄRID
Aktsionär Aktsiate arv31.12.2018
Osalus31.12.2018
Aktsiate arv30.06.2018
Osalus30.06.2018
Muutus, aktsiate arv
ING Luxembourg S.A. (Esindajakonto) 24 258 366 62,71% 24 258 366 62,71% -
Lindermann, Birnbaum & Kasela OÜ 1 579 153 4,08% 1 564 553 4,04% 14 600
Ambient Sound Investments OÜ 1 318 751 3,41% 1 239 116 3,20% 79 635
OÜ Rododendron 1 284 105 3,32% 1 298 705 3,36% -14 600
Firebird Republics Fund Ltd 1 264 396 3,27% 1 195 270 3,09% 69 126
Compensa Life Vienna Insurance Group SE 750 470 1,94% 750 470 1,94% -
Firebird Avrora Fund, Ltd. 717 345 1,85% 648 220 1,68% 69 125
OÜ Iskra Investeeringud 386 874 1,00% 386 874 1,00% -
Suurimad aktsionärid kokku 31 559 460 81,59% 31 341 574 81,02% 217 886
Ülejäänud väikeaktsionärid 6 123 400 15,83% 6 341 286 16,39% -217 886
Oma aktsiad 1 000 000 2,59% 1 000 000 2,59% -
Kokku 38 682 860 100,00% 38 682 860 100,00% -
274. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
PRFOODS AKTSIA JA INDEKSITE MUUTUS ALATES NOTEERIMISEST
28
PRFoods on alates aktsiate noteerimisest koos dividendiga ja aktsiakapitali vähendamisegaaktsionäridele välja maksnud kokku 16,9 miljonit eurot.
Balti võrdlusindeks on alates PRFoodsi aktsia noteerimisest Börsil kasvanud 98,63% ja TallinnaBörsi üldindeks 94,35%. PRFoodsi aktsiahind on langenud 31,46%, mis on seotud aktsianominaalväärtuse vähendamisega, 2012. ja 2015. augustis, kokku 40 eurosenti aktsia kohta.
PRFoods aktsiakapitali väljamaksetega korrigeeritud aktsiahinna tõus alates aktsia noteerimisest2010. aastal on 32,52%.
Indeks / aktsia 31.12.2018 05.05.2010 Muutus
OMX Baltic Benchmark GI ● 873,81 439,91 98,63%
OMX Tallinn ● 1162,86 598,34 94,35%
PRFoods aktsia hind, EUR ● 0,610 0,890 -31,46%
PRFoods korrigeeritud hind, EUR ● 1,179 0,890 32,52%
4. KVARTAL JA 2. POOLAASTA 2018
5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9-80%
-60%
-40%
-20%
0%
20%
40%
60%
80%
100%
120%
140%
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018
prfoods.ee
PREMIUM KALATOOTED JA KALAKASVATUS Vettel OÜ kala töötlemise tootmishooned Saaremaal