bes marrocos novembro2012

MARROCOS

INTERNATIONAL SUPPORT KIT OF OPPORTUNITIES

N O V E M B R O 2 0 1 2

ISKO MarrocosUnidade Internacional Premium/ ES Research - Research Sectorial

Contexto Económico do País

Estrutura Sectorial

Comércio Internacional, Bilateral com Portugal e Oportunidades

Oferta Internacional do GBES

Contactos

Apoio à Internacionalização do GBES: Unidade Internacional Premium

03ISKO MarrocosUnidade Internacional Premium/ ES Research - Research Sectorial

Fontes: FMI, Banco Mundial, COSEC, World Economic Forum, Global Heritage, Bloomberg.

Ambiente de negócios

Facilidade de fazer negócios 97/185(Doing Business 2013 ranking)

Iniciar negócio 56/185Comércio transfronteiriço 47/185Cumprimento de contratos 88/185

Liberdade Económica 87/179(Economic Freedom 2012 ranking)

Competitividade 70/144(Global Competitiveness Index 2012-2013 ranking)

Requerimentos Básicos 68/144Infraestruturas 61/144Instituições 54144

Potenciadores de Eficiência 79/144

Inovação e Sofisticação 84/144

Cosec (Risk group) 3Classificação de 1 (risco menor) a 7 (risco maior)

Standard & Poor´s (Rating) (Classificação de AAA (menor risco) a D (risco maior, default))

Dívida longo prazo em moeda local BBBDívida longo prazo em moeda estrangeira BBB-Outlook Negativo

MARROCOS

Capital: Rabat Língua Oficial: Árabe (francês amplamente utilizado)População (Milhões): 31.9 (2011) Área: 446.5 mil km2

Tempo: UTC +0 Moeda: Dirham marroquino (MAD)Tipo de Governo: Monarquia Constitucional Religião: Islâmica (maioria Sunita)

Ambiente de negócios e factores chave

Rabat


E EstimativaFontes: FMI, Bloomberg, ES Research - Research Sectorial.

Indicadores Macroeconómicos

PIBPreços correntesEUR mil milhões

PIB taxa de crescimento realPercentagem

Taxa de DesempregoPercentagem pop. activa

Taxa de InflaçãoPercentagem

Taxa de CâmbioEUR/MAD

Balança CorrentePercentagem do PIB

Saldo OrçamentalPercentagem do PIB

2010 2011 2012E 2013E 2014E

MARROCOS

68.5 71.3 75.8 80.6 86.6

3.7 4.9 2.9 5.5 5.1

9.1 8.9 8.8 8.7 8.6

1.0 0.9 2.2 2.5 2.5

11.16 11.27 11.10 10.75 10.75

-4.3 -8.0 -7.9 -5.4 -4.0

-4.4 -6.9 -6.1 -5.3 -4.6


Fontes: OCDE, FMI, Bank Al-Maghrib, ES Research – Research Sectorial.

Síntese económica

A economia marroquina vem mantendo um ritmo de crescimento muito positivo nos últimos anos esperando-se, contudo, uma desaceleração moderada nos próximos anos, reflectindo a contracção da Zona Euro e a quebra da produção de cereais. Apesar disso, o estímulo das políticas orçamental e monetária deverá suportar um crescimento relativamente robusto.

O impacto do aumento dos preços do petróleo e das commodities alimentares, nos mercados mundiais, deverá traduzir-se no acentuar das pressões inflacionistas, em 2012, contudo, a taxa de inflação média anual deverá manter-se abaixo dos 3% nos anos que se avizinham.

O deficit público deverá melhorar em 2012, -6.1% do PIB, devendo corrigir o agravamento registado em 2011 face a 2010, -6.9% em relação a -4.4% do PIB respectivamente, prevendo-se que haja uma melhoria progressiva até 2014.

Quanto ao sector da construção, o ano de 2012 tem apresentado resultados favoráveis, nomeadamente ao nível do consumo de cimento, onde, no primeiro semestre, se registou um crescimento de 9.1% face a igual período de 2011.

A Balança Corrente, tradicionalmente deficitária, apresentou em 2011 um saldo negativo, -8.0%, com uma queda acentuada face a 2010, onde se registou -4.3%. No entanto, em 2012 é esperada uma ligeira melhoria, -7.9%, apesar de continuar mais desfavorável do que em 2010. O aumento das importações, em virtude sobretudo do agravamento da factura energética e do esforço de aprovisionamento de bens alimentares, é o principal responsável pela degradação das contas externas para cujo equilíbrio continuam a ter um peso fundamental o turismo, as remessas dos emigrantes e a exportação de fosfatos.

A situação no mercado de trabalho está marcada pela manutenção dos valores de referência da taxa de desemprego em torno de 9%, esperando-se que haja uma melhoria progressiva até 2014, ano em que se prevê uma taxa de desemprego de 8.6%. A taxa de desemprego no meio urbano é substancialmente mais elevada do que no meio rural, 13.3% e 4.3% respectivamente. A criação de emprego ocorre, sobretudo, ao nível dos sectores da construção e obras públicas e dos serviços, na agricultura e na indústriatêm-se verificado perdas líquidas de emprego.

MARROCOS


Fontes: AICEP, ES Research - Research Sectorial.

Integração Internacional

FADES - Fundo Árabe para o Desenvolvimento Económico e SocialFundo regional para o desenvolvimento económico com a colaboração da Liga Árabe, criado em 1972. Financia projectos locais e apresenta soluções de serviços e Know-how a esses mesmos projectos. Actividades de Capital de risco são também executados por este fundo. www.arabfund.org

BADEA - Banco Árabe para o Desenvolvimento Económico Africano Instituição financeira controlada por 18 países da Liga Árabe, tem como objectivo reforçar de ligações económicas, financeiras e comerciais entre os países árabes e o continente africano. Esta ligação traduz-se em planos de desenvolvimento locais e assistência técnica e de Know-how entre os países membros. Marrocos é membro fundador desta organização. www.badea.org/

UMA - União do Magreb ÁrabeCom o objectivo de criar uma maior integração política, económica e comercial entre os países do Magreb (Marrocos, Tunísia, Argélia, Líbia e Mauritânia) surgiu em 1989 a AMU. Marrocos é um dos membros fundadores deste organismo. www.maghrebarabe.org/en

BDA - Banco de Desenvolvimento AfricanoFundada em 1964, esta instituição financeira teve por base 3 fundos africanos de desenvolvimento. Tem por objectivo permitir o desenvolvimento económico sustentável e a redução da pobreza no continente africano. Portugal é um dos membros não regionais desde 1982. A actual sede do banco é Tunis, tendo a última intervenção na Tunísia ocorrido por forma a dar apoio aos refugiados na fronteira Tunisina-Líbia. www.afdb.org/

MARROCOS

http://www.mercosur.int/�

http://www.badea.org/�

http://www.sela.org/�

http://www.afdb.org/�



Estrutura Sectorial


Contactos




Estrutura Sectorial do PIB

O sector terciário representa 54% do PIB.

25.1% Outros serviços (financeiros, educação, saúde)

15.0% Agricultura pescas e floresta

15.7% Indústria transformadora

10.4% Comércio

7.0% Transportes e comunicações

6.9% Construção

2.8% Electricidade e água

5.3% Indústria extractiva

Repartição do PIB por sectores (2011)

2.6% Hotelaria e restauração

9.3% Administração pública e segurança social

MARROCOS

Fontes: Bank Al-Maghrib, Haut-Commissariat au Plan, ES Research - Research Sectorial.


Fontes: Bank Al-Maghrib, FMI, “The Banker”, World Economic Forum, ES Research - Research Sectorial.

Estrutura sectorial da economia (I)

Segundo o Relatório de Supervisão Anual do Bank Al-Maghrib de 2011 existiam, no sistema financeiro de Marrocos, 84 instituições de crédito e similares, das quais: 19 bancos (16 em 2005), 35 empresas financeiras, 6 bancos offshore e 13 associações de microcrédito e 10 empresas intermediárias na transferência de fundos. A rede do sistema financeiro marroquino consiste de 5 113 balcões espalhados por todo o país. Fora de Marrocos existem 20 subsidiárias, 10 filiais e 58 escritórios de representação. Dos maiores bancos a operar em Marrocos destacam-se o GroupeBanques Populaire, o Attijariwafa Bank, e o BMCE - Banque Marocaine du Commerce Exterieur(posicionados, respectivamente, no ranking de bancos africanos de 2011, em termos de Tier 1, em 5º, 6º e 10º).Em 2012, o Banco Central de Marrocos, o Bank Al-Maghrib, resolveu adoptar algumas medidas de prevenção, visando fortalecer o sector bancário do país e preparando a implementação da reforma de Basileia III, elevando o nível mínimo de Tier 1 para 9% e igualmente o rácio de solvabilidade para 12%, diminuindo assim os riscos de incumprimento das medidas exigidas.

SISTEMAFINANCEIRO Maiores bancos a operar em Marrocos, 2011

Banco Total activos(USD mil milhões)

Ranking mundial (Tier 1)

Groupe Banques Populaire 27.8 286

Attijariwafa Bank 40.0 308

BMCE Bank Group 24.2 424

Société Générale Morocco 9.4 -

MARROCOS


Fontes: OCDE, FMI, UNWTO, WTTC, African Economic Outlook, Department of Tourism Morocco, ES Research - Research Sectorial.

Estrutura sectorial da economia (II)

AGRICULTURAE PESCA

O sector primário é um dos mais preponderantes para o PIB marroquino ascendendo a sua contribuição em 2011, a 15% do PIB, sendo igualmente relevante a nível do emprego, cerca de 40% da população activa do país em 2011.No entanto, em 2012, esperam-se resultados mais fracos no sector agrícola, muito devido à menor produção cerealífera. Antiquado e muito dependente das condições climatéricas, o sector agrícola é maioritariamente constituído pela produção de cerais, de citrinos, de cana de açúcar e de outros legumes. A pesca constitui, também, um elemento fundamental para a economia marroquina tendo crescido 3.3% em 2010. Com fortes relações comerciais com a União Europeia, com a qual mantém acordos de financiamento à exploração, de entrada e comércio deste tipo de bens, o sector piscatório contribui para 18% das exportações do país.O governo marroquino iniciou, em 2010, um programa estabelecido pelo Ministério da Agricultura e Pesca, o Plano “Marrocos Verde”, que visa promover o desenvolvimento deste sector da economia do país até 2020, fomentando a sua modernização e competitividade de forma a atender aos novos desafios do mercado.

MARROCOS

TURISMO

Em 2011 Marrocos foi o maior país receptor de visitantes do continente africano (18.6% do total), sendo o segundo maior receptor de receitas entre esse grupo de países (22.4% do total), apenas ficando atrás da África do Sul (que registou 29.3% do total).

De forma a dinamizar ainda mais este sector, foi elaborado o plano Vision 2020 com o objectivo primordial de colocar, até 2020, Marrocos como um dos 20 destinos mais visitados do mundo, simultaneamente aumentando a receita do turismo para USD 16.6 milhões e criando 470 mil empregos directos.

A estratégia criada pelo Vision 2020 passa por criar turismo com sustentabilidade económica, local e ambiental: ao expandir a actividade turística, as instituições governamentais esperam criar melhores bases de acompanhamento dos territórios do país e desenvolver a caracterização do património cultural marroquino.

Este plano está fortemente dependente de Investimento Directo Estrangeiro, tendo Marrocos como principais parceiros a Arábia Saudita e os Emirados Árabes Unidos. Exemplo de aplicação deste projecto é o Sapphire, conjunto de complexos turísticos na região marítima de Rabat.


Estrutura sectorial da economia (III)

Fontes: OCDE, FMI, AICEP, African Economic Outlook, ES Research - Research Sectorial.

INDÚSTRIA

Bastante penalizado pela crise internacional de 2008, o sector industrial minimizou a tendência decrescentea partir do final de 2009 e que se tem prolongado. Estima-se que o sector tenha crescido 3.4% em 2011 eque em 2012 volte a crescer, sendo o crescimento previsto de aproximadamente 3.9%. A dependência dociclo económico dos países exportadores é uma forte característica do sector industrial marroquino.

O sector têxtil e de vestuário é uma das principais indústrias do país, sendo crucial para a economiamarroquina. Só a indústria têxtil emprega cerca de 40% do total do emprego do sector industrial no todo.Esta indústria foi das que mais sofreu com a crise, no entanto conseguiu recuperar, tendo atingido em 2011valores muito animadores.

Também o sector automóvel e electrónico apresentam evoluções muito favoráveis, não só por não teremsido tão fortemente afectados como o sector têxtil, mas também por apresentarem valores de retoma maisfortes.

MARROCOS

MINÉRIOS E EXPLORAÇÃO

MINÉRIA

Marrocos é o país com maiores reservas mundiais de fosfatos, base para fertilizantes e adubos químicos.Enquanto grande produtor e explorador de minério, a procura mundial por esta indústria afecta de forma relevante o PIB marroquino, facto que possibilitou em 2011 uma forte recuperação, já que a procura externa de países como o Brasil, a Índia e os Estados Unidos da América aumentou significativamente, sobretudo por fosfato.No seguimento deste aumento da procura, em 2012 espera-se um forte crescimento da produção no sector, prevendo-se que as receitas provenientes da exportação de fosfato aumentem cerca 15,7% no primeiro semestre do ano, relativamente a igual período de 2011.Pela sua importância, esta área tem sido alvo de recorrentes melhorias e investimento por parte do Office Chérifen des Phosphates com intenção de aumentar a capacidade de extracção, bem como de transformação em produtos de maior valor acrescentado. Exemplo disso é a construção de redes pipeline para o transporte entre as minas, a indústria transformadora e os portos.


Fontes: OICA, Uncomtrade, AICEP, Agence Marocaine de Développement des Investissements/Invest in Morocco, ES Research - Research Sectorial.

Estrutura sectorial da economia (IV)

SECTOR AUTOMÓVEL (I)

O sector automóvel está identificado por Marrocos como sendo um sector industrial estratégico para aeconomia marroquina.

Exemplo da aposta neste sector é a “Cidade Automóvel de Tânger” (“Tanger Automotive City”) que resultade um investimento estratégico e estrutural a médio/longo prazo numa “Plataforma Industrial Integrada”(P2I) para o sector automóvel, com a criação de uma rede de fornecedores com competências específicasno sector, e uma estrutura de formação e qualificação de mão-de-obra, numa localização privilegiada noporto de Tânger com acesso facilitado a uma rede logística e de distribuição, principalmente para a Europae com um conjunto de benefícios fiscais (Estatuto de Zona Franca).

MARROCOS

Produção mundial de veículos automóveis, por país, 2011(Milhares)

18 419

533

343335

224203192189180174163153

105102 82 73 52 50 46 35 26 22 16 5 3

China

(1º) …

África

do Su

l (25º)

Taiwa

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ménia

Austr

ália

Hung

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lSu

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Paíse

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Chile

Finlân

dia

Capacidade actual estimada de Marrocos (2012)

Capacidade futura planeada de Marrocos 2014-2015


Estrutura sectorial da economia (V)MARROCOS

SECTOR AUTOMÓVEL (II)

A futura capacidade produtiva fará de Marrocos um player internacional de relevo no sector automóvel.Em Fevereiro de 2012, a aliança Renault-Nissan inaugurou a nova unidade produtiva em Tânger e estádimensionada para a produção inicial de 170 mil veículos por ano, estando previsto o seu gradualalargamento para uma produção anual de 400 mil veículos/ano, a maior unidade produtiva do Norte deÁfrica.

O Grupo Renault, com as marcas Renault e Dacia, é o principal produtor de veículos automóveis deMarrocos, com uma quota de 94% em 2010, um total de 39 498 veículos produzidos.

Em 2011 foram vendidos cerca de 112 mil veículos no mercado marroquino. O grupo Renault é o grupolíder de vendas em Marrocos, com 41 000 unidades vendidas em 2011 com as marcas Dacia e Renault(19.9% e 17% de quota respectivamente), seguidas da marca Ford com 11.2% de quota.

Fontes: OICA, Uncomtrade, AICEP, Agence Marocaine de Développement des Investissements/Invest in Morocco, ES Research - Research Sectorial.

64.0

84.0

103.8

121.5110.0

103.4

22.4

19.1

11.27.46.66.55.95.84.74.0

18.5

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

OtherFiatKiaToyotaCitroënVolkswagenHyundaiFordPeugeotRenaultDaciaTOTAL

112.1

Vendas de veículos automóveis, 2005-2011(Milhares)

21.410.1 13.7

23.7 23.2 27.618.8

20.6

17.7 16.3

19.4

4.3

4.84.2

2.71.3

1.6

2.8

3.03.3

2.71.2

1.5

28.6

36.741.7

46.742.1

50.1

2006 2007 2008 2009 2010 2011

Citroën

Peugeot

Dacia

Renault

Total

E

E – Estimativa para as produções individuais por marca, assumindo quotas iguais a 2010.

Produção de veículos automóveis, 2006-2011 (Milhares)


Estrutura sectorial da economia (VI)

Fontes: Ministére de l'Habitat, de l'Urbanisme et de la Politique de la Ville, ES Research - Research Sectorial.

MARROCOS

CONSTRUÇÃO,ENERGIA

ETRANSPORTES

O sector da construção é extraordinariamente dinâmico em Marrocos. Contribuindo para 6.9% do PIB, oseu dinamismo tem sido suportado pela evolução favorável da produção eléctrica, do turismo, daexploração e tratamento de recursos hídricos e dos transportes, sendo maioritariamente suportado porInvestimento Directo Estrangeiro.

Enquanto país importador de petróleo, a política energética tem como estratégia criar uma rede deprodução sustentável, maioritariamente focada nos recursos hídricos e nas energias renováveis, comespecial foco na energia solar e eólica.

Com um orçamento de USD 9 mil milhões para energia solar, projectos como a estação solar de Ain Benino Nordeste do país, ou a maior central de produção de energia eólica do continente africano, a Tangier 1,inaugurada em Junho de 2010, tentam fazer com que 42% da energia eléctrica consumida no país, em2020, seja proveniente de fontes de energia renovável.

Com um défice crónico no sector hídrico, em 2005 apenas 14% da população tinha acesso contínuo a águapotável, este sector foi fortemente dinamizado, em parte devido ao grande apoio do Banco Africano para oDesenvolvimento: projectos sequenciais de melhoramento dos recursos hídricos (neste momento o décimoprojecto, com um orçamento de EUR 74.1 milhões, tem data de conclusão prevista para Dezembro de2013, compreendendo a região rural de Marrakech), que permitirão chegar ao abastecimento contínuo de90% da população.

Outra dimensão do plano hidrógráfico, desta vez agrícola, é a do Plan Maroc Vert, programa conjunto com oBanco Mundial, no valor de USD 205 milhões, que tentará desenvolver uma rede sustentável de água eprodução de energia hidraúlica combinada.

O sector da construção tem, também, sido impulsionado pelo sector dos transportes, este com o objectivode diminuir as disparidades entre regiões e facilitar os principais processos produtivos: agricultura e pescaou exploração mineira e melhorar os acessos de turismo.

Exemplo disto é o caso dos planos de investimento apresentados para o sector ferroviário, que contam coma construção de sensivelmente 2.000 km de linhas ferroviárias que irão ligar as maiores cidades do país,para além de linhas de alta velocidade e ainda um transporte ferroviário urbano.


Fontes: Centre Marocain de Promotion des Exportations, Agence Marocaine de Développement des Investissements/Invest in Morocco, ES Research - Research Sectorial.

Estrutura sectorial da economia (VII)

SECTORES DO “FUTURO”:

PLANOS SECTORIAIS (I)

No contexto de desenvolvimento do país e das políticas de crescimento económico que o governo tem vindo a tomar nos últimos anos, foram assinados vários planos e programas sectoriais para o país, envolvendo variados sectores da economia, sendo eles: Indústria Têxtil, Agricultura e Pesca, Automóvel, Aeroespacial, Offshoring, Turismo, Energia e Electrónica.

Relativamente à indústria foi instituído o “Plano de Emergência para a Indústria”, que tem como objectivo desenvolver a produção do sector, incentivar as suas exportações e atrair mais investimento estrangeiro que permita melhorar o sector.

No que diz respeito à agricultura foi lançado um programa chamado “Green Morocco” ou “Marrocos Verde”, como já atrás foi referido, e tem o intuito de fazer da agricultura um motor para o crescimento do país, modernizando o sector, tornando-o mais competitivo a nível internacional, de forma a garantir um forte crescimento nos próximos 10 a 15 anos. Quanto à pesca foi também criado um plano, o “Plano Halieutis”, para desenvolver o sector piscatório, em cooperação com a União Europeia.

MARROCOS

Detalhe de “Plataformas Industriais Integradas” P2I.

Fonte: ”Pacte National pour l’Emergence Industrielle”(www.emergence.gov.ma).


Estrutura sectorial da economia (VIII)MARROCOS

Fontes: Centre Marocain de Promotion des Exportations, Agence Marocaine de Développement des Investissements/Invest in Morocco, ES Research - Research Sectorial.

SECTORES DO “FUTURO”:

PLANOS SECTORIAIS (II)

Para o turismo foi criado o plano “Vision 2020”, mencionado anteriormente, pretendendo tornar o país num dos 20 destinos turísticos mais visitados a nível mundial, desenvolvendo e melhorando não só as infra-estruturas mas igualmente vários outros sectores que se relacionam com o turismo.

Já em relação ao sector da energia foi igualmente desenvolvido um plano, com vista essencialmente ao desenvolvimento das energias renováveis, racionalização do consumo energético, protecção ambiental e optimização do fornecimento de energia à população.

Em termos do sector aeroespacial pretende-se tornar esta indústria atractiva e competitiva a um nível mundial, incentivando a criação de empregos, a concessão de regalias fiscais e de subsídios, perspectivando-se desta forma um forte e sólido crescimento do sector no país.

No ramo automóvel, como também já foi apresentado atrás, é um sector que tem sido alvo de variados esforços e programas que visam o seu desenvolvimento, sendo também um dos principais objectivos, atrair empresas e investimentos estrangeiros para tornar esta indústria mais competitiva e um dos principais motores do crescimento do país.

Por último, mas não menos importante, é o sector da electrónica, visando os planos realizados, um crescimento dinâmico e desenvolvimento de infra-estruturas mais modernas, que permitam ao país competir a nível mundial com empresas estrangeiras do sector. Ainda em relação à indústria electrónica, o governo tem apostado no treino e educação dos recursos humanos, tendo mesmo sido criado um centro especializado com este objectivo (Moroccan Vocational Training Agency).

Com estes planos, Marrocos torna-se um importante “player” a nível internacional, conseguindo competir no mercado global em diferenciados ramos de actividade.



Estrutura Sectorial


Contactos




Fonte: UNComtrade, ES Research - Research Sectorial.

Comércio Internacional – Parceiros

Importações marroquinas por país, 2010 Exportações marroquinas por país, 2010

MARROCOS

Ranking País 2010(EUR Milhões)

Share(%)

TCMA05-10

(%)

1 França 4 152.2 15.6 6.5

2 Espanha 2 829.4 10.6 7.8

3 China 2 237.6 8.4 21.3

4 EUA 1 880.8 7.1 27.6

5 Arábia Saudita 1 589.1 6.0 7.5

6 Itália 1 587.3 6.0 9.5

7 Alemanha 1 225.8 4.6 8.8

8 Rússia 1 009.0 3.8 -2.5

9 Argélia 631.6 2.4 17.1

10 Brasil 576.8 2.2 9.6

… … … … …

16 Portugal 430.7 1.6 18.9

Ranking País 2010(EUR Milhões)

Share(%)

TCMA05-10

(%)

1 França 3 009.3 22.5 2.1

2 Espanha 2 264.9 16.9 4.7

3 índia 810.8 6.1 17.8

4 Itália 602.1 4.5 6.0

5 Brasil 505.4 3.8 20.5

6 EUA 505.0 3.8 17.1

7 Alemanha 419.5 3.1 7.8

8 Reino Unido 388.7 2.9 -7.4

9 Holanda 377.7 2.8 10.7

10 Bélgica 356.8 2.7 7.4

… … … … …

16 Portugal 160.9 1.2 1.3


Comércio Internacional – Mercadorias importadas e exportadas (Mundo)

Top 10 das importações marroquinas, 2011 Top 10 das exportações marroquinas, 2011

MARROCOS

Fonte: UNComtrade, ES Research - Research Sectorial.

Produtos (N.C. 4) 2011(EUR Milhões)

Share(%)

TCMA06-11

(%)8544 - Fios e cabos, incluídos os cabos coaxiais, e outros condutores, isolados para usos eléctricos; cabos de fibras ópticas

1 607.7 11.6 19.1

3105 - Adubos (fertilizantes) minerais ou químicos, contendo dois ou três dos seguintes elementos fertilizantes: azoto (nitrogénio), fósforo e potássio; outros

972.4 7.0 25.2

6204 - Fatos de saia-casaco, conjuntos, casacos, vestidos, saias, saias-calças, calças, jardineiras, calças curtas e calções (shorts), de uso feminino

878.2 6.3 4.3

2510 - Fosfatos de cálcios naturais, fosfatos aluminocálcicos naturais e cré fosfatada

875.6 6.3 15.1

2809 - Pentóxido de difósforo; ácido fosfórico; ácidos polifosfóricos, de constituição química definida ou não

755.9 5.4 -0.9

8542 - Circuitos integrados e microconjuntos electrónicos

479.2 3.4 105.9

2710 - Óleos de petróleo ou de minerais betuminosos (excepto óleos brutos)

393.7 2.8 16.7

0805 - Citrinos, frescos ou secos 386.9 2.8 12.5

0307 - Moluscos, com ou sem concha, vivos, frescos, refrigerados, congelados, secos, salgados ou em salmoura

360.9 2.6 4.4

6203 - Fatos, conjuntos, casacos, calças, jardineiras, calças curtas e calções (shorts), de uso masculino (excepto de malha)

360.0 2.6 -2.7


Share(%)

TCMA06-11

(%)

2710 - Óleos de petróleo ou de minerais betuminosos (excepto óleos brutos)

1 766.6 7.2 19.9

2711 - Gás de petróleo e outros hidrocarbonetos gasosos

1 013.9 4.1 8.1

8703 - Automóveis de passageiros e outros veículos automóveis principalmente concebidos para transporte de pessoas

905.6 3.7 7.5

1001 - Trigo e mistura de trigo com centeio 787.9 3.2 23.0

8708 - Partes e acessórios para tractores, autocarros, automóveis de passageiros, veículos automóveis para transporte de mercadorias e veículos automóveis

418.8 1.7 31.0

1701 - Açúcares de cana ou de beterraba e sacarose químicamente pura, no estado sólido

352.8 1.4 11.1

8517 - Aparelhos eléctricos para telefonia ou telegrafia, por fios, incluídos os aparelhos telefónicos por fio, combinados com auscultadores sem fio

350.9 1.4 28.3

2503 - Enxofre de qualquer espécie (excepto o enxofre sublimado, precipitado e coloidal)

319.4 1.3 10.7

7207 - Produtos semimanufacturados de ferro ou aço não ligado

318.1 1.3 -1.6

8536 - Aparelhos para interrupção, seccionamento, protecção, derivação, ligação ou conexão de circuitos eléctricos: interruptores, comutadores, relés

299.0 1.2 39.0


388

134

30

31

Fontes: INE, Banco de Portugal, ES Research - Research Sectorial..

Comércio Internacional – Relações bilaterais com Portugal (I)

Balança de mercadorias e serviços de Portugalcom Marrocos, 2006, 2010 e 2011 (EUR milhões)

Taxa de Crescimento Médio Anual (TCMA)TCMA06-11 das exportações = 17.5%TCMA06-11 das importações = 8.6%

Saldo SuperavitárioEUR 253 milhões

2011

Importações

Exportações

Serviços(19%)

Merc.(81%)

Serviços(7%)

Merc.(93%)

Em 2011, 1 047 sociedades

exportavam mercadorias para Marrocos

Em 2010,965 sociedades

exportavam mercadorias para Marrocos

+8.5%

MARROCOS

187

329

418

109142

165

2006 2010 2011


Comércio Internacional – Relações bilaterais (mercadorias) com Portugal (II)

Top 10 importações portuguesas de Marrocos, 2011 Top 10 exportações portuguesas para Marrocos, 2011

Fontes: INE, ES Research - Research Sectorial.

MARROCOS


Share(%)

TCMA06-11


44.5 11.5 29.6

7213 - Fio-máquina de ferro ou aço não ligado, em rolos irregulares, maciços

38.8 10.0 290.3

8703 - Automóveis de passageiros e outros veículos automóveis principalmente concebidos para transporte de pessoas

22.5 5.8 217.9

7207 - Produtos semimanufacturados de ferro ou aço não ligado

18.1 4.7 93.3

4802 - Papel e cartão, não revestidos, dos tipos utilizados para escrita, impressão ou outros fins gráficos, e papel e cartão para fabricar cartões ou tiras perfurados

17.1 4.4 269.3

3904 - Polímeros de cloreto de vinilo ou de outras olefinas halogenadas, em formas primárias

13.6 3.5 26.2

4407 - Madeira serrada ou endireitada longitudinalmente, cortada ou desenrolada, mesmo aplainada, polida ou unida pelas extremidades, de espessura > 6 mm

12.4 3.2 23.6

4403 - Madeira em bruto, mesmo descascada, desalburnada ou esquadriada (excepto a madeira simplesmente desbastada ou arredondada)

10.9 2.8 0.1

5501 - Cabos, na acepção da Nota 1 do Capítulo 55, de filamentos sintéticos

9.1 2.4 -0.3

2401 - Tabaco não manufacturado; desperdícios de tabaco

8.3 2.1 n.d.


Share(%)

TCMA06-11


50.2 36.0 21.4

2809 - Pentóxido de difósforo; ácido fosfórico; ácidos polifosfóricos, de constituição química definida ou não

12.1 8.7 71.9

0307 - Moluscos, com ou sem concha, vivos, frescos, refrigerados, congelados, secos, salgados ou em salmoura

10.6 7.6 34.5

6203 - Fatos, conjuntos, casacos, calças, jardineiras, calças curtas e calções (shorts), de uso masculino (excepto de malha)

8.8 6.4 138.6

6211 - Fatos de treino para desporto, fatos-macacos e conjuntos de esqui, malhôs, biquinis, calções (shorts), slips de banho (excepto de malha)

5.4 3.9 192.4

7210 - Produtos laminados planos, de ferro ou aço não ligado, de largura = > 600 mm, laminados a quente ou a frio, folheados ou chapeados, ou revestidos

4.0 2.8 -13.8

4016 - Obras de borracha vulcanizada não endurecida, não especificadas nem compreendidas noutras posições

3.7 2.7 553.6

1703 - Melaços resultantes da extracção ou refinação do açúcar

3.7 2.7 9.7

7204 - Desperdícios, resíduos e sucata de ferro fundido, ferro ou aço

3.3 2.4 9.3

2510 - Fosfatos de cálcios naturais, fosfatos aluminocálcicos naturais e cré fosfatada

3.3 2.4 0.3


Oportunidades de exportação de mercadorias (I)

Conjunto de produtos (mercadorias) identificadas como necessidades (importações) marroquinas, com capacidade portuguesa de produção e exportação, representando oportunidades para aumentar o volume de exportações portuguesas para Marrocos.

Top 10 das Oportunidades de exportação para Marrocos

1701 - Açúcares de cana ou de beterraba e sacarose químicamente pura, no estado sólido

9403 - Móveis e suas partes, não especificadas nem compreendidas noutras posições (exceto assentos e mobiliário para medicina, cirurgia,

odontologia ou veterinária)

6402 - Calçado com sola exterior e parte superior de borracha ou plástico (exceto calçado impermeável da posição 6401, calçado fixado em patins,

para gelo ou de rodas, calçado com características de brinquedo)

7604 - Barras e perfis, de alumínio, não especificadas nem compreendidas noutras posições

6913 - Estatuetas e outros objetos de ornamentação, de cerâmica, não especificadas nem compreendidas noutras posições

Fontes: UNComtrade, OCDE, ES Research - Research Sectorial.

MARROCOS

8526 - Aparelhos de radiodetecção e de radiossondagem (radar), aparelhos de radionavegação e aparelhos de radiotelecomando

6104 - Fatos de saia-casaco, conjuntos, casacos, vestidos, saias, saias-calças, calças, jardineiras, calças curtas e calções (shorts), de malha, de uso feminino

4011 - Pneumáticos novos, de borracha 8708 - Partes e acessórios para tratores, para veículos para transporte de pessoas

8207 - Ferramentas intercambiáveis para ferramentas manuais (por exemplo: de embutir, estampar, puncionar, roscar, furar, escarear, mandrilar, fresar, tornear, aparafusar)


Oportunidades de exportação de mercadorias (II)

Top 10 das Oportunidades de exportação para Marrocos(Valores e ranking das importações marroquinas mundiais)


MARROCOS


2011(EUR Milhões)

TCMA06-11

(%)Rank 2011 Share

(%)

1701 - Açúcares de cana ou de beterraba e sacarose químicamente pura, no estado sólido 208.3 352.9 11.1 6 1.7

8708 - Partes e acessórios para tratores, para veículos para transporte de pessoas 108.4 314.7 23.8 10 1.5

4011 - Pneumáticos novos, de borracha 66.9 150.6 17.6 23 0.7

9403 - Móveis e suas partes, não especificadas nem compreendidas noutras posições (exceto assentos e mobiliário para medicina, cirurgia, odontologia ou veterinária)

64.5 148.0 18.1 24 0.7

6402 - Calçado com sola exterior e parte superior de borracha ou plástico (exceto calçado impermeável da posição 6401, calçado fixado em patins, para gelo ou de rodas, assim como, calçado com características de brinquedo)

6.6 136.6 83.5 28 0.7

7604 - Barras e perfis, de alumínio, não especificadas nem compreendidas noutras posições 19.0 51.0 21.8 77 0.2

8207 - Ferramentas intercambiáveis para ferramentas manuais (por exemplo: de embutir, estampar, puncionar, roscar, furar, escarear, mandrilar, fresar, tornear, aparafusar)

17.9 40.4 17.7 97 0.2

8526 - Aparelhos de radiodetecção e de radiossondagem (radar), aparelhos de radionavegação e aparelhos de radiotelecomando

8.4 36.4 34.1 109 0.2

6104 - Fatos de saia-casaco, conjuntos, casacos, vestidos, saias, saias-calças, calças, jardineiras, calças curtas e calções (shorts), de malha, de uso feminino

1.7 26.2 73.9 139 0.1

6913 - Estatuetas e outros objetos de ornamentação, de cerâmica, não especificadas nem compreendidas noutras posições

0.7 13.7 84.0 251 0.1


Oportunidades de exportação de mercadorias (III)


MARROCOS

Nuvem de oportunidades de exportação para Marrocos

Alimentação e bebidas Têxteis e vestuário Artigos de borracha e de matérias plásticas

1512 - Óleos de girassol, de cártamo ou de algodão e respetivas frações, mesmo refinados, mas não químicamente modificados

2204 - Vinhos de uvas frescas, incluídos os vinhos enriquecidos com álcool

5702 - Tapetes e outros revestimentos para pavimentos;5903 - Tecidos impregnados, revestidos, recobertos ou estratificados com plástico;6005 - Tecidos de malha-urdidura, incluídos os fabricados em teares para galões;6302 - Roupas de cama, mesa, toucador ou cozinha;6211 - Fatos de treino para desporto, fatos-macacos e conjuntos de esqui, fatos de banho, biquínis;6217 - Acessórios confecionados de vestuário;6309 - Cobertores e mantas, roupas de cama e mesa;

3921 - Chapas, folhas, películas, tiras e lâminas, de plástico, reforçadas, estratificadas;3924 - Serviços de mesa e outros artigos de uso doméstico, de higiene ou de toucador, de plástico;4016 - Obras de borracha vulcanizada não endurecida;5906 - Tecidos com borracha (exceto telas para pneumáticos fabricadas com fios de alta tenacidade de nylon ou de outras poliamidas, de poliésteres ou de raiom viscose)

Produtos minerais não metálicos Produtos metálicos, excepto máquinas e equipamentos Máquinas e de equipamentos

6911 - Louça, outros artigos de uso doméstico e artigos de higiene ou de toucador, de porcelana;7007 - Vidros de segurança, consistindo em vidros temperados ou formados de folhas contracoladas;7013 - Objetos de vidro para serviço de mesa, cozinha, toucador, escritório, ornamentação de interiores ou usos semelhantes;

7323 - Artefactos de uso doméstico, e suas partes, de ferro fundido, ferro ou aço; esponjas, esfregões, luvas e artefactos semelhantes para limpeza, polimento ou usos semelhantes, de ferro ou aço;8205 - Ferramentas manuais, incluídos os corta-vidros, de metais comuns, lâmpadas ou lamparinas de soldar (maçaricos) e semelhantes; tornos de apertar, sargentos e semelhantes;8301 - Cadeados, fechaduras e ferrolhos (de chave, de segredo ou elétricos), de metais comuns;

8441 - Máquinas e aparelhos para trabalho da pasta de papel, do papel ou do cartão, incluídas as cortadeiras de todo os tipos, e suas partes;8463 - Máquinas-ferramentas para trabalhar metais ou ceramais (cermets), que trabalhem sem eliminação de matéria (exceto máquinas para forjar, enrolar, arquear, dobrar, endireitar ou aplanar, máquinas para cisalhar, para puncionar ou para chanfrar, prensas e máquinas de uso manual)



Estrutura Sectorial


Contactos




Apoio à Internacionalização do GBES (I)MARROCOS

O BES é o banco nacional com maior presença internacional e com a melhor oferta internacional: pelo 5º ano consecutivo foi galardoado com o prémio “The Best Trade Finance Bank”.

DublinLondres

MadridLisboa

Paris VarsóviaColónia

LausanaGenebra

ArgelTripoli

Luanda

Maputo

Joanesburgo

Mumbai

Macau

Xangai Hong Kong

Rio de JaneiroSão Paulo

Ilhas Caimão

Cidade do México

MiamiNewark

Toronto

Nova Iorque

NassauCabo Verde

Caracas

Subsidiárias e Associadas: BES Angola, BES Oriente (Macau), BES Cabo Verde, ESIB (Brasil, México, Polónia, EUA, Reino Unido, Angola, Espanha), Moza Banco (Moçambique), BES Vénétie (França), ES Bank (EUA), ES Plc (Irlanda), Aman Bank (Líbia), IJAR Leasing (Argélia), Execution Noble (China e India), Banque Extérieur d’Algérie (Argélia), Banque Marocaine du Commerce Extérieur (Marrocos), Banco delle Tre Venezie (Itália).

Sucursais internacionais: Madrid, Nova

Iorque, Londres, Luxemburgo, Nassau, Ilhas

Caimão, Caracas.

Sucursal Financeira Exterior: Madeira.

Escritórios de Representação e de

Remessas: Toronto, Cidade do México,

Caracas, Rio de Janeiro, São Paulo,

Lausana, Genebra, Zurique, Londres,

Colónia, Joanesburgo, Xangai, Newark.

Zurique


Apoio à Internacionalização do GBES (II)MARROCOS

O Banco Espírito Santo, através da Unidade Internacional Premium, disponibiliza uma equipa de Gestores de Negócio Internacional para apoiar, activamente, o tecido empresarial português:

Especialistas responsáveis pelas diferentes áreas geográficas com profundo conhecimento dos mercados:

Europa de Leste e Ásia Magreb e Turquia África

Procura de soluções de crédito para os clientes junto da vasta rede de Bancos Correspondentes;

Procura de oportunidades de negócio junto das áreas corporatedos Bancos Correspondentes.

GESTORES DE NEGÓCIO INTERNACIONAL

CORRESPONDENT BANKERS

Médio OrienteMercados Maduros + China América Latina



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Contactos





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ES Research: Informação de Mercados

Uma Oferta Global e Inovadora no Apoio à Internacionalização das Empresas Portuguesas

Banca Comercial

Business Development;

Apoio na Abertura de Conta / KYC;

Apoio controlo/centralização de tesouraria;

Cobertura de Risco Cambial;

Apoio à Exportação/Importação; TradeFinance; Financiamento ao Importador;

Garantias Bancárias / Stand By Letterof Credit.

Factoring internacional - acordo com a Eurofactor para uso da respectiva cobertura europeia;

Apoio na procura de parceiros de negócio.

Estudos macro-económicos;

Estudos sectoriais;

Market research.

Banca de Investimento Grupo Multipessoal

Capital de Risco Tranquilidade

Apoio como parceiro de projectos de internacionalização;

ES Ventures;

ES Capital;

2bCapital;

Espírito Santo Rockefeller Global EnergyFund.

Seguros de transporte internacional.

Recrutamento de quadros especializados (M Search);

Outsourcing, trabalho temporário, formação e consultoria com presença em Angola e Espanha.

Project Finance;

M&A;

Corporate Finance.

MARROCOS



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Unidade Internacional Premium

Director Coordenador Miguel Frasquilho [email protected]

Research Sectorial

Francisco Mendes PalmaHead Sectoral Strategist [email protected]

Susana Barros [email protected]

Luís Ribeiro Rosa [email protected]

Paulo Talhão Paulino [email protected]

Conceição Leitão [email protected]

João Pereira Miguel [email protected]

Patrícia Agostinho [email protected]

Salvador Salazar Leite [email protected]

Miguel Bidarra [email protected]

José Manuel Botelho [email protected]

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O estudo foi realizado pelo “Espírito Santo Research - Research Sectorial ” com um objectivo meramente informativo. Todo o seu conteúdo é baseado em informação disponível ao público e obtida a partir de diversas fontes, incluindo meios de informação especializados, fontes oficiais e outras consideradas credíveis. Contudo, o “Espírito Santo Research - Research Sectorial” não garante a sua exactidão ou integralidade. As opiniões expressas nesta apresentação referem-se apenas ao momento presente e estão sujeitas a alterações sem aviso prévio. As informações e opiniões apresentadas não constituem nenhuma recomendação de investimento.

O “Espírito Santo Research – Research Sectorial” não aceita nenhum tipo de responsabilidade sobre quaisquer perdas ou danos provenientes da utilização desta apresentação. As opiniões emitidas não vinculam o BES, não podendo o BES, por isso, ser responsabilizado, em qualquer circunstância e por qualquer forma, por erros, omissões ou inexactidões da informação constante neste documento ou que resultem do uso dado a essa informação. A reprodução de parte ou totalidade desta publicação é permitida, desde que a fonte seja expressamente mencionada.

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Ana Rocha Apoio

[email protected]

Director Coordenador Ricardo Bastos Salgado [email protected]

mailto:[email protected]�














bes marrocos novembro2012

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