BOSNA I HERCEGOVINA

FEDERACIJA BOSNE I HERCEGOVINE

VLADA

6Oci{A t1xEPqETOBHHA

OEAEPALI]4JA 6OCHE H XEPqETOBHHE

BNAAABOSNIAAND HERZEGOVINA

FEDERATION OF BOSNIA AND HERZEGOVINA

GOVERN'IdEIvTBroj: 03-1 4-63212016Sarajevo, 22.07 .2016. godine

PARI.AMENT FEDERACIJEBOSNE I HERCEGOVINE

- Predstavnidki/ZastuPni6ki domgosp. Edin Mu5i6, Predsiedavaiu6i

- Dom naroda -gtla. Lidija Bradara, predsiedavaiu6a

tm I ltilq'ilnFa--rp ;.,"snc I flrrctgo,'m

PAftr,nMi';'l' FEDERACXIEEr'iiAJEVO

Po5tovani,

U prilogu Vam, radi informiranja, dostavljam KVARTALNI IZVJESTA.I O DUGU

e2l2O1O, t<oJi je Vlada Federacije Bosne i Hercegovine primila k znanju na 63. sjednici,

odrlanoj 22.07 .2016. god ine.

S po5tovanjem,

Prilog: kao u tekstu

iPREMIJER

-Xffisa:mpAstna

Ai" tlooo $ara1,evo-+387 33 66 44 49, Fax. : +387 33 21 24 1 1 '

+387 33 66 72 6S

YYr,fl$.fbinUacla. gs/.bae-mail sekretar@fbilwlada,gw.ba

ffi't^as)

ka;,,'s

BOSNA I HERCEGOVINA

FEDERACIJA BOSNE I i+ERCEGOVINE

VLADA

SOCHA H xEPqEroBhHA

oEaEPAql4JA 6OCHE H XEPLIETOBHHE

BNAfrABOSNIAAND HERZEGOVINA

FEGERATION OF BOSNIA AND HERZEGOVTNA

G AVE RN ME NTNa osnovu 6lana 19. stav (4\ Zakona o Vladi Federacije Bosne i Hercegovine (,SluZbene

novine Federacije BiH", br.'lig4,8/95, 5B/02, 1glo3,2106 i 8/06), Vlada Federacije Bosne i

Hercegovine, na 63. sjednici, odrZano122.07.2016. godine, donosi

ZAKLJUEAK

Prima se k znanju Kvartalni izvje5taj o dugu Q212016'

Zadu1uje se Federalno ministarstvo finansija/Federalno ministarstvo financija da

Kvartalni izvje5taj o dugu Q212016, objavi na web stranici Federalnog ministarstva

f i nansija/Federalnog m in istarstua f inancija.

Zadu1uje se Generalni sekretarijat Vlade Federacije Bosne i Hercegovine da

Kvartalni izvjestaj o dugu Q2l2O16 proslijedi Parlamentu Federacije Bosne i

Hercegovine radi informiranja.

Ovaj zakljudak stupa na snagu danom dono5enja.

V. broj:\\8t' lzoro22.07.2016. godineSarajevo

1.

2.

3.

4.

ar6evo- -

-Tel.: +38? 33 66 44 49. Fax +387 33 21 24 11. +387 33 66 72 69

www.fbihvlada. gctt/-ba

e-mail i sekretar@fbihvlada'gov'ba

fi'r" A 3

&-

P,"- 1

ru;l,,r,l.G

Bosna i HercegovinaFederacija Bosne i HercegovineFederalno ministarstvo finansijaFederalno mi n istarstvo financija

I

Bilten broj 4

izvjeStai o dugu

Juli 2015

www.fmf.gov.ba

1

l

Sadriaj

1. Vanjski dug... .. . "" " ""3

1.1. Aktivnosti ull kvarta1u.............. ..............3

1 ,2, Portfolio vanjskog duga na dan 30.06.20'16. 90dine........... .....'..................... ""4

2. Unutrainji dug ....... '.........6

2,1. Aktivnosti u ll kvarta1u.............. ...........'. ..6

2.2. Portfolio unutra5nieg duga na dan 30.06.2016. godine....... ................'...............7

3. Ukupan dug.. ............ '......9

3.'l , Glavni indikatori rizika portfolija duga Federacije BiH.... ..............9

4. Plan servisiranja duga za lll kvartal 2016. godine ....................... .............................11

4.1. Plan otplate glavnica za Ill kvartal 2016.godine ................. .............................11

4.2. Plan servisiranja kamata za lll kvartal 2016. godine .............11

Lista vrijednosnih papira Vlade Federacije BiH na 30.06,2016. g0dine.................. .,,.........L2

1. Trezorski zapisi*........................ .............12

2. Obveznice.... ..... ... ...... 12

2.1. Tr2i5ne obveznice.. .. ........ ..... ..........12

2.2. Obveznice stare devizne 5tednje......... ..........................13

2.3. obveznice ratnih potraiivanja-'....... .............................13

3. Rekapitulacija ............13

2

1. Vanjski dugl

1 ,1. Aktivnosti u ll kvartalu

Prema raspoloZivim podacimaz tokom ll kvartala 2016, godine po osnovu vanjskog duga ukupno je

anga2ovano 49.164.426,07 KM (prema kursu CBBH na dan 30,06,2016. godines) u vi5e valuta od vi5e

kreditora (Tabela 1).

kom II kvartala pq_vdlle[t

Povladenja po valutama

EUR, 19,215.561,04

sDR 3.444.752,14

usD 1,207,260,52.KWD 233.239,95

Kurs

30.06.2016,90dineVrijednost u KM

1,955830 37.215.561,04

2,4U326 8.488,992,26

1,763598 2,129.122,24

5,7055 1,330,750,53

49j64.426,07

Ako se posmatra kurs na dan kada je povladenje izvrSeno, stvarna vrijednost povudenih sredstava iznosi

49,518.683,17 KM.

Tokom ll kvartala 2016. godine potpisani su ili postali efektivnislijededi krediti:

o IFAD 859 - BA, Supsidijamo kreditiranje - Razvoj poljoprivrede (do sada je po ovom kredituangaZovano 793.738,99 SDR),

. EIB 82975 - BA - Supsidijarno kreditiranje, Koridor Vc, dionica Poditelj-Bijada, korisnik sredstavaJP ,,Autoceste" Federacije BiH, u iznosu 100,000.000 EUR (nije bilo povladenja sredstava po

ovom kreditu),. OPEC FUND - Supsidijarno kreditiranje, dionica Klopde-Donja Gradanica, korisnik sredstava JP

,,Autoceste" Federacije BiH, Komponenta A, vrijednost ugovora 48.000.000 USD i KomponentaB, vrijednost ugovora 24,000,000 EUR (nije bilo povladenja sredstava po ovom kreditu),

o SAUDI FUND - BA - Supsidijarno kreditiranje, Razvoj infrastrukture u Gora2du, krajnji korisniksredstava je Opcina GoraZde, vrijednost ugovora je 22,500.000 SAR (nije bilo povladenjasredstava po ovom kreditu).

U istom periodu, po osnovu servisiranja vanjskog duga preradunato u konvertibilne marke, ispla6eno jeukupno 139.848.963,09 KM. Od navedenog iznosa, 116.551 .711,08 KM ili 83,34% odnosilo se na otplatuglavnice, dok je preostali iznos 23.297 .252,01 KM ili 16,66% isplacen po osnovu tro5kova kamate i taksi.Planirano servisiranje vanjskog duga za ll kvartal iznosilo je 143.122.685,82 KM4 dok je realizacijaservisiranja u odnosu na plan manja 2,340/0.

1 Dug ugovoren posredstvom Federalnog ministarstua finansija/financija, za koji je nadleZno i kojim upravlja Federalnoministarstuo finansija/financija (vanjski dug Vlade Federacije BiH i vanjski dug koji je ugovorila Federacija BiH te proslijedilakrajnjim korisnicima (finansijskim institucijama, javnim kompanijama, kantonima i lokalnim zajednicama)z Podaci kojima je raspolagalo Federalno ministarstvo finansija-financija do trenutka pripreme ovog dokumenta.3 Kursna lista Centralne banke BiH broj128 od 30.06.2016. godine. Vrijednost'l SDR-a na dan 30.06.2016. godine iznosila

)e2,464326KM4 U navedeni iznos nije uradunat korektivni faktor od 5%

3

1 .2. Portfolio vanjskog duga na dan 30.06.2016. godine

Vanjski dug je na kraju ll kvartala iznosio 5.175.791,230 KMs ili 2.934.790.825 USD. Nominalni iznos

duga preradunat u konvertibilne marke, manji je od duga u proteklom kvartalu za 17.802.315 KM,

odnosno 0,34%,

Vanjski dug je nalveiim dijelom ugovoren sa bilateralnim i multilateralnim finansijskim institucijama (WB

- Svjetska banka, EBRD - Europska banka za obnovu i razvoj, E|B-Europska investiciona banka, MMF-

Medunarodni monetarni fond i dr), a u cilju osiguranja sredstava za finansiranje veiih infrastrukturnih

projekata, te za bud2etsku podniku. Kao rezultat toga 3,950,709,339 KM ili 76,33% ukupnog vanjskog

duga Federacije BiH realizirano je preko multilateralnih finansijskih institucija, dok se preostalih

1.225,081.89'1 KM odnosi na zadu2enje kod bilateralnih kreditora (Slika 1).

Slika 1. Struktura vanjskog duga prena vrsti kreditora na dan 30.06.2016. godine

Multilateralni kreditori;

76ok

Federacija BiH je najviie vanjskih kredita ugovorila kod Svjetske banke (WB IDA i WB IBRD) u iznosu

1.744.793.754,8 KM ili 33,71% ukupnog vanjskog duga, Europske investicione banke (ElB)

834.824.383,3 KM ili 16,'13%, Medunarodnog monetarnog fonda (MMF) 605.629.471,9 KM li 11,7y0,

Europske banke za obnovu i razvoj (EBRD) 506.554.239,9 KM ili 9,79%.

Naslijedeni ,,stari"dug (dug kojije sukcesijom pripao BiH a diji su korisnici bili sa podrudja Federacije BiH

ili.je kao nealocirani dug po kljudu MMF-a dodijeljen Federaciji BiH) prema Pariikom i Londonskom klubu

kreditora iznosi ukupno 662.888.667,9 KM ili '12,81%. Preostalih 15,86% od ukupnog vanjskog duga u

Federaciji BiH, predstavlja ostatak duga prema ,,Ostalim kreditorima" (Vlada Japana, Vlada Kraljevine

Belgije, Vlada Kraljevine Spanije, lzvozno-uvozna banka Koreje i dr.), (Slika 2).

5 Kursna lista Centralne banke BiH broj 128,na dan 30.06.2016.90dine

4

Slika 2. Struktura vanjskog duga po kreditorima na dan 30,06,2016. godine

Kreditor

Svyefs{a banka (WB IDA)I Europska lnvesticiona banka

Medunarod ni monetarni fondi

i EBRD

', Pariikiklub

, SvJefska banka (WB IBRD)

, Londonski klub

, Europska Komisija

Vlada Kraljevine Spanije

Ostalikreditori

TOTAL

. Saudijski razvojni fond

2%*. - Pari5ki klub

9o/o

--:--* Londonski klub

3Yo

-\-tt*,1}Yo

u USD UKM

714.481,189,1't i72 Ce, CrO C

1.260,057,596,2

Vlada Kraljevine -"-

Spanije

3Yo

Europska komisija -."-2Yo

Ostali kreditorigo/o -''..

i 473.364.328,6:I -. .:_.;. _..

' 343.405,624,1 i- - 1- -- -- -f -'--

| 287.227.724,2 |-'-.- i* - --i---*.

I 281.513:56811 |

I O'r, Ora ozo n :

274.956.379,0 ,

i ,---' . 1

94.359.316,7 i

:| 78,369.326,4 i

78,589,279,9

308.624.090,1

2 934 790 825!3

834,824.383,3

605,629.471,9

506.554.239,9

496,476.765,7'

484.736.158,6',,

166.411,902,2.l

138.211.987,2

138.599.896,9

544.288,828,1

5.175.791,230,0

Vanjski dug je, najvecim dijelom, ugovoren je u najde5ie kori5tenim valutama kao Sto su EUR, SDR i

USD. S tim u vezi i valutna skuktura postojedeg portfolija vanjskog duga, na dan 30,06.2016. godineimala je slijedeci izgled:

lalela 2. Pregled vanjskog duga po kredibrima na dan 30.06.2010 .godine

Slika 3. Valutna struktura vanjskog duga na

dan 30.06.2016. godine

. JPYc!l_ -- 1%

Slika4. Valutna struktura vanjskog duga

nakon dekampozicije SDR-aGBP

4o/o ----

_,

JPY

*_--__*4o/o

USD30%

SDR

34%

EUR

62%

Slika 5. Otplatni profil vanjskog duga na dan 30.06.20'16. godine6, (u KM)

600.000.000

s00.000.000

400.000.000

300.000.000

200.000.000

100.000.000

0 IQ3-

x1i

lllllrr*,,r.-2024 202s 2026 2027 2028 2029 2030 2031 2032 2033 2034 2035 2036 2037 2038 203s 2040 2o4t 2042 2043 2044 204s 2046 2047

305. 261. 250. 202. 180. 160. 140. 134. 81.s 67,9 64.8 s6.4 45.2 32.3 24.3 8.48 811. 615, 418. 418. 418. 2a7. L43. O

2018 2019 2020 2021 2022 2023

529. 433. 358, 358. 323. 401.

2. Unutra5njidug z

2.1. Aktivnostiu ll kvartalu

9..t9f, posmatranog tromjesedja, a u skladu sa kalendarom aukcija vrijednosnih papira Vlade Federacije

BiH, odzano je 5 aukcija trezorskih zapisa i jedna aukcija trezorskih obveznica.(+b mit. KM). Trezorskizapisi emitovani su u iznosu od 120 miliona KM, od dega je jedna aukcija homjesednih trezoiskih zapisa(30 mil.KM) i detiri aukcije Sestomjesednih kezorskih zapisa (90 mil,(M). U istom periodu, po osnovuranije emitovanih vrijednosnih papira, a koji su dospjeli na naplatu u ll kvartalu, izmireno je 90 mil,KM od

o Otplatni profll vanjskog duga na bazi postojecih kredita na dan 30.06.2016. godinei Unutra5nji dug za kojije odgovorna i kojim upravlja Vlada Federacije BiH, uiupan unutra5nji dug Vlade Federacije BiH

6

20t7

537.

dega jedan tromjesedni trezorski zapis u iznosu od 30 miliona KM, dva iestomjesedna trezorska zapisa

u ukupnom iznosu od 40 miliona KM ijedan devetomjesedni trezorski zapis u iznosu od 20 mil, KM ,

Tabela 3. Pregled aukcija vrijednosnih papira Vlade Fedenacije BiH u ll kvartalu 2016,godine

Ostvarena

kamata u (%)

0,19

0,19

0,14

0,06

1,85

-0,0028

Vrsta vrijednosnos papira :*L::t::^ rdato (KM)auKcue oospueca

Pokrivenostponude

4,22

2,24

2,24

3,20

2,50

2,94

Trezorski zapis 6M

Trezorskizapis 3M

Trezorskizapis 6M

Trezorskizapis 6M

Trezorska obveznica 5 god

Trezorskizapis 6M

05.04.2016 05.10.2016 20.000.000

12.04.2016 13.07,2016 30.000.000

26.04.2016 26.10.2016 . 30.000.000

10,05.2016 : 09.tt,zoto ; zo.ooo.ooo

24.05.2016 25.05.2021 40.000.000

07,06.2016' 07.12.2016 20.000,000

Trezorski zapisi izdani tokom drugog kvartala ove godine imali su dobru pokrivenost. Ponude investitorabile su ve6e dva puta od iznosa kojije traZila Vlada Federacije BiH, Kamatne stope ostvarene na aukcijitrezorskih zapisa niZe su u odnosu na kamate iz proteklog perioda, Sto je bilo za odekivati, obzirom na

tzi5na kretanja, te dinjenicu da 6e se od 01,07,2016. godine primjenjivati ,,Odluka o utvrdivanju i

odrZavanju obaveznih rezervi i utvrdivanju naknade na iznos rezerve" (,,Slu2beni glasnik BiH", broj:30/16), prema kojoj se na sredstva iznad obavezne rezerve propisuje negativna kamatna stopa u iznosuod 50% stope (Deposit facilitiy rate) koju napla6uje Europska Centralna banka na vi5ak iznad obaveznerezerve.

2.2.

Tabela 4.

Dug u vrijednosnim papirima po vrstamavrijednosnih papqa, od dega

Trezorski zapisi

Trezorske obveznice

Obveznice ratnih potraZivanja

Obveznice stare devizne Stednje

Verificirani dug , od dega

Dug biv5eg FMO

Obaveze za staru deviznu Stednju

Obaveze za ralna potraZivanja po sudskim presudama

Ukupan unutrainji dugVlade Federacije BiH

Unutra5nji dug Vlade Federacije BiH na dan1,070,084.506 KM, od dega se na dug u obliku1,054.004.877 KM.

Portfolio unutra5njeg duga na dan 30.06.2016. godine

unutra5n na dan 30.06.2016,

u USD

597.644.632

107.734,302

317.532.680

110.806.295

61.571.354

9.117.514

6.896.649

1.932.104

288.760

606.762.146

1.054.004.877

190.000.000

560.000.000

195.417.760

108.587.117

16.079.629

12.162.917

3.407.455

509.257

1.070.084.506

30.06.2016, godine iznosi 606,762.146 USDvrijednosnih papira odnosi 597,644,632 USD

iti

iti

uKM

Slika 6. Struktura unutra5njeg duga u obliku vrijednosnih papira na dan 30,06.20'16. godine prema visini

kamatne stope (KM)

(6% iviSe)

15% - 6%j

14% - s%)

13% - 4%l

12% - 3%l

11% - 2%l

l0% - !%)

I30.000.000I 50.000.000

-

90.000.000

190.000.000

464.004 .81'l

I 40.000.000

190.000.000

100.000.000 200.000.000 300.000.000 400.000.000 500.000.000

Unutra5nji dug po osnovu tr2i5nih (trezorski zapisi i tr2i5na obveznica) i netr2i5nih vrijednosnih papira

(obveznice stare devizne Stednje, obveznice ratnih potraZivanja) na dan 30.06 2016. godine iznosio je

597.644.632 USDs ili '1.054.004.877 KM i u odnosu na prethodni kvartal je ve6i za 70.000,000 KM ili

7 ,110/o (27.918.767 USD).

Slika 7. Otplatni profil unutra5njeg duga u obliku vrijednosnih papira na dan 30.06.2016. godinee (000

KM)

350.000.000

300.000.000

250.000.000

200.000.000

150.000.000

100.000.000

50.000.000

0

na

Aaaannnnl3rr[t zor, 2018 2019 2o2o 2o2r zo2z 2023 2024 2o2s 2026 2027

286.553 142.501 149.3t2 95.747.759.807 7 s.s8s. 105.585 35.798. 659.850 1.362.0 360.009 s11.939A Unutrainji dug

abela 5, tokom ll kvartala 2016.

OPIS

Stanje unutrasnjeg duga FBiHPromjena u

KM

(+poveianje)

KM

Promjena u

USD

(+poveCanje)

USD

3'1.03.2016. oodine 30.06.2016. oodine

Ki/ USD KM USD

Dug u vrijednosnin pepirine, od aega 984.004.877 569.725.865 1.051.001.877 597.6U.632 70.000.000 27.918.767

Trezorski zapisi 160 000.000 92.637.893 190,000.000 107.734.302 30.000,000 15,096,409

Trii5ne obveznice 520.000.000 301.073.152 560.000.000 317.532.680 40,000,000 16.459,528

Obveznice - Stara devizna Stednja 108.587,117 62.870.510 108.587.117 61.57't.354 0 -1.299.156

Obveznice - Ratna potraZivanla 195.417.760 '113.144.310 195.417.760 110.806.295 0 -2.338.015

Verificirani duglo 13.920.812 8.059.967 16.079.629 9,117,511 2.158.817 1.057,517

UKUPNO 997.925.689 577.785.832 1 .070.081.506 606.762.116 72.158.817 28.976.313

8 Kursna lista CBBH 128,30.06.2016.godine

'gOtplatni profil unutraSnjeg duga Federacije BiH, na bazi portfolija duga na dan 30.06.2016. godine

10 Nakon zavrsetka procesa verifikacije stare devizne Stednje, Federalno ministarstvo finansrla/financija 6e emitovativrijednosne papire u iznosu ostvarene verifikacije

a

i

Struktura vlasnika vrijednosnih papira Vlade Federacije BiH nije se promjenila u odnosu na protekli

period, Glavni investitori u vrijednosne papire Vlade Federacije BiH idalje su banke koje posluju na

teritoriji Federacije BiH, iako se, u manjem broju i obimu, na aukcijama obveznica javljaju i drugi investitori

(osiguravajuda druSta, javna preduzeda).

3. Ukupan dug

Ukupan dug kojim upravlja iza kojije odgovorna Vlada Federacije BiH obuhvata vanjski dug u Federaciji

BiH (vanjski dug Vlade Federacije BiH i vanjski dug kojije ugovorila Federacija BiH te proslijedila krajnjim

korisnicima -finansijskim institucijama, javnim kompanijama, kantonima i lokalnim zajednicama) i ukupan

unutra5nji dug Vlade Federacije BiH, Sto na dan 30.06.2016. godine iznosi ukupno 3.541.552.97'l USD

ili 6,245.875.736 KM. Ukupan vanjski dug i unutraSnji dug Vlade Federacije BiH u koji nisu ukljudene

verifikovane obaveze za koje nisu izdani vri.iednosni papiri, nitiobaveze prema uposlenicima i dobavl.iadima btvseg

Federalnog mlnistarstua odbrane i vojske Federacije, iznosi 3.532.435.457 USD ili 6.229.796.'107 KM veii je

u odnosu na dug iz proteklog kvartala za 52.197.685 KM ili 0,84570, Ukoliko dug izrazimo u ameridkim

dolarima, stanje duga u odnosu na proteklo razdoblje je nanje za 44.117 ,917 USD, Razlog zbog kojegje doSlo do smanjenja duga izraZemog u USD je aprecijacija ameridkog dolara u odnosu na isti podatak

od 31.03,2016. godrne u iznosu od2,11%.

3.1. Glavni indikatori rizika portfolija duga Federacije BiH

Tabela 6. lndikatori rizika BiH

lndikalor

Prosledno vrijeme dospileca ATM (godine)

Prosjedno vrijeme refiksiranja ATR (godine)

31.03.2016. godine

Vanjski Unulrainji '

Ukupan

dug dug dug

7,1 2,9 6,47

4,8 2,9 4,06

30.06.2016. godine

Vanjski Unutrasnji Ukupan

dug . drg drg

7,16 2,77 6,42

4,23 2,77 4,00

slika 8. otplatni profilportfolija dugztt na dan 30.06.2016, godine (KM)

800.000.000

700.000.000

600.000.000

s00.000.000

400.000.000

300.000.000

200,000.000

100.000.000

0

Unutralnji dut

rVanjsti dug

Ia3{42015

tilu

2017 2018 2019 2o2o 2021 2022 2023 2024 2025 2025

142.50 149.31 95.747 159.80 75.585 105.58 35.798 659.86 1.352. 360.OO 5537.38 529.41 433.77 3s8.12 358.42 323S1 401,7 30597 251.75 2s0.98 20

2040 2041 2042 2043 2044 2045 2045 2047

00000000all.17 515.05 418.93 418.93 41a.85 287.50 143.80 O

lllllrrrrrr.2027 202A 2029 2030 2o3l 2032 z)33 2034 2035 2035 2037 2038 2039

,11.93000OOOOOOoOO102.97 180.62 160.19 1,tO.27 134.SS at.SEG 67.924 64.a2a 56.480 45.258 32.314 24.3g3 g.489.

M stanjem na dan 30.06.2016. godine

10

4. Plan servisiranja duga za lll kvartal 2016, godinel2

4.1, Plan otplate glavnica za lll kvartal 2016.godine

Tabela 7. Plan otplate duga za lll kvartal 2016

Opis. Juli

Relevantni vanjski dug 11.688.335Vaniski duo i

Direktni vanjski dug 1.437.630!

Ukupno za vanjskidug ', 13.125,965

trezorl'tfi zaptst zv.vdo.lJv bg.u4u.luJ : w.aza.z4z I

tl'j...,."..,..-l: ;Trezorskeobveznice I ; I iI l1'

:Unutrainjidugl0bveznicestaredeviznestednier - i qgnl.qgZt 7.635.705i 56.773.137i: : I I ___ r

i ;oiveznicezaratlq.qolraiivgnial - i i - _ - I

-l;' Ukupno za unutraSnjidug ' 29.986.139 : 49.137.432 ' ll.4ls.gll ', 1s6.599,379 i

39, , 69.940.103Trezorskizapisi 29.986.139 69.840.103 : 99.826.242

Trezorske obveznice

,I

. Ukupno I 43.n2.104 i 6s ?1s.420 1

1u.636.9s3 t 2J2.967 s07

4.2. Plan servisiranja kamata za lll kvartal 2016. godine

Tabela 8. Plan servisiranja kamata za lll kvartal2016. godine

Vanjski

dug

Opis

Relevantni vanjski dug

Direktni vanjski dug

Ukupno za vanjski dug

Trezorski zapisi

Trezorske obveznice

Obveznice stare devizne Stednje

Obveznice za ralna potraZivanja

Ukupno za unutrailnji dug

Ukupno

,r.r* g,lt.ztg t.gtss.ozs 2.g11.103

3.515.083 6.132.678 : 11.341.086 20.988.94t ',

ov2o19

Juli i August

3.260.810 , 5.199.459

240.411

3.501.222 : 5.188.459

13.861

- 330.000

- 614.219

I

I-r---'-"-- - -lI Septrembar i

9.321.407

66.656

9.388.063

159.897

1,050.000

743.126

Ukupno za lllkvartal

17.770.676

307.067

18.077.744

173.758

1.380.000

1.357.345

Unutra5nji

dug

1z Procjenjeni iznosi servisa kamata iotplate glavnica uradeni su na bazi postojeceg portfolija vanjskog duga. Korektivni faktoru iznosu od 5% nije uradunat u projekciju obaveza za lll kvartal. Plan servisiranja unutra5njeg duga odnosi se na obaveze poemitovanim vrijednosnim papirima.

tt

ANEX 1

Lista vrijednosnih papira Vlade Federacije BiH na 30.06.2016, godine

1, Trezorski zapisi*

BAFBIHT34OOS FBIHTS4

BAFBIHT3S006 FBIHT3S

BAFBIHT4|OOO FBIHT4|

BAFBIHT42OOS FBIHT42

BAFBIHT43006 FBIHT43

BAFBIHT44OO4 FBIHT44

BAFBIHT4SOO| FBIHT4S

BAFBIHT46OOI FBIHT46

14,09.2016 0,00% 20,000,000,00

21.09.2016' 0,000/o , 30,000,0!0,!i0

05,10.2016 0,00% !_0:000:009,00

13.0t.2016t 0,00% ; 30.000.000,00i

26.10.2016i 0,00% | 30,000.000,00:-i

09,11,2016' 0,00% 20.000.000,00

07.12.2016 0,00% , 20,000,000,00

16.09.2015

15,12,2015

23.03.2016

05.04.2016

12,04,2016

26,04,2016

10.05,2016

07.06.2016

lSlN kod Simbol Datum izdanja Datum dospje6a Kamatna stopa Nedospjelidug u KM

- U ky 0 ry t r-yo ysk! z ay i si

.Trezorskizipiiise proOaju uz Oisiont, tako da

2. Obveznice

21, Tzi5ne obveznice

":.:::. -..::i.:::::::,"::.jI

i n veaiito iu n e d o noae p ii ri.a uoi; I i kr**fl: 0-0!

:9! -t

lSlN kod SimbolDatum reigistrovanja

emisijeDatum

dospjecaKamatna

stopaNedospjeli dug u KM

BAFBIHKTAOOo FBIHKTA

BAFBIHK4AOO3 FBIHK4A

BAFBIHKSAOOT4 FBIHKSA

BAFBIHKlOAOS FBIHKlOA

BAFBIHK1 lAOT FBIHKI lA

BAFBIHKl2A06 FBIHKl2A

BAFBIHKlSAOO FBIHKlSA

BAFBIHKgAOO2 FBIHKgA

BAFBIHKl3AO5 FBIHKl34

BAFBIHKl4AO4 FBIHKl4A

BAFBIHKlTAO1 FBIHKlTA

BAFBIHKl6402 FBIHKl64

BAFBIHKl9AO9 FBIHKl9A

TrZiSne obveznice ukupno

24.12,2013

27.06.2012

03.09.2014

03.12.2014

13.05.2015

03.06.2015

18.12.2015

15.10.2014

19.08,2015

21.10.2015

11,12,2015

30,11.2015

25.05.2016

24,12.2016

27,06.2017

03.09.2017

03.12.2017

13.05.2018

03.06.2018

18,12.2018

15.10.2019

19.08,2020

21.10,2020

09.12.2020

27.11.2022

25.05.2021

4,550/o

6,100/o

4,200/o

3,95%

3,150/o

2,800/o

2,200/o

5,05%

3,30%

3,05%

2,700/o

3,85%

1,950/o

40,000,000,00

30.000,000,00

50.000.000,00

40.000.000,00

30.000.000,00

30.000.000,00

60.000.000,00

50.000.000,00

20.000.000,00

30.000.000,00

70,000.000,00

70,000.000,00

40,000.000,00

560.000.000,00

12

2,2, Obveznice stare devizne Stednje

lSlN kod Simbol Datum izdanja Datum dosPje6aKamatna

BAFBIHKDlOO5 FBIHKDl

BAFBIHKGlOO2 FBIHKGl

BAFBIHKZOOO1 FBIHKZ

BAFBIHKHlOO1 FBIHKHl

BAFBIHKIlOOO FBIHKIl

BAFBIHKJlOO9 FBIHKJl

BAFBIHKKl006 FBIHKKl

BAFBIHKLlOOS FBIHKLl

BAFBIHKMIOOI FBIHKM1

Stara devizna Stednja ukupno

-- -zqis.zots- -

og,oo.zot+

10.05.2012

1 1 ,06.2015

11 .06.2015

11,06,2015

19.05,2016

19.05.2016

19.05.2016

31.08.2016

31 .08.20'16

31.08.2016

30,09.2016

30,09.2017

30.09.2018

30,09.2016

30,09.2016

30,09.2018

Nedospjeli dug u KM

13.040.719,00

10.516.769,00

25,579.944,00

4,134.313,00

15.000.243,00

21.549.741,00

3,501.392,00

7.500.785,00

7.763,211,00

108.587.117,00

2,500/o

2,500/o

2,50Yo

2,500/o

2,500/o

2,500/o

2,500/o

2,500/o

2,500/o

2.3. Obveznice ratnih potraZivanja**

rSrN kod simbol Datum izdanja ^?"1fl" ^:[1T' Nedospjelidug u KM

BAFBIHKlAOO9 FBIHKlA

BAFBIHK1 BOOT FBIHK'IB

BAFBIHKlCOOs FBIHKlC

BAFBIHK2AOOT FBIHK2A

BAFBIHK1 DOO3 FBIHK1 D

BAFBIHK2BOOS FBIHK2B

BAFBIHK1 EOOI FBIHK1 E

BAFBIHK2COO3 FBIHK2C

BAFBIHKoAOOS FBIHKoA

BAFBIHK2DOOI FBIHK2D

BAFBIHK6BOO6 FBIHK6B

BAFBIHK2EOOg FBIHK2E

BAFBIHKoCOO4 FBIHK6C

BAFBIHK15AO3 FBIHKI5A

BAFBIHK6DOO2 FBIHK6D

BAFBIHKl5BO2 FBIHKlSB

BAFBIHKoEOOO FBIHK6E

BAFBIHK15C FBIHK1SC

Ukupno ratna potraZivanja

26.10.2009

26.10,2009

26.10.2009

02.12.2011

26,10.2009

02.12.2011

26.10.2009

02.12.2011

25.10,2013

02,12.2011

25.10,2013

02.12.2011

25,10,2013

19.11.2015

25,10,2013

1 9.1 1 .201 5

25.10.2013

31.07.2015

30.06.2019

30.06.2020

30.06.2021

30.06.2021

30,06,2022

30,06,2022

30.06.2023

30.06.2023

30.06.2023

30.06.2024

30.06.2024

30.06.2025

30.06.2025

30.06.2025

30.06.2026

30.06.2026

30,06,2027

30.06,2027

45.747,789,00

39.807,147,00

34,986,086,00

599.280,00

34.986,086,00

599,404,00

35.138,540,00

599.668,00

59.936,00

599,865,00

59.995,00

1.002.003,00

60.000,00

300,013,00

59.998,00

300,011,00

102.072,00

409.867,00

195.417.760,00

2,500/o

2,500/o

2,500/o

2,500/o

2,500/o

2,500/o

2,500/o

2,50%

2,500/o

2,500/o

2,500/o

2,50Y0

2,50%

2,500/o

2,500/o

2,50Y0

2,50%

2,50Yo

**Na dan 30,06.2016. godine u vlasni5tvu Vlade Federacije BiH bilo je 7,6 miliona KM obveznica po

osnovu ratnih potraZivanja.

3. Rekapitulacija

Nedospjeli dug u KM

1. Trezorski zapisi

2, Obveznice

UKUPNO

190.000.00013

864 004.877

1.054.004.877

t3 lznos diskonta je ura6unat u ostatak duga po trezorskim zapisima, obzirom da se isplacuju po nominalnoj vrijednosti

13

Vrijednosni papirl