ebook: gestión de finanzas con 'robo advisors
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Moneymeets. Robo advisors. Son nuevos términos y concpetos que cada vez tiene un mayor papel en el diseño de la nueva banca digital, la banca digital. En este paper puedes conocer todos los detalles de la gestión financiera, y en concreto de la asesoría, automatizada. ¿Cómo atraer a los más jóvenes hacia los servicios financieros? La respuesta es la transformación digital en todos los ámbitos. Bautizados como los “Henrys” (high earning, not rich yet) por Goldman Sachs, estos clientes no tienen pensado pisar una sucursal bancaria en su vida y quieren mover su dinero a golpe de clic. Por ello, el llamado moneymeets y este tipo de servicios en los que entran en juego los algoritmos y los robo advisors son piezas claves de la banca del futuro. Si quieres conocer cómo se crean carteras de bajo coste de forma automatizada según el perfil de cada usuario, el papel que están jugando las nuevas startups fintech o cómo funcionan los llamados robo advisors, ya puedes descargarte este paper.TRANSCRIPT
FINTECH SERIE BY innovation edge
FINANZASGESTIÓN DE
LOS ROBO ADVISORS
ENTRAN EN ESCENA
¿Cómo gestionar tu fortuna?01 Las startups, a la
conquista de Wall Street
02 ¿Un robot en lugar de un asesor financiero?
03
04 05INFOGRAFÍA
Cómo funcionan los robots asesores
ENTREVISTA
José Diego Alarcón (Serfiex)
Las startups, a la conquista de Wall Street
01
Las tendencias fintech buscan revolucionar
el asesoramiento financiero ( ). Este es
un recorrido sobre las principales startups
que trabajan en este ámbito.
SERIE FINTECH · AGOSTO 2015 · www.centrodeinnovacionbbva.com
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Son jóvenes y aspiran a
cambiar el modelo tradicional
del mundo financiero. Asaltar
Wall Street. Una decena de
startups buscan plantar cara a
las empresas asentadas o
rellenar el vacío de los
modelos tradicionales.
Pionera en Estados Unidos,
Wealthfront mueve más de
2.000 millones de dólares en
activos gestionados en tan
solo tres años, con una
participación media por cliente
de aproximadamente
115.000 dólares. Su
competencia, Betterment,
roza los 1.500 millones de
activos. Son cifras lejanas a la
de los grandes bancos - Bank
of America está cerca de los
billones de dólares- aunque
seducen a los más jóvenes
( ).
Bautizados como los “Henrys” -
(high earning, not rich yet)
por Goldman Sachs, estos
clientes no tienen pensado
pisar una sucursal bancaria en
su vida y quieren mover su
dinero a golpe de clic. El
estudio de Accenture y
Partnership Fund for New
York City resalta que la
inversión en Financial
technology se ha triplicado de
2013 a 2014.
Las compañías FinTech se
caracterizan por eliminar o
reemplazar a los bancos y
entidades financieras como
intermediarios, impulsar la
colaboración o establecer
nuevos esquemas de
comisiones más accesibles.
Las tendencias fintech
que más seducen
a los clientes jóvenes:
Crowdfunding digital: Híbrido entre la tecnología
Blockchain - base de datos que
registra las transacciones
realizadas con criptodivisas y
que, como explica el informe
de BBVA Blockchain
technology: The ultimate
Disruption in The Financial
System, elimina la necesidad de
intermediarios y reduce
significativamente los costes
para los bancos- y el
crowdfunding. Las empresas
realizan ofertas de acciones
digitales. Destaca la
norteamericana Ethereum, que
permite que los programadores
puedan crear aplicaciones
descentralizadas, definir
monedas personalizadas,
contratos inteligentes y hasta
plataformas de crowdfunding
(microfinanciación colectiva).
Para poder ejecutar programas
en la red es necesario poseer
alguna cantidad de Ether, la
“moneda” de la plataforma. Otra
plataforma es la europea
Crowdcube, que permite crear
una “cartera de startups” por un
valor mínimo de los diez euros,
y luego hacer un seguimiento
de lo que pasa con respecto a
cada una de ellas. Como
explican en su página web:
“multitud de inversores aportan
pequeñas o grandes cantidades
de dinero para que
emprendedores y empresarios
lleven a cabo su proyecto. A
cambio, los inversores reciben
participaciones de la empresa y
se convierten en sus socios
acompañando a la empresa en
su futuro crecimiento”.
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Servicios de pago con
inversiones de bajo costeLa estrella de la inversión
basada en servicios es
Robinhood, el bróker
respaldado por inversores de
Silicon Valley, entre los que se
encuentra Google. El bróker sin
comisiones ni spreads aspira a
democratizar el trading, es muy
fácil de utilizar y no es necesario
tener un capital mínimo para
abrir una cuenta. En lugar de
cobrar comisiones, Robin Hood
carga tarifas sobre el uso de
márgenes, cobra por el uso de
“apalancamiento” (elevar el
grado de endeudamiento de
una empresa). Robin Hood
permite a los desarrolladores la
creación de aplicaciones de
trading tales como gráficos,
señales o análisis fundamental.
Productos de pago basados en
servicios para atraer a los
traders más experimentados a
Robin Hood.
Robo advisor ( )
Como se ha indicado
anteriormente, Wealthfront o
Betterment destacan en este
tipo de servicios que crean
carteras de bajo coste de
forma automatizada según
nuestro perfil, eliminando así
las comisiones de una cartera
gestionada. Un modelo que
triunfa en Norteamérica y
que está llegando a Europa.
En 2014, alrededor de
73.000 clientes contrataron
este tipo de servicios en
Estados Unidos.
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Unas tendencias que confirman
que el ascenso de las startups
no deja de crecer: en 2014 los
activos de las startups
dedicadas al asesoramiento en
EEUU alcanzaban los 5.000
millones de dólares. Y las
previsiones apuntan a que al
cierre de este año esta cifra se
habrá triplicado y superará los
15.000 millones de dólares.
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El aumento de los denominados robo advisors
cambia el dibujo tradicional de gestión financiera
en Estados Unidos y aterriza lentamente en Europa ( ).
¿Un robot en lugar de un asesor financiero?
02
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¿Un robot que gestione mi
dinero? ¿Sin el intermediario
de un asesor financiero? Poco
a poco los denominados robo
advisors están cambiando la
manera de mover el dinero
en Estados Unidos y
comienzan a llegar a Europa.
El modelo permite que el
cliente no necesite un asesor
financiero. Únicamente tiene
que encender el ordenador y
rellenar un cuestionario. El
cliente informa sobre su
tolerancia al riesgo, sus
objetivos e inversión y la
gestión de su dinero se
Automatiza ( ).
Un modelo que, según explica
el analista de GVC Gaesco
Albert Enguix, ha tenido en
Estados Unidos un
crecimiento “espectacular, del
orden del 10 al 15% de
incremento cada año. Existen
alrededor de 73.000 clientes
que han contratado estos
servicios con un volumen de
14 billones de activos bajo
gestión a cierre de 2014. Una
cifra que se prevé que siga
aumentando”. Enguix explica
que el modelo garantiza
“inversiones de retorno
absoluto. Fija como objetivos
controlar la rentabilidad y los
riesgos”. A través de los robo
advisors se controlan las
carteras de inversión de los
clientes que mueven cifras
entre 50.000 y 100.000
dólares.” Se invierte en EFTs -
productos de fondos cotizados
en bolsa- y se controla la
volatilidad, el objetivo es el
retorno absoluto. Se trata de
realizar carteras bajo las
famosas VVMTC - volatilidad-
valor-momentum-tamaño y
calidad de la composición de
la cartera”, explica Enguix.
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Perfil del cliente ( )El perfil de los clientes que
optan por esta tecnología para
mover su dinero “ronda los 35
años y con un nivel adquisitivo
alto”, explica Enguix. La
generación millennial es la
que más utiliza el modelo.
Consiguen un resultado final
parecido a lo que un asesor
tradicional haría por ellos pero
con un menor coste. La
consultora norteamericana AT
Kearney señala que "estos
servicios se convertirán en
tendencia en un periodo de
tres a cinco años", según
recoge este artículo de
Bloomberg. En 2020, los robo
advisors controlarán el 5,6% de
los activos de inversión de los
estadounidenses. Actualmente
la cifra gira en torno al 0,5 %.
El asesor recalca que el
proceso es muy sencillo:
“entras a la plataforma desde
tu ordenador de la misma
manera que lo haces si
quisieras hacer una
transferencia. Anteriormente,
analistas, estadistas y
economistas han realizado
programas de modelos de
estrategia financiera utilizando
miles de datos. Algoritmos y
estadísticas para diseñar los
programas que gestionan tu
dinero”. ¿Los riesgos? “Los
mismos que tiene el mercado
tradicional. Las máquinas no
pueden prever un desplome
financiero. No pueden adivinar
el componente psicológico
que puede cambiar todo el
panorama financiero de un
mercado en minutos como
tampoco lo hacen los
asesores. No es una ciencia
exacta”, explica Enguix que
añade que con este tipo de
plataformas las empresas
“ahorran costes al no tener que
contratar a asesores financieros” .
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Para Adam Nash, CEO de
Wealthfront, una firma que
gestiona más de 2.400
millones de dólares en activos,
el mundo de la inversión “más
que un sprint es como un
maratón y los robots no
necesitan dormir. Pueden
hacer sus cálculos y
movimientos mientras que
analizan todos los mercados
sea la hora que sea”. Un
nuevo modelo que también
hace frente “al colapso de los
precios de las comisiones“
señalan desde Wealthfront. La
firma está convencida de que
las generaciones futuras y la
tecnología van a revolucionar
el mercado financiero: "Las
preferencias de los
consumidores más jóvenes
tendrán un impacto
descomunal sobre los
servicios financieros y las
empresas tendrán que
responder velozmente a las
nuevas tendencias”.
Llegada a EuropaEn Europa, este modelo está
aterrizando muy lentamente.
“Tenemos un retraso con
respecto a Estados Unidos,
que va 10 años por delante
en este tipo de servicios”,
señala Enguix. En Francia,
Alemania o Suiza algunas
compañías como la alemana
Vaamo o la francesa Advize se
han lanzado a este mercado.
“Aunque En España y en
Europa todavía falta mucho
para llegar de forma masiva a
los clientes. A muchos
profesionales del sector ni les
suena lo que son los robo
advisors. Hay mucho camino
por delante”, concluye el
analista de Gaesco.
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El asesoramiento personalizado no va a desaparecer,
pero la competencia de los nuevos modelos es
ambiciosa y reduce considerablemente las tarifas ( ).
¿Cómo gestionar tu fortuna?
03
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Dos ejecutivos almuerzan tras
una conferencia sobre
gestión de patrimonios.
Discuten sobre la reciente
aparición de pequeñas
empresas digitales de gestión
de capital que se centran
principalmente en inversores
minoristas, dentro del
emergente mercado del
“Business-to-Consumer” (B2C)
–“del negocio al consumidor”,
que hace alusión a la
estrategia que desarrollan las
empresas comerciales para
llegar directamente al cliente
o consumidor final-.
Uno de los ejecutivos no se
preocupa en absoluto por estas
nuevas empresas y no las ve
como una amenaza,
argumenta que los inversores
siempre prefieren relaciones
directas de persona a persona
con sus asesores financieros. El
segundo está en total
desacuerdo y señala que todas
las compañías tradicionales
deben entender porqué existen
estas nuevas empresas, qué es
lo que atrae a los clientes, y
qué capacidades deben
desarrollarse en respuesta a
esta “amenaza”.
Este escenario hipotético que
relata el estudio de Deloitte
Digital disruption in Wealth
Management ilustra el
verdadero debate que tiene
lugar en la industria de gestión
de patrimonios sobre la
relevancia de estas nuevas
empresas digitales y su
potencial para irrumpir con
éxito en el mercado. Las
empresas tradicionales están
tratando de decidir si vale la
pena invertir tiempo, dinero y
esfuerzo para comprender
mejor estos negocios
emergentes.
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El relato de la consultora es
ficticio, aunque la discusión
que narra es cada vez más
real. En las pasadas jornadas
Finance2.0, que se celebraron
en Zúrich y que reúnen a las
empresas tecnológicas
especializadas en finanzas, se
destacó que las soluciones
automatizadas atraen cada vez
más a los clientes. En Suiza,
lugar de referencia de la banca
tradicional, una startup como
True Wealth o la web
Investomach.ch apuestan por
automatizar sus modelos de
asesoramiento con robo
advisor.
La pregunta que sobrevolaba
en las jornadas de Zúrich era si
los clientes iban a pagar por el
asesoramiento, ya que si
utilizan los métodos
automatizados los costes son
mínimos – en el caso de los
robo advisor las tarifas se
sitúan entre 30 y 70 puntos
básicos (0,3% a 0,7%) al año-.
Felix Niederer, fundador de
True Wealth, resaltaba que los
costes podían incluso disminuir
más. Y que se avanzaba hacia
un modelo donde se gestione
la fortuna de forma totalmente
gratuita aunque los servicios
más sofisticados seguirán
siendo de pago.
Volviendo al estudio de
Deloitte, las startups son sin
duda un claro indicador de lo
que está por venir. La
consultora examinó más de
50 nuevas empresas digitales
de gestión de riqueza dentro
del mercado B2C, la mayoría
fundadas en los últimos diez
años. El estudio resalta que
estas empresas de rápido
crecimiento atraen a los
inversores minoristas de tres
maneras: ayudándoles a
conectar, asesorándoles en
cuestiones financieras; y
ayudándoles a invertir ( ).
.
Las claves son ( ):
ConectarAgregar las cuentas del
inversor: Los consumidores
tienen cada vez más la
necesidad de conectar
diferentes cuentas - a
menudo cuentas de múltiples
proveedores - con el fin de
crear una imagen holística de
sus riquezas y manejar más
fácilmente sus finanzas.
Además, los inversores
quieren conectarse entre sí
para aprender de sus
compañeros, y para
conectarse con especialistas
y asesores que cubran sus
necesidades. Las nuevas
empresas están
proporcionando integración
de todas estas cuentas, más
allá de las fronteras
tradicionales.
Los inversores minoristas
están cada vez más frustrados
por tener que conciliar
múltiples cuentas a través de
numerosos bancos,
inversiones o por ejemplo
cuentas de jubilación.
Necesitan tener una visión
precisa a tiempo real, y a
poder ser tener un agregado
de sus activos financieros,
pasivos y patrimonio neto a
través de múltiples cuentas y
proveedores.
Uno de los pioneros en este
mercado era Mint.com, un
servicio de financiación
personal en línea gratis que
permite a los usuarios ver
todos sus saldos y
transacciones en un único
lugar. Lanzado en 2007,
cuenta actualmente con más
de 1 millón de usuarios.
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Las redes sociales: Desde la
crisis financiera, los inversores
minoristas son cada vez más
escépticos acerca de los
consejos que reciben, pero a
la vez se han dado cuenta de
que necesitan estos consejos
más que nunca. El inversor
quiere saber lo que piensan
sus compañeros y la forma en
que invierten, no sólo
aprender de especialistas en
inversiones. Además, valoran
las interacciones con sus
propios compañeros más allá
de que se atiendan sus
necesidades inmediatas de
inversión. Foros que
comenzaron como grupos de
chat y discusiones en línea han
evolucionado rápidamente
convirtiéndose en plataformas
sociales en toda regla que
permiten un intercambio
abierto de ideas y la capacidad
de formar grupos.
People & Pick, fundada por
Investment Research de Zack,
es un ejemplo de una
empresa que ha creado una
plataforma social y una
comunidad en línea para que
los usuarios puedan
interactuar entre sí. La
plataforma permite a los
usuarios valorar cualquier
acción como una compra /
venta. Los usuarios pueden
compartir ideas con otros
usuarios, y realizar un
seguimiento de sus acciones.
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Aconsejar:Planificación financiera:
Nuevas empresas de gestión de
patrimonios han entrado en este
mercado y atraído con éxito a los
clientes de planificación financiera
mediante la creación de
escaparates digitales que tienen
una baja curva de aprendizaje.
Estas empresas pueden formar
una imagen completa de la
situación financiera de un cliente
tomando en consideración las
metas personales financieras,
tolerancia al riesgo, la
diversificación, y / o estrategias
de inversión. Un ejemplo es
Personal Capital, que ofrece una
plataforma de inversión con
múltiples opciones, desde el
seguimiento y análisis de
inversiones a servicios
financieros (para los inversores
con más de 100.000 dólares en
activos). La agregación de
cuentas permite a los usuarios
controlar sus finanzas como
parte de un único panel de
control integrado que muestra
las asignaciones de activos, los
posibles riesgos de la cartera, y
cómo las diferentes comisiones
de productos podrían afectar
sus objetivos.
Invertir:En el actual entorno de
inversión de bajo rendimiento,
los inversores están
constantemente buscando
mejores oportunidades de
riesgo / retorno. En respuesta a
esto han surgido nuevas
empresas que proporcionan
acceso al cliente a sofisticadas
estrategias de negociación
copiando las estrategias
comerciales de los gestores
profesionales, permitiendo a
estas compañías ofrecer a los
inversores particulares servicios
a los que históricamente solo
tenían acceso determinadas
instituciones o grandes
inversores. Un ejemplo sería
Covestor, una empresa que
permite a sus miembros a
acceder, ver y estudiar las
carteras de gestores
profesionales.
SERIE FINTECH · AGOSTO 2015 · www.centrodeinnovacionbbva.com
José Diego Alarcón es socio de la pyme
española Serfiex, especialista en software,
consultoría y en soluciones de Financial Risk
Management. Junto a un equipo de financieros,
económetras e informáticos ha desarrollado un
robo advisor con el que la empresa aspira a
acercarse a los pequeños inversores ( ).
04/ENTREVISTA
“Los 'robo advisor' democratizan el asesoramiento financiero”
SERIE FINTECH · AGOSTO 2015 · www.centrodeinnovacionbbva.com
¿Cuál es la diferencia entre un
robo advisor y un asesor
financiero?
Una de las diferencias es que,
gracias a internet, con un robo
advisor puedes asesorar a
muchísimas personas mientras
que una persona física
lógicamente no tiene la misma
capacidad.
¿Qué aporta un robo advisor? ( )
Nuestra empresa ha
desarrollado
fundamentalmente una nueva
metodología para invertir. El
robo advisor es la herramienta
que automatiza esta
metodología. Lo importante es
la metodología que hay
detrás del robo advisor. Tiene
que ser muy detallada, muy
objetiva, nada se deja a la
intuición, es un procedimiento
matemático. Nuestro robo
advisor se caracteriza por dos
cosas. Por un lado, con las
pérdidas potenciales construye
una cartera inicial. El segundo
rasgo, más importante o más
innovador, es que
periódicamente y de una forma
automatizada recompone la
cartera, la rebalancea. Todos
los meses compara los datos,
analiza la rentabilidad prevista
de la cartera inicial con la
rentabilidad real de la propia
cartera y en función de esa
diferencia y del paso del
tiempo recompone esa cartera
y la optimiza. Sin pedirle
ningún nuevo dato al cliente.
¿Es mejor o peor
que un asesor?
Ni mejor ni peor. Todo se
simplifica con el robo advisor
pero no es ni mejor ni peor.
Como está en internet puede
llegar a muchas personas y
democratiza este tipo de
servicios de asesoramiento.
Puede ser más barato aunque
lo importante es la
metodología que hay detrás.
¿Ustedes qué lógica
han seguido?
El proceso que nosotros
hemos seguido después de
muchos años en este campo
ha sido sintetizar al máximo.
Buscamos asesorar a una
persona con el mínimo de
información posible.
Realizamos un diagrama de
flujos y lo definimos siguiendo
una metodología. Luego el
robo advisor es la herramienta
que lo implementa en un canal
como es internet.
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¿Qué información mínima piden
al cliente?
Al cliente se le pide únicamente
que defina su perfil de riesgo.
Existen para ello dos caminos.
Uno, que es más largo, se
realiza con un cuestionario en
donde el cliente tiene que evitar
entrar en bucle dado que
muchas veces piensa una cosa,
escribe otra y después su
cartera tiene poco que ver con
lo que quiere, tiene o puede.
Otra forma, que es la que
nosotros utilizamos, es más
directa: le preguntamos en qué
pérdidas potenciales no se
siente cómodo con una
determinada probabilidad. El
cliente tiene su perfil de riesgo,
nos dice por ejemplo que con
un 3% de pérdidas al año no se
siente cómodo y a partir de esa
información nosotros
constituimos una cartera.
¿Qué clientes buscan? ( )
Actualmente tenemos clientes
grandes, planes de pensiones,
sicavs… precisamente el robo
advisor tiene como objetivo
captar clientes con un
patrimonio inferior y que se
acerquen a través de internet.
¿Hay interés por
este servicio?
En España algún banco se ha
interesado por nuestro desarrollo
informático, por la parte de
motor de cálculo. Grandes
inversores españoles también se
han acercado a preguntarnos
por la metodología y en México
vamos a presentarla en breve.
Es lo que estamos viendo ahora
mismo.
¿Tienen clientes pequeños?
No, de momento solo clientes
grandes.
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¿Cómo ve el futuro?
En unos años creo que todos
los bancos grandes tendrán un
robo advisor para sus clientes
jóvenes, habituados a internet y
que quieran componer su
cartera. Personas con un
patrimonio pequeño que no
tiene sentido que vayan a la
banca privada. Confío en que
esos bancos grandes nos
contraten el software, el motor
de cálculo y ofrezcan un
servicio para clientes con
patrimonio poco elevado, como
ya está ocurriendo en Estados
Unidos.
¿A los clientes ricos no le
interesa ese modelo?
Habitualmente esa gente tiene
más edad y un robo advisor no
les da confianza. Es un proceso
automático y prefieren hablar
con personas. Lo que sí está
pasando por ejemplo en
Estados Unidos es que los hijos
de esos millonarios se acercan
a los robo advisor y obtienen
rentabilidades más altas. Eso
provoca que sus padres se
interesen por las personas que
han diseñado ese robo advisor,
quieren conocer la metodología.
¿Existen desventajas?
Un peligro muy importante es
que no es lo mismo elegir entre
dos personas que entre dos
robo advisor. Con las personas
se puede hablar, se les
pregunta, posiblemente tengas
amigos que ya hayan
depositado la confianza en esos
asesores o sigues tu intuición….
mientras que si vas
directamente a un robo advisor
y no eres experto en finanzas
no sabes distinguir entre uno
bueno o uno pésimo. No tienes
ningún criterio y tienes que
esperar bastante tiempo para
ver los resultados y saber si te
has equivocado o no. Te
puedes encontrar con que los
algoritmos sean buenos pero
los productos que venda sean
muy malos. Puedes tener un
buen cocinero pero si la
materia prima es mala el
resultado va a ser fatal.
SERIE FINTECH · AGOSTO 2015 · www.centrodeinnovacionbbva.com
Así son las máquinas automáticas
que ofrecen asesoramiento financiero
y gestión de cartera.
05/INFOGRAFÍACómo funcionanLos robots asesores
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Se analizan las respuestas y se
procesan los algoritmos diseñando así
un plan de inversión a medida.
Los usuarios pueden ajustar su objetivo
y tolerancia al riesgo como prefieran.
Debido a la automatización, los robo
advisor puede cobrar tarifas más bajas.
Cómo funcionaEvaluar la renta de una persona y averiguar: cuánto puede
permitirse, cuánto necesita ahorrar, estudiar la mejor estructura
fiscal y decidir qué inversiones hay que asumir para cumplir con
esos objetivos. Ahora pueden hacerlo algoritmos inteligentes.
¿Inversión? ¿Riesgo? ¿Meta? ¿Tiempo?
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SERIE FINTECH · AGOSTO 2015 · www.centrodeinnovacionbbva.com
Cómo van a cambiar las cosas
Mercados menos volátiles
Los robots toman las
decisiones de inversión a
partir de algoritmos y no
según sus emociones,
por lo que lo más probable
es que compren
valores y aguanten.
Mercados más rigurosos
Los robots procesan mucha
información, diseñan una
norma prefijada y se ponen a
hacer cuentas sin parar hasta
dar con los candidatos aptos
para una cartera.
Menos operaciones
Programado para acumular
riqueza a lo largo de una
década o dos se limita a
comprar una cantidad fija de
acciones al año y pasar por alto
las fluctuaciones a corto plazo.
Mercados más globales
Los robots gestionan
carteras y no les importa
que una empresa sea
europea, americana o
asiática sino que van en
busca de rendimientos.
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El futuro en cifras
Robots asesores activos en Estados Unidos (en trillones de dólares)
Pasar de activos no invertidos (1) Pasar de activos invertidos (2)
2016
2017
2018
2019
2020 -1,1 -1,1
0,8 0,7
0,5 0,4
0,4 0,1
(0,2/0,0) 0,3
0,5
0,9
1,5
-2,2
+68%
Factores más importantes a la hora de elegir un robot asesor
El precio (bajo coste y transparencia) es el elemento crítico de la oferta del robot asesor:
Primeros en adoptar
Segundos en adoptar
36 25 23 16
35 24 24 15
Precio Inversión Sencillez Servicios
(1) Activos no invertidos
incluyen fondos líquidos
(efectivo y depósitos de
equivalentes de efectivo).
(2) Activos invertidos
incluyen instrumentos del
mercado de crédito,
acciones corporativas y
fondos mutuos.
BBVA Innovation Center crea la
Serie Fintech By Innovation
Edge para mantenerte informado
de las tendencias más punteras
en innovación financiera con sus
claves, análisis, casos de éxitos,
entrevistas a expertos e
infografías para visualizar los
datos que describen cada
una de estas tendencias.
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compartir
ANTERIORES NÚMEROS
La transformación digital de la banca
genera nuevos modelos de negocio
La bancarización como instrumento para
impulsar el desarrollo en muchos países
Análisis de las startups y
emprendedores emergentes del país
Fidelizar y a atraer a clientes a través
de las redes sociales
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