CUPRINSCUPRINS.............................................................................................................................2 INTRODUCERE.................................................................................................................3 CAP. I PARADISUL FISCAL.............................................................................................4 1.1 Conceptul de paradis fiscal........................................................................................4 1.2 Tipuri de paradisuri fiscale........................................................................................5 1.3 Condiiile paradisului fiscal.......................................................................................6 1.4 Apariia i evoluia paradisurilor fiscale....................................................................7 CAP. II COMPANIILE OFFSHORE...................................................................................8 2.1 Conceptul de companie offshore...............................................................................8 2.2 Tipologia companiilor offshore.................................................................................9 2.3 Domeniile de utilizare a companiilor offshore........................................................11 2.4 Avantajele constituirii unei companii offshore........................................................13 2.5 Dezavantajele constituirii unei companii offshore..................................................14 CAP.III STUDIU DE CAZ: ELVEIA..............................................................................15 1.1 Prezentarea general a Elveiei................................................................................15 3.2 Economia Elveiei....................................................................................................16 3.3 Sistemul fiscal n Elveia.........................................................................................17 3.4 Sistemul bancar elveian..........................................................................................23 3.3 Secretul bancar elveian...........................................................................................24 3.5 Companiile offshore n Elveia................................................................................25 CONCLUZII......................................................................................................................28 BIBLIOGRAFIE................................................................................................................29 2

INTRODUCERE

Paradisul fiscal (tax heaven n englez) desemneaz acele uniti administrativ-teritoriale ce asigur condiii deosebit de favorabile pentru dezvoltarea capitalului i funcionarea companiilor offshore. Astfel, n aceste ri se manifest cu pregnan legislaii liberale cu un regim de impunere fiscal foarte indulgent. Ca urmare a existenei acestor zone fiscale cu regimuri concesive, a aprut o ntreag practic de evitare a impunerilor fiscale i de eludare a controlului fiscal. Constituirea de firme offshore n ri considerate paradisuri fiscale reprezint o modalitate mai elevat i mai recent de evaziune fiscal. Acestea reprezint firme constituite n ri paradis fiscal i care nu au voie s efectueze tranzacii dect cu strintatea, deci nu pot s intre n contact cu agenii economici autohtoni. Principala caracteristic a paradisurilor fiscale o constituie neplata vreunui impozit ctre autoritile locale (n afara taxelor de autorizare) ori plata unor impozite extrem de reduse. Aceast caracteristic este tentant pentru agenii economici din diferite ri cu o fiscalitate ridicat, printre care Romnia ocup un loc de frunte. n cazul companiilor occidentale, entitile offshore create de acestea (corporaii, bnci, societi de asigurri etc.) au un singur scop, care constituie obiectivul principal al managementului oricrei societi comerciale: maximizarea profitului prin orice mijloace legale, n spe prin diminuarea obligaiilor fiscale n favoarea profitului, profitului reinvestit sau creterilor de capital. Asemenea "artificii" fiscale pot aprea ca lipsite de etic, n special celor care cred c singurul motiv serios pentru care poate exista o firm este vrsarea unor impozite ct mai consistente la bugetul de stat. Dar nu e mai puin adevrat c orice ntreprinztor i poate dirija afacerile liber, din orice ar dorete, cu condiia s respecte legile, att n ara n care i deruleaz afacerile, ct i n aceea n care este rezident. Dac autoritile fiscale consider c o anumit firm, acionnd n limitele legii, prejudiciaz bugetul, singura lor alternativ este s cear modificarea corespunztoare a legilor care permit asemenea aciuni. Existena paradisurilor fiscale pune presiune asupra cotelor de impozitare, chiar dac au fost ntreprinse multe aciuni pe linia combaterii acestora (Codul de conduit). Deoarece reducerea cotelor nu poate continua la nesfrit, extinderea ariei de impunere este o soluie, dar nici aceasta nu va putea continua la infinit. Prin urmare, Uniunea European a cerut paradisurile fiscale s renune la facilitile pentru strini, dar trei ri europene au refuzat si anume Andorra, Lichtenstein si Monaco. Datorit structurii federale a statului, n Elveia nu exist un sistem fiscal centralizat, cu anumite impozite care sunt percepute exclusiv de ctre autoritile federale, n timp ce alte impozite sunt percepute pe criteriu concurenial, la nivel de canton, comun. Dei cota de impozitare la nivel federal este consistent, cele practicate la nivelul fiecrui canton sunt difereniate (actualmente exist proiecte legislative propuse pentru a diminua dac nu chiar elimina aceast variaie, de a reorganiza mprirea resposabilitilor i a ncasrilor ntre administraiile federale, respectiv cantonale, dar datele de aplicare ale acestora sunt nc n faz de proiect). Prin urmare, ntruct diferenele actuale n sistemul de impozitare sunt signifiante, alegerea cantonului este un element important n tot ceea ce nseamn planificare fiscal. 3

CAP. I PARADISUL FISCAL

1.1 Conceptul de paradis fiscalCreterea mobilitii capitalului a determinat diminuarea cotelor de impozitare n cazul acestuia, fapt care a necesitat majorarea cotelor n cazul impozitului pe venit. n plus, din punct de vedere al concurenei fiscale ntre ri este dovedit c factorii de decizie acioneaz cu o rapiditate crescut funcie de intensificarea mobilitii capitalului, ca urmare a existenei unor elemente considerate duntoare pentru un sistem fiscal, cum ar fi: cotele ridicate de impozitare, acordarea unor faciliti fiscale pentru contribuabilii strini (ring-fencing), neadoptarea regulilor pentru acceptarea preurilor de transfer. Pentru diminuarea acestor practici duntoare mediului de afaceri pe ansamblu, OECD a sporit numrul i calitatea metodelor de colectare a informaiilor de la contribuabili prin utilizarea unui numr de identificare fiscal (TIN), fapt care va contribui i la creterea conformrilor fiscale n cazul fluxurilor transfrontaliere (Corduneanu, 1998:351). Putem defini paradisul fiscal ca fiind orice ar care este considerat ca atare i care se vrea astfel sau orice teritoriu n care persoanele fizice au impresia de a fi impuse mai puin dect altundeva (Corduneanu, 1998:352) Pornind de la aceast definiie distingem urmroarele caracteristici ale paradisului fiscal: - Ofer avantaje fiscale care nu ar fi putut fi obinute de utilizatorii lor n rile de reziden. Devenind rezideni ai rii paradis fiscal, sau instalndu-i sediul societii sau alt entitate juridic, ei beneficiaz de taxele i impozitele rii respective, deci veniturile i beneficiile vor fi impozitate mult mai redus dect n rile lor de provenien. Astfel rile paradis i asigur sursele de capital necesare expansiunii economice i echilibrului social. - Existena unui secret sigur, protejat prin lege, referitor la operaiile comerciale i financiare realizate n aceste ri de persoanele sau societile participante la aceste operaii. - Existena unui sistem bancar dezvoltat care permite o bun dezvoltare permind realizarea facil i rapid a operaiilor cu strintatea, fr nici o restricie. - Existena unor mijloace de comunicaie funcionnd n bune condiii (telefon, fax, cabluri telegrafice, servicii aeriene) i cu strintatea. - Absena controlului schimburilor att n ceea ce privete nerezidenii ct i operaiile n devize strine. - agresivitate continu n ceea ce prinete adaptarea legislaiei cu scopul atragerii capitalurilor i capitalitilor, organiznd o veritabil campanie promoional pentru ara paradis. - Existena unor tratate fiscale pentru evitarea dublei impuneri a veniturilor ntre paradisurile fiscale i alte state industrializate, tratate care reduc impozitele aplicate n mod normal investitorilor strini din rile semnatare. Avantajele oferite de paradisurile fiscale pot fi considerate i ca mijloace particulare de 4

evaziune fiscal aflate la dispoziia deintorilor de capitaluri i societilor multinaionale. Paradisurile fiscale ofer posibilitatea unor evaziuni foare fine, puse la cale mai ales de instituii foarte respectabile.

1.2 Tipuri de paradisuri fiscaleNu este posibil o clasificare complet a tuturor tipurilor de paradisuri fiscale, datorit gamei largi de ri care se nscriu n aceast categorie, i a trsturilor specifice fiecreia dintre acestea. Totui putem mpri paradisurile fiscale n principale (ase tipuri de paradisuri fiscale n funcie de trsturile lor dominante i anume facilitile fiscale oferite) i secundare. a) Principale: 1. ri care nu aplic nici un fel de impunere asupra veniturilor i creterilor de capital (numite "zero havens") pentru persoane fizice: Bahamas, Bahrein, Bermude, Insulele Cayman, Nauru, Saint-Vincent, Turks i Caicos, Vanuatu i Principatul Monaco. 2. ri n care impozitul pe venit sau beneficiu este stabilit pe o baz teritorial: Costa Rica, teritoriul Hong Kong, Liberia, Malaiezia, Panama, Filipine, Venezuela, Marea Britanie (pentru societile nerezidente). n aceste ri, contribuabilii beneficiaz de o exonerare a beneficiilor, obinute prin operaiuni realizate n afara teritoriului. 3. ri n care cotele de impunere sunt puin ridicate: Liechtenstein, Elveia, Insulele Virgine britanice, Antilele Olandeze, Jersey , Guernesey , Man, Irlanda. Cotele au un nivel sczut, ntruct sunt astfel stabilite de state sau ca urmarea aplicrii unor reduceri de cote, datorate acordurilor fiscale privind dubla impunere. 4. ri care ofer avantaje specifice societilor tip holding sau societilor offshore: Luxemburg, Singapore. 5. ri care ofer exonerri fiscale ramurilor industriale create n vederea dezvoltrii exporturilor: Irlanda pentru societile create nainte de 1 ianuarie 1981. 6. ri care ofer alte avantaje specifice anumitor societi: Antigua, Anguilla, Grenada, Jamaica, Barbados. b) Secundare, n care nivelul de impunere a anumitor forme de venit este ridicat, dar n care exist dispoziii legale cu caracter particular, care pot fi utilizate ntr-o operaiune de tax planning de ctre investitori. Din categoria micilor entiti teritoriale sunt relevante urmtoarele exemplificri: Vatican, Republica Maltez, Polinezia francez, Insulele Tonga, insulele Maurice, Republica Djbouti, Haiti, Insulele Virgine, Jamaica, Taiwan, Insulele Norfolk, Insula Christmas, Insulele Cocos, arhipelagul norvegian Svalbard. Caracterizate printr-o suprafa mic i o populaie redus numeric, fr a ndeplini toate caracteristicile paradisurilor fiscale principale, acestea fie c nu aplic nici un fel de impunere fiscal, fie c anumite venituri realizate de persoane fizice sau de societi nu sunt impuse, fie c acord exonerri pentru activitile desfurate de anumite societi, fie c respectivele cote sunt mult reduse (Corduneanu, 1998:355). 5

1.3 Condiiile paradisului fiscalPrin termenul de refugiu fiscal sau paradis fiscal sunt desemnate acele uniti teritorial-administrative care asigur condiii deosebit de favorabile pentru dezvoltarea capitalului i pentru funcionarea companiilor offshore. Condiiile care trebuie ntrunite pentru ca un teritoriu s poat fi considerat paradis fiscal sunt urmtoarele (Caraiani, 1999:48): Fiscalitate redus: caracteristic valabil numai pentru companiile offshore, care sunt scutite de impozite (sau trebuie s plteasc un impozit foarte mic, de obicei nominal, nu procentual), toate celelalte taxe asimilate impozitelor fiind moderate. Trebuie specificate ns urmtoarele aspecte: ntr-un sens strict, toate rile din lume (sau aproape toate) ar putea fi considerate paradisuri fiscale, pentru c guvernele ofer faciliti fiscale companiilor i persoanelor fizice strine (metode ring-fencing), pentru a ncuraja investiiile acestora, promovnd astfel, creterea economic. n acelai timp, o ar ca Panama, menionat ntre primele zece paradisuri fiscale din lume, nu este considerat ca atare de ctre populaia local (inclusiv firme), deoarece acesteia i se percep impozite pe venituri personale i de corporaie, taxe asupra importului (i chiar asupra exportului), impozite asupra succesiunilor i donaiilor, asupra proprietilor imobiliare, etc; Birocraie sczut: companiile offshore sunt, n general, scutite de obligaia inerii contabilitii, a registrelor contabile, i sunt obligate la prezentarea bilanului contabil. Cu toate acestea, se pot procura cu uurin certificatele i adeverinele necesare n activitatea curent a comerciantului (Certificate of Good Standing); Anonimat: datele de identificare ale acionarilor i ale administratorilor nu sunt, de obicei, publice (nu se pot descoperi din registrele publice). n ceea ce privete transparena fa de autoriti, putem spune c nu exist un schimb de informaii care s le permit acestora controlarea fenomenului. Totui, din cauz c acest lucru faciliteaz foarte multe activiti ilegale - cum ar fi splarea banilor sau evaziunea fiscal - unele paradisuri fiscale au acceptat semnarea unor tratate prin care se permite analiza activitilor companiilor offshore nregistrate pe teritoriul lor, n cazul n care acestea sunt suspectate de fapte criminale. Acest lucru a atras, ns, dup sine decderea unor paradisuri fiscale, care astfel nu mai erau n stare s ofere secretul bancar cerut de investitori. Referitor la refuzul unor paradisuri fiscale de a fixa impozite mari, multe dintre acestea nu ar avea prea mult de ctigat, dac ar institui impozite ridicate. Dar cum ntotdeauna se gsesc soluii favorabile tuturor celor implicai, s-au instituit, pentru majoritatea companiilor offshore, taxe anuale, fr nici o alt obligaie din partea acestora.

6

1.4 Apariia i evoluia paradisurilor fiscaleApariia i evoluia paradisurilor fiscale are legturi strnse cu istoria splrii banilor care a prins rdcini ntr-o epoca n care rigoarea normelor morale era mpins la paroxism. Fenomenul splrii banilor a nmugurit n epoca medieval, cnd, condamnat de Biserica Catolic, camta era considerat o crim, un pcat capital, de o gravitate similar traficului cu droguri din ziua de astzi. Negustorii i cmtarii anticipau tehnicile moderne de ascundere, transferare i splare a banilor. Cnd negustorii negociau mprumuturi pe termen lung, umflau artificial rata de schimb, suficient ct s acopere i plata dobnzilor, pretinznd c acestea sunt un fel de recompens pentru riscul asumat. Chiar dac termenul de "splare de bani" este de dat relativ recent, se poate aprecia c, att timp ct exist aceast nevoie de a masca anumite transferuri financiare, fenomenul s-a produs la acea dat. Ingenioi, cmtarii i negustorii mai recurgeau la o tehnic de ascundere a dobnzilor interzise: priveau dobnda ca pe o penalizare pentru ntrzierile survenite n returnarea sumelor mprumutate n baza unor acorduri stabilite cu clienii lor. Toi cmtarii considerau dobnzile ca profituri reale, prin utilizarea a ceea ce, n prezent, se numete firm-fantom. Capitalul era mprumutat unei companii, apoi retras sub forma de profit, i nu de dobnda la mprumut, dei, n realitate, nu se realizase nici un fel de profit. Toate aceste trucuri prin care se urmrea nelarea autoritilor bisericeti au n prezent echivalent n tehnicile de splare a banilor. Formele primare de splare a banilor descrise mai sus au evoluat cu timpul, ducnd la ceea ce muli cred c este o invenie a epocii moderne: paradisurile fiscale. Opernd ntre Europa i America, piraii secolului al XVII-lea au fost primii utilizatori ai paradisurilor fiscale, care nu erau altceva dect locurile n care ei i depuneau averile. Apruse chiar o competiie ntre statele mediteraneene n atragerea averilor pirailor, folosite uneori i drept "moned de schimb" pentru ntoarcerea lor acas. Datele istorice arat c un eveniment produs n 1612 poate fi considerat primul caz de amnistie a profiturilor ilegale: Anglia oferea pirailor care-i abandonau meseria att libertatea deplin, ct i dreptul de a-i pstra banii. O idee redescoperit i aplicat trei secole mai trziu de unele state contemporane n lupta cu traficanii de droguri. Aadar, n ceea ce privete paradisurile fiscale, istoria arat c bazele acestora au fost puse cu multe secole n urm, ceea ce a urmat fiind mai mult o adaptare modern a unei piese clasice. Termenul de paradis fiscal este utilizat doar de cteva decenii, dei nc din Grecia Antic, pe micile insule din Mediteran, n vecintatea Atenei, se stocau mrfurile aduse pe mare pentru a evita impozitul, 2% perceput asupra lor n cetate. n secolele al XVI-lea i al XVII-lea, Flandra (din Belgia) a fost un paradis fiscal i, ulterior, insula Jamaica a fost declarat, de asemenea, paradis fiscal. n Evul Mediu, n urma negocierilor hanseatice, oraul Londra este scutit de toate impozitele. Dup al Doilea Rzboi Mondial, numrul i importana paradisurilor fiscale crete datorit avantajelor pe care acestea le

7

ofereau: secretul operaiunilor bancare, rapiditatea acestora, evitarea dublei impuneri, lipsa unor taxe obinuite altfel, alte avantaje fiscale. n 1889 a doua banc ca mrime din Canada, Bank of Nova Scoia, i-a dechis o agenie n Caraibe i n Jamaica pentru a permite clienilor s beneficieze de avantajele fiscale i financiare n operaiuni de comer internaional. Dup al doilea Rzboi Mondial importana paradisurilor fiscale a crescut. Printre alii, americanii specialiti n societi multinaionale au avut cele mai mari motive. Ei aveau n vedere diminuarea preului de transfer a profitului ntre societile fiice strine i societatea mam prin mijloacele evaziunii fiscale. Beneficiile astfel neimpozitate, au servit la reinvestirea i nnoirea mijloacelor de producie. Utilizarea paradisurilor fiscale le-a oferit americanilor pe lng o impozitare mic i mijlocul de a deveni competitivi, fiind acum 78 pe picior de egalitate cu firmele concurente a cror legislaie naional le ofereau numeroase faciliti fiscale.

CAP. II COMPANIILE OFFSHORE

2.1 Conceptul de companie offshoreUna dintre cele mai eficiente si mai "legale" arme ale ntreprinztorului n lupta cu fiscalitatea s-au dovedit a fi aa-zisele companii offshore. Prin termenul de "offshore"1 limbajul de specialitate britanic desemneaz teritoriul situat dincolo de rm. n jargonul economic american, prin offshore sunt denumite activitile economice i firmele care i desfoar activitatea n afara teritoriului naional al statului n care acestea sunt rezideni. ntradevr toate sensurile acestui cuvnt sunt purttoare a esenei: este vorba despre o companie, care n funcie de ara unde este nregistrat nu are activitate economic, n funcie de activitatea sa este considerat companie strin. O companie offshore nu realizeaz venituri n ara n care a fost nmatriculat. Dup toate acestea este important de menionat faptul c n general nu este considerat activitate economic intern funcionarea birourilor administrative i manageriale, activiti de investiii i holding i susinerea de conturi bancare. Termenul englezesc "offshore" explicat n noiuni economice este "activitate desfurat n exterior, efectuat n afara legilor rii din care provine investitorul". Altfel spus, o zon offshore reprezint spaiul restrns pe teritoriul unui stat, de obicei n cadrul unui port, aeroport, unde taxele vamale asupra mrfurilor intrate i destinate reexporturilor sunt suspendate i se autorizeaz realizarea unor operaiuni comerciale, industrial-bancare i de asigurare. Teoretic, companiile offshore se pot nfiina oriunde n lume, dar nu peste tot se1

Potrivit dicionarului anual al revistei The Economist, companiile offshore sunt firme nregistrate n anumite ri sau jurisdicii care au o legislaie fiscal fie fr impozite, fie cu impozite foarte sczute att timp ct societatea nu desfoara activiti pe teritoriul rii unde sunt nregistrate.

8

pot obine i avantaje fiscale, pentru c o firm nu va fi scutit de impozit datorit faptului c este o firm offshore, ci pentru c este un offshore nregistrat ntr-un paradis fiscal. Scopul pentru care se decide nfiinarea unei companii offshore este n principal minimizarea taxrii i reducerea poverii fiscale, dar prin intermediul unei companii offshore se realizeaz i un management mai performant al riscului ct i o important reducere a costurilor. Companiile offshore pe lng regimul de impozitare lejer beneficiaz i de mult dorita i apreciata confidenialitate n faa unui control valutar, avnd protecie mpotriva interveniei guvernamentale i a schimbrilor politice exterioare. Schemele offshore constau n stabilirea i domicilierea unei entiti juridice (corporaie, holding, fundaie) prin intermediul creia se deruleaz afaceri cu alte entiti domiciliate n afara statului respectiv. Aceste entiti sunt denumite generic "firme offshore" i ofer scutire de la plata impozitelor pe profit, pe creterile de capital, pe dividende, pe dobnzi, etc. Companiile offshore au cunoscut o amploare remarcabil, mai ales n ultimele decenii, fiind o alternativ de a evita povara fiscal din ce n ce mai apstoare. Prin termenul de offshore, se nelege teritoriul situat dincolo de rm, n larg, departe de ara de origine, n contradicie evident cu onshore. n jargonul economic american, prin offshore sunt denumite activitile economice i firmele care desfoar activitatea n afara statului n care acestea sunt nregistrate.

2.2 Tipologia companiilor offshoren prezent se identific trei tipuri de societi (instrumentele de realizare a fraudei internaionale) instalate n rile de refugiu fiscal (Hoan, 1997): Societile holding Sunt acele societi care dein un portofoliu de participaie fr a exercita ele nsele o activitate de afaceri. Ele sunt nregistrate n paradisuri fiscale sau n ri dezvoltate care le ofer regimuri fiscale privilegiate, permind constituirea de sanctuare financiare la adpostul oricrei impozitri aa cum susinea J.C. Martinez n lucrarea La fraude fiscale. ntr-o alt tipologie apare ca o form a companiilor offshore. Instalate n ri precum Liechtenstein, Luxemburg, Elveia, Monaco, Hong Kong, Singapore, Bermude au funciuni multiple. Ele gestioneaz n acelai timp portofoliul de valori mobiliare pentru societatea de grup, obin participaii, procur sursele de finanare, prin lansarea de mprumuturi internaionale i ncaseaz redevene, onorarii i comisioane. Centrele respective poart denumirea de "offshore financial centres" (centre financiare de dincolo de rm, grani) i furnizeaz "offshore funds". Holdingul permite aadar localizarea optim a beneficiului grupului. Dac la un moment dat, condiiile fiscale oferite de teritoriul n care este localizat grupul devin mai puin interesante, atunci holdingul se dizolv cu uurin, transferndu-se n alt stat, mai primitor. Societile de baz ("base companies") Nici acestea nu au o activitate proprie, fiind nregistrate n ri cu presiune fiscal 9

redus, unde gestioneaz trezoreria grupului care le-a creat, concentrnd i administrnd beneficiile comerciale i financiare realizate n alte ri cu fiscalitate ridicat de ctre filialele i ntreprinderile din grupul fondator. Societile fictive, de faad sau paravan ("sham companies") Nu au baza n rile de refugiu, ci se rezum la o simpl "cutie de scrisori" existent vremelnic pe lng o banc, avocat sau contabil avnd un dublu scop: - s stabileasc n rile de refugiu profiturile realizate cu ocazia anumitor operaiuni - s fac mai dificil controlul fiscal asupra contabilitii ntreprinderii din grup Companiile offshore sunt fie societi (asociaii) cu rspundere limitat (Limited Liability Company), fie societi pe aciuni (Corporation) , fie fundaii de administrare a fondurilor sau trusturi. Aceste companii au dreptul s exercite orice fel de activitate legal, fr a fi necesar exprimarea scopului n actele de nregistrare. Singurele activiti care necesit aprobare special sunt cele desfurate de bnci i societile de asigurare. 1. Limited Liability Company Este o asociere ntre persoane fizice, n care partenerii sunt considerai acionari i au rspunderea limitat la cota de participare la capitalul social, profitul fiind considerat de fisc drept venit personal i impozitat n consecin. Acest tip de companie constituie o tehnic deosebit de apreciat pe teritoriul SUA. Companiile cu form juridic de tip LLC, constituite n SUA sunt supuse sistemului de impozitare "cursiv" (flow through taxation), adic nu compania datoreaz impozitul, ci acionarii companiei, dac nu hotrsc altfel. Pentru ca o societate de tip LLC s fie scutit de impozit n SUA trebuie s ndeplineasc urmtoarele condiii: acionarii companiei s fie nerezideni n SUA compania s nu desfoare comer n SUA sau cu firme din SUA LLC s nu aib un sediu permanent altul dect cel nregistrat n SUA Aadar, acionarii LLC trebuie s fie persoane fizice sau juridice rezidente n paradisuri fiscale, ei fiind cei care datoreaz impozitul. 2. Societile pe aciuni (Corporation) Denumirea generic de corporation se refer la societile pe aciuni chiar dac n denumirea acestora ntlnim cuvintele: Limited, Corp., Inc. etc. Spre deosebire de societile pe aciuni recunoscute de legislaia romneasc, n SUA, societile pe aciuni se pot constitui i fr capital social. 3. Compania internaional (International Business Company IBC) Companiile de tip IBC sunt specifice zonelor aparinnd Coroanei Britanice. Sunt societi pe aciuni, dar se nfiineaz de ctre 1-2 fondatori care nu au nici un drept patrimonial asupra firmei. Firma este practic deinut de cel ce subscrie aciunile, ns decizia emisiunii de aciuni aparine fondatorilor sau persoanelor desemnate de acetia. Pentru prima dat a fost definit n legislaia din Insulele Virgine Britanice (BVI), n 1984, prin International Companies Act, n urma eecului tratativelor cu SUA privind prelungirea tratatelor de evitare a dublei impuneri, dintre cele dou state. Autoritile din BVI au inventat IBC pentru a putea asigura n continuare clienilor americani o protecie fiscal maxim, n special prin garantarea unei confidenialiti impenetrabile (Mnil, 2004:9). 4. Compania nerezident 10

Este cea mai puin pretenioas entitate, utilizat n special n zona de influen a legilor britanice, poate fi ncorporat ntr-un anumit paradis fiscal i s i desfoare activitatea n alt ar n funcie de interesele acionarilor si. 5. Compania exceptat sau scutit (exempted company) Companiile de acest tip sunt scutite de la prevederile fiscale normale, fiind firme obinuite care beneficiaz, n jurisdicii cu un regim fiscal normal, de faciliti acordate n anumite condiii. Exceptarea sau scutirea se acord n fiecare an pe baza unei declaraii a responsabililor firmei, care se angajeaz c nu vor face afaceri n sau cu firme nmatriculate n acel stat, altele dect firme nerezidente sau exceptate (Mnil, 2004:10).

2.3 Domeniile de utilizare a companiilor offshoreComer internaional: prin nfiinarea unei companii offshore de import-export ntr-un paradis fiscal este posibil reducerea impozitrii profitului. Compania offshore are rol de intermediar ntre compania productoare i client. Cumpr mrfurile de la productor la un pre foarte mic (apropiat de preul de fabricaie) i le vinde clientului la preul de pia, iar marfa este livrat direct de la societatea productoare clientului, trecerea mrfurilor prin societatea offshore este doar scriptic. Bineneles c n cele mai multe cazuri proprietarul companiei offshore este i proprietarul companiei productoare. n felul acesta compania offshore (situat n paradis fiscal) colecteaz profit substanial care nu va fi impozitat, iar societatea productoare nregistrat ntr-un infern fiscal obine un profit sczut sau deloc. Investiii: companiile offshore de investiii se pot folosi pentru realizarea unor investiii care vor produce profituri mari. Astfel, aceste profituri vor fi puse la adpost de impozitele mari. Cu ajutorul companiilor offshore de investiii se poate asigura anonimatul adevratului investitor. Un alt avantaj l constituie faptul c n conturile companiei se pot pstra devize fr ngrdire, eliminnd astfel pierderile datorate diferenelor de curs. Tranzacii imobiliare: dac o companie offshore este proprietara unui imobil, la nstrinarea acestuia se pot economisi importante sume din taxe. De aceea, este de preferat ca cei care au proprieti s le dein prin intermediul unei companii offshore. Exist o serie de avantaje precum i evitarea taxelor succesorale, a impozitelor rezultate din vnzarea investiiilor de capital. Servicii profesionale: prin plata contravalorii unor servicii de consultan se pot transfera n conturile firmei offshore sume importante fr s se plteasc impozit pe profit. n special persoane individuale precum designeri, consultani, autori, artiti, sportivi semneaz contracte cu o companie offshore pentru dreptul de a primi onorariile prin intermediul acesteia, evitndu-se astfel plata unor impozite care ar diminua semnificativ aceste onorarii. Operaiuni bursiere: dac operaiunile la burs se efectueaz prin intermediul unei companii offshore, atunci profitul realizat nu este supus impozitrii. Operaiuni de lohn: compania offshore este mijlocul cel mai rspndit prin care se reduce impozitul pe profit realizat n urma executrii contractului de lohn. Proprietate intelectual: o companie offshore poate cumpra sau poate fi mandatat pentru dreptul de a folosi un patent, drepturi de autor, licen, know-how de la 11

sau de ctre deintorii originali cu drept de sublicen. Odat achiziionat dreptul de proprietate intelectual de ctre o companie offshore, aceasta poate furniza drepturile de proprietate n sublicen n ntreaga lume, exploatnd drepturile de proprietate n diverse ri. Shipping: folosirea unei companii offshore de shipping poate elimina impozitarea direct sau indirect. Fr ndoial c n ultimii ani s-au produs mari transferuri de nave comerciale nregistrate n zone tradiionale ca Marea Britanie, Norvegia sau Grecia, ctre jurisdicii navale offshore precum Panama, Liberia, Isle of Man, Cipru i Gibraltar. Recrutare de personal: companiile offshore pot fi folosite de ctre patroni cu scopul de a reduce impozitul pe salariile angajailor. n acest caz banii ce urmeaz s fie utilizai pentru salariile angajailor sunt transferai n conturile companiei offshore n care lucreaz de fapt angajaii. Asigurri: societi de asigurare offshore captive sunt constituite de ctre o companie nregistrat ntr-o ar cu fiscalitate ridicat sau de ctre un grup de asemenea companii i pot fi folosite pentru asigurarea riscurilor firmei mam n condiii mai avantajoase dect cele oferite de obicei de societatea de asigurare. Dicionarul Webster definete aceste societi captive astfel: "societi deinute sau controlate de ctre o alt societate sau ntreprindere, al crei obiectiv este, n primul rnd acoperirea necesarului de asigurri, i n al doilea rnd, efectuarea de operaii pe pia". Societile captive de asigurri au fost create de companii multinaionale pentru a asigura i reasigura riscurile filialelor i a companiilor afiliate. Captivele sunt potrivite n special pentru industria de shipping i industria petrolier. Societile captive offshore sunt societi de drept strine i i desfoar activitatea n alte ri n conformitate cu legislaia din ara gazd. Ele constituie majoritatea covritoare a societilor captive, respectiv 85% din total. Cele mai multe societi captive "offshore" i au sediul n: Insulele Bermude (1336), Insulele Cayman (500), Guernsey (300), Bahamas, Seychelles, care dein mpreun circa 75% din totalul societilor captive din toat lumea. Celelalte sunt situate n Caraibe, Gibraltar, Insula Man, Channel Islands, Insulele Virgine Britanice, Nauru, Singapore, Vanuatu, Barbados. Operaiuni bancare: o banc offshore poate fi utilizat i pentru finanarea operaiunilor internaionale efectuate de fondatorii bncii respective, n scopul evitrii problemelor legate de limitri valutare. n ultimii ani din ce n ce mai multe instituii bancare s-au stabilit n paradisuri fiscale precum: Anguilla, Antilele Olandeze, Bahamas, Bahrein, Barbados, Insulele Cayman, Costa Rica, Emiratele Arabe Unite, Guernsey, Hong Kong, Liban, Luxemburg, Insula Man, Panama, Saint Vincent, Seychelles, Singapore, care au devenit adevrate centre financiare internaionale. n paradisurile fiscale se pot constitui dou tipuri de societi bancare: bnci de tip A sau de tip unrestricted, sau cu autorizaie de funcionare nerestrns, care pot opera att pe piaa naional ct i pe cea extern bnci de tip B sau de tip restricted, sau cu autorizare de funcionare restrns, care nu pot interveni pe piaa bancar intern, naional, pot efectua tranzacii doar cu nerezideni, deci altfel spus acest tip de bnci pot opera doar n afara statului n care s-au nmatriculat

12

2.4 Avantajele constituirii unei companii offshoreConstituirea unei societati comerciale offshore se explica prin avantajele oferite: fiscalitate minima sau chiar egala cu zero; formalitati contabile minime (de cele mai multe ori nu exista obligatia depunerii bilantului contabil anual sau a unor declaratii fiscale); asigurarea confidentialitatii asociatilor unei astfel de societati comerciale; operativitate la inmatricularea unei societati offshore; taxe minime la intocmirea actelor constitutive si la inmatricularea unei societati offshore; capital social minim cerut pentru infiintarea unei societati offshore; absenta controalelor fiscale; absenta restrictiilor valutare. Avantajele care decurg din statutul de offshore al unei companii dintr-un paradis fiscal se pot clasifica in doua categorii: 1. Avantajele conexe constau in faptul ca beneficiarul poate dispune liber, fara nici o ingradire, de rezervele sale valutare, evitand astfel pierderile datorita diferentei de curs. De asemenea, in multe paradisuri fiscale nu este obligatorie tinerea unei contabilitati, i in plus, de multe ori o companie straina este mai bine vazuta decat una romaneasca un investitor strain se bucura deseori de o incredere mai mare decat oamenii de afaceri din tara. 2. Avantajele fiscale au ca principal izvor faptul ca profitul acumulat de aceste companii se impoziteaza de obicei in statul de rezidenta, iar acestea fie nu aplica nici un impozit, fie aplica unul foarte mic comparativ cu cele din statele in care sunt generate veniturile, realizandu-se astfel o minimizare a partii din profit platita statului in care companiile ii desfaoara activitatea comerciala. O mai atenta analiza a acestor avantaje din punctul de vedere al beneficiarului conduce la concluzii surprinzatoare. De exemplu, o persoana fizica poate incerca, pe de o parte, sa profite de politicile guvernamentale avand ca obiectiv dezvoltarea anumitor activitati. Aceasta va cauta, pe de alta parte, tarile unde impozitarea este scazuta, respectiv nula, sau unde s-au stabilit acorduri cu tarile cu impozitare puternica care ofera posibilitatea unor reduceri pentru impozitele platite in prima tara. Insa din punctul de vedere al beneficiarului persoana juridica, avantajele sunt multiple: - In anumite tari beneficiile sunt impozitate in anul imediat urmator realizarii lor, impozitul fiind calculat pe ansamblul beneficiilor nationale i straine. Aceasta permite intreprinderilor care au filiale in strainatate sa intarzie impozitarea, care este aadar subordonata repatrierii beneficiilor; - Paradisurile fiscale sunt adesea folosite pentru a efectua tranzactii de brevete, marci i procedee de fabricatie, care constituie active necorporale; - Folosirea unui paradis fiscal faciliteaza elaborarea i punerea in circulatie a documentelor comerciale justificand respectarea reglementarilor comerciale; - Investitiile realizate sub acoperirea unui paradis fiscal nu mai antreneaza impozite pe plusvalori in cazul cedarii lor; 13

-

-

-

Conturile in monede convertibile i secretul bancar pot uura obligatiile gestionarilor in perioada de fluctuatie a monedelor i a impozitelor pe dobanzi; Infiintarea unei filiale intr-un paradis fiscal permite o mai mare suplete i o discretie marita in gestiune; filiala in cadrul unui paradis fiscal poate fi utilizata de o companie ca punct de cumparare pentru propriile sale marfuri. Acestea din urma sunt revandute uzinelor din strainatate profitandu-se de reducerile de impozite rezultate, fara a pierde beneficiul vanzarii; Cumpararea de material la pretul pietei locale printr-o filiala implantata intr-un paradis fiscal permite realizarea de beneficii neimpozabile; Companiile de asigurari captive sunt utilizate de firme multinationale incitate sa devina astfel propriul lor asigurator, datorita costurilor substantiale ale asigurarilor (in plus, rezervele de asigurari nu sunt deductibile din beneficiile impozabile), precum i datorita caracterului neasigurabil al unora dintre activitatilor lor. Compania de asigurari captiva poate deveni totodata un mijloc de finantare al investitiilor firmei-mama; Bancile captive sunt organisme create pentru necesitatile proprii ale unui grup de indivizi. Acestea au statut de banca non-rezidenta i pot efectua operatiuni de orice natura, cu exceptia celor ce implica rezidenti din tarile in care acestea sunt instalate.

2.5 Dezavantajele constituirii unei companii offshoreCompaniilor offshore sunt de obicei interzise de la desfaurarea de afaceri sau pastrarea angajatilor in jurisdictia lor, dei acest lucru depinde foarte mult de jurisdictia in cauza i tipul de companie. Din motive de reglementare, exista adesea anumite restrictii cu privire la tipul de afacere pe care o societate offshore o poate desfasura fara a fi nevoie de o licenta. In practica, aceasta nu este diferita de la tranzactionare "pe uscat"(onshore), deoarece majoritatea bancilor au operatiuni offshore, iar majoritatea companiilor de asigurare din lume sunt offshore. Regulile tind sa fie mai stricte in aceste zone decat in cele mai multe zone onshore. De exemplu, pentru a deschide un cont bancar in numele unei companii offshore, pentru a se conforma legilor de combatere a spalarii de bani, banca va solicita in mod normal documente pentru verificarea identitatii semnatarilor de cont pentru a fi legalizate i pot necesita unul sau mai multe scrisori profesionale de referinta de la un avocat, contabil i / sau bancher care te-a cunoscut. Anumite tari au legi "anti- paradis fiscal ", ceea ce face dificil desfaurarea afacerilor in acele tari cu ajutorul unei companii offshore. De exemplu, legea pietelor de capital din Franta interzice utilizarea companiilor offshore ca emitent de obligatiuni de vehicule.

14

CAP.III STUDIU DE CAZ: ELVEIA

1.1 Prezentarea general a ElveieiConfederaia Elveian sau Elveia (latin: Confoederatio Helvetica) este un mic stat federal alctuit din 26 de regiuni numite cantoane i de accea mai poart numele i de ara cantoanelor, fiind situat n Europa Central, fr ieire la mare. Cu o suprafata de 41.284 km2 Elveia beneficiaz de o localizarea geografic favorabil i de o guvernare inteligent care au transformat Elveia ntr-un important entru al serviciilor bancare i financiare, comerului, turismului i comunicaiilor ntre nosrdul i sudul Europei. Vecinii si sunt Germania (la nord), Italia (la sud), Austria si Liechtenstein (la est). Capitala Elveiei este Berna, iar cel mai mare ora este Zrich, fiind urmat de Basel i Geneva. Cele 26 de cantoane sunt: 1. Appenzell Extern (Appenzell 13. Neuchtel Ausserrhoden) 14. St. Gall (St. Gallen) 2. Appenzell Intern (Appenzell 15. Schaffhausen Innerrhoden) 16. Schwyz 3. Argovia (Aargau) 17. Solothurn 4. Basel-Ora (Basel-Stadt) 18. Ticino 5. Basel-Provincie (Basel-Landschaft) 19. Turgovia (Thurgau) 6. Berna (Bern / Berne) 20. Obwald 7. Fribourg (Freiburg) 21. Nidwald 8. Geneva (Genve) 22. Uri 9. Glarus 23. Valais (Wallis) 10. Graubnden (Grigioni / Grischun) 24. Vaud 11. Jura 25. Zug 12. Lucerna (Luzern) 26. Zrich Cantoanele sunt divizate n 2.889 municipalitati. Ora oficial este ora Europei Centrale, cu o ora mai devreme dect la Bucureti i tot cu o or , dar, mai trziu, fa de ora Londrei. n ceea ce privete populaia Elveiei, cele 26 de cantoane numr aproximativ 7.750.600 de ceteni, din care 75% triesc n mediul urban. Rata de cretere anual a popilaiei Elveiei este de 0.4%. Etnic, populaia Elveiei este format din 64% germani, 20% francezi, 8.5% italieni, 0.5% romani, restul fiind strini naturalizai. Limbile oficiale sunt: germana, franceza, italiana i retormana un dialect cu origini latine, considerat limb naional.

15

Fig. 3.1 Distribuia limbilor (iulie 2011) portocaliu=german (63,7 %), violet=francez (20,4 %), verde=italian (6,5 %), galben=retoroman (0,5 %)

(Sursa: Wikipedia)

Elveia nu are o religie de stat. Religia cea mai rspndit n Elveia este catolicismul cu 42 % din populaie. 33 % din populaie este reprezentat de comunitatea Bisericii Evanghelice Reformate, cantoanele mndrindu-se n general cu una din cele dou confesiuni. Islamul este cea de-a treia religie, de care aparine 4 % din populaie. Un procent mai mic, de aproximativ 1 % aparine ortodoxismului. Din punct de vedere politic Elveia nu este membr a Uniunii Europene, n prezent fcnd parte din Asociaia European a Liberului Schimb (AELS)2. Aceast asociaie a fost fondat n 1960 de ctre mai multe ri europene (Marea Britanie, Irlanda, Elveia, Austria etc.) prin semnarea Conveniei de la Stockholm. n prezent din AELS mai fac parte urmtoarele ri membre: Elveia, Norvegia, Islanda i Liechtenstein.

3.2 Economia ElveieiElveia este un stat din categoria celor dezvoltate, cu un produs intern brut (PIB) mai ridicat dect al unor ri din vestul Europei . Prin comparaie, moneda naional a acestei ri francul elveian (1CHF=1.087USD) are un nivel relativ constant n raport cu alte valute, devenind una dintre cele mai folosite valute pentru investiiile financiare datorit stabilitii acesteia. Elveia este cunoscut ca fiind un mediu propice att pentru investiiile autohtone ct i pentru cele strine, acest lucru fiind facilitat de gradul nalt de securitate oferit de legislaia acestei ri n domeniul afacerilor, de gradul sczut de control i de intevenie din partea statului elveian, de garantarea pe termen lung a stabilitii n domeniul investiiilor, de libera competiie, de reglementrile n ceea ce privete secretul bancar etc.2

AELS (abv.) Asociaia European a Liberului Schimb

16

Datorit nivelului ridicat al investiiilor strine, Elveia este considerat un ,, paradis fiscal , fiind unul dintre cele mai mari i mai cunoscute centre offshore, alturi de New York, Frankfurt i Londra. Economia Elveiei este caracterizat de stabilitate, care este dat de o rat constant i scazut a inflaiei ct i a dobnzilor, stabilitate conferit i de puterea monedei naionale (francul elveian). Principalii indicatori economici sunt redai prin tabelul urmtor: Tab. 3.1 Indicatorii economici ai Elveiei Indicatori PIB Gradul de cretere anual a PIB Nivelul PIB pe cap de locuitor Nivelul PIB pe sectoare de activitate Rata inflaiei Rata omajului Datoria public Rata de economisire Venit anual disponibil Ponderea taxelor pltite n venituri Industrii principale Nivelul indicatorilor 326.6 milioane USD 2, 7% 47.08 mii USD - agricultur 1,3% - industrie 27.5% - servicii 71.2% 0.7% 3.9% 40.2% din PIB 10.1% (locul 7 in topul primelor 10 ri care economisesc cel mai mult) 27.542 USD 21.5% maini, chimic, ceasuri, textile, instrumente de precizie

(Sursa: Rapoarte anuale despre economia Elveiei)

3.3 Sistemul fiscal n ElveiaDatorit structurii federale a statului, n Elveia nu exist un sistem fiscal centralizat, cu anumite impozite care sunt percepute exclusiv de ctre autoritile federale, n timp ce alte impozite sunt percepute pe criteriu concurenial, la nivel de canton, comun. Dei cota de impozitare la nivel federal este consistent, cele practicate la nivelul fiecrui canton sunt difereniate (actualmente exist proiecte legislative propuse pentru a diminua dac nu chiar elimina aceast variaie, de a reorganiza mprirea resposabilitilor i a ncasrilor ntre administraiile federale, respectiv cantonale, dar datele de aplicare ale acestora sunt nc n faz de proiect). Prin urmare, ntruct diferenele actuale n sistemul de impozitare sunt signifiante, alegerea cantonului este un element important n tot ceea ce nseamn planificare fiscal. Conform standardelor internaionale i OECD, ratele de impozitare practicate de Elveia sunt relativ sczute. 17

Impozitarea persoanelor fizice Persoanele fizice care obtin un venit fix pot fi scutite de impozitul pe venit sau li se pot adauga suprataxe in baza unor legi speciale. Cotele de impozitare sunt stabilite de cantoanele si municipalitatii aferente, putand diferi in mod considerabil de la un canton la altul. De obicei, se aplica o cota de impozitare progresiva. Cuplurile casatorite sunt impozitate cu un discount, beneficiand de anumite de deduceri la baza impozabila, cum ar fi contributiile sociale. Cu toate acestea apare un dezavantaj financiar comparativ cu persoanele fizice necasatorite. Asadar, se colecteaza impozite directe federale si cantonale. Cotele de impozit directe federale sunt progresive, inregistrand un nivel maxim de 11.5% la un venit de 843000 CHF per cuplu casatorit. Taxa pe avere difera de la un canton la altul si variaza in jurul procentului de 1,5% in majoritatea cazurilor. In cantonul Zurich este 0,3%. Rezidentii platesc anual taxe pe avere in functie de totalitatea bunurilor pe care le detin in tara, in timp ce nerezidentii trebuie sa plateasca o taxa pe avere anuala pe bunurile derivate de la intreprinderile si imobilele situate in Elvetia. De asemenea, n baza unor acorduri de evitare a dublei impuneri, nerezidenii sunt exceptai de la impozitare. Impozitul pe profit O companie este considerat rezident n Elveia, fie dac este nmatriculat n aceast ar, fie dac este condus din aceasta (locul managementului activ). Astfel o companie nregistrat n Marea Britanie, care este ns condus din Elveia, este astfel considerat o companie rezident a statului federal n vederea impozitrii (Corduneanu, 1998:362). Regula general este aceea, conform creia, companiile rezidente sunt impozitate aferent veniturile globale, mai puin cele care au generat profituri prin intermediul unor ntreprinderi, sedii permanente i proprieti situate n afar, n timp ce companiile nonrezidente sunt impozitate doar pentru profitul generat de ntreprinderi, sedii permanente i proprieti situate n Elveia, acelai regim avnd i dobnzile pentru mprumuturi garantate de debitori prin proprieti elveiene. Dup cum precizam anterior, impozitarea companiilor este reglementat la mai multe niveluri: federal, cantonal, comunal, nivelul cotelor de impunere variind destul de mult. Oricum la momentul actual cantoanele Zug i Fribourg sunt considerate cele mai propice pentru localizarea agenilor economici. Ca fapt divers trebuie menionat c impozitul pltit autoritilor federale poate fi considerat deductibil din perspectiva bazei impozabile la nivel cantonal, lucru care este valabil i n sens invers. Sucursalele strine situate pe teritoriul elveian datoreaz impozit pe profit, venituri i ctigurile de capital la aceleai cote de impunere practicate i n cazul entitilor naionale. Profiturile remise strintii de ctre sucursale i filiale nu fac obiectul impozitrii n Elveia. Revenind la cotele de impozitare, analiza acestora pleac de la cota de baz practicat la nivel federal i care este de 8,5%, aplicabil asupra proftului impozabil. Rata totala a impozitului pe profit la nivel federal, cantonal si comunal se inscrie aproximativ

18

intre 14% si 45%, in functie de nivelul profitului si locul de inregistrare a sediului. Intrucat impozitul pe profit face parte din categoria cheltuielilor deductibile, cota de impozitare efectiva a profitului variaza astfel intre 12,5% si 31%. Determinarea bazei impozabile La nivelul statului federativ Elveia, n ceea ce privete impozitarea veniturilor exist o serie de diferene substaniale ntre guvernul federal i cantoane pe de o parte i ntre diferitele cantoane pe de alt parte. Sfaturile specialitilor elveieni constau n verificarea cu precdere a urmtoarelor elemente nainte de luarea deciziei de iniiere a unei afaceri ntr-un canton: - principiile GAAP se aplic celor mai multe aspecte ale calcului fiscal; - pierderile pot fi reportate pentru o perioad ulterioar cuprins ntre 4 i 7 ani, acest principiu neputnd s fie aplicat ns i n sens retroactiv; - nu exist legislaie fiscal referitoare la agenii economici strini care fac obiectul unui control, dup cum se ntmpl n Statele Unite ale Americii i n Regatul Unit; - ctigurile de capital provenite din vnzarea de ctre o companie tutelar non-rezident a aciunilor sale ctre o subsidiar elveian nu sunt supuse impozitrii (cu excepia situaiilor n care subsidiara elveian deine proprieti n Elveia); - plata dobnzilor provenite din mprumuturi efectuat de o subsidiar rezident sau non-rezident ctre o companie mam (tutelar) nu face obiectul nici unui impozit prevzut de legislaie corporaiilor din Elveia; - fondurile de rezerv constituite n vederea pensionrii angajailor sunt deductibile din punct de vedere fiscal3. Taxa de timbru Federaia are dreptul exclusiv de a percep acest impozit. Cotele de impozitare sunt urmtoarele: 1% pentru emiterea de aciuni n cazul n care valoarea acestora depete 250.000 CHF, chiar i n situaia n care acestea sunt emise ca o prim. Un mprumut, fcut de un acionar ctre companie fr contraprestaie (plat) face de asemenea subiectul acestui impozit. Taxa de timbru se datoreaz de asemenea pornind de la valoarea nominal a aciunilor n cazul n care majoritatea acionariatului este transferat ca urmare a unei lichidri judiciare, chiar dac aciunile nu au n aceste circumstane o valoare de pia. Pentru filialele elveiene ale unor companii strine nu se datoreaz taxa de timbru ca urmare a acestor emiteri; o rat de 0,15% pentru transferul de valoare al aciunilor n companii rezidente elveiene i 0,3% pentru transferul de valoare al aciunilor n companii non-rezidente, cu condiia efecturii transferului de ctre dealeri de titluri de valoare, prin care legislaia elveian nelege bnci, brokeri ai bursei de valori, manageri ai fondurilor de investiii i alte diferite instituii financiare. Definiia acestor dealeri de titluri de valoare este totui destul de a tot cuprinztoare, referindu-se la orice companie care deine titluri de valoare peste limita de zece milioane de franci elveieni i n plus toi intermediarii. Taxa de timbru se suport de ctre ambele pri implicate (cumprtor i vnztor) i este automat dedus din valorile tranzaciei de ctre dealer.3

Acest aspect este extrem de important deoarece nu exist limit de deductibilitate.

19

-

O cot anual de 0,12% asupra valorii obligaiunilor emise, adic pentru obligaiunile emise pe o perioad de 5 ani se va datora o tax de timbru de 0,6%; - O cot anual de 0,06% pentru obligaiunile pe termen mediu al cror emitent este o banc, astfel nct pentru cele pe o perioad de 5 ani, este exigibil o tax de timbru de 0,3%; - O rat de 5% din primele de asigurare pentru asigurri generale, respectiv 2,5% din aceeai baz de calcul pentru asigurri de via, procent aplicabil pentru contribuie unic. Impozit asupra activului net Acest impozit este perceput att la nivelul autoritilor federale, ct i al celor cantonale i are drept baz de calcul activele entitilor corporative, care n mod normal sunt egale cu capitalul propriu al acionarilor si anume capitalul vrsat, rezervele legale etc. (Caraiani, 199:78). Cotele de impozitare sunt: 1. cot de 0,8% asupra activului net al companiilor este perceput anual de ctre autoritile federale; 2. cot anual situat ntre 0,3% i 1% aplicabil de asemenea asupra activului net de ctre cantoane. Filialele strine situate n Elveia sunt impuse doar pentru activele lor elveiene din punctual de vedere al acestui impozit. Pe de alt parte, companiilor rezidente nu le sunt supuse impozitrii activele (proprietile imobiliare) strine. Redevene Federaia are dreptul exclusiv de a percepe redevena (impozit pe veniturile obinute de nerezideni). Regula general const n aceea c redevenele sunt deduse la surs din ceea ce entitile elveiene distribuie. Cota este de 15% pentru beneficiile fondurilor de pensie, 8% pentru beneficiile din asigurri i 35% pentru veniturile din investiii care includ dividendele i dobnda corporative din conturile bancare, obligaiunile i celelalte instrumente de credit. Redevena nu se aplic pentru roialitile pltite ctre beneficiarii straini. Profiturile repatriate n afar de ctre filialele elveiene ale unei companii strine nu genereaz redevene indiferent de convenia de dubl impunere n cauz. Taxa pe valoarea adaugata Pentru marea majoritate a produselor si serviciilor desfasurate in Elvetia nivelul TVA este de 8%. Produsele de prima necesitate (produse alimentare si bauturi, cu exceptia bauturilor alcoolice), medicamentele, apa din reteaua de conducte, furajele pentru animale, lucrarile agricole legate de cultura solului si precedand productiei, precum si recoltarea (fan, cereale, fructe, legume), carti, anumite publicatii (fara caracter publicitar), prestatii de servicii furnizate de societatile de radio si televiziune (cu exceptia celor cu caracter comercial) beneficiaza de un nivel redus de TVA de 2.5%. Asistenta medicala si educatia sunt scutite de plata TVA. Serviciile in domeniul hotelier (cazare, mic dejun) beneficiaza de o cota redusa de TVA, de 3,8%. Facilitati fiscale Marea majoritate a cantoanelor prevad prin legislatia fiscala proprie posibilitatea exonerari fiscale, totale sau partiale, acordata intreprinderilor nou create care prin 20

activitatea lor contribuie substantial la dezvoltarea economica a cantonului sau a uneia din zonele de interes ale acestuia. Facilitatile fiscale acoradate sunt limitate in timp, perioada maxima in care compania poate beneficia fiind de 10 ani de la infiintarea. Aceasta facilitate se aplica, in mod egal, si filialelor firmelor straine, stabilite in Elvetia. Intrucat, impozitele si taxele platite la nivel cantonal si comunal au o pondere semnificativa in totalul taxelor si impozitelor platite de o companie, facilitatile fiscale astfel acordate au o importanta deosebita pentru compania beneficiara. Suplimentar, exista anumite facilitati fiscale si la nivel federal. Tratamentul fiscal al operaiunilor offshore. Companiile tutelare. Din punctul de vedere al impozitrii federative, o companie este definit ca fiind tutelar (companie mam), dac deine fie un minimum de 20% din totalul aciunilor unei alte companii, fie dac valoarea aciunilor deinute ntr-o alt companie are o valoare de pia de cel puin 2,000,000 franci elveieni (prag cunoscut drept acionariat participativ). Dei definirea unei companii tutelare variaz de la canton la canton, o entitate corporativ este tutelar din punctual de vedere al impozitrii veniturilor cantoanelor atta timp ct: - fie aceste venituri provin cel puin n proporie de 51-66% din dividende provenite de la o filial; - fie compania deine cel puin 51-66% din aciunile filialei. Cu titlu general, dividendele strine remise ctre o companie eleveian i orice ctig de capital realizat de asemenea de ctre o astfel de companie din vnzarea aciunilor unei entiti strine n care deine o parte considerabil, sunt impozitate n Elveia exceptnd situaia n care sunt cuvenite unei companii care conform legii fiscale elveiene este definit ca o companie elveian tutelar. Companiile tutelare elveiene beneficiaz de urmtorul regim fiscal: 1. la nivel federal o companie tutelar pltete impozit pe profit la un nivel redus pentru fiecare venit din dividende primit de la o subsidiar sau o companie la care deine pragul acionariatului participativ. Reducerea n privina impozitrii profitului depinde de proporia ctigului din acionariat participativ n profitul total generat; 2. la nivel cantonal sau municipal impozitul pe profit nu se datoreaz pentru venitul obinut din dividende atta timp ct corporaiile indeplinesc condiiile pentru a fi declarate companii tutelare. n plus companiile tutelare care dein un minimum de 20% din capitalul unei subsidiare pltesc impozit redus pentru ctigurile de capital obinute ca urmare a vnzrii aciunilor att timp ct: 1. participaia a fost deinut pentru cel puin un an i fusese achiziionat ulterior datei de 1 ianuarie 1998; 2. participaia a fost achiziionat nainte de data de 1 ianuarie 1997 i se va renuna la ea ulterior datei de 1 ianuarie 2007. La momentul actual, cantonul care este recomandat pentru a localiza o companie tutelar din punct de vedere fiscal este Fribourg. Companiile domiciliare sunt cele care ndeplinesc urmtoarele condiii: Sunt pe de o parte controlate din afar, iar pe de alt parte managementul provine din strintate; 21

Au un sediu nregistrat n Elveia; Nu au nici staff-ul i nici o prezen fizic pe teritoriul Elveiei; i desfoar majoritatea, dac nu chiar totalitatea afacerilor n strintate; Veniturile au sursa de provenien din strintate. Din punct de vedere al reglementrilor fiscale (impozit pe profitul corporaiilor) sub care acioneaz se disting urmtoarele trsturi principale: La nivel federal nu exist avantaje prin prisma impozitului pltit pentru profituri i ctiguri de capital ale corporaiilor; La nivel cantonal i municipal, cota de impozitare a profiturilor poate fi substanial redus, dac nu chiar anulat. Perceperea acestor impozite depinde n aceast situaie de raportul n care se afl capitalul vrsat i rezervele fa de profit. O companie auxiliar este o companie domiciliar, care n plus poate s-i desfoare o parte din activitate n Elveia. Acest tip de companie nu este acceptat dect n apte cantoane elveiene. Unei companii auxiliare i se permite: - s aib birouri i staff elveiene; - s obin venituri elveiene (care sunt impozitate la cotele standard practicate), dei majoritatea acestora este obligatoriu s provin dintr-o surs strin. Din punct de vedere al reglementrilor fiscale (impozit pe profitul corporaiilor) sub care acioneaz, se disting urmtoarele trsturi principale: la nivel federal nu se acord vreo exceptare din punct de vedere al impozitrii veniturilor corporaiilor; la nivel cantonal i municipal cota de impunere pentru determinarea impozitului pltibil pentru venituri i ctiguri de capital variaz pentru cele apte cantoane care accept un astfel de tratament fiscal. Oricum, cu titlu general, venitul care are localizat sursa n Elveia este impozitat cu 5%, n timp ce pentru cel provenit din afara rii se practic scutirea de impozit. Companiile service sunt acelea al cror unic obiect de activitate, ca s zicem aa scop n via, este prestarea ctre companiile strine care fac parte dintr-un grup, n care acestea sunt membre, a diferitelor servicii cum ar fi: asistena tehnic, financiar i administrativ, publicitatea, managementul, marketingul etc. Companiilor service nu le este permis, n general, s obin venituri din partea unor teri, cum ar fi de exemplu companiile din afara grupului lor. Statutul de companie service se obine prin achitarea unui impozit n avans. Companiile service beneficiaz de urmtoarele faciliti fiscale pentru impozitarea veniturilor corporaiilor: la nivel federal nu se acccept nici o derogare de la legislaia referitoare la impunerea veniturilor corporaiilor, a determinrii impozitelor de plat; la nivel cantonal i municipal, cotele de impozitare a veniturilor corporaiilor vor fi ajustate pornind de la orientarea internaional a serviciilor prestate. Exist o multitudine de modaliti de calcul a profitului impozabil anual din punctual de vedere al cantoanelor, dar cu titlu general profitul impozabil anual se determin drept echivalentul a 8,5% din totalul statului de plat a salariailor sau un procent ntre 5%-20% din cheltuielile de regie (doar n cazul n care aceste cheltuieli nu sunt reduse, situaie n care se optez pentru un procent superior). Companiile mixte prezint caracteristicile att ale companiilor tutelare, ct i ale-

22

celor domiciliare, neputnd fi totui evideniate ca un anumit tip din cele dou. Pentru o companie mixt se accept urmtoarele derogri de la legea impozitrii corporaiilor: la nivel federal nu se poate discuta despre o eventual facilitate; la nivel cantonal i municipal, o companie mixt are posibilitatea de a plti un impozit diminuat sau de a fi chiar exonerat dac ndeplinete cumulativ urmtoarele condiii: 1. este controlat din strintate; 2. minimum 80% din veniturile totale sunt obinute din surse strine; 3. companie are relaii strnse cu entiti strine.

3.4 Sistemul bancar elveianNeutralitatea Elveiei din punct de vedere politic este o caracteristic recunoscut la nivel internaional, care a contribuit la crearea unui mediu propice dezvoltrii sistemului bancar. n prezent sectorul bancar este una dintre cele mai reprezentative ramuri ale economiei elveiene, gestionnd fonduri n mare parte atrase din strintate, Elveia find recunoscut ca fiind unul dintre cele mai mari i importante centre offshore, deinnd aproximativ o treime din totalul fondurilor offshore la nivel internaional. Sistemul bancar al Elveiei este caracterizat de universalitatea operaiunilor bancare, conform acestui principiu bncile din sistem nu sunt specializate pe un anumit tip de operaiuni bancare, ci ofer o gam ct mai variat de produse i servicii bancare, precum: servicii de creditare; servicii de consultan i asisten financiar; atragerea de depozite i de alte fonduri rambursabile; operaiuni de ncasri i pli; operaiuni de schimb valutar; leasing financiar; emitere i administrare de mijloace de plat (cri de credit, cecuri de cltorie etc.); emiterea de garanii i asumarea de angajamente; tranzacionarea n cont propriu i/sau pe contul clienilor; administrarea de portofolii i consultan legat de aceasta; custodie i administrare de instrumente financiare. Sistemul bancar al Elveiei cuprinde urmtoarele tipuri de instituii: Dou mari bnci sunt reprezentate de UBS AG i Credit Suisse Group, acestea dou deinnd cele mai mari cote de pia i conform estimrilor peste 50% din totalul depozitelor din Elveia. Fiecare dintre ele i-a dezvoltat o reea proprie n ar deinnd, n comparaie cu celelalte bnci, cele mai multe centre deschise la nivel internaional. Produsele i serviciile lor bancare se adreseaz n special clienilor cu venituri substaniale, oferind produse diversificate i personalizate. UBS, format n urma fuziunii cu Union Bank of Switzerland i Swiss Bank Corporation este lider pe piaa bancar internaional i ocup, primul loc n

23

Elveia n ceeea ce privete operaiunile de retail. Credit Suisse, fondat n 1856, este lider pe plan internaional, avnd sediul la Zurich. Este renumit pentru activitatea bancar ntreprins cu clienii de retail bogai din ntreaga lume. Bncile cantonale datorit divizrii administrative a Elveiei n 26 de regiuni denumite cantoane, exist la nivelul ficrui canton cte o astfel de instituie cu excepia a dou regiuni. Astfel n prezent exist 24 de bnci cantonale fiecare oferind ntreaga gam de servicii i operaiuni bancare, avnd ca atribuie principal, promovarea economiei regiunii din care face parte. Cea mai reprezentativ instituie de acest fel este Banca Cantonal din Zurich, cu un venit anual nregistrat n anul 2005 de peste 810 milioane franci elveieni ( CHF ). Bncile regionale (de economii) bazate pe principiul universalitii serviciilor bancare, ofer ntrega gam de produse bancare ntr-un anumit areal geografic. Bncile private sunt denumite astfel deoarece nu sunt nfiinate ca societi pe aciuni, ci sunt deinute de proprietari individuali. Bncile private sunt printre cele mai vechi instituii bancare elveiene, primele dintre ele fiind nfiinate la mijlocul anilor 1700, devenind astfel bnci cu tradiie. Bncile de tip Raiffeisen au dezvoltat o reea la nivelul rii, toate bncile de acest gen formnd aa numita grupare Raiffeisen Switzerland. Acest grup de bnci a crui structur este asemntoare unei cooperative, ocup printre primele locuri n ceea ce privete operaiunile de retail. n prezent, grupul Raiffeisen deine poziia a treia n clasamentul celor mai mari grupuri de bnci din Elveia. Bncile strine peste 50% din capitalul bncii este deinut de acionari strini; n sistemul bancar elveian cea mai mare pondere a capitalului n cadrul bncilor strine este deinut de acionarii europeni (peste 50%). Alte tipuri de bnci acest grup bancar include bnci cu obiective de afaceri diverse, cum ar fi: instituii specializate n bursa de valori, valori mobiliare i managementul activelor, precum i instituii de credit a consumatorilor, specializate n mprumuturi mici (pentru persoane fizice). Banca Naional a Elveiei (SNB4) dei reprezint banca central a sistemului nu ndeplinete toate atribuiile unei bnci centrale; nu supravegheaz i nu reglementeaz activitatea bncilor din sistem; aceast sarcin revine Comisiei Federale Bancare. Aciunile SNB sunt n mare parte deinute de bncile cantonale i de investitori individuali, guvernul federal nedeinnd nici o parte din capitalul bncii.

3.3 Secretul bancar elveianBncile din majoritatea rilor nu au dreptul de a divulga informaii despre clienii lor, astfel i dispoziiile legislaiei elveiene urmeaz aceeai linie. Dreptul elveian este deosebit de strict cu privire la orice informaie de confidenialitate, indiferent dac este din sectorul bancar, comer sau n alt domeniu. n anul 1934 a intrat n vigoare legea care reglementa adoptarea de ctre toate instituiile bancare elveiene a angajamentului de pstrare a confidenialitii n ceea ce privete secretul profesional al bncilor din Elveia. Toi cei care au statut de membru al4

SNB (abv.) Swiss National Bank

24

unui organism bancar (angajat, comisar, mandatar etc.), nu au dreptul de a face publice date cu privire la secretul profesional care le-a fost ncredinat odat cu instituirea acestora n funcie5. Guvernul statului elveian vede acest drept de pstrare a confidenialitii ca un principiu fundamental care ar trebui instituit n toate rile democratice. ncepnd cu 1934 i pn n prezent legea care reglementeaz secretul bancar a suferit numeroase modificri, fiind n prezent un subiect de actualitate. Legea bancar actual prevede protejarea confidenialitii datelor care fac referire att la clienii elveieni ct i strini care dein conturi i realizeaz tranzacii prin intermediul bncilor elveiene. Legea mai prevede c aceast secretizare nu se aplic n cazurile n care exist suspiciuni de fraud la nivel naional i internaional, care fac referire la natura legal a fondurilor atrase de bncile elveiene. n caz de suspiciune, de fraud fiscal, autoritile elveiene pot face publice date doar la solicitarea autoritilor din ara de origine a fondurilor atrase, prin decizie judectoreasc aprobat de statul elveian. Percepia c secretul bancar elveian ofer un mijloc de a ascunde activitatea infracional este, i a fost pentru muli ani, n mare parte un subiect amplu dezbtut. .Secretul bancar nu este o protecie mpotriva anchetelor penale, autoritile juridice elveiene coopernd n mod curent cu omologii lor strini n astfel de chestiuni. Printr-un raport oficial dat publicitii n martie 2010, Elveia se angajeaz s se conformeze standardelor i prevederilor Organizaiei pentru Cooperare i Dezvoltare (OECD). Aceste standarde prevd ca Elveia s furnizeze informaii altor ri doar n cazuri speciale i pe baza unor cereri concrete i justificate. Chiar dac se adopt standardele OEDC, statul elveian pastreaz secretul profesional i refuz furnizarea integral a datelor, autoritile elveiene susinnd c nu vor schimba, n fond, secretul bancar ce se afl n vigoare. Astfel Elveia pstreaz secretul bancar i refuz transmiterea integral, automat a datelor, sfera privat a clienilor fiind n continuare protejat de solicitrile externe nejustificate.

3.5 Companiile offshore n Elveian Elveia nu exist termenul de societate offshore, ns se regsesc cteva tipuri de societi supuse unor regimuri fiscale privilegiate: societile holding, societile domiciliate, societile auxiliare, societile de servicii i societile mixte. Procedura de constituire se realizeaz prin depunerea la Registrul Comerului a urmtoarei documentaii: Actul oficial de constituire semnat la un notar public; Contractul de constituire; Confirmarea de ctre o banc a depunerii capitalului social ntr-un cont; Acordul scris al administratorilor propui; Declaraia solicitanilor; Cererea naintat la Registrul Comerului acoperind documentaia de mai sus i incluznd semntura notarizat a persoanelor delegate s reprezinte compania.5

Conform articolului 47 al Legii Bancare din 1934

25

Companiile autorizate i constituite n Elveia nu pot nterprinde afaceri bancare, n asigurri, reasigurri, cu fonduri de investiii, scheme de investiii colective sau orice alte activiti ce sugereaz o asociere n domeniul bancar i financiar. Ca si obligatie privind sediul social societatea trebuie meninut n cantonul de constituire si poate folosi prescurtari pentru denumirea societatilor cu raspundere limitata ca: - Societate pe aciuni Aktiengesellschaft- AG - Societate cu rspundere limitat Gesellschaft mit beshrankter Haftung- GmbH n cazul AG divulgarea proprietarilor nu este acceptat. n cazul GmbH este disponibil prin Registrul Comerului. Referinele bancare ale proprietarului trebuie naintate reprezentanilor locali sau companiei de management. De asemenea, pentru constituirea unei companii offhsore trebuie s existe cel puin un director care s fie cetean elveian i rezident n Elveia. Dac sunt numii mai muli directori, majoritatea dintre ei trebuie s fie ceteni elveieni i s fie rezideni n Elvetia. Directorii auxiliari nu sunt permii. In schimb, nu exist nici o obligaie rezultnd din lege, referitoare la numirea unui secretar pentru companie. Numarul minim de actionari difera in functie de tipul de societate, astfel: la companiile AG numrul minim de acionari pentru o societate este 3 acionari, iar la companiile GmbH numrul minim de fondatori pentru o societate este de 2 fondatori. Capital minim emis i autorizat difera in functie de tipul de societate. In cazul AG, acest tip de companie cu rspundere limitat are un capital minim autorizat de 100.000 franci elveieni, care, n practic, trebuie s fie emis i vrsat n ntregime. Cnd capitalul social depeste 250.000 franci elveieni, se pltete o tax pe capital n procent de 1% din valoarea ce depeste 250.000 franci elveieni. In cazul societatilor de tip GmbH, capitalul minim autorizat este de 20.000 franci elveieni, iar capitalul nu este divizat n aciuni; dar parile sociale ale proprietarului sunt nregistrate la Registrul Comerului. Suma de 10.000 de franci elveieni trebuie pltii la constituire. Actiunile emise de o societate AG pot fi nominative, la purttor i prefereniale. In cazul societatilor de tip GmbH doar partile sociale sunt acceptate. Costurile de infiintare si cele anuale a unei societati sunt urmatoarele: Tab. 3.2 Costurile de infiintare a unei companii in Elvetia Taxe de inmatriculare Taxe anuale (incepand cu al doilea an) Redactarea contractului si societatii, traducere si arhivare statului Sediu registrat Director/actionar nominalizat Intretinere

Deschiderea unui cont bancar elvetian Inregistrare director/actionar nominal Sediu registrat Intregistrare in scopuri fiscale Procura Certificat de inregistrare Taxe de curierat

26

9800 EUR(Sursa: www.offshore-professional.com)

4900 EUR

De asemenea, se pot adauga urmatoarele servicii optionale: Tab. 3.3 Servicii optionale Serviciu optional Certificate legalizate si apostilate Servicii prin intermediul avocatilor Sedii virtuale (29 orase) Business banking 90 EUR 990 EUR 90 EUR 390 EUR Cost

Cont comerciant offshore (accept plata card 390 EUR de credit de la clienti) Logo-ul companiei Stampila Sigiliu Sigla companiei TOTAL 49 EUR 49 EUR 49 EUR 49 EUR 2416 EUR(Sursa: www.offshore-profesional.com)

In ceea ce priveste impozitarea companiilor offshore acesta se face la nivel de cantoane, iar acestea i-au pstrat multe din drepturile deinute ca centre politice suverane. Totui, constituia deleag o autoritate considerabil Guvernului Federal, incluznd autoritatea de a ncheia tratate i aliane, de a percepe impozite i de a reglementa comerul exterior. Totui fiecare canton are propria impozitare. Exist multe cantoane cu nivele de impozitare favorabil, iar cteva cantoane cu rate ridicate de omaj sau populaie redusa (regiunile montane) au nivele de impozitare chiar i mai sczute. Exist acorduri cu urmatoarele ri: Australia, Austria, Belgia, Brazilia, Canada, Danemarca, Egipt, Finlanda, Franta, Germania, Marea Britanie, Grecia, Ungaria, Islanda, Indonezia, Irlanda, Italia, Japonia, Malaiezia, Olanda, Noua Zeelanda, Norvegia, Pakistan, Portugalia, Singapore, Africa de Sud, Koreea de Sud, Spania, Sri Lanka, Suedia, Trinidad i Tobago, i SUA. Spre deosebire de alte paradisuri fiscale, in Elvetia, societilor de tip offshore li se cere s in nregistrri financiare contabile. Dei nu sunt cerute declaraii financiare la Registrul Comerului, ele trebuie prezentate acionarilor mpreun cu impozitele autoritilor.

27

CONCLUZII

Paradisurile fiscale au fost i raman un mod cat se poate de fiabil de a ocoli fiscalitatea excesiva din anumite tari i cat timp vor fi diferente semnificative de legislatie fiscala intre state, ele vor prospera. Companiile de consultanta i de intermediere a infiintarii de companii offshore in aceste oaze fiscale cunosc toate portitele legale prin care clientii lor pot obtine beneficii maxime, i sunt mereu la curent cu modificarile in legislatia internationala care ar putea limita folosirea acestor mijloace, adaptibilitatea fiind cuvantul cheie in activitatea lor. Marea majoritate a investitorilor ce constituie companii offshore cauta doar un regim fiscal mai bland insa exista i organizatii criminale care gasesc in paradisurile fiscale instrumentul cel mai eficient pentru spalarea banilor din afaceri ilegale, atinzand astfel un nivel destul de ridicat de legalitate, destul cat sa nu mai intre in vizorul autoritatilor din tarile lor de origine sau destul cat sa le evite permanenta intruziune in afacerile lor. Companiile offshore, sub diferitele forme pe care le mbrac, cunosc o extindere din ce n ce mai ampl (n special n ultimile dou decenii) i aceasta se datoreaz n principal dezvoltrii paradisurilor fiscale, dezvoltare care poate fi analizat att sub aspect cantitativ, dar mai ales calitativ. Aspectul cantitativ are n vedere creterea numrului paradisurilor fiscale, tot mai multe ri adopt strategia de paradis fiscal, iar aspectul calitativ se evideniaz prin dezvoltarea fiecrui paradis fiscal n privina tehnicilor de planificare fiscal pe care le ofer, n condiiile n care n unele state fiscalitate este din ce n ce mai apstoare. Elveia este cunoscut ca fiind un mediu propice att pentru investiiile autohtone ct i pentru cele strine, acest lucru fiind facilitat de gradul nalt de securitate oferit de legislaia acestei ri n domeniul afacerilor, de gradul sczut de control i de intervenie din partea statului elveian, de garantarea pe termen lung a stabilitii n domeniul investiiilor, de libera competiie, de reglementrile n ceea ce privete secretul bancar etc. Elveia este recunoscut ca fiind unul dintre cele mai mari i importante centre offshore, deinnd aproximativ o treime din totalul fondurilor offshore la nivel internaional. Avantajul fiscal principal l constituie secretul bancar, combinat cu exceptarea de la impozitare a nerezidenilor, n baza unui tratat de evitare a dublei impuneri. Din acest motiv, singurul produs offhsire cutat n Elveia este contul elveian. Aadar, prin tradiia sa de neutralitate absolut, Elveia ramne n continuare bancherul lumii, cu depozite n aur care depesc 2.500 de tone. 28

BIBLIOGRAFIE

1. Caraini, G. (1999), Zonele libere i paradisurile fiscale, Ed. Lumina Lex, Bucureti 2. Corduneanu, C. (1998), Sistemul fiscal n tiina finanelor, Ed. Codecs, Bucureti 3. Hoan, N. (1997), Evaziune fiscal, Ed. Tribuna Economic, Bucureti 4. Mnil, A. (2004), Companiile offshore sau evaziunea fiscal legal, Ed. All Beck, Bucureti 5. www.lowtax.net 6. www.offshore-profeesional.com

29