1

ПРОБЛЕМЫ И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ ПРОБЛЕМЫ И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ НЕГОСУДАРСТВЕННОГО ПЕНСИОННОГО НЕГОСУДАРСТВЕННОГО ПЕНСИОННОГО

ОБЕСПЕЧЕНИЯОБЕСПЕЧЕНИЯ

13 ноября 2008 годаг. Екатеринбург

УГРЮМОВ К.С. Президент НП НАПФ

2

33366

31137

15664

16481

14882

13808

14153

10023

4895

4895

4895

4895

4895

4895

4895

4895

10204

6202

6331

6662

6206

5626

6252

5537

0 5000 10000 15000 20000 25000 30000 35000 40000

Газовая промышленность

Нефтедобыча

Электроэнергетика

Транспорт

Металлургия

Машиностроение

Строительство

Образование и здравоохранение

Зарплата Трудовая пенсия Суммарная пенсия

Пенсия в различных отраслях промышленности

3

Наименование показателяВсе фонды(229 фондов)

Члены НАПФ(80 фондов)

Собственное имущество фондов (млн. руб.)

ИОУД (млн. руб.)

Пенсионные резервы (млн. руб.)

Количество участников (тыс. чел.)

Количество получающих пенсию (тыс. чел.)

Сумма взносов *) (млн. руб.)

Сумма пенсионных выплат *) (млн. руб.)

*) в расчете на год

656015,7

99491,5

502466,6

6765,6

1080,4

16534,8

601830,0

90813,2

463304,8

5085,7

938,8

14570,0

Основные показатели деятельности фондов на 1.07.2008 г.

59078,8 51483,7

4

«Диаграмма доверия» (доля взносов физических лиц в общей сумме пенсионных взносов)

Источник: Расчеты по данным ФСФР России

34.1%33.0%

10.0%

6.7%

8.8%

5.9%

8.0%

10.1%11.1%

14.0%

17.2%18.6%

0.0%

5.0%

10.0%

15.0%

20.0%

25.0%

30.0%

35.0%

40.0%

1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008

5

В рейтинговании приняли участие 52 фонда –число участников – 70,8% общего числа участников, –пенсионные резервы – 90,4% от общей суммы пенсионных резервов

Категория А (высокий уровень надежности) – 25 фондов –число участников – 66,1% общего числа участников, –пенсионные резервы – 88,1% от общей суммы пенсионных резервов

Категория В (приемлемый уровень надежности) – 27 фондов–число участников – 4,8% общего числа участников, –пенсионные резервы – 2,3% от общей суммы пенсионных резервов

При этом категория В++ (уровень надежности выше среднего по группе) присвоена 17 фондам из 27

Рейтинг надежности фондов

6

Структура фондов по надежности(в процентах от числа фондов, прошедших рейтингование)

9.62%

15.38%

23.08%

32.69%

17.31%

1.92%

0.00%

5.00%

10.00%

15.00%

20.00%

25.00%

30.00%

35.00%

А++ А+ А В++ В+ В

Уровень надежности фонда, принятый агентством «Эксперт РА» как достаточный

7

0

100

200

300

400

500

600

700

800

900

1 2 3

Инвестиционный потенциал накопительной пенсионной системы

Средстванакопительной

пенсионной системы

Фонднациональногоблагосостояния

Пенсионные резервы НПФ – 502,5 млрд. руб.

Пенсионные накопления НПФ – 43,1 млрд. руб.

Пенсионные накопления частных УК – 4,5 млрд. руб.

Пенсионные накопления Государственной УК – 300 млрд. руб.

850 млрд. руб.

650 млрд. руб.

8

1. Насколько справедлива «справедливая» оценка активов НПФ?

2. Как воспринимать актуарный дефицит фонда?

3. Когда ПФР переведет в НПФ и частные УК страховые взносы за 2007 год?

4. Насколько эффективной окажется агитационная кампания по государственному софинансированию добровольных страховых взносов граждан на фоне финансового кризиса?

5. Что может потерять НПФ при банкротстве банков?

6. Как изменятся поступления в накопительную систему в случае распространения кризиса на реальную экономику?

Основные вопросы, поставленные кризисом

9

Структура портфеля пенсионных резервов по направлениям размещения на 1.01.2008 г.

Федеральные ценные бумаги Облигации субъектов РФ и муниципальные Банковские депозиты

Акции российских предприятий Облигации российских предприятий Паи ПИФов

Недвижимость Векселя и другие некотируемые активы Ценные бумаги иностранных государств

Другое

Федеральные ценные бумаги, 0,82%

Облигации субъектов РФ и муниципальные, 3,43%

Банковские депозиты, 12,59%

Акции российских предприятий, 27,84%

Облигации российских предприятий, 24,19%

Паи ПИФов, 5,71%

Недвижимость, 0,19%

Векселя, 2,41%

Ценные бумаги иностранных государств, 0,01%

Другое (средства на счетах УК), 22,81%

Источник: ФСФР России

10

Структура портфеля пенсионных резервов по срокам вложения

менее 3 месяцев; 10,76%

от 3 до 12 месяцев; 58,52%

свыше 12 месяцев; 30,72%

Источник: ФСФР России

11

Меры по предотвращению негативного влияния финансового кризиса

Корректировка действующего законодательства о формировании имущества и обязательств негосударственных пенсионных фондов, порядке учета и инвестирования пенсионных средств, в том числе:

–по вопросу проведения переоценки активов НПФ по итогам 2008 года;–по вопросам расчета стоимости чистых активов, приобретенных как за счет средств пенсионных накоплений, так и за счет средств пенсионных резервов;–по вопросам проведения актуарного оценивания фондов, действий уполномоченного федерального органа при наличии у фонда актуарного дефицита;–по вопросам источников формирования и порядка использования страхового резерва; –по вопросам изменения требований к составу и структуре инвестиционного портфеля фондов, как при размещении пенсионных резервов, так и при инвестировании пенсионных накоплений.

12

Разработка системы мер государственной поддержки негосударственного пенсионного обеспечения и пенсионного страхования:–введение системы государственного страхования обязательных пенсионных накоплений граждан (в том числе и взносов, добровольно вносимых гражданами на накопительную часть пенсии) по типу государственного страхования банковских вкладов;–развитие системы объединенных гарантийных фондов для накоплений граждан по добровольному негосударственному пенсионному обеспечению;–создание благоприятного налогового режима, стимулирующего работодателей и застрахованных лиц к уплате взносов для формирования пенсионных накоплений, в том числе:

для работодателей – исключение из налогооблагаемой базы по ЕСН взносов, вносимых работодателем в негосударственный пенсионный фонд; для работников – облегчение получения социального налогового вычета по взносам, вносимым в негосударственный пенсионный фонд; для негосударственных пенсионных фондов – отмена налога на прибыль по доходам от размещения пенсионных резервов.

Разработка механизмов задействования долгосрочных пенсионных ресурсов в финансирование глобальных инфраструктурных и других проектов (в том числе - на принципах частно-государственного партнерства).

Меры по предотвращению негативного влияния финансового кризиса (продолжение)

13

Условия повышения уровня доверия со стороны населения к негосударственным пенсионным фондам

1. Повышение финансовой грамотности населения.

2. Решительные действия по повышению надежности фондов:

- строгое соблюдение установленных законодательством лицензионных требований к деятельности фондов;- разработка и внедрение стандартов НАПФ, регулирующих профессиональную деятельность НПФ;- практическое внедрение в НПФ внутреннего контроля, отвечающего требованиям законодательства;- организация регулярной подготовки и повышения квалификации кадров НПФ.

3. Повышение уровня защиты прав вкладчиков и участников НПФ путем введения указанных выше методов страхования пенсионных накоплений.

14

Контакты

Национальная ассоциация негосударственных пенсионных фондов

Москва, ул. Б. Пионерская, д. 13/6А строение 1

Тел. 235 00 73

E-mail: napf@dol.ru