page 2.6.4 protecting yourself from fraud - personal...

41
Page | 1 2.6.4 © Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona RECOMMENDED GRADE LEVELS AVERAGE TIME TO COMPLETE EACH LESSON PLAN IS DESIGNED AND CONTINUALLY EVALUATED BY EDUCATORS, FOR EDUCATORS.” THANK YOU TO THE FOLLOWING EDUCATORS FOR DEVELOPING COMPONENTS OF THIS LESSON PLAN. 1012 Anticipatory Set & Facilitation: 130 minutes Conclusion/Assessment Options: 2060 minutes Time does not include the vocabulary activity or potential modifications. Tracey Newman, Family and Consumer Sciences Educator, Ste. Genevieve, Missouri NATIONAL STANDARDS LESSON PLAN OBJECTIVES The curriculum is aligned to the following national standards: National Standards for Financial Literacy American Association of Family and Consumer Sciences Council for Economic Education National Business Education National Jump$tart Coalition Common Core English Language Arts Upon completion of this lesson, participants will be able to: Explain the risks associated with fraud Summarize the main types of fraud Identify how fraud occurs Describe how government agencies help protect consumers from fraud Apply guidelines for fraud protection Recommend steps for fraud victims to take MATERIALS MATERIALS PROVIDED IN THIS LESSON PLAN MATERIALS SPECIFIC TO THIS LESSON PLAN BUT AVAILABLE AS A SEPARATE DOWNLOAD MATERIALS TO ACQUIRE SEPARATELY DEPENDING ON OPTIONS TAUGHT My Fraud Risk 2.6.4.A1 Don’t Let it Happen To You 2.6.4.A2 Protecting Yourself From Fraud 2.6.4.A3 Fraud Interview 2.6.4.A4 Fraud Interview Rubric 2.6.4.B1 Protecting Yourself From Fraud Vocabulary List 2.6.4.E1 The Fraud Mystery Acts 1 & 2 2.6.4.H1 The Fraud Mystery Act 3 2.6.4.H2 Solve the Mystery for Lucy Clue Cards 2.6.4.H3 What Should They Do? 2.6.4.H4 Solve the Mystery for Lucy Activity 2.6.4.J1 Protecting Yourself from Fraud Note Taking Guide 2.6.4.L1 Protecting Yourself from Fraud Information Sheet 2.6.4.F1 Protecting Yourself from Fraud PowerPoint Presentation 2.6.4.G1 Sticky Notes Scratch paper PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD INCLUDING IDENTITY THEFT Advanced Level www.takechargetoday.arizona.edu

Upload: others

Post on 28-Jun-2020

19 views

Category:

Documents


0 download

TRANSCRIPT

Page 1: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 1 2.6.4 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

 

 

 

 

RECOMMENDED GRADE 

LEVELS AVERAGE TIME TO COMPLETE  

EACH LESSON PLAN IS DESIGNED AND CONTINUALLY 

EVALUATED “BY EDUCATORS, FOR EDUCATORS.” THANK YOU 

TO THE FOLLOWING EDUCATORS FOR DEVELOPING 

COMPONENTS OF THIS LESSON PLAN. 

10‐12 

Anticipatory Set & Facilitation:  130 minutes 

Conclusion/Assessment Options:  20‐60 minutes  

Time does not include the vocabulary activity or potential modifications. 

Tracey Newman, Family and Consumer Sciences Educator, Ste. Genevieve, Missouri  

 

NATIONAL STANDARDS  LESSON PLAN OBJECTIVES 

The curriculum is aligned to the following national standards:  National Standards for Financial Literacy  American Association of Family and Consumer 

Sciences  Council for Economic Education  National Business Education  National Jump$tart Coalition  Common Core English Language Arts 

Upon completion of this lesson, participants will be able to:  Explain the risks associated with fraud  Summarize the main types of fraud  Identify how fraud occurs  Describe how government agencies help protect 

consumers from fraud  Apply guidelines for fraud protection  Recommend steps for fraud victims to take 

 

MATERIALS 

MATERIALS PROVIDED IN THIS LESSON PLAN  

MATERIALS SPECIFIC TO THIS LESSON PLAN 

BUT AVAILABLE AS A SEPARATE DOWNLOAD  MATERIALS TO ACQUIRE SEPARATELY 

DEPENDING ON OPTIONS TAUGHT 

My Fraud Risk 2.6.4.A1  Don’t Let it Happen To You 2.6.4.A2  Protecting Yourself From Fraud 

2.6.4.A3  Fraud Interview 2.6.4.A4  Fraud Interview Rubric 2.6.4.B1  Protecting Yourself From Fraud 

Vocabulary List 2.6.4.E1  The Fraud Mystery Acts 1 & 2 2.6.4.H1  The Fraud Mystery Act 3 2.6.4.H2  Solve the Mystery for Lucy Clue Cards 

2.6.4.H3  What Should They Do? 2.6.4.H4  Solve the Mystery for Lucy Activity 

2.6.4.J1  Protecting Yourself from Fraud Note 

Taking Guide 2.6.4.L1 

Protecting Yourself from Fraud Information Sheet 2.6.4.F1 

Protecting Yourself from Fraud PowerPoint Presentation 2.6.4.G1 

Sticky Notes  Scratch paper  

  PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD INCLUDING IDENTITY THEFT 

Advanced Level www.takechargetoday.arizona.edu 

Page 2: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 2 2.6.4 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

 

RESOURCES 

EXTERNAL RESOURCES 

External resources referenced in this lesson plan:  Federal Trade Commission: www.ftc.gov/bcp/index.shtml  

o Videos and games: www.consumer.ftc.gov/media  

Federal Bureau of Investigation (FBI): www.fbi.gov/scams‐safety/fraud 

National Association of Attorneys General: www.naag.org/  

Stop Fraud – Financial Fraud Enforcement Task Force: www.stopfraud.gov 

Consumer Financial Protection Bureau: www.consumerfinance.gov  

Consumer Jungle Fraud of the Month: http://consumerjungle.org/fraud  

OptOutPrescreen: www.optoutprescreen.com  

TAKE CHARGE TODAY RESOURCES 

Similar lesson plan at a different level:   None available 

Optional lesson plan resources:   Technology Integration Options Active Learning Tool 

3.0.50  News Interview Active Learning Tool 3.0.32  Honk if You Like Bumper Stickers Active Learning Tool 

3.0.8  Catch Me If You Can Active Learning Tool 3.0.40 

 

CONTENT 

EDUCATOR MATERIALS  PARTICIPANT READING 

Materials to support educators when preparing to teach this lesson plan are available on the Take Charge Today website. 

Protecting Yourself from Fraud Information Sheet 2.6.4.F1 

OPTIONAL ADVANCE INSTRUCTION

This lesson is designed to be taught as a stand‐alone lesson. However, background content knowledge from the following lesson plans is directly related to this lesson and may be helpful for participants. 

Introduction to Depository Institutions 2.2.1  Credit Reports and Scores 2.6.1  Understanding Credit Cards 2.6.3 

 

LESSON FACILITATION  

 PREPARE 

Visual indicators to help prepare the lesson  INSTRUCT

Instructions to conduct the lesson facilitation  CUSTOMIZE

Potential modifications to lesson facilitation 

VOCABULARY ACTIVITY 

  What is Fraud? Approximate time: 5 minutes  Materials to prepare:   Sticky Notes  Optional: Protecting Yourself from Fraud PowerPoint Presentation 2.6.4.G1  1. Provide each participant with a sticky note. 

     

  

Page 3: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 3 2.6.4 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

2. Write the definition of fraud on the board or use slide 2 of the Protecting Yourself from Fraud PowerPoint Presentation 2.6.4.G1 

3. Ask participants to write what the word fraud means to them on their sticky note. This may include: 

a. An example of when they have heard the word used in the past.   b. A type of fraud. c. The impact fraud may have on an individual’s well‐being. 

4. Group similar responses together and review as a class.  

    

ANTICIPATORY SET 

  My Fraud Risk Approximate time: 10 minutes at the beginning of instruction and 5 minutes at the end of instruction Materials to prepare:   1 My Fraud Risk 2.6.4.A1 per participant  Scratch paper  Before instruction: 1. Distribute 1 My Fraud Risk 2.6.4.A1 per participant. 2. Nearly every day, individuals conduct financial activities and correspond with 

others in ways that could make them susceptible to fraud. This quiz is designed to identify common activities that, if not conducted properly, increase an individual’s risk of fraud. 

3. Instruct participants to answer the questions individually. If a question does not apply to them, N/A (not applicable) is an option. 

4. Add the totals. Discuss potential risk. a. Yes to 10‐13 questions – low risk 

i. Great job! You are taking steps in your daily activities to minimize your risk of fraud. Keep up the good work! 

b. Yes to 6‐9 questions – medium risk i. You may be susceptible to fraud. It is essential for you to 

identify potentially harmful behaviors and make changes immediately.   

c. Yes to 5 or fewer questions – high risk i. You are highly susceptible to fraud. It you aren’t a victim of 

fraud already, you may be soon! It is critical that you examine your current behaviors and reduce your vulnerability. 

5. Indicate that this lesson is designed to teach them about the different types of fraud and ways they can protect themselves. 

 After instruction: 6. Have participants identify three things they can begin doing immediately to 

address any potentially risky behaviors. a. This may be completed on a piece of scratch paper or electronic 

device. b. This is also the last question on the Protecting Yourself from Fraud 

Note Taking Guide 2.6.4.L1.  

 

RECOMMENDED FACILITATION 

Conduct this activity electronically using a brainstorming / discussion tool. Refer to Technology Integration Options Active Learning Tool 3.0.50 for assistance. 

Page 4: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 4 2.6.4 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

  The Fraud Mystery Skit and PowerPoint Approximate time: 120 minutes Materials to prepare:   Protecting Yourself from Fraud PowerPoint Presentation 2.6.4.G1  1 Protecting Yourself from Fraud Note Taking Guide 2.6.4.L1 per participant  1 Solve the Mystery for Lucy Activity 2.6.4.J1  1 The Fraud Mystery 2.6.4.H1 and H2  1 set of Solve the Mystery for Lucy Clue Cards 2.6.4.H3 cut apart Preparing The Fraud Mystery 2.6.4.H1 skit:  8 copies of The Fraud Mystery 2.6.4.H1 skit  

o Act 1 and 2 of the skit present information about fraud and provide information to solve the crime. Act 3, 2.6.4.H2 reveals the identity of the scammer and should be kept a secret until the end of the lesson. 

Identify and prepare eight actors. Provide them with Acts 1 and 2 of the skit in advance of the lesson. Actors may be class participants, community members, parents, other educators, etc. 

Optional: Costumes (suggestions provided in the script)  Part 1: The Fraud Mystery – Act 1 1. Provide each participant with a Protecting Yourself from Fraud Note Taking 

Guide 2.6.4.L1.  2. Conduct Act 1 of The Fraud Mystery 2.6.4.H1 skit.  Part 2: Common Types of Fraud 3. Present the Protecting Yourself from Fraud PowerPoint Presentation 2.6.4.G1. 4. Slide 2: Fraud 

a. Describe fraud and the ways it can wreak havoc on an individual’s life. 5. Slides 3‐4: Common Types of Fraud 

a. Credit fraud may involve mortgages including deceitful foreclosure assistance firms or false advertisement to help a consumer by reducing their APR or monthly payments. 

b. Ask participants if they know anyone that has been a victim of fraud and how it affected them. 

6. Slide 5: How Does Fraud Negatively Impact Financial Well‐Being a. Fraud negatively impacts an individual’s well‐being by costing them 

money and other resources (such as time) as well as creating stress and anxiety. 

 Part 3: The Fraud Mystery Act 2 7. Slide 6: Conduct Act 2 of The Fraud Mystery 2.6.4.H1 skit. 

a. Remind participants to take detailed notes on their Protecting Yourself from Fraud Note Taking Guide 2.6.4.L1. This includes how the scammer accessed Lucy’s information, how she could minimize her risk in the future and evidence for or against each suspect’s innocence. 

 Part 4: How Fraud Occurs and Steps to Protect Yourself 8. Slide 7: Four Suspects… 

a. Review the four suspects. 

      

Have participants find a current example of fraud in the media.  

Rather than conducting the skit: ‐ Have participants 

work in small groups to read the skit at designated times 

‐ Use the note‐taking guide and information sheet to facilitate the lesson. 

Encourage participants to volunteer to be the actors. 

Video record the skit for use in future classes. 

Page 5: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 5 2.6.4 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

b. Ask participants what type of fraud has been committed against Lucy? i. Identify that Lucy is a victim of Identity Theft because her 

personal information is being used to access her credit account without her permission. 

9. Slide 8: How Does Fraud Occur? a. Ask participants to brainstorm what a scammer can do if they gain 

access to a person’s personal information. Answers may include: i. Apply for a new driver’s license ii. Open new bank accounts iii. Apply for credit accounts iv. Get a job v. Rent an apartment vi. File for bankruptcy 

10. Slide 9: Personal Information a. Ask participants to search their wallets, purses, and backpacks for all 

personal information they are carrying with them.   b. Common items with person information that individuals carry include: 

i. Driver’s license (name, address, birthday) ii. Debit and credit cards  

1. Important to keep information for using these cards, such as a PIN number, in a separate location. 

iii. Electronic devices (Smart phones, tablets, etc) 1. Depending on settings and applications used, thieves 

may gain access to bank accounts, credit accounts, social media accounts and all personal information) 

iv. Identification cards (such as Social Security card, insurance cards)  

1. It is recommended that Social Security cards are stored only in a secure location. 

c. Stress the importance of minimizing the amount of information accessible by others, even if the information is used on a daily basis. 

11. Slide 10: How Thieves Access Personal Information a. Thieves may steal personal information that is carelessly discarded 

(not shredded) in the trash. b. By completing a change of address form, thieves may divert mail to a 

new location. c. Ask participants how the scammer may have accessed Lucy’s personal 

information. All methods are possible, but especially: i. Steal her mail (she did not mail her bills from a secure 

location) ii. Divert her mail (she does not monitor her accounts) iii. Phishing (she responded to a company requesting personal 

information) 12. Slide 11: Protecting Yourself From Fraud 

a. By being a part of the United States community, individuals benefit from government agencies that protect consumers from both intentional deception and things out of their control.  

b. While government agencies are able to do a lot, individuals are still their own best advocates and may take steps to protect themselves.  

Page 6: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 6 2.6.4 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

13. Slide 12: Protect Your Personal Information a. PIN numbers should be difficult to remember; not easily accessible 

such as date of birth, address, phone number, etc. b. All documents containing any personal information should be 

shredded in a cross‐cut shredder before being discarded. c. Individuals should be extremely careful of information posted on 

social networking site and not post information such as their Social Security number, address, phone number, financial information, etc. 

14. Slide 13: Additional Tips a. Individuals should request a free credit report each year from each of 

the three credit reporting agencies. They should do so by using the government sponsored website www.annualcreditreport.com.  

b. If a company contacts an individual asking for personal information, they should verify the source and contact the company themselves to ensure the contact was legitimate.   

15. Slide 14: Be Careful When Using the Internet a. Only secure and trusted websites should be used for making online 

purchases and/or entering personal information. b. Safe passwords include a combination of letters, numbers and 

symbols that cannot be easily identified. Different passwords should be used for different websites and changed regularly. 

c. If asked security questions when setting up a password, choose questions that cannot be easily researched such as your mother’s maiden name. 

d. Even if information is deleted online, it may still be accessible by others. 

16. Slide 15: Practice Electronic Device Safety a. Only download software from trusted websites. b. Strange computer actions may include pop‐up ads, unexpected 

toolbars or icons on the computer screen, random error messages. 17. Slide 16: Credit and Debit Cards 

a. Credit cards are better for making online purchases because they have additional fraud protections. 

18. Slide 17: What Could Lucy Have Done? a. Ask participants to identify things Lucy could have done to minimize 

her risk. Examples are provided in the PowerPoint.  19. Slide 18: Fraud Protection Services 

a. Before considering one of these services, research it closely and know that you are your own best advocate, for free, to protect yourself from fraud. 

20. Slide 19: Recognize Fraud Early a. The key to minimizing fraud is to recognize it and act early. b. Ask participants if Lucy could have recognized the theft earlier. 

i. She was probably not monitoring her accounts closely, may have been missing bills/statements and had not authorized some charges. 

21. Slide 20: If You Are a Victim a. Ask participants what steps Lucy should take. 

i. She acted immediately and has filed a report with local law 

The Federal Trade Commission has a variety of short videos about a variety of topics including fraud protection and what to do if you are a victim of fraud. 

Have participants play the Federal Trade Commission’s online games Online Lineup, Invest Quest, Follywood Squares or Cyber Criminal to apply fraud concepts. 

Page 7: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 7 2.6.4 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

enforcement. She must also keep detailed records and file a report with the appropriate federal agency. 

22. Slides 21‐22: Most Common Government Protection Agencies a. These are the most common agencies.   b. Individuals should review the Stop Fraud website for a detailed list of 

where to report each type of fraud and additional tips. Specific frauds per agency include: 

i. FTC – identity theft, communication credit ii. CFPB – credit iii. FDA – health/medical iv. FCC – communications v. SEC – investment vi. IRS – tax vii. FBI ‐ credit 

 Part 5: Solve the Mystery 23. Slide 23: Solve the Mystery 

a. Conduct the activity as outlined on the Solve the Mystery for Lucy Activity 2.6.4.J1 document. 

b. Each time a group answers a question correctly, they will earn a Solve the Mystery for Lucy Clue Cards 2.6.4.H3. 

24. Slide 24: Who is Lucy’s Scammer? Act 3 a. Have groups identify who they think the scammer is. b. Conduct Act 3 of The Fraud Mystery 2.6.4.H2 skit to reveal the 

scammer.   

CONCLUSION OPTIONS There are three conclusion options provided for this lesson.  1. Option 1: What Should They Do? 2. Option 2: Depository Institution Advertisement 3. Option 3: Catch Me If You Can 

  Option 1: What Should They Do? Approximate time:  20 minutes Materials to prepare:   1 set of What Should They Do? 2.6.4.H4 cards 

 1. Divide participants into groups of 2‐3. 2. Provide each group with a What Should They Do? 2.6.4.H4 card. 3. In small groups, have participant’s identify the following: 

a. What advice they would give each person to address the challenge presented. 

b. The government agency that provides protection and/or additional information. 

4. Ask small groups to pick a representative to share their challenge and advice.  a. Instruct the class to add any additional pieces of advice they would 

add.  

  Option 2: Don’t Let it Happen to You Approximate time:  30 minutes  

  

In small groups, have participants explore a government protection agency website and report 3 interesting facts about that website to their peers. 

Page 8: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 8 2.6.4 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Materials to prepare:   1 Don’t Let it Happen to You 2.6.4.A2 per participant  1 Consumer Jungle website – Fraud of the Month article per participant 

o Printed in advance or have the participants access the Consumer Jungle website during class 

Optional: butcher paper and markers  Part One ‐ Research: 1. Provide each student with a Fraud of the Month article from the Consumer 

Jungle website and a Don’t Let it Happen to You 2.6.4.A2 worksheet. a. Use articles representing a variety of types of frauds. b. If Internet access is available; have participant go to the Consumer 

Jungle website and pick a Fraud of the Month article that interests them. 

2. Independently, have participants read their article and complete the Don’t Let it Happen to You 2.6.4.A2 worksheet. 

 Part Two – Group Sharing: 3. Break participants into groups of 4‐5. 4. Within each group, have the participants share the three things they would 

teach others about their fraud article. 5. Have groups then work together to summarize from all of the articles in their 

small group, 3 pieces of information they feel the entire class should know about fraud. 

a. Optional: provide each group with butcher paper and markers to record their important information. 

6. Have each group select a spokesperson to share with the entire class the most important lessons they learned about fraud from the articles.  

        

  Option 3: Catch Me If You Can Approximate time:  150 minutes  Materials to prepare:   1 Catch Me if You Can Active Learning Tool 3.0.40  1. Refer to the Catch Me if You Can Active Learning Tool 3.0.40 for instructions 

and materials. a. This movie is based on the life of Frank Abagnale, who, before his 

19th birthday, successfully performed cons worth millions of dollars by posing as a Pan American World Airways pilot, a Georgia doctor, and a Louisiana parish prosecutor. His primary crime was check fraud; he became so skillful that the FBI eventually turned to him for help in catching other check forgers.  

 

 

ASSESSMENT OPTIONS There are two assessment options provided for this lesson.  1. Option 1: Reinforcement Worksheet 2. Option 2: Fraud Interview 

  Option 1: Reinforcement Worksheet Approximate time: 20 minutes 

 

Use Fraud of the Month articles from the Consumer Jungle website to conduct the News Interview Active Learning Tool 3.0.32. 

Have groups share what they would teach others by creating bumper stickers. Use the Honk if You Like Bumper Stickers Active Learning Tool 3.0.8. 

Page 9: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 9 2.6.4 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Materials to prepare:   1 Protecting Yourself From Fraud 2.6.4.A3 per participant  1. Complete the Protecting Yourself From Fraud 2.6.4.A3 reinforcement 

worksheet.  

  Option 2: Fraud Interview Approximate time:  60 minutes  Materials to prepare:   1 Fraud Interview 2.6.4.A4 per participant  1 Fraud Interview Rubric 2.6.4.B1 per participant  1. Provide each participant with a Fraud Interview 2.6.4.A4 handout. Instruct 

them to interview an adult about their experiences with fraud. 2. Upon completion of the interview, write a one‐page reflection. The Fraud 

Interview Rubric 2.6.4.B1 is provided as an evaluation tool.  

         

 

 

 

Page 10: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 10 2.6.4.E1 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Protecting Yourself from Fraud Vocabulary List 

  TERM  DEFINITION 

1  Fraud  An intentional effort to deceive another individual for personal gain. 

Page 11: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 11 2.6.4.A1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

My Fraud Risk  

  Total Points Earned   

Name 

13  Total Points Possible   

Date 

  Percentage   

Class 

 Directions: Which of the following questions apply to you?  

□ Yes   □ No   □ N/A My PIN (personal identification number) is unique (it is not similar to my address, birthdate or other recognizable information).  

□ Yes   □ No   □ N/A  I do not carry identification with my Social Security Number on it. 

□ Yes   □ No   □ N/A I never respond to or click on links in emails from individuals or organizations I do not know. 

□ Yes   □ No   □ N/A I have anti‐virus and anti‐spyware software installed on my computer and updated regularly. 

□ Yes   □ No   □ N/A I do not post personal information (address, birthday, etc) on my social media sites such as Facebook, Twitter, etc. 

□ Yes   □ No   □ N/A  I use privacy settings on my social media accounts. 

□ Yes   □ No   □ N/A I always read contracts closely (including the fine print) and never sign for anything I don’t want or don’t understand.  

□ Yes   □ No   □ N/A  Before throwing them away, I shred documents that include personal information. 

□ Yes   □ No   □ N/A  I never respond to requests to update my account information online. 

□ Yes   □ No   □ N/A I review my financial statements (credit statement, depository institution, etc) at least monthly. 

□ Yes   □ No   □ N/A My security questions for any accounts are things only I would know. They are not questions others could research such as my mother’s maiden name or school I attend. 

□ Yes   □ No   □ N/A I use passcode and other security measures on my electronic devices (Smart Phone, Tablet, etc.) 

□ Yes   □ No   □ N/A When selecting a company from which to make an online purchase, I always research their reliability from places like the Better Business Bureau. 

 Total your responses.  Yes:_______________________     No:_______________________     N/A:_______________________   

 

Page 12: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 12 2.6.4.L1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Protecting Yourself from Fraud Note Taking Guide  

  Total Points Earned   

Name 

  Total Points Possible   

Date 

  Percentage   

Class 

       

Describe the common types of fraud:                       

How does fraud negatively impact an             

 

What is fraud? 

 

Identity 

Theft 

Commu‐ 

nications 

Credit 

Invest‐

ment 

Tax 

How does fraud negatively impact 

an individual’s financial well‐

being? 

 

 

 

 

Four types of personal information are...

Page 13: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 13 2.6.4.L1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

      

The Fraud Mystery Notes

How did the scammer access Lucy’s 

information? 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

What could Lucy have done to minimize her risk 

of fraud? 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

What evidence has the inspector gather for and against 

each suspect? 

Suspect #1: Colonel Mustard 

 

 

 

 

Suspect #2: Mrs. Peacock 

 

 

 

 

Suspect #3: Mrs. White 

 

 

 

 

Suspect #4: Professor Plum 

 

 

 

 

Eviden

ce: 

Eviden

ce: 

Eviden

ce: 

Eviden

ce: 

Page 14: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 14 2.6.4.L1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

    

        

 

Three ways thieves access personal information are...

What are four ways to be careful online?

Four ways to protect your personal information include: 

Why should a person monitor their credit reports and financial information? 

 

 

Page 15: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 15 2.6.4.L1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

        

  

If you are a victim of fraud, what steps should you take? 

 

  

What are signs of fraud?

Describe four goverment agencies and what fraud(s) they protect against

Why is it recommended to use a credit card instead of a debit card when making online purchases? 

 

 

Page 16: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 16 2.6.4.H1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

The Fraud Mystery Acts 1 and 2 

 

Cast: 

Inspector—dressed as a detective and holding a notebook 

Miss Scarlet—dressed in a bright red evening gown; very glamorous 

Mrs. White—wearing white 

Mrs. Peacock—wearing blue; work in a peacock feather into her hat 

Mr. Green—wearing a green shirt 

Col. Mustard—wearing military looking clothing and a shirt that is golden in color  

Professor Plum—looking a bit nerdy and wearing a purple shirt  

Unlucky Lucy—the guest of the group; dressed in pink: she is clueless and very frail 

 

Setting: 

A 20 year class reunion is taking place at a luxurious mansion located in Yonkers. 

Act 1: 

(Inspector opens the skit by addressing the audience) (Lucy stands beside the Inspector looking distraught)  

Inspector: Welcome and thank you for coming to assist me. It is my wish that we had been able to meet under 

happier circumstances. You see, there has been a crime committed. As this day progresses you will learn all of the 

terrible details of this incident, and you will also meet some of the suspects. Please make sure to take very 

accurate notes in your Protecting Yourself from Fraud Note Taking Guide about the victim, the suspects, and the 

witnesses to solve the mystery about fraud. 

Let me begin with a brief overview of the case, and let you meet our victim. Her name is Lucy, although around 

the station she has gained the nickname of “Unlucky Lucy” since she has been through this terrible ordeal. Lucy 

has been a victim of fraud. I know, I know, many of you are thinking that this is a victimless crime—that really, 

nobody is hurt, since organizations such as depository institutions, credit card companies and insurance 

companies simply absorb the losses, but that is a terrible inaccuracy. Not only is it frightening and horribly 

inconvenient for the victims, tax dollars are lost investigating and prosecuting this crime, and ultimately, 

consumers pay the price for these losses through higher fees at retailers and banks. Fraud also negatively affects a 

person’s well‐being and creates negative feelings such as stress and anxiety. But I digress; you must want to meet 

Lucy. 

Lucy: Oh, inspector! Thank you so much for your hard work to help solve the crime! I’ve been simply ill since the 

whole ordeal started and I just want to see justice done! That evil, awful, vile creature who has committed fraud 

against me must be caught and punished! But, inspector, I am not quite sure I understand what fraud is. 

Page 17: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 17 2.6.4.H1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

  

Inspector: Lucy! Fraud is such an issue that there are several government agencies working to protect consumer 

fraud. There are many types of fraud including identity theft, health/medical, communications, credit, investment 

and tax. Regardless of the type of fraud, this deceit often costs the consumer money and creates unnecessary 

stress. Audience, can you help explain to Lucy what fraud is and the impact it has on consumers? 

Act 2: 

Part 2 opens with Lucy in a panic. 

Lucy: Oh, Inspector, I had no idea! I am afraid that I have not been protecting myself very well! 

Inspector: Now, now, Lucy, pull yourself together so that we can get to the bottom of this! Explain to the 

audience exactly what has happened to you these past few days. 

Lucy: Now, let’s see…it all began when I first arrived at the mansion on Wednesday. I was so happy to see my 

friends from school! It had been ages since we’d all been together. Colonel Mustard was so good to pick me up at 

the airport in his giant truck, although his driving habits were a little scary. 

Col. Mustard: (enters) Did I hear someone mention my name? Did you want to go hunting and ride in my brand 

new 4x4? We could trap some giant bears and kill our dinner! Ahh, I certainly do miss those days in the army 

when we were out in the field and depended on nobody but ourselves to find dinner! None of these 

conveniences, like running water or electricity! No sirreee! Those were the good old days! 

Inspector: Yes, Colonel. I do remember hearing some of those stories the first time that we talked. Those exact 

same stories, as a matter of fact…..It’s a good thing you are here, as Lucy and I were just discussing the 

unfortunate fraud that has occurred. It seems that someone has taken her personal information and used it to 

benefit themselves in many illegal ways…..Lucy, how was it you told me you first realized the problem? 

Lucy: Well, inspector, if you must know, I was shopping at the mall when my credit card was declined! Can you 

imagine my humiliation? I had finally found the perfect dress for the class reunion, along with shoes, handbag, 

and jewelry. When I gave the clerk my credit card, she made a phone call, then cut it up into pieces, right in front 

of me! Oh, I feel faint!!! 

Colonel Mustard: Look here, Inspector. I don’t know what your problem is, but look how upset you’ve made poor 

Lucy. Do you have any leads in the crime yet? Any suspects? Just what are you doing to rectify this situation? 

Inspector: Well, it appears that someone has been using Lucy’s credit card to make their own purchases. This is a 

form of identity theft. First, let me say that Lucy should be commended for her swift action in reporting the 

situation. I always tell citizens that if you are a victim of fraud, act immediately, report the fraud to your local law 

enforcement office and keep a detailed record of all correspondence regarding the fraud and your efforts to 

repair the fraud.  

Colonel, you asked about suspects, and I do have a few in mind. Since you brought up the topic, can you account 

for your whereabouts since Lucy has arrived? 

Page 18: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 18 2.6.4.H1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Colonel: YOU have the audacity to question ME as a suspect? What nerve! There is a criminal lurking among us 

who is taking personal information from innocent civilians and you are wasting your time asking where I was 

during the crime? 

Inspector: Um, yep. That about sums it up. So, where were you? 

Colonel: I AM INSULTED! I DON’T HAVE TO TAKE THIS FROM YOU!! 

Inspector: You still haven’t answered my question, Colonel. If you are innocent, you really don’t have anything to 

hide, do you? I do have here in my notes that Lucy had asked you to drop off some outgoing mail for her on 

Thursday morning. Can you confirm that? 

Colonel: Of course! When we were in the conservatory, Lucy told me she had some bills she needed to mail and 

as I was headed to town to purchase hunting supplies, I offered to drop those off. 

Inspector: Yes, bills…..bills which had checks in the envelopes? 

Lucy: Yes, why? 

Inspector: And bills with your account numbers for credit cards? 

Lucy: Yes, why? 

Inspector: My dear Lucy, one way a criminal accesses your information is by stealing your mail. Think about it, 

companies mail a statement to you, you send a check back with a portion of the statement. The check has your 

bank account number; the statement has your credit card number. Before long, some thieves even will visit the 

post office and fill out a change of address form and have your account information sent to another address!  

Lucy: So how do I mail my bills? I have to pay them! 

Inspector: Simply put your mail in a secure post office collection box or pay them online using proper security 

measures including a secure electronic device with the proper software updates, a safe username and password 

and a reliable website. As for you, Colonel, do not leave town until we have cleared up this matter. 

Colonel: HOW CAN YOU POSSIBLY SUSPECT ME! (storms off to the side) 

Inspector: Ahh, that went well (writes notes in notebook) Ahh, so far we have placed Col. Mustard in the 

conservatory, possibly with mail fraud…. 

Lucy: Oh, inspector, you don’t think my friend the Colonel had anything to do with this? 

Inspector: The scammer can easily be someone close to the victim who has access to the personal information 

needed to commit the crime. I worked a case last year where a woman opened a credit card using her brother’s 

personal information. He had no idea there was an account in his name until she fell behind on the payments and 

the collectors began calling him for payments! 

Lucy: Oh, my, this is worse than I thought. I feel faint! 

Inspector; Now, now, pull yourself together! We’ll get to the bottom of this!  

Page 19: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 19 2.6.4.H1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

(Mrs. Peacock and Mrs. White enter the room gossiping. They stop talking and giggling when they see Lucy and 

the inspector) 

Lucy: Oh, hello, Mrs. Peacock and Mrs. White. How are you today? 

Mrs. Peacock: Oh, dear, hello! We’re just fine. How are you holding up? We heard the terrible news. It’s tragic, 

just tragic! 

Mrs. White: Yes, terribly tragic! Just remember that if there is anything we can do to help, just let us know. 

Mrs. Peacock: Yes, dear, anything at all, don’t hesitate to tell us. I don’t care what those people say about you, we 

are here to help you if we can at all… 

Lucy: What people? What are they saying? What are you talking about? Oh, I feel faint… 

Inspector: Ladies, ladies, thank you for stopping by….do you have a moment for a few questions? 

Mrs. White: Oh, well, not really, we are late for Bunco…You know, I’m the regional champ and have been 

undefeated this year! Gotta run! 

Inspector: Not so fast. We have some serious questions that must be answered in order to solve this case! Can 

the two of you tell me about your activities for the last two days? 

Mrs. Peacock: Certainly, inspector. Anything we can do to help. Let’s see, I remember when Colonel Mustard and 

Lucy returned from the airport. We were so happy to see her again…it’s been too long, dear. You can’t stay away 

so long next time. We spent quite a bit of time in the hall, reminiscing. My, that was a wonderful time! 

Lucy: Oh, yes, that was grand. I had such a wonderful time I spent half the night posting old photos and memories 

on my Facebook account. Remember my old dog, Spot? I posted several stories about the good times we had 

together.  

Mrs. Peacock: Oh, yes, Spot. He was a good dog.  

Inspector: Spot, eh? Lucy, can I ask you an important question now? Most accounts require a four digit PIN 

number for security. You didn’t by chance use the digits 7768 to correspond with a telephone keypad so that 

SPOT helped you remember your PIN number? 

Lucy (shocked): OMG Inspector! How did you know that?  

Inspector: One of the most common security mistakes is to use one’s pet’s name, phone number, street number, 

date of birth, child’s name, or mother’s maiden name as security questions or PIN numbers on accounts. People 

do it all the time because it’s easy for them to remember, but it’s also easy for the criminals to figure out the PIN 

number when they steal your debit or credit card or access your account online.  

Lucy: Oh, no, MORE of my friends that I can’t trust? 

Inspector: I would trust no one, at this point, Lucy. Mrs. White, you don’t seem to have much to say. Can you tell 

us about your schedule since Wednesday when Lucy came to town? 

Page 20: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 20 2.6.4.H1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Mrs. White: Well, there isn’t much to tell. I have spent most of my time the past few days preparing meals and 

cleaning up so that we could all enjoy some of the excellent dishes I’ve learned how to cook since I’ve become an 

avid Rachael Ray fan…she has some of the best recipes!!! 

Inspector: So, you’ve spent a lot of time in the kitchen? Has anyone been helping you? 

Mrs. White: Oh, no, Inspector. I just love trying out the new recipes and everyone was having such a great time 

catching up. It was just simply easier to do it myself. No worries! 

Inspector: Thank you, ladies, good luck at Bunco. You are free to go. 

Mrs. White & Mrs. Peacock: Thank you, Inspector. Have a fine day! 

Inspector: And you as well (as they are leaving he writes more in his notebook) so, now we have placed Mrs. 

Peacock in the hall, and Mrs. White in the kitchen. 

Lucy: Whatever do you mean? These are my friends, inspector! They would not betray me! 

Inspector: You are welcome to think delusional thoughts if you like, Lucy, but my job is to solve the crime and 

everyone in my handy dandy notebook is guilty until proven innocent! 

Lucy: Oh, my, I feel faint…what can you want with Mrs. White? She was so busy preparing our wonderful 

meals….you really should try her Chicken Parmesan, it is to die for! 

Inspector: That’s all I need next, a murder! Lucy, think about it, where did you throw away the remains of the mail 

you sent? Do you still have them or did you throw the statements into the trash in the kitchen? Where Mrs. White 

has been all week? 

Lucy: Oh, my, I never thought of that before…. 

Inspector: And if you are anything like so many of the rest of us, you’ll receive 2‐3 pre‐approved credit 

applications each week. Where do you think those will end up? 

Lucy: In…..the…….trash? 

Inspector: You bet and if the information is not shredded before you throw it away, thieves can steal from your 

trash and bingo, they have all the information they need to open a new account for their use with your name right 

on it! That’s why it is so important to use a shredder when you have any papers containing personal information. 

Lucy, while we are better off being in a community because our government creates and manages agencies that 

are designed to protect consumers from fraud, we are really our own best advocates when it comes to protection 

from fraud.  

Lucy: Oh, Inspector. This is horribly distressing……. 

 (Professor Plum walks in) 

Professor: Inspector, Lucy, good day to all. Has there been any progress in the case? 

Inspector: Actually, we are right now interviewing suspects and witnesses and organizing our information. 

Page 21: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 21 2.6.4.H1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Professor: You, sir, are in luck! I am extremely organized and happy to help resolve this case! What can I do to 

help? 

Inspector: Could you account for your whereabouts since Wednesday? 

Professor: Whatever do you mean? Are you seriously considering me as a suspect?  

Inspector: At this point we are questioning many people. So, your whereabouts? 

Professor: If you must know, I have been in the library, working feverishly on a new research project! By this time 

next week, I will have disproven Einstein’s theory of relativity! 

Lucy: Oh, my, that is wonderful, professor! I had no idea that is what you were up to! I recalled seeing you in the 

library as I was checking my email, checking my depository institution accounts and talking to my friends… 

Inspector: Yes, so, you were in the library. Did you use a computer? 

Professor: Of course I did. 

Inspector: And would that be the same computer Lucy had used earlier in the day to check her accounts? 

Professor: Well, there is only the one computer in the library, we all must share it, even if it means waiting for 

Lucy to finish doing her banking, posting on Facebook, and all her other mindless activities! 

Inspector: I see. 

Lucy: I see… 

Professor: I must be off to check on my experiments!! Please, do contact me if I can help with this terrible ordeal! 

Inspector and Lucy: Have a great day, Professor. 

Inspector: (marking in notebook) That puts Professor Plum at the library, with a computer. 

Lucy: OH NO! NOT HIM TOO!!  

Inspector: Lucy, are you kidding? Technology is wonderful, but is also one more avenue for identity theft. Did you 

close the browser after you checked your accounts? Have you used privacy settings on social networking sites to 

restrict who can view your information?   

Lucy: Ummm, IDK. 

Inspector: Of course you don’t. If you have not used privacy settings on your social networking sites it is easy for 

thieves to gather lots of personal information from you including your birthdate, address, telephone number and 

much more! If the browser isn’t closed, the next person on the computer can simply go back to where you were 

and they have access to all your account information. Don’t forget about phishing and other fraudulent emails! 

Lucy: Fishing? Sounds like something the Colonel would love! 

Page 22: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 22 2.6.4.H1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Inspector: Not fishing with an “f”, Lucy, phishing with a “ph”. Phishing is when emails are sent requesting personal 

information or account numbers. Thieves are “fishing” for any information they can get in order to steal your 

identity.  

Lucy: Oh, this is terrible…. What is this world coming to, Inspector? 

Inspector: Oh, Lucy, whatever will we do with you?  

(Miss Scarlet walks in)  

Miss Scarlet: Oh, hello, darlings. Lucy, I was so sorry to hear of your terrible incident. If there is anything at all I 

can do, please don’t hesitate to let me know. 

Lucy: Oh, thank you, Miss Scarlet. That is so very kind of you. 

Inspector: As a matter of fact, we do have a few questions you could answer. What have your activities been since 

Wednesday? 

Miss Scarlet: Of course, darling. Yes, well, when Lucy came to the mansion, the rest of the classmates welcomed 

her back with a reception in the billiards room, but unfortunately I had a horrible migraine and was ill in my room. 

Inspector: So you never attended the reception? 

Miss Scarlet: Yes, that is correct darling. I was unable to attend. So very ill I was. 

Lucy: Yes, I remember that…you had a headache. The rest of us missed you. Are you feeling better yet? 

Miss Scarlet: Why yes, darling, I am much better now. Although the doctor did tell me to be sure to rest, so I must 

be going now. 

Inspector: Of course you will. 

Lucy: Goodbye, Miss Scarlet!  

(Miss Scarlet leaves the stage) 

Inspector: Clearly, Miss Scarlet cannot be ruled out. She has no witnesses to substantiate her alibi. She could 

easily be the culprit! 

Lucy: Surely not, Inspector!  

Inspector: Don’t be so naïve, Lucy! She wasn’t at the reception and has no one to back up her story that she was 

sick in her room. According to my notes, here, (look through notepad) you were using your smart phone during 

the reception and responded to an email from your bank, is that correct? 

Lucy: Yes, it is but I don’t see where you are… 

Inspector (interrupting): And what did your bank want, Lucy? Why were they contacting you? 

Page 23: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 23 2.6.4.H1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Lucy: Oh, that was nothing, inspector. They just wanted to verify my PIN number and account number. The email 

was very kind and had to confirm my information due to some sort of computer problem they’d had recently…. 

Inspector: Oh, Lucy, you didn’t submit your information, did you? 

Lucy: Um, well, yes, of course I did.  

Inspector: Of course you did (rolls his eyes). Lucy, really, don’t you know that your bank will not call or email you 

to obtain that information! You should never give that information out over the telephone or an email! How do 

you know who exactly was contacting you? There is no way to know who you gave that information to! 

Lucy: Oh, no, you don’t think that…… 

Mr. Green (walks in): Lucy, Inspector, good day. How is the investigation coming along? 

Lucy: Oh, Mr. Green. This day just keeps getting more and more complicated. Is there no one I can trust? 

Mr. Green: That is horrible to hear, Lucy. What can I do to help? 

Inspector: I do have a few questions, if you have time to answer them, Mr. Green.  

Mr. Green: Of course I can answer some questions. Anything to help find and punish the criminal in this case.  

Inspector: Excellent. Now, can you tell me where you were and what you did Wednesday evening? 

Mr. Green: Well, of course I attended the reception in Lucy’s honor, and afterwards I well, I met a friend in the 

ballroom, if you must know. 

Inspector: A friend, you say? 

Lucy: Oooh, Mr. Green....that sounds so very romantic...is it anyone I know? 

Mr. Green: Well, yes, I mean no. I mean... 

Inspector: Which is it? Yes or no? 

Lucy: Oh, no, not you, too. All of my friends have betrayed me, it seems....whatever will I do!!! 

Mr. Green: ITS NOT WHAT YOU THINK! STOP JUMPING TO CONCLUSIONS!!! Oh, if you must know, I was in the 

ballroom 

Inspector and Lucy: Yes, go on 

Mr. Green: With.... 

Inspector and Lucy: Yes, go on 

Mr. Green: Miss Scarlet was giving me dancing lessons in the ballroom! There, now, are you happy? The surprise 

is ruined!! 

Inspector: What surprise? 

Page 24: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 24 2.6.4.H1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Lucy: Yes, what surprise? 

Mr. Green: Lucy, I was trying to learn some salsa moves to impress you. I know that back in school you never 

really noticed me but spent all of your time following around Professor Plum like he had discovered plutonium or 

something....this was finally my chance to get your attention, and now look at how it has all turned out. 

Lucy: Oh, my, Mr. Green, I had no idea how you felt.... (bats her eyes and rubs Mr. Green's arm) 

Inspector: Oh, my, salsa lessons? Really? Now that is awkward.... 

Mr. Green: Yes, it’s true. You can ask Miss Scarlet even, she can confirm my presence there with her. 

Inspector: Now then, that will remove two of the potential suspects...leaving us with  

Colonel Mustard, in the conservatory; 

Mrs. Peacock, in the hall; 

Mrs. White, in the kitchen, or 

Professor Plum, in the library. 

Lucy: Inspector, I just don’t know what to say! I can’t believe one of my friends would betray me in this way! 

Inspector: Lucy, there is no need to dwell on what has already occurred. Look on the bright side, we are very close 

to determining which of these suspects was the true scammer and in the future you will know how to prevent 

fraud and determine when it is occurring.  

Lucy: Well, Inspector, that is what I am worried about. I understand what fraud is and steps that I can take to 

prevent it from happening, what I don’t understand is how I could have known that it was happening to me 

before I was humiliated in the mall by having my credit card denied? Because after all, it was not like my purse 

was stolen from me. I think I would have noticed if my designer bag as well as my wallet was missing! 

Inspector: Well, Lucy, being denied credit when you do not believe there is a reason to be is usually a clear sign 

that something is wrong. Other ways to recognize fraud include receiving calls from collection agencies, being 

denied credit when you do not believe there is a reason to be, not receiving or noticing incorrect information on 

bills or depository institution statements, or finding incorrect information on your credit report.  

Lucy: So, what should I do if this happens to me again? 

Inspector: Lucy, you did the right thing by acting immediately and filing a report with the local police, but there 

are other steps that should be taken if you suspect your identity has been stolen. You should keep very accurate 

records of all the correspondence between you and all of the other parties involved. You should also report fraud 

to the appropriate federal agency which may provide additional instructions depending on the type of fraud.  

Lucy: Thank you Inspector! I feel so much more knowledgeable regarding fraud. I’m shocked to learn the many 

ways that these vile thieves can wreak havoc in the lives of people who are just minding their own business! 

Page 25: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 25 2.6.4.H1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Inspector: Actually, Lucy, there are many other ways besides what we have discussed today, that thieves can 

commit fraud and inflict pain on their victims.  

Lucy: Oh, no! Inspector! What else do I need to know to protect myself? 

Inspector: Well, Lucy, I don’t want to alarm you, but there are many types of fraud. Just a few examples include 

communication fraud, credit fraud, investment fraud and tax fraud. There are several government agencies, such 

as the Consumer Financial Protection Bureau who work to protect consumers and have informative websites 

where you can learn more. 

Lucy: Oh, Inspector, there is simply so much to know to protect yourself! Thank you so much for sharing your 

knowledge with us today! Now, we have to discover who the true scammer is! 

(Inspector addresses the audience) 

Inspector: Distinguished guests, you must increase your knowledge of fraud and help Lucy and I solve this terrible 

crime. Listen carefully during the rest of this lesson, because later, you will have a chance to receive more clues 

regarding this crime and the suspects involved by playing Solve the Mystery for Lucy and testing your knowledge. 

Make sure to play close attention, so that we can solve the case once the additional clues have been gathered. 

Page 26: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 26 2.6.4.H2 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

The Fraud Mystery Act 3 

 

Act 3: 

(Inspector and Lucy on stage) (Inspector is addressing the audience) 

Inspector: Thank you, kind friends, for learning more about this fraud, identity theft, in order to help us 

resolve this matter. With your help gathering additional clues, we now know that there is only one true 

scammer in the case of the stolen identity. It was someone who claimed to be an avid cook, but was really 

cooking up a scheme for some easy money. Mrs. White is guilty of identity theft in the kitchen, by doing a 

little digging in the trash and getting Lucy's account information from discarded statements and mail. We 

caught Mrs. White through the lies she told during her interview. She claimed to be a champion at Bunco and 

professed her love for cooking and the cooking diva, Rachel Ray, while in reality, she was using these lies to 

cover her theft. Also, her persistence to retrieve the mail everyday was a sure fire clue to her guiltiness. 

Lucy: Thank you very much for all of your help inspector, and I thank all of you for helping me solve this crime 

and regain my identity. I will make sure to protect myself more closely in the future! 

   

Page 27: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 27 2.6.4.J1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Solve the Mystery for Lucy Activity  

Directions: 

1. Divide participants into four total groups (the number of participants in each group does not have to be equal). 

2. Each group will take turns verbally answering a question about fraud. 3. Group members are allowed to discuss the answer to the question. 4. If the question is answered correctly, the group will receive a Solve the Mystery for Lucy Clue 

Card 2.6.4.H3 clue that will help reveal Lucy’s scammer. 5. If the question is answered incorrectly, the group will not receive a clue card. 6. Play will continue until all 12 clues have been won. Each group will have at least 3 chances to 

receive a clue.  

Questions and Answers: 

1. Describe two types of fraud. a. Identity theft (personal information used without permission) b. Communication (occurs via mass marketing to deceitfully receive money from people) c. Credit (often mortgages) d. Investment (deception of investors) e. Tax (false claims to exempt people from paying taxes) 

2. Identify three types of personal information. a. Name, address, telephone number, social security number, driver’s license number, birth 

date, credit card numbers, bank account numbers 3. Where should outgoing mail be deposited?  

a. In a secure post office collection box. 4. What are three ways personal information can be used fraudulently? 

a. Information identity thieves acquire can be used in numerous ways including to apply for new driver’s license, to open new bank and credit accounts, to apply for credit cards or store credit accounts, to obtain cash with bank cards, to get a job, to take out student loans, to rent an apartment, to make retail purchases, to get a phone or other utilities, to file bankruptcy, or to give a person’s name during an arrest 

5. Describe two methods that thieves use to acquire personal information?  a. Stealing, diverting mail, skimming, phishing, hacking 

6. What is phishing? a. When email is use to pretend to be a company or depository institution requesting 

personal information from an individual. 7. How often should a person request their credit report? 

a. A credit report should be requested from each of the three credit reporting agencies annually. 

8. What should a person do if he/she receives a pre‐approved credit card and does not want to use it?  

a. Pre‐approved credit card offers should be shredded using a cross‐cut shredder. 9. What are two steps a consumer should take if they are a victim of fraud? 

Page 28: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 28 2.6.4.J1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

a. Act immediately, keep a detailed record or correspondence, report fraudulent activities to the local law enforcement, report to the appropriate federal agency (the Stop Fraud website provides this information) 

10. Should a credit card or debit card be used when making online purchases? a. Credit card 

11. What are two warning signs of fraud? a. A business has taken your money but not fulfilled their promises/obligations or won’t 

return your attempts to contact them, charges that you did not make are on your financial accounts, you are denied credit when you do not believe you should be, you are missing bills or mailed statements, there are errors in your credit report 

12. What is the Stop Fraud website? a. A website sponsored by the government that includes a detailed list of where each type 

of fraud should be reported. 13. What does “You are better off being a part of a community than by yourself” mean in relation to 

fraud? a. Individuals benefit from protections that government agencies provide. 

14. Name two information sources that should NOT be used as a password, PIN number, or security question. 

a. Birthdates, mother’s maiden name, addresses, anniversaries, and phone numbers. 15. What are two ways a person protect themselves when using social media sites? 

a. Use privacy settings to restrict who may view your information, remember that once information is posted online, it can be viewed by anybody, keep usernames and passwords safe, do not post personal information such as your Social Security number, phone number, address, and financial information 

16. What are two ways fraud can negatively impact an individual’s financial well‐being? a. Cost money, other resources such as time, create stress and anxiety 

17. What should an individual sign on the back of debit and credit cards? a. Their signature and “Please See ID” 

18. What are two ways an individual may protect themselves when using the Internet? a. Look for https or a picture of a lock to be sure sites are secure when providing personal 

information, keep usernames and passwords safe, use credit, not debit, cards for purchases, make sure your computers anti‐virus and anti‐spyware software is up‐to‐date 

19. If considering a fraud protection service, what should a consumer research? a. The exact fees, if the company is legitimate and what will be covered. 

20. Identify one consumer protection agency and the fraud protection it provides a. FTC – identity theft, communication credit, cfpb – credit, FDA – health/medical, FCC – 

communications, SEC – investment, IRS – tax, FBI ‐ credit    

Page 29: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 29 2.6.4.H3 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Solve the Mystery for Lucy Clue Cards  

 

Solve the Mystery for 

Lucy Clue Card  

Solve the Mystery for 

Lucy Clue Card 

Colonel Mustard’s room was searched 

turning up three brand new books of 

stamps and hunting supplies. 

Mr. Green accompanied Colonel 

Mustard to the post office where he 

dropped Lucy’s bills into the secure 

mail collection box and purchased 

three books of stamps. 

Solve the Mystery for 

Lucy Clue Card 

Solve the Mystery for 

Lucy Clue Card 

Colonel Mustard received the Most 

Honest Officer while serving in the 

Army.  

Mr. Green overheard Mrs. White 

saying that “Rachel Ray has nothing 

on Julia Child.” 

Solve the Mystery for 

Lucy Clue Card 

Solve the Mystery for 

Lucy Clue Card 

Mrs. White always loses at Bunco but 

is champion at Wii Bowling. 

Mrs. White has been seen recently 

enjoying her new iPad. 

2.6.4.H3  2.6.4.H3

2.6.4.H3 2.6.4.H3

2.6.4.H3  2.6.4.H3 

Page 30: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 30 2.6.4.H3 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Solve the Mystery for 

Lucy Clue Card 

Solve the Mystery for 

Lucy Clue Card 

Mrs. White insists on being the first to 

get the mail out of the mailbox. 

Mrs. Peacock’s profile on Facebook 

has recently added photos of the old 

gang. Spot is not tagged in any of 

them. 

Solve the Mystery for 

Lucy Clue Card 

Solve the Mystery for 

Lucy Clue Card 

Mrs. Peacock is going on a cruise to 

Jamaica next month. 

Mrs. Peacock refuses to purchase 

items with anything but cash or 

check. She does not use debit or 

credit cards. 

Solve the Mystery for 

Lucy Clue Card 

Solve the Mystery for 

Lucy Clue Card 

Professor Plum has a full‐time 

assistant at the university. Her only 

job is to complete all of his computer 

research. 

Professor Plum just received a huge 

shipment of lab rats and 

microscopes for his new project. 

 

   

2.6.4.H3  2.6.4.H3

2.6.4.H3  2.6.4.H3 

2.6.4.H3  2.6.4.H3 

Page 31: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 31 2.6.4.H4 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

What Should They Do?  

Spencer wants to purchase a pair of new shoes from 

the internet. What steps should he take to prevent 

fraud while making the purchase? 

Xavier is paying his bills. What steps should he take to 

protect himself from fraud for the bills that he mailed, 

as well as the bills that he paid online? 

 

Landon went out to eat and left his debit card at the 

restaurant. The next day he called the restaurant and 

they said they didn’t have the card.  

What steps should he take?  

Kieran was reviewing his credit card statement. He 

noticed several charges he did not make. 

 What should he do? 

 

Bryce received an email from his credit card company 

asking for online verification of his personal 

information.  

What should he do? 

Cameron received a pre‐approved credit card offer in 

the mail. She does not want to use this card.  

What should she do? 

 

Noelle is leaving for a two‐week vacation. All of her 

mail is delivered to an unsecured mailbox in front of 

her house.  

What should she do? 

Ava recently bought a new computer. What should she 

do to ensure her computer is safe and secure? 

Zarah recently became a member of a social 

networking website. What information can she safely 

post vs. information she should not post? 

Kimani was approached by an individual from the 

“Make All of Your Financial Dreams Come True” 

organization promising her a high return on any 

investment she makes with them.  

What should she do? 

Isaiah wants to lose five pounds. His friend told him 

about an herbal supplement guaranteed to help him 

lose weight. What should Isaiah do before taking the 

supplement? 

Avery is buying a new cell phone. When purchasing the 

phone, she was asked to sign a contract that included 

several additional options. What should she do before 

signing the contract? 

   

2.6.4.H4 2.6.4.H4

2.6.4.H4  2.6.4.H4 

2.6.4.H4 2.6.4.H4 

2.6.4.H4  2.6.4.H4 

2.6.4.H4  2.6.4.H4

2.6.4.H4  2.6.4.H4 

Page 32: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 32 2.6.4.A2 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Don’t Let it Happen To You  

  Total Points Earned   

Name 

9  Total Points Possible   

Date 

  Percentage   

Class 

 

Directions:  Use a Fraud of the Month article from the Consumer Jungle website (www.consumerjungle.org) 

to answer the following questions. 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

What are three things you could teach others about this type of fraud? Examples include how they can 

protect themselves, what to watch for, or how to learn more information. (3 points)

 

 

 

What type of fraud is your article about? How do you know? (2 points) 

 

Describe the fraud in your own words. (1 point) 

 

 

 

 

What are two ways or reasons why consumers 

make themselves susceptible to this type of fraud? (2 points) 

1. 

 

2. 

If someone was a victim of this type of fraud, which government protection agency should they report to? (1 point) 

Page 33: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 33 2.6.4.A3 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

A. Tax 

B. Investment 

C. Identity Theft 

D. Communications 

E. Credit 

Protecting Yourself From Fraud  

  Total Points Earned   

Name 

24  Total Points Possible   

Date 

  Percentage   

Class 

 

Directions: Match the type of fraud with the correct example by placing the letter on the appropriate blank. (1 point each) 

1. ________ Kyler learned her identity had been used during an arrest, but she     hadn’t been arrested.  

2. ________ Zander received an email asking him to pay money to rescue      individuals in a foreign country. After further research, he      discovered this organization did not exist.  

3. ________ Derek has been approached by a company making claims that he      does not owe taxes this year even though he has been working      for pay.  

4. ________ Jada is considering re‐financing her home and received an ad from     a company offering staggeringly low interest rates. 

 5. ________ Brielle is researching tools to invest her money into and has found 

    one with guaranteed returns.  

Directions:  Answer the following questions by writing a short answer. 

6. Xavier is considering purchasing a new tablet online; what are three steps he should take to protect 

himself from fraud? (3 points) 

 

 

 

 

 

 

7. Neema has joined several social networking websites. What are three things she should do to protect 

herself from fraud? (3 points) 

 

 

Page 34: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 34 2.6.4.A3 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

A. Computer 

B. Skimming 

C. Phishing 

D. Stealing 

E. Diverting mail 

 

8. If you were to advise someone about the warning signs of fraud, what are two pieces of advice you 

would provide to them? (2 points) 

 

 

 

 

9. How does the federal government work to protect consumers? (1 points) 

 

Directions:  Match the way fraud may occur with the correct example by placing the letter on the appropriate blank. (1 point each)  

10. _______  A scammer uses information that was carelessly discarded in the 

    trash. 

11. _______  A scammer is using email to pretend to be your depository 

    institution. 

12. _______  A scammer has attached a device to a gas pump to access credit

     card information. 

13. _______  A scammer has completed a change of address form for an 

    individual’s financial statements. 

14. _______  A scammer has hacked into a computer to access their  

    information. 

 

Directions: Indicate if each statement is True or False by writing a T or F on the line. (1 point each) 

15. _______ A debit card should be used when making online purchases. 

16. _______ Consumers should access each of their three credit reports at least once per year.  

17. _______ Once information is posted online, it can be easily deleted. 

18. _______ Individuals should always purchase fraud protection if available. 

19. _______ Constantly monitor financial information to reduce your risk of fraud.   

Page 35: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 35 2.6.4.A4 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Fraud Interview  

  Total Points Earned   

Name  

10  Total Points Possible  (10 points for completion) 

 

Date  

  Percentage   

Class  

 Directions: Interview an adult about their experiences with fraud.  

 

1. Have you ever been a victim of fraud? If so, explain what happened and how it affected you. 

 

 

2. What are five actions you take to protect yourself against fraud? 

 

 

 

3. What are warning signs individuals should be aware of that would indicate they may be a victim of fraud. 

 

 

4. Do you have any fraud protection services? If so, describe the service and why you have it. 

 

 

5. If you were to share one piece of advice about fraud, what would it be? 

  

   

Page 36: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

Page | 36 2.6.4.B1 

 

© Take Charge Today – August 2013 – Protecting Yourself From Fraud Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Institute at The University of Arizona  

Fraud Interview Rubric  

  

Total Points Earned   Name

 

18  Total Points Possible   Date

 

  Percentage   Class

 

  Directions: Write a reflection on your fraud interview. Your reflection should include responses to the following questions:  What are two things you learned about fraud?  Based upon your interview, what are three things you could teach the interviewee about fraud that they 

might not already know and why?  

  Exemplary  Satisfactory  Unsatisfactory  No Performance 

Score 

Content  Both required questions are 

answered with thoughtful responses   

12‐9  8‐5  4‐1  0   

Quality of Essay  Easy to understand  Accurate (no errors in content 

or grammar)  Well‐organized with an 

introduction, body and conclusion 

Presented as a one‐page letter, typed, double‐spaced, 12‐font and 1‐inch margins 

6‐5  4‐3  2‐1  0   

  Total Points Earned  

Total Points Available 18 

Percentage  

   

 

Page 37: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

2.6.4.F1 

© Take Charge Today – August 2013 – Protec ng Yourself From Fraud – Page 1 Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Ins tute at The University of Arizona 

  Protec ng Yourself from Fraud Including Iden ty The

Advanced Level 

Fraud is an inten onal effort to deceive another individual for personal gain. Fraudulent the  of your iden ty can 

wreak havoc on your life resul ng in arrests for crimes you did not commit, damage to your financial security, tarnished 

credit reports. In some cases it can even compromise your health. Other types of fraud involve decep on in an effort to 

sell over‐valued or ineffec ve products. Some of the most common types of fraud include:  

Iden ty the :   

○ This type of fraud occurs when your personal and financial informa on is used without your permission. Iden ty 

thieves may use your personal informa on to apply for credit or employment, make purchases for goods or 

services, acquire new bank or credit accounts, or apply for a driver’s license. If a person using your iden ty is 

halted for a traffic viola on or arrested, it goes on your record.   

Communica ons: 

○ This fraud strikes when thieves fraudulently use mass marke ng, mailings, telephone solicita ons and other forms 

of communica ons to try and extract money directly from you, or to trick you into giving them your personal 

informa on, account numbers, personal iden fica on numbers and passwords.  

Credit:  

○ Credit card fraud occurs when a thief uses your credit card number to make purchases. Another common example 

of credit fraud involves foreclosure assistance firms that claim they can help struggling homeowners save their 

home from foreclosure or lower their mortgage payments in exchange for an advance or monthly fee.   

Investment:  

○ In this type of fraud, investors are deceived by people 

claiming to be financial advisors or claiming to have an 

investment that is guaranteed to make you money.  

Tax:  

○ Tax fraud involves scammers making claims that 

you might be exempt from filing tax returns and/or 

offering to file your tax return  in exchange for your 

personal informa on.  

There are many common sense, no‐

cost measures you can take to protect 

yourself against iden ty the  and 

fraud, but you have to take control and 

responsibility to protect yourself.  

 

Do you know anyone who has been a vic m of fraud? How did it

affect them?

Page 38: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

2.6.4.F1 

© Take Charge Today – August 2013 – Protec ng Yourself From Fraud – Page 2 Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Ins tute at The University of Arizona 

How Does Fraud Occur?

Scammers are people who take advantage of your willingness to trust others. Most scammers start by building a level of 

trust with you. They may make a promise to deliver a product or service in exchange for money they will ask you to pay 

upfront. Some scammers are so good at what they do that you feel very comfortable giving away your personal 

informa on. Next thing you know the scammer has your name, address, phone number, and maybe even your social 

security number and other financial informa on. Scammers are professional thieves. Being aware of their techniques and 

opera ons will help ensure your financial well‐being and security 

These thieves can access your personal informa on in a variety of ways. The thief 

might:  

○ Steal a purse/wallet, personal records from a workplace, mail, including 

informa on carelessly discarded in the trash or recycling bin. 

○ Divert mail by comple ng a change of address form at the Post Office to 

have all of your mail delivered to them. By doing this they raise the chance 

of obtaining bank statements, credit card informa on and other personal 

details that can be used for the thief’s benefit. 

○ Skim your credit and debit card informa on, including your personal iden fica on 

number (PIN), by a aching a device to card processors or ATM machines. 

○ Phish for personal informa on by pretending to be a company or depository ins tu on reques ng sensi ve 

informa on from you via email. 

○ Hack your computer or install spyware to monitor your internet use, send you pop‐up ads, and redirect your 

computer to other sites. 

Protec ng Yourself from Fraud

You are be er off being in a community than by yourself. The government creates and manages agencies that are 

designed to protect you from fraud. The Federal Trade Commission (FTC) is the na on’s consumer protec on agency. It 

collects complaints filed by consumers regarding iden ty the  and many types of unsavory business prac ces. In addi on, 

to protect consumers from unfair, decep ve or abusive financial transac ons, the Consumer Financial Protec on Bureau 

(CFPB) was created by Congress in 2010.  The CFPB wants to hear consumers’ viewpoints on ways to provide effec ve, safe 

and affordable access to consumer financial products.  It also invites consumers to submit a complaint about a consumer 

financial product or service, at which point the agency will forward the complaint to the company and work to get a 

response (www.consumerfinance.gov/complaint). 

But, you are also responsible for yourself. Government agencies can do a lot to protect you from fraud, but the best way 

to avoid fraud is to be alert to the risk and protect yourself. Here are a few basic guidelines to help protect you and your 

personal informa on:  

Evaluate a situa on before giving away money or personal informa on ○ Don't give out personal informa on over the phone, through the 

mail or on the Internet unless you've ini ated the contact and are 

sure you know with whom you are communica ng. 

○ Before providing any personal informa on requested in an email 

or on a phone call verify the source.  

○ If you are unsure of a company reques ng money or personal 

informa on check that company’s history with the Be er 

Business Bureau. 

 What are three things you can begin doing 

today to protect yourself from fraud? 

 

Bank Account Numbers 

 Name 

Address & Telephone Number 

Credit Card 

Numbers 

Birthdate Driver’s License Number 

Social  Security Number 

Personal  Informa on 

Page 39: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

2.6.4.F1 

© Take Charge Today – August 2013 – Protec ng Yourself From Fraud – Page 3 Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Ins tute at The University of Arizona 

Protec ng Yourself From Fraud Con nued…

Protect your personal informa on

○ Don’t carry your Social Security card with you. Store it in a secure loca on. 

○ Sign the back of your credit and debit cards with signature and “Please See Picture ID.”  

○ Memorize your debit card PIN number. Think of an unusual combina on of numbers to use for your PIN and not a 

familiar combina on such as your birthdate or street number.  

○ Shred all personal documents before discarding them.   

○ Use a fireproof safe to keep personal records.  

○ Use your local post office to mail your bills and other documents. Your personal mailbox is not very secure. 

○ The internet, including all the social network sites, offers easy venues on which to share personal informa on. Be 

careful never to post your Social Security number, address, phone number, birth date, or any financial informa on. 

Check your credit reports for errors

○ You can request a free credit report from a na onal 

credit repor ng agency once every 12 months. If 

you get the reports at the same  me, you can 

determine whether there are any errors across the 

bureaus. By reques ng the reports separately, you 

can monitor your credit file at no cost more 

frequently throughout the year. Immediately file a 

dispute if inaccurate informa on is reported.  

Monitor your financial informa on

○ To minimize fraud and lessen damages caused by iden ty 

thieves monitor your financial informa on (credit 

statements, bills, and depository ins tu on statements) 

on a regular basis. No cing suspicious ac vity or pos ngs 

early can help you catch fraud quickly.  

Be careful when using the Internet

○ Before giving out any personal or financial informa on on 

a website, look for the le ers “h ps” or a picture of a lock 

either a er the URL or in the bo om right hand corner of 

the page. These two indicators signify the site is secure. 

Only give out personal informa on when purchasing from 

a secure site. 

○ Use a credit card instead of a debit card when making 

online purchases. Credit cards have addi onal fraud 

protec on.  

○ Keep usernames and passwords safe. Choose a 

combina on of le ers, numbers, and symbols not easily 

iden fied. Use different usernames and passwords for 

different sites and change them regularly. Select security 

check ques ons with answers only you would know or 

items that cannot be easily researched such as your 

mother’s maiden name, school name, etc. 

○ Do regular searches of  yourself checking to see if your 

name, picture or other personal informa on is being used 

by someone else.  

○ Remember that once informa on is posted online, it 

cannot be taken back. Even when informa on is deleted, 

older versions may s ll exist on other computers and can 

be circulated online. 

○ Use privacy se ngs on social networking sites, blogs, and 

other sites to restrict who is able to view your informa on.   

Prac ce electronic device safety

○ Use an ‐virus and an ‐spyware so ware and 

update these security programs regularly. 

○ Do not click on links found in pop‐up 

adver sements or in suspicious email. Only 

download so ware from trusted websites. 

○ Watch for strange ac ons that might indicate a 

computer is infected with spyware. You might see 

a stream of pop‐up ads, unexpected toolbars or 

icons on the computer screen and random error 

messages.   

Credit and debit cards are protected from fraud: 

○ Credit cards: A credit card cardholder’s maximum liability for 

unauthorized use of a credit card is $50. If loss of a credit card 

is reported before the credit card is fraudulently used, the 

cardholder has no personal liability for unauthorized charges. 

If the credit card number is used fraudulently, but the credit 

card itself is not used, the cardholder has no personal liability.  

○ Debit card: Personal liability for unauthorized use of a debit card 

depends on how quickly the loss is reported as well as the 

policies of each depository ins tu on. Personal liability can 

be $0, $50 (with 2 days), $500 (within 60 days), or unlimited 

(a er 60 days). Monitor your informa on and report any 

fraudulent uses or suspicions immediately.  

Page 40: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

2.6.4.F1 

© Take Charge Today – August 2013 – Protec ng Yourself From Fraud – Page 4 Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Ins tute at The University of Arizona 

Fraud Protec on Services

Depository ins tu ons, credit card companies and other businesses offer various types of fraud protec on. Fraud 

protec on may be included in a purchase, offered as an addi on to a purchase or purchased independently. Services may 

include:  

○ Fraud monitoring and detec on  

○ Cost recovery if fraud occurs 

○ Legal counsel if fraud occurs 

You are your best advocate. You can perform many of the services provided by 

fraud protec on services at no cost if you educate yourself on what to look for and 

who to contact should a problem arise. 

If you are considering purchasing fraud protec on, research exactly what is 

covered and your total cost. Even if the service is free, conduct research to ensure 

the company’s legi macy.  

 

Would you purchase a fraud protec on service? Why or why not? 

What to do if you are a Vic m of Fraud

If you think you are a vic m of fraud it is of utmost importance to immediately report it to the authori es. This 

minimizes any damages to your financial stability and well‐being. Learn to recognize fraud by watching for signs such as:  

○ A business that has taken your money but hasn’t fulfilled their promises/obliga ons or won’t return your a empts 

to contact them 

○ Unfamiliar or unrecognizable charges on your financial accounts 

○ Being denied credit when all requirements say you should qualify 

○ An cipated mail (such as bills or account statements) is not being delivered to 

your personal mailbox 

○ Your credit report contains incorrect informa on If you are a vic m of fraud, 

act immediately and keep a detailed record of all correspondence regarding 

the fraud and your efforts to repair the fraud.  

If you are a vic m of fraud, act immediately and keep a detailed record of all correspondence regarding the fraud and 

your efforts to repair it.  

Fraudulent ac vi es should be reported to your local law enforcement office. Fraud should also be reported to the 

appropriate federal agency depending on the type of fraud. The Stop Fraud website is sponsored by the government 

and includes a detailed list of where each 

type of fraud should be reported  

(h p://www.stopfraud.gov/report.html). 

Depending on the type of fraud, the 

government agency may provide  

addi onal  ps or ac ons for helping  

repair the specific type of fraud. 

The Stop Fraud website will tell 

you which agency to report to and 

provide specific  ps depending on 

the type of fraud. 

Act Immediately 

Keep detailed records 

File a report with your local law  

enforcement 

Report to the appropriate federal  agency 

Page 41: Page 2.6.4 PROTECTING YOURSELF FROM FRAUD - Personal Financestudypersonalfinance.weebly.com/uploads/1/1/5/1/11519829/... · 2018-10-16 · Protecting Yourself from Fraud PowerPoint

2.6.4.F1 

© Take Charge Today – August 2013 – Protec ng Yourself From Fraud – Page 5 Funded by a grant from Take Charge America, Inc. to the Norton School of Family and Consumer Sciences Take Charge America Ins tute at The University of Arizona 

The following table iden fies a few of the most common government agencies and how each agency protects you: 

Government agency  How the agency protects

consumers 

Types of fraud to report to

this agency

*Review the Stop Fraud 

website to determine which 

agency to report your 

par cular fraud to 

Website 

Federal Trade 

Commission (FTC) 

○ Prevent business 

prac ces that are 

an compe ve, 

decep ve or unfair to 

consumers 

○ Enhance informed 

consumer choice 

○ Iden ty The  

○ Communica on 

○ Credit 

www. c.org 

Consumer Financial 

Protec on Bureau (cfpb) 

○ Make markets for 

consumer financial 

products and services 

work for Americans — 

whether applying for a 

mortgage, choosing 

among credit cards, or 

using any number of 

other consumer financial 

products. 

○ Credit  www.consumerfinance.gov 

Federal Drug 

Administra on (FDA) 

○ Protect the public health  ○ Health/Medical  www.fda.org 

Federal 

Communica ons 

Commission (FCC) 

○ Regulate interstate and 

interna onal 

communica ons by radio, 

television, wire, satellite 

and cable 

○ Communica ons  www.fcc.gov 

US. Securi es and 

Exchange Commission 

(SEC) 

○ Protect investors and 

maintain fair, orderly, and 

efficient financial markets 

○ Investment  www.sec.gov/ 

Internal Revenue Service 

(IRS) 

○ Enforce tax laws  ○ Tax  www.irs.gov 

Federal Bureau of 

Inves ga on (FBI) 

○ Protect the United States 

and its ci zens 

○ Credit  www. i.gov 

Government agencies work to protect you from fraud. However, you are responsible for yourself. You

are your best advocate. The best way to avoid fraud is to educate and protect yourself.